贷款外包模式
受房地产市场二次调控的影响，银行的个人房贷业务趋冷。但已有银行开始进军中小企业贷款业务，向中小企业伸出“橄榄枝”。
近日，华夏银行正在和长城资产管理公司开展一项关于中小企业信贷的新型业务：华夏银行将一部分中小企业贷款营销业务外包给长城资产管理公司，而长城则负责为这些中小企业提供财务顾问服务、进行尽职调查，最后由华夏银行、长城资产管理公司及企业三方签订贷款协议。
由于此次合作开中小企业贷款外包模式之先河，一经推出便引起了业界的广泛关注。 新模式诞生
“银行在贷款管理方面有优势，而资产管理公司在前期资产评估方面有优势。银行与资产管理公司合作，有利于资源的合理配置及优势互补。”谈及此次合作，中国人民大学金融与证券研究所副所长赵锡军对《中国联合商报》如是说。
据消息人士透露，这一业务模式是去年底华夏与长城北京办事处在业务联系中探讨产生的，经过长城北京办事处向长城总公司汇报研讨，最后华夏银行总行和长城总公司协商，合作模式才最终定型。
7月12日，双方就中小企业业务签署了《战略合作协议》，8月底9月初谈定了具体的合作细节。日前，长城资产管理公司已完成了北京、天津和杭州三个试点业务办事处人员的培训，正式准备开展业务。
该消息人士透露，试点将于12月底结束。该项合作业务的企业贷款主要针对中小企业，期限以一年期为主，贷款金额在2000万以下，利率分为贷款期限范围内和逾期后这两段。
据了解，中小企业在有相关抵押品或质押品的前提下，贷款期限内的利率大概为基准利率上浮10%，如果企业按时还款，长城可以获得2%的年化收益，贷款逾期后自动在基准利率上上浮50%，由长城资产管理公司向华夏银行偿还本金并全额收购该不良资产。
在客户开发上，可以由华夏银行向长城资产管理公司推荐，也可以由长城资产管理公司向华夏银行推荐，但该项合作需要双方一起进行尽职调查后由长城就具体项目出具书面业务合作意见书推荐给华夏银行，再经审核后才能签订三方协议。因此长城资产管理公司是贷款客户审核的第一道关卡。
合作意在“多赢” “这种方式本身还是不错的，它是银行在业务流程上的一种尝试、一种创新。特别是对于上市银行来说，有利于降低银行后期风险管理的成本。”一位银行界相关人士给《中国联合商报》记者做了一个类比：拿银行的保安人员来说，以前都是银行内部培养，现在可以从保安公司雇佣。
在该人士看来，贷款业务外包是银行走向市场化合作的表现。据了解，央行、银监会、证监会、保监会此前下发的 《关于进一步做好中小企业金融服务工作的若干意见》中，也有关于金融同业开展资产转让的指导思想。
很显然，华夏银行此举可谓“一箭三雕”：华夏银行不仅把中小企业贷款的风险成本转嫁给长城资产管理公司，还拓展了了自己的营销队伍，同时又是在执行国家政策、缓解中小企业的融资难题。
中小企业贷款的风险成本较大，但长城资产管理公司作为一家赢利性的企业为何愿意触摸这块“烫手的山芋”？《中国联合商报》记者以开办小型家具厂需要贷款融资为名，拨通了长城资产管理公司北京办事处的电话。该处负责人表示，长城资产管理公司将从中收取2%的财务顾问费。可见，长城资产管理公司看好的是中间业务环节的收入。
既然华夏银行和长城资产管理公司均能提供中小企业贷款，那么长城存在的意义又在哪里呢？长城资产管理公司北京办事处负责人对《中国联合商报》明确表态，通过华夏银行贷款，企业的信用评级要达到“BBB”，而且银行还要对企业的效益、流水及法人代表的个人信用评级进行调查，在前期沟通充分的情况下，资料审批也得10天；而通过长城资产管理公司办理贷款，在企业的规模、信用评级、贷款金额、审批时间等方面可以适当放松。
同时，该负责人还透露，中小企业如果通过华夏银行贷款，贷款利率要在银行基准利率的基础上上浮30%～50%，而双方合作后，企业如果通过长城资产贷款，贷款利率在借贷期限内只在银行基准利率基础上上浮10%。
“没有想象的这么简单”
据《中国联合商报》记者了解，在东方、信达、华融、长城中国四大资产管理公司中，长城资产管理公司是唯一一家与银行合作开展中小企业贷款外包的公司。此前，国开行上海分行也曾对中小企业开展贷款外包业务，但还只是针对小额贷款公司。华夏银行与长城资产的合作在业界尚属首次。
“长城资产管理公司经过10年的运营，在处理不良资产方面有了一定的经验，而且企业贷款须有房产证等抵押物作抵押，不怕你还不了款。”对于贷款带来的风险，长城公司北京办事处负责人表示，公司可通过债权转让、资产重组、合作开发等多种方式，对这些金融债权资产进行处置。
但面对华夏银行与长城资产的此次联姻，业界仍存在质疑。上述银行界人士对《中国联合商报》透露，长城资产管理公司自成立开始就负责处置农行的不良资产，其工作人员也是从农行剥离出来的。在工作方式上，也主要是对不良资产进行打包批量发售。“现在针对分散客户，不知道能不能胜任？这项业务并没有想象的这么简单。”该人士同时表示，长城资产的人员不多，规模不是很大，在四大资产管理公司中属于较落后的一个。
问题还不仅仅如此。“长城资产管理公司如何保障现金流畅通以偿还华夏银行本金？”“对于未来的风险如何抵御？”“华夏银行又如何给长城资产管理公司进行信用评级呢？”采访中，有专家对这种新的信贷模式提出了种种疑问。
对此，《中国联合商报》记者给长城资产管理公司总部发去采访函询问相关合作情况，但得到的回复是“领导批示暂不报道”、“时机还不成熟”、“12月底试点结束后自然会公开报道”等。
显然，长城资产管理公司总部对此次合作采取了谨慎的态度，这与此前该公司北京办事处的态度截然不同。
业内人士表示，中小企业贷款外包的模式属于新事物，在成长中难免会遇到困难。新模式能否达成多赢，还有待时间的考验。
