上市条件及程序
一、发行上市条件摘要
根据《公司法》、《证券法》、《首次公开发行股票并上市管理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》等法律法规，企业首次公开发行股票并上市主要条件如下：
（一）主体资格
1、合法存续的股份有限公司；
2、自股份有限公司成立后，持续经营时间在3年以上，但经国务院批准的除外；
3、最近3年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更。
（二）独立性
1、具有完整的业务体系和直接面向市场独立经营的能力；
2、五独立：资产完整、人员独立、财务独立、机构独立、业务独立；
3、业务独立：发行人的业务独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不得有同业竞争或者显失公平的关联交易。
（三）规范运行
1、依法建立健全股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度；
2、内部控制制度健全且被有效执行；
3、公司章程明确对外担保的审批权限和审批程序，不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业进行违规担保的情形；
4、有严格的资金管理制度，不得有资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情形。
（四）财务与会计
1、最近3个会计年度净利润均为正数且净利润累计3000万元；
2、最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计5000万元；或者最近3个会计年度营业收入累计3亿元；
3、发行前股本3000万元；
4、最近一期末无形资产占净资产的比例20%；
5、最近一期末不存在未弥补亏损；
6、最近三年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载。
（五）募集资金运用
1、募集资金应当有明确使用方向，原则上应当用于主营业务；
2、募集资金数额和投资项目应当与发行人现有生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应；
3、募集资金投资项目应当符合国家产业政策、投资管理、环境保护、土地管理以及其他法律、法规和规章的规定；
4、发行人应当建立募集资金专项存储制度，募集资金应当存放于董事会决定的专项账户。
（六）股本及公开发行比例
1、发行后股本总额5000万元，公开发行比例须25%；
2、如果发行后股本总额4亿元，公开发行比例须10%。
二、发行上市程序
依照《公司法》、《证券法》中国证监会和交易所颁布的规章有关规定，企业公开发行股票并上市应遵循以下程序：
（一）改制与设立股份公司
1、企业确定上市计划或拟定改制重组方案，聘请中介对方案进行可行性论证；
2、对资产进行审计、评估，签署发起人协议和起草公司章程等文件；
3、设置公司内部组织结构，登记设立股份有限公司。
（二）尽职调查与辅导
1、保荐机构和其他中介机构对公司进行尽职调查，问题诊断，专业培训和业务指导；
2、完善组织和内部管理，规范企业行为，明确业务发展目标和筹集资金投向；
3、对照发行上市对存在的问题进行整改，准备首次公司发行申请文件。
（三）申请文件的制作与申报（2-3月）
1、企业和所聘请的中介机构，按证监会的要求制作申请文件；
2、保荐机构进行内核并向中国证监会尽职推荐；
3、符合申报条件的，中国证监会在5个工作日内受理申请文件。
（四）申请文件的审核（3-9个月）
1、初审、证监会正式受理申请文件后，进行初审，同时征求省级政府和国家有关部委意见；
2、证监会向保荐机构反馈意见，保荐机构组织发行人和中介机构对审核意见进行回复或审核；
3、证监会根据初审意见补充完整的申请文件进一步审核，初审结束后，进行申请文件预披露；
4、发审委审核：将初审报告和申请文件提交发行审核委员会审核；
5、核准发行：依据发审委审核意见，证监会对发行人申请作出决定。
（五）发行与上市（X日：初步询价日；T日：网上发行日；L日：股票上市日）
1、X-1：刊登《招股意向书》；
2、X日-T-3：初步询价预路演；
3、T-2：确定价格区间，网上路演；
4、T-1-T日：网下申购；
5、T日：网上申购；
6、T+1：确定发行价格，申购资金验资，网上申购配号；
7、T+2：刊登发行结果公告，网上发行摇号抽签；
8、T+3：未中签申购资金退款；
9、T+3-T+4：承销商转账、会计事务所验资、股份初始地登记；
10、T+4-L-2：提交上市申请材料，上市委员会审核，交易所核准；
11、L-1：刊登《上市公告书》；
12、L日：股票正式上市。
三、上交所上市协议
公司在股票首次上市之前应当向上证所申请并签署《证券上市协议》，《证券上市协议》包括以下内容：
1、股票简称、上市日期、上市数量等基本情况；
2、双方的权利与义务和应当遵守的法律、法规和其他相关规定；
3、关于公司及其董事、监事和高级管理人员应当积极配合上证所监管的规定；
4、上市费用以及交纳方式；
5、股票暂停、终止上市和终止上市后进入代办股份转让系统继续交易等相关事项；
6、其他有关内容。
四、股票上市费用
1、股票上市初费按上市总面额的万分之三缴纳，最多不超过3万元；上市月费为上市总面额的十万分之一，最多不超过500元/月。
2、人民币特种股票的上市初费按其发行总股本的千分之一计算，并按照人民币与美元的汇兑比率折合为美元，最高不超过5000美元；上市月费为50美元/月。
