推荐第1篇：财管会计系 求职信1
尊敬的领导：求职信
感谢您百忙中抽空来阅读我的信件。
我是南京师范大学台州学院财务管理专业的一名应届毕业生。置身学校之中，我尽品人生之酸甜苦辣，人生的无奈，生活的现实，我明白，只有辛勤的耕作才可能获得丰收，我懂的，机遇和奋斗缺一不可，天道酬勤，我愿把我的奋斗化作那搏空翱翔的翅膀，等到乘风而飞的那一天。团结奋斗，坚持不懈，超越自我，这是我的信念。在大学，我一直挑战自我，磨砺人生，万丈楼台平地起，扎实的系统的基础知识将会是人生最好的基石。每一份汗水都有它的源泉，每一处笔记都有那深深的记忆。对财管专业，我熟练了掌握了各种了基本技能，从了解到应用，从精通到创作，让人生的青春挥洒，让热情继续飘扬。对贵公司，我已是青睐已久，那是一个让青春激扬的场所。再次表示衷心的感谢您的这次百忙之中抽出时间，希望得到贵公司的进一步垂询。
此致
敬礼
推荐第2篇：财管导论
财务管理导论心得体会
经过四次的财务管理导论课的学习，对于财务管理的大致内容，以及以后的就业方向有了更加清楚的了解，也在这次的财务管理导论中重新对于自己的未来规划做出了一些改变。
财务管理在企业经营中扮演着十分重要的角色。随着我国资本市场的日益发达，企业管理的不断规范，财务管理的地位和作用日益重要。财务管理是与管理类专业学生主修课程之一，是财务管理专业与会计学专业的核心课程之一。
通过老师系统的讲解以及有趣的十个小故事的展开，了解到了财务管理的具体概念以及大致内容。定义上来说，财务管理是社会经济发展到一定阶段的产物。但通俗意义上来说，是对于企业财务的管理（组织企业财务活动，协调企业与各方面财务关系的一种管理工作。而财务管理的概念可以概括为：企业财务管理是企业管理的重要组成部分，是基于企业在生产过程中客观存在的财务活动和财务关系，根据财经法规章制度，按照财务管理的原则，组织企业财务活动，处理财务关系的一种经济管理工作。而且对于财务管理这个学科来说，最显著的特点在于它是一种价值管理，是对企业在生产过程中的价值运动所进行的管理。它利用资金，成本，收入，利润等价值指标，运用财务预测，财务决策，财务预算，财务控制，财务分析等手段来组织企业价值的形成，实现和分配，并处理这种价值运动中的经济关系，因此财务管理具有很强的综合性。
学习财务管理最主要的就是明确财务管理目标，科学的目标是保证达到预期目的和取得预期成果的前提。一般来说目标的制定都要根据具体的情况，所以选择什么样的财务管理目标，受制于该企业所处的经济环境和经济制度，更加离不开企业的总目标。首先来说，企业的总目标可以概括为生存，发展和获利。通过企业目标为确定财务管理目标奠定基础之后，利益集团（契约关系主体）也主要通过四个方面影响着财务管理目标，其中包括：企业所有者，政府，企业的债权人，以及企业职工。从某种意义上来说，财务管理的目标应力求使契约关系主体的利益最大化。财务管理目标也具三大显著的特征：1.具有相对的稳定性（在一定的时期或特定条件下财务管理目标是保持相对稳定的）2.具有多元性（财务管理目标不是单一的，而是适应多因素变化的综合目标群）3.具有层次性（由不同层次系列目标所组成的目标体系，其大体分为整体目标，分布目标以及具体目标） 提到了对于财务管理目标有影响的因素之后就是指出财务管理自身的整体目标，其中包含了产值最大化，利润最大化，股东财富最大化以及企业价值最大化。然而财务管理目标的实现也具有很大的问题，股东，经营者和债权人之间构成了企业中最重要的财务关系，难免在企业管理当中这三方会出现利益的冲突，而企业必须协调这三方面的利益冲突，才能实现股东财富最大化的目标。
财务管理的进行需要遵循一定的财务管理原则，我们也称理财原则，这是指人们对财务活动的共同的，理性的认识。财务管理原则是财务管理理论和实务的结合部分。财务管理的原则主要具有5各方面的特征：1.理论原则是经过论证的，合乎逻辑的结论，具有理性认识的特征。2.此原则必须符合大量观察和事实，被多数人所接受，因此具有共同认识的特征。3.各种财务管理程序和方法是根据理财原则建立的。4.原则为解决新问题提供预先的感性认识，指导人们寻找解决问题的方法。5.原则的正确性与应用环境有关，一般情况下它是正确的，而在特殊情况下不一定正确。了解了财务管理原则的特征，进一步要明确具体的财务管理原则，大致上可以将财务管理分为4个方面的的原则。第一个方面是有关于竞争环境的原则，这是对资本市场中人的行为规律的基本认识。另外一个方面是有关创造价值的原则，是人们对增加企业财富基本规律的认识。最后一个是有关财务交易的原则，是人们对于财务交易基本规律的认识。
正确的进行管理需要掌握一系列的管理方法，财务管理方法是为了实现财务管理目标，完成财务管理任务，在进行活动时所采用的各种技术和手段。财务管理方法有很多，可按多种标准进行分类：1.按照财务管理的具体内容，可分为资金筹集方法，投资管理方法，运营资金管理方法，利润及其分配管理方法。2.根据财务管理环节，可分为财务预测方法，财务决策方法，财务计划方法，财务控制方法，财务分析方法。3.根据财务管理方法的特点，可分为定性财务管理方法和定量财务管理方法。
在进行财务管理的活动中，还有一个不可忽略的因素就是财务管理的环境，这样的外部因素或多或少的会对财务管理进行影响。财务管理环境是企业财务决策难以改变的外部约束条件，企业财务决策更多的是适应他们的要求和变化。财务管理环境涉及的范围很广，其中最重要的是法律环境，金融市场环境和经济环境。法律环境是指企业与外部发生经济关系时应遵守的各种法律，法规和规章。企业的理财活动，无论是筹集，投资还是利润分配，都要与企业外部发生经济关系。在处理这些经济关系时，应当遵守有关的法律规范。经济环境是指企业进行财务活动的宏观经济状况。金融市场环境则可分为广义和狭义两个方面，广义的金融市场，是指一切资本流动的场所，包括实物资本和货币资本的流动。广义金融市场的交易对象包括货币借贷，票据承兑和贴现，有价证券的买卖，黄金和外汇买卖，办理国内外保险，生产资料和产权交换等。狭义的金融市场一般是指有价证券市场，即股票和债券的发行与买卖市场。
财务管理这个专业的综合性很强，在未来的职业选择上也具有多样性。通过老师在课堂上面的指导，也让我对于财务管理这个专业后来的走向以及自己的目标更加清楚。
一般来说财务管理专业的毕业生一部分会从事会计的工作，而另外一部分会从事理财规划的工作。先说一下从事会计工作的人吧，这是最保守也是最稳妥的一条职业道路，但是要成为一个优秀的的财务管理人员，在学校首先要把基本功练扎实，所谓的指的就是专业知识，中高级财务管理，成本会计等等。千万不要以为会计是门‘粗活’不好好学，到大公司之后，那些合并报表能让人眼花缭乱，所以在学校的时候就要打下基础，最好可以熟练的掌握一种以上的财务管理软件，且用它处理实际问题。其次就是实习，这个特别重要，它能改变我们本身对会计学的认识，从而使我们能有针对性的调整专业知识结构，也能帮助我们更加从容面对用人单位的招聘考试。这对于我们找工作最大的优势--企业用新人不会让你去运作资本，而是让你做基本的财务工作，对前者，你只需要有完整的概念和知识结构就好了，而后者则是实实在在必须去做。另外一方面的理财规划人则是指利用自己的专业理财知识为个人提供理财规划服务的金融业专业人员。目前国内还没有专门的理财规划师，从事理财规划专业人士散见于保险，银行，证券等金融行业。要想成为一名理财规划师，先掌握9个方面的基础知识，分别是经济学，消费支出，保险学，投资学等等同时也必须掌握丰富的经验。从事个人金融理财工作的从业人员应该受过严格的培训，并取得相应的资格证书的专业人员。理财规划是个综合性的金融服务，是针对客户整个人生而不是某个阶段的规划。
谈完了财务管理专业的工作类型，下面说一下财务管理专业一般的就业单位和部门，根据不完全统计，财务管理专业毕业生分布最集中的五个去向分别是：国有小型企业，民营大中型企业，外资小型企业，国有大中型企业，外资中大型企业。一般来说财务管理专业的毕业生的工资也会随着职位的上升发生变化，如果做到了管理层次，薪水的待遇将会很好。
通过这一系列的学习，我自己的打算就在大学期间好好学习，为将来的工作打下坚实的基础，我会考虑读研究生增在自己的理论知识，在平时暑假也会进行一些实习的工作提升经验，同时在财务管理这一块的学习中，对于相关资格证书的考取也是非常重要的，我准备在读研究生的时候考取相关证书，为自己将来的就业打下基础。
推荐第3篇：财管习题
财务管理练习题
一、单项选择题
1.现有甲、乙两个投资项目，其报酬率的期望值分别为15%和23%，标准差分别为30%和33 %，那么（ ）。
A.甲项目的风险程度大于乙项目的风险程度 B.甲项目的风险程度小于乙项目的风险程度 C.甲项目的风险程度等于乙项目的风险程度 D.不能确定
2.有一项年金，前3年年初无流入，后5年每年年初流入500万元，假设年利率为10%，其现值为（ ）万元。
A.1995 B.1566 C.1813 D.1423
3.某企业拟建立一项基金，每年初投入100000元，若利率为10%，五年后该项基金本利和将为（ ）元。
A.671600 B.564100 C.871600 D.610500
4.投资者由于冒风险进行投资而获得的超过资金时间价值的额外收益，称为投资的（ ）。 A.时间价值率 B.期望报酬率 C.风险报酬率 D.必要报酬率
5.普通年金终值系数的基础上，期数加
1、系数减1所得的结果，数值上等于（ ）。 A.普通年金现值系数 B.即付年金现值系数 C.普通年金终值系数 D.即付年金终值系数 6.企业某新产品开发成功的概率为80%，成功后的投资报酬率为40%，开发失败的概率为20% ，失败后的投资报酬率为-100%，则该产品开发方案的预期投资报酬率为（ ）。 A.18% B.20% C.12% D.40%
7.距今若干期后发生的每期期末收款或付款的年金称为（ ）。 A.后付年金 B.先付年金 C.延期年金 D.永续年金
8.表示资金时间价值的利息率是 （ ）。 A.银行同期贷款利率 B.银行同期存款利率
C.没有风险和没有通货膨胀条件下社会资金平均利润率 D.加权资本成本率
9.甲方案的标准离差比乙方案的标准离差大，如果甲、乙两方案的期望值不同，则甲方案的风险（）乙方案的风险。
A.大于 B.小于 C.等于 D.无法确定 10.投资者甘冒风险进行投资的诱因是（ ）。 A.可获得投资收益 B.可获得时间价值回报 C.可获得风险报酬率 D.可一定程度抵御风险
11 .某项永久性奖学金，每年计划颁发50000元奖金。若年复利率为8%，该奖学金的本金应为 （ ）元。
A.625000 B.500000 C.125000 D.400000
12.某公司年末会计报表上部分数据为：流动负债60万元，流动比率为2，速动比率为1.2，销售成本100万元，年初存货为52万元，该企业流动资产只有货币资金、应收账款和存货，则本年度存货周转次数为( )。 A.1.65次 B.2次 C.2.3次 D.1.45次
13.短期债权人在进行企业财务分析时，最为关心的是( )。 A.企业获利能力 B.企业支付能力
C.企业社会贡献能力 D.企业资产营运能力
14.如果企业速动比率很小，下列结论成立的是( )。 A.企业流动资产占用过多 B.企业短期偿债能力很强 C.企业短期偿债风险很大 D.企业资产流动性很强
15.利息周转倍数不仅反映了企业获利能力，而且反映了( )。 A.总偿债能力 B.短期偿债能力 C.长期偿债能力 D.经营能力
16.较高的现金流动负债比率一方面会使企业资产的流动性较强，另一方面也会带来( ) 。 A.存货购进的减少 B.销售机会的丧失 C.利息的增加 D.机会成本的增加
17.运用杜邦体系进行财务分析的核心指标是( )。 A.净资产收益率 B.资产利润率 C.销售利润率 D.总资产周转率
18.下列指标中，可用于衡量企业短期偿债能力的是( )。 A.已获利息倍数 B.产权比率 C.资产周转率 D.流动比率
19.下列项目中，不属于速动资产的项目的( )。 A.现金 C.应收账款 B.短期投资 D.存货 20.某企业应收账款周转次数为4.5次。假设一年按360天计算，则应收账款周转天数为( )。 A.0.2天 B.81.1天 C.80天 D.730天 21.某企业计划投资10万元建一生产线，预计投资后每年可获净利1.5万元，年折旧率为10%， 则投资回收期为（ ）。
A.3年 B.5年 C.4年 D.6年
22.如果某一投资方案的净现值为正数，则必然存在的结论是（ ）。 A.投资回收期在一年以内 B.获利指数大于1 C.投资报酬率高于100%
D.年均现金净流量大于原始投资额 23.某投资项目原始投资为12000元，当年完工投产，有效期3年，每年可获得现金净流量4600 元，则该项目内含报酬率为（ ）。
A.7.33% B.7.68% C.8.32% D.6.68% 24.存在所得税的情况下，以“利润+折旧”估计经营期净现金流量时，“利润”是指（ ）。 A.利润总额 B.净利润 C.营业利润 D.息税前利润
25.某企业投资方案A的年销售收入为180万元，年销售成本和费用为120万元，其中折旧为 20万元，所得税率为30%，则该投资方案的年现金净流量为（ ）。 A.42万元 B.62万元 C.60万元 D.48万元 26.不属于净现值指标缺点的是（ ）。
A.不能从动态的角度直接反映投资项目的实际收益率水平
B.当各项目投资额不等时，仅用净现值无法确定投资方案的优劣 C.净现金流量的测量和折现率的确定比较困难 D.没有考虑投资的风险性
27.在长期投资决策中，一般属于经营期现金流出项目的有（ ）。 A.固定资产投资 B.开办费投资
C.经营成本（付现成本） D.无形资产投资
28.宏发公司股票的β系数为1.5，无风险利率为4%，市场上所有股票的平均收益率为8%、则 宏发公司股票的收益率应为（ ）。 A.4% B.12% C.8% D.10%
29.某投资组合由收益呈完全负相关的两只股票构成，则（ ）。 A.该组合的非系统性风险能完全抵销B.该组合的风险收益为零 C.该组合的投资收益 大于其中任一股票的收益
D.该组合的投资收益标准差大于其中任一股票收益的标准差 30.下列说法中正确的是（ ）。
A.国库券没有利率风险 B.公司债券只有违约风险
C.国库券和公司债券均有违约风险 D.国库券没有违约风险，但有利率风险
31.某人以40元的价格购入一张股票，该股票目前的股利为每股1元，股利增长率为2%，预计 一年后以50元的价格出售，则该股票的投资收益率应为（）。 A.2% B.20% C.21% D.27.55%
32.某公司发行的股票，预期报酬率为20%，最近刚支付的股利为每股2元，估计股利年增长率为10%，则该种股票的价值( ）。
A.20 B.24 C.22 D.18
33.如果组合中包括了全部股票，则投资人（ ）。 A.只承担市场风险 B.只承担特有风险 C.只承担非系统风险 D.没有风险
34.下列关于评价投资项目的回收期法的说法中，不正确的是（ ）。 A.它忽略了货币时间价值
B.它需要一个主观上确定的最长的可接受回收期作为评价依据 C.它不能测度项目的盈利性 D.它不能测度项目的流动性
35.年末ABC公司正在考虑卖掉现有的一台闲置设备，该设备于8年前以40000元购入，税法规 定的折旧年限为10年，按直线法计提折旧，预计残值率为10%，已提折旧28800元：目前可以 按10000元价格卖出，假设所得税率30%，卖出现有设备对本期现金流量的影响是（）。 A.减少360元 B.减少1200元 C.增加9640元 D.增加10360元
36.某公司已投资50万元于一项设备研制，但它不能使用；又决定再投资50万元，但仍不能使用。如果决定再继续投资40万元，应当有成功把握，并且取得现金流入至少为（ ）。 A.40万元 B.100万元 C.140万元 D.60万元 37.某投资方案，当贴现率为16%时，其净现值为338元，当贴现率为18%时，其净现值为-22 元。该方案的内含报酬率为（ ）。
A.15.88% B.16.12% C.17.88% D.18.14%
38.对方案进行评价时，会夸大远期风险程度的方法是（ ）。 A.风险调整贴现率法 B.肯定当量法 C.内含报酬率法 D.现值指数法
39.假设企业按12%的年利率取得贷款200000元，要求在5年内每年末等额偿还，每年的偿付 额应为（ ）元。 A.40000 B.52000 C.55482 D.64000
40.某公司2000年息税前利润为6000万元，实际利息费用为1000万元，则该公司2001年的财务 杠杆系数为( )。
A.6 B.1.2 C.0.83 D.2
41.固定性资金成本中债务资金所占比重越大，企业的财务杠杆系数( )。 A.越大 B.越小 C.不变 D.不确定
42.某公司负债和权益筹资额的比例为2：5，综合资金成本率为12%，若资金成本和资金结构 不变，则当发行100万元长期债券时，筹资总额分界点为( )。 A.1200 万元 B.350万元 C.200万元 D.100万元
43.每股利润无差异点是指两种筹资方案下，普通股每股利润相等时的( )。 A.成本总额 B.筹资总额 C.资金结构 D.息税前利润 44.根据风险收益对等观念，在一般情况下，各筹资方式的资本成本由小到大依次为( )。 A.银行借款、企业债券、普通股 B.普通股、银行借款、企业债券 C.企业债券、银行借款、普通股 D.普通股、企业债券、银行借款
45.某企业借入资本和权益资本的比例为1：1，则该企业( )。 A.只有经营风险 B.只有财务风险 C.既有经营风险又有财务风险
D.没有风险，因为经营风险和财务风险可以相互抵消
46.造成股利波动较大，给投资者以公司不稳定的感觉，对于稳定股票价格不利的股利分配 策是( )。
A.剩余股利政策 B.固定或持续增长的股利政策
C.固定股利支付率政策 D.低正常股利加额外股利政策
47.股利决策涉及面很广，其中最主要的是确定( )，它会影响公司的报酬率和风险。 A.股利支付日期 B.股利支付方式 C.股利支付比率 D.股利政策确定
48.公司采取剩余股利政策分配利润的根本理由，在于( )。
A.使公司的利润分配具有较大的灵活性B.满足最优资金结构，降低综合资金成本 C.稳定对股东的利润分配额D.使对股东的利润分配与公司的盈余紧密配合 49.按照剩余股利政策，假定某公司资本结构目标为产权比率为2/3，明年计划投资600万元， 今年年末股利分配时，应从税后净利中保留( )用于投资需要。 A.400万 B.200万 C.360万 D.240万 50.下列哪个项目不能用于分派股利( )。 A.盈余公积金 B.资本公积 C.税后利润 D.上年未分配利润 51.固定股利支付率政策是指( )。
A.先将投资所需的权益资本从盈余中留用，然后将剩余的盈余作为股利予以分配 B.将每年发放的股利固定在一固定的水平上并在较长时期内不变，只有盈余显著增长时才提 高股利发放额
C.公司确定一个股利占盈余的比例，长期按此比例支付股利的政策
D.公司一般情况下支付一固定的数额较低的股利，盈余多的年份发放额外股利 52.当公司的盈余和现金流量都不稳定时，对股东和企业都有利的股利分配政策是( ) 。 A.剩余股利政策
B.固定或持续增长的股利政策 C.固定股利支付率政策
D.低正常股利加额外股利政策
53.企业与在生产过程中与其密切联系的供应商或客户的合并称为（ ）。 A.横向并购 B.纵向并购 C.混合并购 D.善意并购 54.处于同一行业、生产同类产品的竞争对手之间的并购称为（ ）。 A.横向并购 B.纵向并购 C.混合并购 D.恶意并购
55.既非竞争对手又非现实中或潜在的客户或供应商的企业之间的并购称为（ ）。 A.横向并购 B.纵向并购 C.混合并购 D.恶意并购
56.外汇汇率有直接标价法和间接标价法两种。在间接标价法下，外汇汇率的升降与本国货币币值成（ ）变化。
A.正比例 B.反比例 C.相反方向 D.正方向
二、多项选择题
1.下列各项中，属于企业财务活动的有（ ）。 A.筹资活动 B.投资活动 C.资金营运活动 D.分配活动
2.下列不属于企业价值最大化目标的优点为（ ）。 A.考虑了资金时间价值B.考虑了投资的风险价值
C.克服了短期行为 D.用资产评估的方式来计量企业价值较困难。 3.实际工作中以年金形式出现的是（ ）。 A.采用加速折旧法所计提的各年的折旧费 B.租金 C.奖金 D.特定资产的年保险费 4.下列哪些可视为永续年金的例子（ ）。 A.零存整取 B.存本取息
C.利率较高、持续期限较长的等额定期的系列收支D.整存整取
5.对于一次性款项若已知终值、现值和期限，应用查表法求利率，应计算（）。 A.复利现值系数 B.复利终值系数 C.年金现值系数 D.年金终值系数 6.资金时间价值可以用（ ）来表示。 A.纯利率 B.社会平均资金利润率
C.通货膨胀率极低情况下的国债利率D.不考虑通货膨胀下的无风险报酬率
7.在不考虑通货膨胀的前提下，风险与期望投资报酬率的关系可正确表示为（ ）。 A.期望报酬率=无风险报酬率＋风险报酬率 B.期望报酬率=无风险报酬率×风险程度 C.期望报酬率=无风险报酬率－风险报酬率 D.期望报酬率=资金时间价值＋风险报酬率 8.属于企业盈利能力分析指标的是( )。
A.总资产报酬率 B.总资产周转率 C.资本保值增值率 D.成本利润率
9.在运用比率分析法时，应选择科学合理的对比标准，常用的有( )。 A.预定目标 B.历史标准
C.行业标准 D.公认标准（经验数据） 10.如果流动比率过高，意味着企业存在以下几种可能( )。 A.存在闲置现金 B.存在存货积压 C.应收账款周转缓慢 D.偿债能力很差
11.某公司当年的经营利润很多，却不能偿还到期债务。为查清其原因，应检查的财务比率包括( )。
A.资产负债率 B.流动比率
C.存货周转率 D.应收账款周转率 12.以下对流动比率的表述中正确的有( )。 A.不同行业的流动比率有统一的衡量标准 B.流动比率越高越好
C.流动比率需要用速动比率加以补充和说明
D.流动比率高，并不意味着企业就一定具有短期偿债能力 13.提高应收账款周转率有助于( )。
A.加快资金周转 B.提高生产能力 C.增强短期偿债能力 D.减少坏账损失 14.影响净资产收益率的因素有( )。
A.流动负债与长期负债的比率 B.资产负债率 C.销售净利率 D.资产周转率
15.下列各项指标中可用于分析企业长期偿债能力的有( )。 A.流动比率 B.资产负债率 C.产权比率 D.长期资产适合率 16.企业盈利能力分析可以运用的指标有( )。 A.销售利润率 B.资产周转率 C.资产利润率 D.资本利润率
17.下列各项指标中可用于分析企业长期偿债能力的有( )。 A.流动比率 B.资产负债率 C.产权比率 D.长期资产适合率 18.企业盈利能力分析可以运用的指标有( )。 A.销售利润率 B.资产周转率 C.资产利润率 D.资本利润率 19.反映生产资料营运能力的指标包括( )。 A.总资产同转率 B.流动资产周转率 C.固定资产周转率 D.劳动效率
20.利息保障倍数指标所反映的企业财务层面包括( )。 A.获利能力 B.长期偿债能力 C.短期偿债能力 D.发展能力
21.从杜邦分析体系可知，提高净资产收益率的途径在于( )。 A.加强负债管理，降低负债比率 B.加强成本管理，降低成本费用 C.加强销售管理，提高销售利润率 D.加强资产管理，提高资产周转率 22.影响速动比率的因素有( )。 A.应收账款 B.存货
C.短期借款 D.预付账款 23.若流动比率大于1，则下列结论不一定成立的是( )。 A.速动比率大于1 B.中运资金大于零
C.资产负债率大于1 D.短期偿债能力绝对有保障 24.下列分析方法中，属于财务综合分析方法的是( )。 A.趋势分析法 B.杜邦分析法 C.沃尔比重分析法 D.因素分析法
25.在其他条件不变的情况下，会引起总资产周转率该指标上升的经济业务是( )。 A.用现金偿还负债 B.借入一笔短期借款
C.用银行存款购入一台设 D.用银行存款支付一年的电话费 26.企业财务分析的基本内容包括( )。 A.偿债能力分析 B.营运能力分析 C.发展能力分析 D.盈利能力分析
27.下列各项中，属于长期投资决策静态评价指标的是（ ）。 A.内含报酬率 B.投资回收期 C.获利指数 D.投资利润率
28.评价投资方案的投资回收期指标的主要缺点是（ ）。 A.不能衡量企业的投资风险 B.没有考虑资金时间价值
C.没有考虑回收期后的现金流量
D.不能衡量投资方案投资报酬率的高低
29.在一般投资项目中，当一项投资方案的净现值等于零时，即表明（ ）。 A.该方案的获利指数等于1 B.该方案不具备财务可行性 C.该方案的净现值率大于零
D.该方案的内部收益率等于设定折现率或行业基准收益率 30.净现值法的优点有（ ）。 A.考虑了资金时间价值
B.考虑了项目计算期的全部净现金流量 C.考虑了投资风险
D.可从动态上反映项目的实际投资收益率 31.内部收益率是指（ ）。 A.投资报酬与总投资的比率
B.项目投资实际可望达到的报酬率 C.投资报酬现值与总投资现值的比率 D.使投资方案净现值为零的贴现率
32.关于股票或股票组合的β系数，下列说法中正确的是（ ）。 A.作为整体的证券市场的β系数为1
B.股票组合的β系数是构成组合的个股贝他系数的加权平均数 C.股票的β系数衡量个别股票的系统风险 D.股票的β系数衡量个别股票的非系统风险
33.按照资本资产定价模型，确定特定股票必要收益率所考虑的因素有（ ）。 A.无风险收益率 B.公司股票的特有风险 C.特定股票的β系数 D.所有股票的年均收益率
34.按照投资的风险分散理论，以等量资金投资于A、B两项目（）。 A.若A、B项目完全负相关，组合后的非系统风险完全抵销 B.若A、B项目完全负相关，组合非系统风险不扩大也不减少 C.若A、B项目完全正相关，组合后的非系统风险完全抵销 D.若A、B项目完全正相关，组合非系统风险不扩大也不减少
E.实际上A、B项目的投资组合可以降低非系统风险，但难以完全消除非系统风险 35.下列哪种情况引起的风险属于可分散风险（ ）。 A.银行调整利率水平B.公司劳资关系紧张 C.公司诉讼失败 D.市场呈现疲软现象
36.下列关于投资项目营业现金流量预计的各种作法中，正确的是（ ）。 A.营业现金流量等于税后净利加上非付现成本
B.营业现金流量等于营业收入减去付现成本再减去所得税
C.营业现金流量等于税后收入减去税后成本再加上非付现成本引起的税负减少额 D.营业现金流量等于营业收入减去营业成本再减去所得税
37.在肯定当量法下，有关变化系数与肯定当量系数的关系不正确的表述是（ ）。 A.变化系数越大，肯定当量系数越大 B.变化系数越小，肯定当量系数越小 C.变化系数越小，肯定当量系数越大 D.变化系数与肯定当量系数同向变化 38.成本的特点是( )。
A.在相关 范围内，固定成本总额随业务量成反比例变动 B.在相关范围内，单位固定成本随业务量成反比例变动 C.在相关范围内，固定成本总额不变
D.在相关范围内，单位变动成本随业务量成正比例变动 39.下列有关杠杆的表述正确的是( )。
A.经营杠杆表明销量变动对息税前利润变动的影响 B.财务杠杆表明息税前利润变动对每股利润的影响 C.复合杠杆表明销量变动对每股利润的影响
D.经营杠杆系数、财务杠杆系数以及复合杠杆系数恒大于1 40.下列关于资金成本的说法中，正确的是( )。
A.资金成本的本质是企业为筹集和使用资金而实际付出的代价 B.资金成本并不是企业筹资决策中所要考虑的唯一因素 C.资金成本的计算主要以年度的相对比率为计量单位 D.资金成本可以视为项目投资或使用资金的机会成本
41.在计算个别资金成本时，不需考虑所得税影响的是( )。 A.债券成本 B.银行成本 C.普通股成本 D.优先股成本
42.债券资金成本一般应包括下列哪些内容( )。 A.债券利息 B.发行印刷费
C.发行注册费 D.上市费以及推销费用 43.下列说法中，正确的有( )。 A.在固定成本不变的情况下，经营杠杆系数说明销售额增长(减少)所引起的利润增长(减少) 的程度
B.当销售额达到盈亏临界点时，经营杠杆系数趋近于无穷大 C.财务杠杆表明债务对投资者收益的影响 D.财务杠杆系数表明息税前盈余增长所引起的每股盈余的增长幅度 E.经营杠杆程度较高的公司不宜在较低的程度上使用财务杠杆 44.保留盈余的资本成本，正确的说法是( )。 A.它不存在成本问题 B.其成本是一种机会成本 C.它的成本计算不考虑筹资费用
D.它相当于股东投资于某种股票所要求的必要收益率 E.在企业实务中一般不予考虑
45.以下哪种资本结构理论认为存在最佳资本结构( )。 A.净收入理论 B.传统理论 C.净营运收入理论 D.MM理论
46.下列股利支付方式中，目前在我国公司实务中很少使用，但并非法律所禁止的有( ) A.现金股利 B.财产股利 C.负债股利 D.股票股利 47.下列哪个项目可用于弥补亏损( )。 A.盈余公积 B.资本公积 C.税后利润 D.税前利润
48.采用低正常股利加额外股利政策的理由是( )。 A.向市场传递公司正常发展的信息 B.使公司具有较大的灵活性
C.保持理想的资本结构，使综合成本最低
D.使依靠股利度日的股东有比较稳定的收入，从而吸引住这部分股东 49.采用固定的股利政策对公司不利的方面表现在( )。 A.稀释了股权
B.股利支付与公司盈余脱节、资金难以保证 C.易造成公司不稳定的印象 D.无法保持较低的资金成本
50.股利决策涉及的内容很多，包括( )。 A.股利支付程序中各日期的确定 B.股利支付比率的确定 C.股利支付方式的确定
D.支付现金股利所需现金的筹集 E.公司利润分配顺序的确定
51.股利决策的制定受多种因素的影响，包括( )。 A.税法对股利和出售股票收益的不同处理 B.未来公司的投资机会 C.各种资金来源及其成本 D.股东对当期收入的相对偏好 E.资本保全
52.以利润最大化作为企业财务管理目标的缺点有（ ）。 A.不容易计量
B.没有考虑利润和投入资本额的关系
C.没有考虑利润取得的时间和承受风险的大小 D.容易导致企业的短期行为
三、计算题
。
（一）某企业集团准备对外投资，现有甲、乙、丙三家公司可供选择，这三家公司的年预期收 益及其概率的资料如下表所示：
市场状况 概 率 年预期收益(万元
甲公司 乙公司 丙公司
良 好 0.3 40 50 80 一 般 0.5 20 20 -20 较 差 0.2 5 -5 -30 要求：（1）计算三家公司的收益期望值；
（2）计算各公司收益期望值的标准离差；
（3）计算各公司收益期望值的标准离差率；
（4）假定你是该企业集团的稳健型决策者，请依据风险与收益原理作出选择。
（二）某项投资的资产利润率概率估计情况如下： 可能出现的情况 概 率 资产利润率 1．经济状况好 0.3 20% 2．经济状况一般 0.5 10% 3．经济状况差 0.2 -5% 假定企业无负债，且所得税率为40%。
要求：①计算该项投资的资产利润率的期望值； ②计算该项投资的资产利润率的标准离差；
③计算该项投资的税后资产利润率的标准离差（假设企业其他项目总体是盈利的）； ④计算该项投资的资产利润率的标准离差率。
（计算结果百分数中，保留到两位小数，两位后四舍五入）
（三）A公司资料如下： 资料一：
A公司资产负债表2003年12月31日 单位：万元
资产 年初 年末 负债及所有者权益 年初 年末 流动资产 流动负债合计 450 300 货币资金 100 90 长期负债合计 250 400 应收账款净额 120 180 负债合计 700 700 存货 230 360 年有者权益合计 700 700 流动资产合计 450 630 固定资产合计 950 770 总计 1400 1400 总计 1400 1400
资料二：
公司2002年度销售净利率为16%，总资产周转率为0.5次，权益乘数为2.2，净资产收益率为17.6%，公司2003年度销售收入为840万元，净利润总额为117.6万元 要求：
(1)计算2003年年末速动比率、资产负债率和权益乘数； (2)计算2003年总资产周转率、销售净利率和净资产收益率；
(3)利用因素分析法分析销售净利率、总资产周转率和权益乘数变动对净资产收益率的影响
（四）某公司2003年未有关数据如下： 单位：万元
项目 金额 项目 金额 货币资金 300 短期借款 300 短期投资 200 应付账款 200 应收票据 102 长期负债 600
应收账款 98(年初82) 所有者权益 1025(年初775)
存货 480(年初480) 主营业务收入 3000 待摊费用 20 主营业务成本 2400 固定资产净值 1286(年初214) 税前利润 90 无形资产 14 税后利润 54 要求：
①据以上资料，计算该公司2003年的流动比率、速动比率、存货周转率、应收账款周转天数、资产负债率、销售净利率、总资产净利率(年初资产总额1500万元)、净资产收益率； ②假设该公司同行业的各项比率的平均水平如下表所示，试根据①计算结果，对本公司财务 状况做出简要评价。
比率名称 同行业平行水平流动比率 2.0 速动比率 1.0 存货周转率 6次 应收账款周转天数 30天 资产负债率 40% 销售净利率 10% 总资产净利率 6% 净资产收益率 10%
（五）某企业2002年的有关资料为：年初资产为250万元，年末资产总额200万元，资产周转变率 为0.6次；2003年有关财务资料如下：年末流动比率2，年末速动比率为1.2，存货周转率为5 次。年末 资产总额200万元，年初存货30万元。2003年销售净利率21%，资产周转率0.8次，存货周转 变率5次，该企业流动资产中只有货币资金、应收账款和存货。 要求：
(1)计算该什业2003年年末流动资产总额、年末资产负债率和净资产收益率。 (2)计算该企业2003年的存货、销售成本和销售收入。
(3)运用差额分析法计算2003年与2002年相比，资产周转经与平均资产变动对销售收入的影响。
(六)兴达公司持有A、B、C三中股票构成的证券组合，其β系数分别是1.8、1.5和0.7，在证券 组合中所占的比重分别为50%、30%和20%，股票的市场收益率为15%，无风险收益率为12%。 要求：计算该证券组合的风险收益率。 (七)某企业拟建造一项生产设备。预计建设期为1年，所需原始投资200万元于建设起点一次投 入。该设备预计使用寿命为5年，使用期满报废清理时无残值。该设备折旧方法采用直线法 。该设备投产后每年增加净利润60万元。假定适用的行业基准折现率为10%。 要求：
（1）计算项目计算期内各年净现金流量。 （2）计算项目净现值，并评价其财务可行性。
（附：利率为10%，期限为1的年金现值系数（P/A，10%，1）=0.9091 利率为10%，期限为5的年金现值系数（P/A，10%，5）=3.7908 利率为10%，期限为6的年金现值系数（P/A，10%，6）=4.3553 利率为10%，期限为1的复利现值系数（P/F，10%，1）=0.9091
(八)某企业计划进行某项投资活动，有甲、乙两个投资方案资料如下： （1）甲方案原始投资150万，其中固定资产投资100万，流动资金50万，全部资金于建设起 点一资投入，经营期5年，到期残值收入5万，预计投产后年营业收入90万，年总成本（包括 折旧）60万。
（2）乙方案原始投资额200万，其中固定资产120万，流动资金投资80万。建设期2年，经营 期5年，建设期资本化利息10万，流动资金于建设期结束时投入，固定资产残值收入8万， 到期投产后，年收入170万，经营期成本80万/年，经营期每年归还利息5万。 固定资产按直线法折旧，全部流动资金于终结点收回。该企业为免税企业，可以免交所得税 。
要求：①说明甲、乙方案资金投入的方式； ②计算甲、乙方案各年的净现金流量；
③计算甲、乙方案包括建设期的静态投资回期； ④计算甲、乙方案的投资利润率；
⑤该企业所在行业的基准折现率为10%，部分资金时间价值系数如下： (F/P，10%，t)(P/F，10%，t) 0.8264 - 0.5132 (P/A，10%，t) 1.7355 3.7908 4.8684 计算甲、乙方案的净现值。
(九)某公司2000年销售产品10万件，单价50元，单位变动成本30元，固定成本总额100万元。公司负债60万元，年利息率为12%，每年支付优先股股利10万元，所得税率为33%。 要求：(1)计算2000年边际贡献； (2)计算2000年息税前利润总额； (3)计算该公司2001年复合杠杆系数。
(十)某公司现有普通股100万股，股本总额为1000万元，公司债券为600万元。公司拟扩大筹资 规模，有两备选方案：一是增发普通肌50万股，每股发行价格为15元；一是平价发行公司债 券750万元。若公司债券年利率为12%，所得税率为30%。 要求：(1)计算两种筹资方式的每股利润无差异点；
(2)如果该公司预期息税前利润为400万元，对两筹资方案作出择优决策。 (十一)某企业计划筹集资金100万元，所得税税率为33%。有关资料如下： (1)向银行借款10万元，借款年利率7%，手续费2%。
(2)按溢价发行债券，债券面值14万元，溢价发行价格为15万元，票面利率9%，期限为5年， 每年支付一次利息，其筹资费率为3%。
(3)发行优先股25万元，预计年股利率为12%，筹资费率为4%。
(4)发行普通股40万元，每股发行价格10元，筹资费率为6%。预计第一年每股股利1.2元，以 后每年按8%递增。
(5)其余所需资金通过留存收益取得。 要求： (1)计算个别资金成本。
(2)计算该企业加权平均资金成本。
(十二)某公司2003年销售产品10万件，单价50元，单位变动成本30元，固定成本总额100万元。公司负债60万元，年利息率为12%，并须每年支付优先股股利10万元，所得税率33%。要求：
(1)计算2003年边际贡献；
(2)计算2003年息税前利润总额； (3)计算该公司2004年的复合杠杆系数
(十三)某公司目前拥有资金500万元，其中，普通股25万股，每股价格10元，每股股利2元；债 券150万元，年利率8%；优先股100万元，年股利率15%，目前的税后净利润为67万元，所得税税率为33%。该公司准备新开发一投资项目，项目所需投资为500万元，预计项目投产后可使企业的年息税前利润增加50万元；投资所需资金有下列两种方案供选择： (1)发行债券500万元，年利率10%；
(2)发行普通股股票500万元，每股发行价格20元。 要求：
(1)计算两种筹资方案的每股利润无差别点；
(2)计算两种筹资方案的财务杠杆系数与每股利润； (3)若不考虑风险因素，确定该公司最佳的筹资方案
(十四)某公司目前的资本来源包括每股面值1元的普通股800万股和平均利率为10%的3000万元债 务。该公司现在拟投产一个新产品，该项目需要投资4000万元，预期投产后每年可增加营业 利润(息税前盈余)400万元。该项目备选的筹资方案有三个： (1)按11%的利率发行债券；
(2)按面值发行股利率为12%的优先股； (3)按20元/股的价格增发普通股。 该公司目前的息税前盈余为1600万元；公司适用的所得税率为40%；证券发行费可忽略不计 。 要求：
(1)计算按不同方案筹资后的普通股每股收益(填列答题卷的“股每股收益计算表”)。
项目 发行债券 发行优先股 增发普通股 营业利润(万元) 现有债务利息 新增债务利息 税前利润 所得税 税后利润 优先股红利 普通股收益 股数(万股) 每股收益
(2)计算增发普通股和债券筹资的每股(指普通股，下同)利润无差别点，以及增发普通股利 优先股筹资的每股利润无差别点；
(3)计算筹资前的财务杠杆和按三个方案筹资后的财务杠杆；
(4)根据以上计算结果分析，该公司应当选择哪一种筹资方式?理由是什么?
(十五)A公司只生产一种产品，所得税率为50%，其发行在外的股数为100万股，其收益与经济环 境状况有关，有关资料如下：
单位：万元
经济情况 发生概率 销量 单价 单位变动成本 固定成本 利息
好 0.2 240 5 2 400 120 一般 0.6 200 5 2 400 120 较差 0.2 160 5 2 400 120 要求计算：
(1)该公司期望边际贡献、期望息税前利润以及期望的每股利润； (2)计算该公司的经营杠杆系数、财务杠杆系数与复合杠杆系数； (3)计算每股利润的标准离差率
(十六)某公司现有普通股100万股，每股面值10元，股本总额为1000万元，公司债券为600万元（总面值为600万元，票面利率为12%，3年期限）。2008年该公司拟扩大营规模，需增加筹资750万元，现有两种备选方案可供选择：甲方案是增发每股面值为10元的普通股50万股，每股发行价格为15元，筹资总额为750万元；乙方案是按面值发行公司债券750万元，新发行公司债券年利率为12%，3年期限，每年付息一次。股票和债券的发行费用均忽略不计。公司的所得税税率为30%。该公司采用固定股利政策，每年每股股利为3元。2008年该公司预期息税前盈余为400万元。 要求：
l.计算公司发行新的普通股的资本成本； 2.计算公司发行债券的资本成本；
3.计算两种筹资方式的每股盈余无差异点时的息税前盈余，并判断该公司应当选择哪种筹资方案？（真题）
某公司现有普通股 100 万股，每股面额 10 元，股本总额为 1000 万元，公司债券为 600 万元（总面值为 600 万元，票面利率为 12％，3 年期限）。2008 年该公司拟扩大经营规模，需增加筹资 750 万元，现有两种备选方案可供选择：甲方案是增加每股面值为 10 元的普通股50 万股，每股发行价格为 15 元，筹资总额为 750 万元；乙方案是按面值发行公司债券750万元，新发行公司债券年利率为 12％，3 年期限，每次付息一次。股票和债券的发行费用均忽略不计。公司的所得税税率为 30%。该公司采用固定股利政策，每年每股利为 3 元。2008年该公司预期息税盈余为 400 万元。 要求：
1、计算公司发行新的普通股的资本成本；
2、计算公司发行债券的资本成本；
3、计算两种筹资方式的每股盈余无差异点时的息税前盈余，差判断该公司应当选择哪种 筹资方案？
解答：
一、计算公司发行新的普通股的资本成本；普通股的资金成本=固定股利/普通股金额=3/15=20%
一、计算公司发行债券的资本成本；
债券资金成本=[债券面值*票面利率*（1-所得税税率）]/债券面值 =[750*12%*（1-30%）]/750 =8.4%
二、计算两种筹资方式的每股盈余无差异点时的息税前盈余，差判断该公司应当 选择哪种筹资方案？
甲方案：总股本 100+50 =150 万股 股票发行债券利息=600*12%=72 万元 乙方案：总股本 100 万
债券发行利息=（600+750）*12%=162 万元
（EBIT-72）*（1-30%）/150=（EBIT-162）*（1-30%）/100 求得：EBIT=342（万元）
甲方案每股盈余=[400-72-（400-72）*30%]/150=1.53 乙方案每股盈余=[400-162-（400-162）*30%]/100=1.67 由以上计算结果可以看出,当 EBIT 为 400 万元时,普通股融资的 EPS 为 1.53;采用债券融资的
EPS 为 1.67,故采用债券融资比较有利.
推荐第4篇：财管实验报告
实验（课程设计）报告
名
称：
专业实习（财务管理）
姓
名：
学
号：
年级专业：
2009级财务管理
2013 年 1 月 25 日
成
绩：
评
语：
指导教师：
（签名）
实验综合报告
从12月下旬开始我们一共进行了五周的财务管理实验。分别是财务管理在线实验、上市公司投资价值分析报告、商业银行综合业务实验、电子报税实训、电子沙盘实战。从这五周的学习和实验中我对过去三年所学的财会知识有了更深的理解，所有的理论都离不开时间，财务尤其如此。下面开始我将分成五个部分，分别详述具体的实验目的、意义、步骤和心得。
实验一：财务管理在线实验
一、实验目的
我们先进行了财务管理在线实验，而后根据材料做出了财务管理四个实验的excel，目的分别如下：
1、通过实验理解货币时间价值、风险价值的概念；利用excel函数FV、PV及电子表格软件，熟悉并掌握或把那个时间价值及风险价值的计算方法并对决策方案作出客观评价；
2、根据债券发行条件测算债券的发行价格；
3、掌握各种筹资方式的优缺点，利用excel函数PMT、IPMT、PPMT及电子表格软件计算抵押贷款每年偿还额、偿还的利息和本金；
4、通过实验，账务利用excel电子表格，方便地做出全面预算，提高理财效率。
二、实验意义
让我们更加直观地理解了财务管理的基本内容，懂得各种财务活动的联系，以及财务活动同其他各种经济活动的联系，掌握财务管理的各种业务方法，学会运用财务管理的知识和技能为经营战略和经验决策服务，提升从事经济管理工作所必须的财务管理专业水平和工作能力。同时，加深了我们对财务管理专业的了解，拓宽了我们的知识面，提高分析问题和解决问题的实际能力。
三、实验步骤
1、进行了为时两天的财务管理在线实验课程，用两个公司的案例，让我们对财务管理基本内容进行了演练；
2、进行在线实验的考试；
3、财务管理四个小实验的实践，四个小实验分别为货币时间价值与风险价值、债券估价、利息与本金的计算、全面预算的编制。
四、实验心得
通过两个案例的学习，我对财务管理的基本内容有了更深刻的了解，对财务指标的意义也重新温习。通过对案例中每个指标的分析，我更深刻的理解了资产负债率、存货周转率等财务指标的含义以及对企业经营状况分析的意义所在。
在两天半的财务管理在线实验后，我们做的四个excel小实验让我对电子表格怎么解决财务问题有了更直观的认识的了解。尤其是全面预算的编制，从销售预算的编制开始，到材料、人工、费用、成本、现金以及资产负债表的编制，对预算的编制有了更深刻的了解。
实验二：投资价值分析报告
一、实验目的
通过选取上市公司，撰写投资价值分析报告，掌握利用同花顺数据库和国泰安数据库等大型数据库，进行上市公司财务指标的分析，得出上市公司股价估价以及是否适合投资的结论。
二、实验意义
让我们学会使用数据库和掌握财务指标的分析方法。
三、实验步骤
1、选定上市公司
2、选定需要分析的财务指标
3、查询0
9、
10、11年的财务指标的相关数据
4、撰写投资价值分析报告
5、投资价值分析报告分为六个部分，分别为航天信息简介、经济分析、公司分析、定价方法与应用、结论及建议
四、实验心得
我选定的上市公司是航天信息股份有限公司，通过投资价值分析报告中六个部分的资料查询，尤其是公司分析中的财务状况分析，我学会了如果使用同花顺数据库查询到我需要的财务资料，通过股票定价方法的运用，我学会了市盈率定价法、市账率定价法。
实验三：商业银行综合业务实验
一、实验目的
让学生熟悉当前商业银行核心业务系统的业务操作流程、特点及会计核算的方式，理解并比较手工银行会计核算流程及电算化后的会计核算流程的差异，理解业务系统中的一些重要概念和临柜柜员日常工作流程。
通过操作商业银行储蓄存款业务，熟悉各种储蓄存款实务的前台操作界面和操作要素，掌握储蓄存款的种类、特点、利息计算等基本规定；熟悉会计票据在储蓄存款实务中的应用、票据的审核要点，以及相关的会计核算和记账凭证。
二、实验意义
通过课程的学会，学生可以将所学的银行理论知识与现代商业银行综合业务系统相结合，充分理解所学的银行理论知识与实际应用系统的联系。
同时也培养了学生分析问题和解决问题的能力，为学生掌握金融业务的软件和硬件的研究提供实验环境。
三、实验步骤
工前准备主要包括：柜员签到、机构签到、现金出库、凭证出库
日终处理主要包括：现金入库、柜员轧账、机构轧账、尾箱核对、柜员签退、机构签退
个人储蓄业务主要包括：
活期储蓄：包括开户、存款、取款、销户 整整定期：包括开户、部提、销户 定活两便：包括开户、销户 零存整取：包括开户、存款、销户 存本取息：包括开户、取息、销户
日常业务流程: 在核心业务系统业务前台系统中，每日柜员业务处理流程都有严格的流程规定，一个柜员在一天的完整业务处理如下图示：
四、实验心得
通过本次实验我懂得了商业银行的日常运营情况，也以为该实验的案例演示的教学方式，我更加直观地理解了每种业务中处理的票据种类、票据审核的要点和票据流转过程等，该案例演示对于账务性业务，反映其会计分录，直观地展示会计记账过程，更好地实现理论教学与实践的结合。
现在是互联网的时代，网上业务极大的提高了业务办理的效率。我们初步了解了日常的工作的流程以及相关的一些概念。本次学习我们只是了解了基本业务
5 的操作，但是离学会现实中的运用还有很大差距。
实验四：电子报税实训
一、实验目的
全面掌握税局、企业以及报税平台之间的相互关系，全面了解我国现行申报的体系。
掌握国税中增值税、消费税、企业所得税等相关税种的申报，和地税中资源税、城建税、个人所得税等税种申报技能。
巩固税法的相关知识。
二、实验意义
学生通过电子报税教学系统软件的学习,学习了企业建立、税务登记、增值税申报、消费税申报、所得税申报等知识。全面了解税局、企业以及报税平台之间的相互关系，全面了解我国现行申报的体系。
三、实验步骤
1、先由老师集中讲授本实验的知识要点和操作规程，并且给学生示范操作，详细介绍各个注意事项；
2、然后学生根据老师提示的要点和每个实验给出的解题思路，进行国税和地税的申报；
3、由于缺勤半天，我还进行了发票管理和税务登记实训。
四、实验心得
通过实验中电子报税平台的学习，将企业建立、税务登记和申报的业务流程、方法和技巧更加熟练的掌握。从政府税局方面，税收是我国财政收入的主要来源，是国家各项活动和公共事业的重要资金支柱。 因此作为税务人员应了解了征收的过程和管理的方法，明白每一步的业务流程。通过本次的实验课，可以更好的明确税收征收和管理的过程，对软件应用熟练为以后从事工作打下基础。
在学习电子报税的同时，我深刻意识到自身在知识储备方面存在的不足，尤其是税收知识需更新和完善。也增强了继续学习和更新知识的观念。
实验五：电子沙盘实战
一、实验目的
通过模拟企业经营的运作，掌握企业经营管理工作的各个环节的关系及各自功能。掌握物流、信息流、资金流的内容与流向，构建起对企业经营管理框架和运作流程的基本认识，进一步体会企业的管理、生产和销售运作模式。
二、实验意义
通过模拟企业经营管理的实际情景，培养团队管理能力和决策能力。
三、实验步骤
我们团队四个人的分工分别为CEO、财务总监、采购总监、人力资源经理。 我在队中是做采购总监的角色。
公司经营时间为六个季度。
第一季度，季初，我们先做了整个季度的预算，贷了20万元，决定租用一个大厂房，购买两条手工生产线和两条自动生产线，除了已有的北京市场，还开发了上海和广州的市场。
产品上，我们根据实惠型、经济型和品质型客户分别设计了一种产品，在材料的选用上分三种进行价格的划分。
同时，每个季度，我们都进行生产线和工人、业务员的升级和培训。 本季度我们生产的产品为实惠型，，只能在北京市场投放，最后没能全部出售。
第二季度，我们由于第一季度的订单太小，收回的货款不多，资金流有了问题，于是采取了比较保守的经营策略，设计了新的一种成本较低的经济型产品，开了武汉和成都的市场，还另外贷了17万的款。
第三季度，因为第二季度的产品定价和投放策略恰当，我们生产的所有产品都卖出去了，得到了一定的现金流，但是根据第四季度的预算，我们的资金不够充足，进行了贴现等处理。但是，由于季末费用的估计不足，我们被系统紧急贷款了4万多元。
第四季度，经营不变。
第五季度初，我们由于上个季度的平稳经营，有了一定的资金，于是决定再购买一条手工生产线。
7 第六季度，是我们本次电子沙盘的最后一个季度，为了赢得更多的综合分数，我们决定放手一搏，又设计了两种新产品，分别为经济型和品质型，但是成本都比较低。最后产品分别投入到五个市场，着重新开发的成都市场。
但是由于产能不足，盈利能力和财务能力分数较低，我们最后的成绩是16。
四、实验心得
经过这两天的电子沙盘实战，让我对企业经营模拟有了更全面的了解，强化了我们的管理知识和技能。其实市场容量是足够的，但是如何做好市场预测和生产销售计划还是公司成败的关键问题。
在实验中，每个角色都有自己重要的意义，比如总经理，是负责整个大局的规划和统筹；财务总监，需要时时关注现金流量的变化，做好每个季度的预算，尤其是季度末各种费用的预算，否则就会造成下个季度的资金断链。采购总监，也就是我，需要根据每个季度的生产计划和上个季度末留下的原材料库存，做好原材料的采购预算，尤其需要注意的是到货周期为1的材料的预算。人力资源经理，需要做的是工人和业务员的调度和招聘。
我们队的成绩之所以排在中间，是因为我们采取的经营策略比较保守，而且设计的产品成本太高，种类太少。
从购买生产线上就不够大胆，只是采用手工线和自动线，并且前几个季度一直是四条，产能太小，竞争力不够。
产品上，我们只设计了四种产品，材料成本分别是28元、
34、
37、58，成本太高，利润空间太少。
但是 ，我们的收获还是很大的，对企业的整个经营管理过程有了更深刻的了解，同时因为团队的协作，也体验到了管理和合作的乐趣所在。
推荐第5篇：财管作业
目前在人才市场上，初级会计人才已相对饱和，甚至过剩，而中高级会计人员一直是企业人力资源竞争的对象，就目前每年的供需比来看，中级会计人才需求的缺口很大，高级会计人才的紧缺就更严重了。尤其现如今外国资本大量涌入中国市场，中国成为重要的投资地，这就需要大量熟悉国际会计准则的本土高级财务人才。
看完这个新闻后，我知道也就是说如果我们现在好好复习，明年考到会计从业资格证，我们就是初级会计人才，这是确保我们可以工作的重要证书，但初级会计人才很多，所以只有这个证书找工作还是挺难的。如果我们再好好学习财务管理，考更高级别的证书，如果考到我们就是中高级会计人员，在找工作的时候我们就会比只有从业资格证的人更有优势，更有可能被公司录用。老师在平常上课时讲的与课堂内容没有太大关系的话不是没所谓的话，而是真正的告诉我们，我们应该好好学习，将来才能有出路。等到毕业以后才不会迷茫。再不拼命就没有机会了。我们只看到别人有了好工作，有了好工资。却没看到别人怎么呕心沥血苦尽甘来。等到自己明白了，后悔了，已经晚了。所以我们要从现在起开始努力学习，努力考证，还不算晚。从现在起，明确自己的目标，考下各种证。除基本的理论知识外，还应优化专业知识结构并找机会在实际中锻炼自己，进一步提高各项能力。
推荐第6篇：财管名词
财务管理：根据财经法规制度，按照财务管理原则，组织企业财务活动，处理财务关系的一项经济管理工作。
财务管理的目标：财务管理目标是企业理财活动所希望实现的结果，是评价企业理财活动所希望实现的结果，是评价企业理财活动是否合理的基本标准。 时间价值：扣除风险报酬和通货膨胀贴水后的真实报酬率。
风险性决策：决策者对未来的情况不能完全确定，但他们出现的可能性——概率的具体分布是已知的或可以估计的。
可分散风险：股票风险中能够通过构建投资组合被清除的部分。
市场风险：股票风险中不能够通过构建投资组合被清除的部分。
财务分析：以企业的财务报表等会计资料为基础，对企业的财务状况和经营成果进行分析和评价的一种方法。
财务综合分析：指全面分析和评价企业各方面的财务状况，对企业风险、报酬、成本和现金流量等进行分析和判断，为提高企业财务管理水平，改善经营业绩提供信息。
比率分析法：是将财务报表中的相关项目进行对比，得出一系列财务比率，以此来揭示企业的财务状况。
财务战略：财务战略是在企业总战略目标的统筹下，以价值管理为基础，以实现企业财务管理目标为目的，以实现企业财务资源的优化配置为衡量标准，所采取的战略性思维方式、决策方式和管理方针。
第四章…
长期筹资：企业作为筹资主体根据其经营活动、投资活动和调整资本结构等长期需要，通过长期筹资渠道和资本市场，通过长期筹资方式，经济有效地筹措和集中长期资本的活动。
优先股：公司发行的优于普通股股东分取股利和公司剩余财产的股票。
租赁：出租人以收取租金为条件，在契约或合同规定的期限内，将资产租借给承租人使用的一种经济行为。
资本结构：是指企业各种资本的价值构成及其比例关系，是企业一定时期筹资组合的结果。
资本成本：是企业筹集和使用资本而承付的代价。
企业投资：指公司对现在所持有资产的一种运用，其目的是在未来一定时期内获得与风险相匹配的报酬。
相关成本：指与特定决策有关的、在分析评价时必须加以考虑的成本。
营运资本：广义的营运资本是指总运营资本，就是指生产经营活动中的短期资产；狭义的运营资本是指净营运资本，即短期资产减短期负债。
现金预算：在企业的长期发展战略基础上，以现金管理的目标为指导，充分调查和分析各种现金收支影响因素，运用一定的方法合理预测企业未来一定时期的现金收支状况，并对于其差异采取相应对策的活动。
经济批量：指一定时期储存成本和订货成本综合最低的采购批量。
短期筹资：指筹资在一年内或者超过一年的一个营业周期内到期的资产，通常指短期负债筹资。
推荐第7篇：财管名词解释
1、财务管理——企业财务管理是企业管理的一个组成部分，它是根据财经法规制度，按照财务管理的原则，组织企业财务活动，处理财务关系的一项经济管理工作。
2、市盈率——市盈率，也称价格盈余比率或价格与收益比率，是指普通股每股市价与每股利润的比率。是反映股份公司获利能力的一个重要财务比率。
3、风险报酬——风险报酬有两种表示方法：风险报酬额和风险报酬率。所谓风险报酬额，是指投资者因冒风险进行投资而获得的超过时间价值的那部分额外报酬；所谓风险报酬率，是指投资者因冒风险进行投资而获得的超过时间价值率的那部分额外报酬率。
4、净现值——投资项目投入使用后的净现金流量，按资本成本或企业要求达到的报酬率折算为现值，减去初始投资以后的余额，叫净现值。
5、财务杠杆——财务杠杆亦称筹资杠杆，或称融资杠杆、资本杠杆、负债经营，是指企业在筹资活动中对资本成本固定的债权资本的利用。
6、租赁融（筹）资——租赁融资是企业按照租赁合同租入资产从而筹集资本的特殊筹资方式。各类企业都可以采用租赁融资方式，租入所需资产，并形成企业的债权资本。
7、融资租赁——融资租赁又称资本租赁、财务租赁，是由租赁公司按照企业的要求融资购买设备，并在契约或合同规定的较长期限内提供给承租企业使用的信用性业务。
8、企业财务活动：是以现金收支为主的企业资金收支活动的总称。
9、时间价值：是扣除风险收益和通货膨胀贴水后的真实收益率
10、风险报酬投资者因冒风险进行投资而要求的,超过无风险报酬的额外报酬
11、全面预算：是企业根据战略规划、经营目标和资源状况，运用系统方法编制的企业经营、资本、财务等一系列业务管理标准和行动计划，据以进行控制、监督和考核、激励。企业的全面预算一般包括营业预算、资本预算和财务预算三大类。
12、股权性筹资：股权性筹资形成企业的股权资本，亦称权益资本、自有资本，使企业依法取得的并长期拥有、自主调配运用的资本。
13、债务性筹资：债务性资本形成企业的债务资本，亦称债务资本、借入资本，是企业依法取得并依约运用，按期偿还的资本。
14、营业杠杆：亦称经营杠杆或营运杠杆，是指企业在经营活动中对营业成本中的固定成本的利用。
15、财务杠杆：亦称筹资杠杆，是指企业在筹资活动中对资本成本固定的债务资本的利用。
16、净现值：投资项目投入使用后的净现金流量，按资本成本或企业要求达到的报酬率折算为现值，减去初始投资以后的余额。如果投资期超过1年，则应是减去初始投资的现值以后的余额，即净现值(NPV)
内含报酬率：(internal rate of return,IRR)实际上反映了投资项目的真实报酬，目前越来越多的企业使用该项指标对投资项目进行评价。内含报酬率的计算公式为：
式中 NCF表示第t年的净现金流量；r表示内含报酬率；n表示项目使用年限；C表示初始投资额.
推荐第8篇：财管版
名词解释
会计分析是指根据会计核算提供的会计信息，应用一定的分析方法，对企业的经营过程及其经营成果进行定量和定性的分析。会计分析的结果是进行会计预测和会计考核的主要依据。
决策支持:是辅助决策者通过数据、模型和知识，以人机交互方式进行半结构化或非结构化决策的计算机应用系统。它是管理信息系统(mis)向更高一级发展而产生的先进信息管理系统。它为决策者提供分析问题、建立模型、模拟决策过程和方案的环境，调用各种信息资源和分析工具，帮助决策者提高决策水平和质量。
网上银行:又称网络银行或在线银行，是指基于internet 或其他电子通信手段提供各种金融服务的银行机构或虚拟网站。 信息系统：信息系统是集计算机技术、网络技术、现代通信技术和各种软件技术等理论和方法于一体，提供信息服务的人—机系统。它通过对信息进行采集、处理、存储、管理、检索和传输，向有关业务、管理人员提供有用信息。 管理信息系统：管理信息系统是一个利用计算机硬件和软件，手工作业、分析、计划、控制和决策模型以及数据库的人—机系统。它能提供信息，支持企业或组织的运行、管理和决策功能。 决策支持系统：决策支持系统主要协助管理决策者通过数据、模型和知识以人—机交互方式进行半结构化或非结构化决策的计算机应用系统。它为决策者提供分析问题、建立模型、模拟决策过程和方案的环境，调用各种信息资源和分析工具，帮助决策者提高决策水平和质量。
BPR：就是以工作流程为中心，重新设计企业的经营、管理及运作方式。 关键成功因素法：关键成功因素法是以关键因素为依据，确定系统信息需求的一种MIS总体规划的方法。 原型法：原型法是指在获取一组基本的需求定义后，利用高级软件工具可视化的开发环境，快速地建立一个目标系统的最初版本，并把它交给用户试用、补充和修改，再进行新的版本开发。反复进行这个过程，直到得出系统的“精确解”，即用户满意为止。 支付系统：支付系统是由提供支付清算服务的中介机构和实现支付指令传送及资金清算的专业技术手段共同组成，用以实现债权债务清偿及资金转移的一种金融安排，有时也称为清算系统。 税务信息系统：指利用现在信息技术以及先进的管理手段，完成税务信息系统的收集、检索、分类、存储和传输等的工作的信息系统，主要完成税务登记，纳税鉴定，纳税申请，申请审核，税款征收，票证管理，各种报表处理，税收计算分析以及税收法规制定等工作。
EDI:是一种在公司之前传输订单、发票等商业文件的电子化手段。它通过计算机通信网络将贸易、运输、保险、银行和海关等行业信息，用一种国际公认的标准格式，实现各有关部门或公司与企业之间的数据交换与处理，并完成以贸易为中心的全部过程。
电子商务一般的定义就是指在网上开展商务活动，即当企业将它的主要业务通过Intranet、Extranet、以及Internet与企业的职员客户供销商以及合作伙伴直接相连时其中发生的活动就是电子商务。 项目:是以一套独特而相互联系的任务为前提，有效合理地利用资源，为实现一个特定的目标所付出的努力，每个项目制进行一次，它有具体的的开始时间和结束时间，以及最后的交付结果。
项目管理:是对项目的任务，资源和成本进行计划，控制以及管理的过程，项目管理的目的在于能在一定的预算内达到既定的最终目标。
ERP: 是一种借助信息技术来规范、集成、控制和优化企业内、外业务流程的解决方案。
会计信息系统:是一个面向价值信息的信息系统，是从对其组织中的价值运动进行反映和监督的角度提出信息需求和信息系统，即利用信息系统对会计信息进行采集，存储和处理，完成会计核算任务，并能提供为进行会计管理，分析决策用的辅助信息的系统。
简答
管理信息系统的功能：1）数据处理功能：数据处理的功能包括数据的收集、输入、传输、存储、加工处理和输出。2）事务处理功能：事务处理功能是随着事物的发生而需要对数据进行处理。事务处理功能就是由数据处理功能来完成的。3) 计划功能。根据企业提供的约束条件，合理地安排各职能部门的计划，按照不同的管理层，提供不同的管理层，提供相应的计划报告4）控制功能。根据各职能部门提供的数据，对计划的执行情况进行检测、检测、比较执行与计划的差异，对差异情况分析其原因；5）预测功能。运用现代数学方法、统计方法和模拟方法，根据过去的数据预测外来的情况6）辅助决策功能。采用各种数学模型和所存储的大量数据，及时推倒出有关问题的最优解或满意解，辅助各级管理人员进行决策。
管理信息系统的特点：1）管理信息系统是一个人机系统 2）管理信息系统是一个综合系统3）管理信息系统是一个动态系统 4）管理信息系统是一个反馈系统 5）管理信息系统是一个开放式系统 6）管理信息系统是为管理决策服务的系统。 管理信息系统成功的经验：1清晰的战略目标2正确认识企业组织环境3选择合适的开发方式4贯彻始终的教育和培训5有效的风险控制
管理信息系统失败的原因：1技术方面，企业自身IT技术力量不足、选择开发技术不当、轻视业务流程重组2管理方面，项目管理不善包括用户参与程度、管理层的支持、在系统规划与分析阶段对总体规划过于草率等。推进项目过程中的阻力。 波特的五力分析模型：
1、供应商的议价能力：产品的供应商一般是通过提高投入要素价格和降低单位价值质量的能力来影响行业中现有企业的赢利能力与产品竞争力。
2、购买者的议价能力：购买者主要通过压低价格、要求提供较高的产品质量或服务质量的能力来影响行业中现有企业的赢利。
3、行业进入者得威胁：行业的心进入者在给行业带来新生产能力、新资源的同时，也就有可能和现有企业参与原材料与市场份额的竞争。
4、替代品的威胁：替代品的威胁是指两个处于同行业或者不同行业中的企业，可能会由于所生产的产品是替代品，从而在这个企业之间产生相互竞争行为。5同行业竞争者的竞争：大部分同行业中的相互之间的利益都是紧密联系在一起的。作为企业整天战略的一部分，各企业竞争战略的目标都是使自己的企业获得更多优势。 智能决策支持系统（IDSS）的特点：（1）成熟的信息技术，易购建实际应用系统。（2）充分利用系统各层次的信息资源（3）基于规则的表达方式，便于用户掌握使用（4）很强的模块化特性， 重用性好，系统开发成本低（5）各组成部分组合灵活，功能强大，易于维护（6）先进的支撑技术
ERP主要特点：1.信息来源唯一 2.业务流程重组 3.支持混合型生产方式 4.事先计划、事中控制和事后反馈分析 5.最新的主流技术和体系结构 与企业其他子系统相比，会计信息系统特点：数据量大、数据结构复杂、数据加工处理方法要求严格、数据的要求高、系统处理结果要具有课验证性、与其他子系统的数据关联密切
功能：财务处理、工资管理、固定资产、采购管理、应付系统、存货管路、销售管理、应收系统、成本管理、会计报表、资金管理、财务分析、管理报告、决策支持等功能
金融系统的特点：1.及时性、有效性 2.准确性、可靠性 3.连续性、可扩性 4.开放性、多功能性 5.安全性、保密性
发达国家网上银行发展呈现的特点：1.发展速度快、技术成熟 2.功能完善、创新频繁 3.竞争激烈、差异明显 4.网上银行发展多模多样
移动商务的定义是指在网络洗洗技术和移动通信技术的支撑下，在手机等移动通信终端之间，或移动终端与PC等网络信息终端之家，通过移动商务解决方案，在移动状态下进行的便捷的大众化的具有快速管理能力和整合增值能力的商务实现活动。
移动商务的本质特征（1）移动商务主体的移动性（2）移动终端和商务主体的对应性（3）获取商机的及时性（4）资源的整合性（5）客户资源的准确性
电子商务与传统商务的本质区别
1、突破时空局限，降低运营成本；
2、降低企业生产成本；
3、简化流通环节，降低流通成本；
4、丰富信息资源，更多的商业机会；
5、周到的客户服务；
6、使用灵活，交易透明安全
税务信息系统的主要应用： 税收会计统计报表编制 税收计划编制系统 税收征管信息系统发票管理系统 计算机查询报警系统 出口退税专用税票认证系统 增值税专用发票计算机交叉稽核系统 防伪税控系统 税控收款机系统 纳税辅导和税务咨询系统 电子公文处理系统 我国税务信息系统的建设应用大致经历了应用起步期、初步应用期、应用发展期和应用整合期等四个阶段
金税三期工程是在对金税二期工程四个子系统进行功能整合、技术升级和业务与数据优化的基础上，进一步强化征管功能，扩大业务覆盖面，形成有效的、相互联系的制约和监控考核机制
论述
管理信息系统面临的挑战：
1、管理信息系统面临的社会挑战 1）如何进一步提高科学水平，为管理信息系统的应用创造有利条件 2）如何应用信息技术促进组织管理3）如何提高企业文化培养新一代员工，适应信息技术的应用和企业转型的挑战4）政府部门如何制定政府促进信息化建设进程，促进政府部门的信息化即电子政务的发展。
2、管理信息系统面临的组织内部挑战：1）战略性的商业挑战：企业如何利用信息技术来改造完善有效的组织结构。2）全球化的挑战：企业如何理解其全球经济环境下的商业和系统的需求。3）信息结构与信息
管理变革与信息系统之间的关系：1企业业务流程变革对企业信息系统的影响，业务流程变革是企业实时信息系统的基础、企业业务流程变革对企业信息系统的需求，企业业务流程变革的实现和成功也需要信息化工具手段的支持，企业信息系统的事实必须以流程变革的需求为导向，满足流程变革的要求2企业管理组织变革对企业信息系统的影响，企业组织扁平化、柔软滑变革、企业组织合作化、微型化、企业组织网络化、企业组织虚拟化3企业文化对信息系统的影响，组建信息化建设小组、企业文化创新的保障作用、转变观念和行为方式的促进作用、企业制度创新的先导作用。
从系统运用角度，对ERP进行评价 （1）员工对新系统满意成为管理人员解决各种管理问题、改进日常工作和优化决策的得力依据（2）选购的系统已经全部运行起来，体现了核心业务的信息集成（3）实现了产品研发与核心管理业务的信息集成（4）为保证信息流和工作流畅通，进行了必要的业务流程重组或改进 移动商务与传统电子商务相比的七个优势
首先，更广阔的应用空间，第
二、更高效的传播；第
三、更丰富的技术。第
四、更方便的工具。第
五、更全面的整合；第
六、更个性的互动。第
七、更精准的投放等等。管理信息系统（MIS）的安全防护
1、计算机犯罪：（1）利用计算机网络进行犯罪（2）黑客非法攻击计算机网络（3）境外敌对组织和敌对分子的破坏
2、MIS的安全维护：（1）安全性（2）行政管理（3）技术措施3.、信息技术道德问题：隐私权、所有权、准确性、使用权
对我国税务信息化系统建设的思考一：我国税务信息化建设的现状综述截止2003年底，我国国税系统四级广域网已经全部连通升级地税局已全部与总局联网，以信息服务为内容的为纳税人服务的体系初步形成，出现了互联网网络、电话、ic卡、防伪设备等多种申报方式。硬件配置方面，绝大部分基层征收单位一初步信息化。税务系统已经成为全国规模最大的行业信息管理系统之一。
二、当前税收征管信息管理与应用中存在的主要问题（1）对税收信息化建设存在思想上的误区目前，在基层税务部门，相当一部分税务人员信息化管理意识和管理理念还很单薄，片面和狭隘的认识和理解税收信息化建设的基本内涵，仅仅吧征税改革理解为外在的机构和人员新组合，认为买设备，搭网络，推广和使用税务软件而已，却忽视了信息化对税收管理理念管理方式和具体内容以及税收管理运作的多方面深层次的变革要求。（2）基本数据采集的不够全面准确在税务系统信息化建设中，数据的收集还是一个比较薄弱的环节，数据不全的问题比较突出。（3）数据传递、存储技术有待完善，数据传递不及时。其次，数据存储手段落后。（4）信息不能共享首先，横向联网和信息共享程度低；第二，信息化建设缺乏统一规划；第三，信息披露不公开（5）机构、业务重组不尽合理（6）税务信息化业务与技术人员素质有待提高
会计信息系统与ERP之间的关系：从功能角度看，会计信息系统的主要功能都集成到ERP系统中，会计信息系统是ERP系统的组成部分；从信息集成角度看，在ERP系统中强调会计信息与业务信息的集成、实现物流、资金流和信息流的集成，并从价值反映和管理的角度实现会计管理的职能；从发展趋势来看，ERP是当前我国会计信息系统发展的主要方向。 我国金融发展信息进程的问题：1.没有有效的金融监管系统 2.没有高效安全的支付系统 3.缺少金融新产品的支持系统
推荐第9篇：财管缩印
1、信息系统定义：集计算机技术、网络技术、现代通信技术和
各中软件技术等理论和方法与一体，提供信息服务的人-机系统。
它通过对信息采集、处理、存储、检索和传输，向有关业务、管
理人员提供有用信息。
2、关键成功因素法：以关键因素为依据，确定信息需求的一种
MIS总体规划方法，关键因素指的是对企业成功起到关键作用的
因素，关键成功因素法就是通过分析找出使企业成功的关键因
素，然后再围绕这些关键因素确定系统的需求进行规划。
3、会计分析决策支持系统：是一个以管理科学、系统科学、行
为科学为基础，以数学、信息技术、计算机技术为手段，面向半
结构化和非结构化决策问题，辅助决策者进行决策活动的计算机
信息系统。在经济活动的全过程中进行事前预测、始终控制和事
后分析，为企业管理和决策提供支持，包括：资金管理、财务分
析、管理报表、决策支持、其他管理子系统。
4、电子商务：在网上展开商务活动，即当企业将它的主要业务
通过Intranet、Extranet和Internet与企业的职员、客户、供
销商及合作伙伴直接相联系。其中发生的活动就是电子商务。
5、电子商务支付系统：消费者、商家和金融机构之间使用安全电子手段交换商品或服务，即把新兴支付手段包括电子现金、信
用卡、借记卡、智能卡等支付信息通过网络，安全传送到银行的
处理机构实现电子支付，是金融购物流程、支付工具、安全技术、
认证体系、信用体系以及金融体系为一体的综合大系统。
6、电子商务模式：按照电子商务双方人的不同，电子商务运作
模式有企业间的电子商务B2B、企业对消费者的电子商务B2C、
消费者对消费者的电子商务C2C、企业对政府的电子商务B2G等，
其中B2B、B2C是最基本的电子商务的模式。
7、管理信息系统：是一个利用计算机硬件和软件，手工作业、
分析、计划、控制和决策模型及数据库的人--机系统。 8企业资源计划系统(ERP):一种企业内部所有业务部门之间、企
业同外部伙伴之间交换信息的系统；是一种借助信息技术来规
范、集成、控制和优化企业内、外业务流程的解决方案。
9、金融信息系统:由信息技术构建的，完成对金融信息的采集、
加工、存储、转换、传输的，能实时对金融风险进行识别、度量
和控制，提高金融决策效率，促使复杂的金融交易成功实现的计
算机信息系统。
10、决策支持系统：协助管理决策者通过数据、模型和知识以
人--机交互方式进行半结构化或非结构化决策的计算机应用系
统。它为决策者提供分析问题、建立模型、模拟过程和方案的环
境，调用各种信息资源和分析工具，帮助决策者提高决策水平和质量。
11、客户关系管理：是一个不断加强与顾客交流，不断了解顾
客需求，并不断对产品及服务进行改进和提高以满足顾客的需求
的连续的过程。
12、原型法：原型法是指在获取一组基本的需求定义后，利用
高级软件工具可视化的开发环境，快速地建立一个目标系统的最
初版本，并把它交给用户试用、补充和修改，再进行新的版本开
发。反复进行这个过程，直到得出系统的“精确解”，即用户满意为止。
13中国税收征管信息系统（简写为CTAIS），是国家税务总局
根据《税收征管业务规程》、《国家税务总局CTAIS技术要求概
要》、《国家税务总局软件开发规范》开发的税收业务管理软件。
14移动商务：是指通过无线通信来进行网上商务活动。移动商
务可高效地与用户接触，允许他们即时访问关键的商业信息和进
行各种形式的通信。15信息系
统战略规划帮助管理层建立以组织战略为导向、以外界环境为
依据、以业务与IT整合为重心的观念，从而正确定位IT部门在
整个组织的作用，保证信息系统的战略目标能够和组织发展目标
相协调。
16网上银行又称网络银行、在线银行，是指银行利用Internet
技术，通过Internet向客户提供开户、查询、对帐、行内转账、
跨行转账、信贷、网上证券、投资理财等传统服务项目，使客户
可以足不出户就能够安全便捷地管理活期和定期存款、支票、信
用卡及个人投资等。17商务智能指利用数据仓库、数据挖掘技术对客户数据进行系
统地储存和管理，并通过各种数据统计分析工具对客户数据进行
分析，提供各种分析报告，如客户价值评价、客户满意度评价、
服务质量评价、营销效果评价、未来市场需求等，为企业的各种
经营活动提供决策信息。
18、BRP是以工作流程为中心，重新设计企业的经营，管理及运
作方式。
19、EDI是一种公司之间传输订单，发票等商业文件的电子化手段。
20、知识管理系统是收集、处理、分享一个组织的全部知识的
信息系统，通常有计算机系统支持
21、物联网：指的是各种信息传感设备与因特网结合起来而形
成的一个巨大网络，其目的是让所有的物品都与网络连接在一起，方便识别和管理。技术上分3个层次：一是传感网络；二是
传输网络；三是应用网络。
22、会计信息系统：是专门用于企事业单位搜集，储存，传输
和加工会计数据，产生会计信息，并向投资人，债权人和政府职
能部门提供会计信息的管理信息系统。发展可分为三个阶段；1.
会计数据处理阶段。2.会计管理信息系统阶段。3.基于internet
的会计信息系统阶段。
23、协同商务：是指企业利用前沿技术所提供的一整套跨企业
合作的能力，得以更有效的管理当前错综复杂的企业生态系统。
协同有两层含义；一是指企业内部资源的协同；二是指企业内外
资源的协同。重要内容包括四个方面。1.信息与知识的共享2.
业务整合3.建立合作空间4.商务的交易。
24、市场营销信息系统（MIS），是指一个由人员、机器和程序
所构成的相互作用的复合体。企业借助市场营销信息系统收集、挑选、分析、评估和分配适当的、及时的和准确的信息，为市场
营销管理人员改进市场营销计划、执行和控制工作提供依据。市
场营销信息系统由企业内部报告系统、营销情报系统、营销调研
系统和营销分析系统构成。市场营销的职能包括广告和促销，产
品管理，产品定价，销售自动化，销售预测和销售业务管理等。
25、价值链：价值链模型表明了信息系统具有的战略影响力，
它包含了企业竞争战略的相关活动。其重要活动指的是企业产品
和服务的生产与配送能为客户产生价值的活动，包括进货，生产
作业，出货，销售与营销，服务。
二简答题：
1、信息系统与竞争优势：主要是五个方面：对增值过程支持、支持企业物流供应、客户关系管理、商务智能化、支持协同商务。10.管理信息系统提供的竞争优势的主要体现在哪些方面？ 信息系统带动企业管理的变革：企业业务流程、企业管理组织、（1）管理信息系统对产业层次上的影响。管理信息系统可以改企业经营模式、企业竞争合作方式、企业组织文化 变公司所在的竞争性产业的性质，影响产品和服务、生产经营状信息技术的应用引发管理理论的变革：再造工程、虚拟企业、况以及市场营销。（2）管理信息系统对公司层次上的影响。管理学习型组织、知识管理 信息系统对公司层次上影响主要来之于公司所面临的各种竞争管理决策的变革趋势：决策目标多元化、多变性；决策权力向压力，影响产业利润的竞争压力分别来自购买方、供应商、替代分权制转化；提高决策系统的科学性；为有效决策提供了先进的品、新加入者及竞争对手，通过信息技术的渗透、管理信息系统手段和工具。 的创建，可以减少这些竞争压力。（3）管理信息系统帮助确定企
2、管理系统开发的过程：包括系统规划，系统分析，系统设计，业战略。公司所建立的管理信息系统必须支持公司的竞争战略，系统实施，系统运行与维护五个阶段。 有效地面对行业中各种竞争压力。（4）管理信息系统培育新的商原型法的核心思想：凭借系统分析人员对用户要求的理解，在业机遇。企业建立了管理信息系统，可以通过计算机网络和数据强有力的软件环境支持下快速地给出一个实实在在的模型，然后库销售它们的新产品，销售代理人通过建立的电子客户数据库中与用户反复协商修改最终形成的实际系统。 检索出多年前购买该产品的客户的电话号码，与这些可能成为新原型法的基本思想：系统开发者在初步了解用户需求的基础上，产品用户的人进行联系，提供以旧货折价换新产品的业务 和为构成、设计和开发一个初始模型，这个模型就称为原型。这个原其设备升级的业务。（5）利用管理信息系统改善用户服务。建立型是一个可以实现的系统应用模型。用户与系统开发人员在原型了管理信息系统能使企业提高它的用户服务质量。企业通过管理的基础上共同研究、改进和完善方案，系统开发人员根据这个对信息系统为他提供更多的有关客户的信息，使它们能够更好地为原型进行修改后得到一个新的原型，再征求用户意见，反复多次客户服务，从而提高了公司的战略优势。 直到得到满意的原型为止。面向对象法的基本思想：从现实世界中客观存在的事物出发来 构造软件系统，并在构造系统是应尽可能运用人们的自然思维方式。
3、管理信息系统失败的原因分析：（1）技术方面：企业自身IT 技术力量不足；选择开发技术不当；轻视业务流程重组（2）管 理方面：项目管理不善（用户参与度低；管理层的支持；系统开发人员缺乏与用户交流的技巧和耐心，不能与用户进行深入细致的交流，从而造成对系统需求分析严重不足；只考虑当前没有顾及组织未来的需要；在系统分析与设计时为程序员提供的说明书不够完善；在管理系统的开发初期就没有制定有效的测试计划；对系统维护的工作的预见性不足；在管理项目系统实施过程中，没有有效的项目管理）推进项目过程中的阻力主要对策：制定清晰的战略目标；正确认识企业组织环境；选择合适的开发方式；贯彻始终的教育与培训；有效的风险控制
4、企业资源规划系统（ERP）：ERP 是一种企业内部所有业务部门之间、企业同外部合作伙伴之间交换信息的系统;是集成供需链管理工具、技术和应用系统;是管理决策和供需链流程优化不可缺少的手段;是为企业决策层、管理层和操作层提供解决方案,帮助企业在激烈的市场中赢得竞争优势。简而言之，ERP 是一种借助信息技术来规范、集成、控制和优化企业内外业务流程的解决方案 ERP特点：信息来源唯一；业务流程重组；支持混合型生产方式；事先计划、事中控制和事后反馈分析；最新的主流技术和体系结构ERP主要功能模块：1财务管理（会计核算、财务管理）2物流管理（分销管理、库存控制、采购管理）3生产控制管理（生产计划、物料需要计划、能力需求计划、车间控制、制造标准的管理）4人力资源管理（人力资源规划的辅助决策、招聘管理、工资核算、工时管理、差旅核算） ERP应用价值（其评估关注两方面）1实现项目目标期望的经济指标2在预计的时间收回了系统的投资
5、会计信息系统（简称AIS）是专门用于企事业单位收集、存储、传输和加工会计数据，产生会计信息，并向投资人、债权人和政府职能部门提供会计信息的管理信息系统。特点：（1）数据量大（2）数据结构复杂3）数据加工处理方法要求严格（4）数据的要求高（5）系统处理结果要具有可验证性（6）与其他子系统的数据关联密切 主要功能：1会计核算管理各个子系统的主要功能：账务处理；工资管理；固定资产管理；采购管理；应付系统；存货管理；销售管理；应收系统；成本管理；会计报表 2.会计分析决策支持系统各个子系统的主要功能：资金管理；财务分析；管理报告；决策支持；其他管理子系统
6、税务信息系统 概念 税务系统是负责我国税收征收管理工作的部门，包括国家税务局系统和地方税务局系统 ，国家税务局系统的机构分四级：国家税务总局、省地方税务局、地方税务局、县地方税务局。国家税务总局系统实行国家税务总局垂直管理的领导体制。地方税务局系统机构分三级省地方税务局、地方税务局、县地方税务局。 主要特点：（技术性、综合性、使用性、系统性） 主要应用：1．税收会计统计报表编制：TRS系统综合了报表管理、数据库管理的应用；TRS系统应用流程；TRS税收计会统报表管理系统 2.税收计划编制系统3．税收征管信息系统4．发票管理系统5．计算机查询报警系统6．出口退税专用税票认证系统 税收征管信息系统的主要功能:1管理服务：税务登记管理，认定管理，税收证明，文书管理，发票管理，证件管理2征收监控：申报征收，税收计划，税收会计3税务稽查：案源管理，稽查实施，稽查审理，稽查执行，稽查其他处理4税收法制：违法违章处理，内部协查，查询统计5系统维护 作用：加强对税务行政执法的监督；强化对税源的全方位监控；加强税收数据综合分析和利用；税务机关转为主动服务；税务机关成本降低，效率提高
7、电子商务系统 概念：电子商务就是在网上开展商务活动——当企业将它的主要业务通过企业内联网（Intranet）、外联网（Extranet）以及Internet 与企业的职员、客户、供销商以及合作伙伴直接相连时，其中发生的活动就是电子商务。 基本特征：1突破时空局限，降低运营成本 2降低企业生产成本 3简化流通环节，降低流通成本 4丰富的信息资源，更多的商业机会 5周到的客户服务 6使用灵活，交易透明、安全主要模式：按照电子商务双方当事人的不同，电子商务运作模式有企业间的电子商务（B2B）、企业对消费者的电子商务（B2C）、消费者对消费者的电子商务（C2C）和企业对政府的电子商务（B2G）等许多种，其中B2B 和B2C 是两种最基本的电子商务运作模式主要功能：广告宣传、咨询洽谈、网上订购、网上支付、电子账户、服务传递、意见征询、交易管理等各项功能。 8.管理信息系统的主要特点： （1）管理信息系统是一个人—机结合的管理系统，以解决结构化的管理问题为主（2）是用现代管理理论、方法和手段相结合的系统（3）管理信息系统是一个对组织进行全面管理的综合系统。（4）管理信息系统主要是数据驱动（5）管理信息系统是面向管理决策的。 9.管理信息系统的主要功能： （1）数据处理。管理信息系统能够完成对数据的收集、输入、传输、储存、加工处理和输出（2）预测功能。管理信息系统运用现代数学理论，运用统计和计算机模拟等方法，根据历史的数据和现在的数据预测着未来（3）计划功能。管理信息系统能够利用信息技术合理安排各职能部门的计划，并按照不同的管理层提供相应的计划报告。（4）控制功能。管理信息系统还可以对计划的执行情况进行监察与检查，比较执行与计划的差异，并分析其原因，辅助管理人员及时用各种方法加以控制（5）辅助决策功能。管理信息系统能够运用数学模型，及时推导出解决有关问题的最优解，辅助各层次管理人员进行决策。
推荐第10篇：财管论文题目
注：1班从1+3N中选择，2班从2+3N中选择，3班从3+3N中选择（N=0，1，2……），题目不能选重复，题目主要是一个方向、范围，可适当调整。选好后各班班长按学号顺序用EXCEL表统计好发给我，注上每个同学的联系方式。
1、关于构建我国绿色税收体系的探讨
2、我国增值税改革问题研究
3、试论当前个人所得税征管存在的问题及对策
4、企业营运资金管理研究
5、企业的增长管理问题研究
6、我国上市公司中小投资者利益保护机制研究
7、ⅹⅹ公司的税收筹划
8、ⅹⅹ企业所得税的税收筹划
9、ⅹⅹ企业增值税的税收筹划
10、ⅹⅹ企业营业税的税收筹划
11、中小企业筹资方式的选择研究
12、ⅹⅹ企业应收账款的管理
13、企业财务管理目标的现实选择
14、企业集团的财务控制研究
15、资本结构对企业价值的影响
16、企业的财务风险管理研究
17、XX企业财务风险指标体系的构建与预警
18、我国企业最优资本结构研究
19、我国上市公司资本成本的特点及对企业的影响
20、企业可持续增长的财务约束研究
21、实物期权在风险投资决策中的运用
22、实物期权在R&D决策中的运用
23、完善上市公司股权结构的对策分析
24、经理股票期权激励制度在我国企业的应用研究
25、财务失败与预警机制问题的探讨
26、关于经营者业绩评价及激励问题的研究
27、我国监事会在公司治理中的地位与完善
28、企业理财中税收筹划问题的研究
29、浅析融资租赁的风险及其防范
30、试论企业生命周期与资本结构
31、我国上市公司股利政策问题的探讨
32、我国上市公司股权再融资偏好研究
33、我国高科技企业融资模式研究
34、上市公司股票回购的动因及问题分析
35、股权分置改革后上市公司股权结构优化问题的分析
36、企业财务风险的监测与预警
37、企业并购中融资方式选择分析
38、上市公司资产重组存在问题及对策研究
39、企业的社会责任问题研究
40、现金流量分析在企业经营管理中的运用
41、企业财务管理面临的挑战及对策
42、完善我国上市公司独立董事制度研究
43、企业收益质量的评价体系研究
44、完善公司治理中内部控制思考
45、论杜邦财务分析体系的应用
46、企业财务预警系统构建研究
47、公司治理结构与财务管理目标
48、公司财务危机原因探析
49、基于企业生命周期理论的收益分配政策选择
50、规范民营企业集团财务管理体制初探
51、风险与报酬的关系研究
52、高新技术中小企业的筹资渠道与方式研究
53、全面预算管理研究
54、应收账款的风险防范研究
55、企业的存货管理研究
56、民营企业投资决策模式研究
57、金融危机影响下的企业财务管理对策
58、基于债权人的财务评价体系研究
59、论房地产企业营业税的税收筹划
60、基于投资人的财务评价体系研究
61、论责任会计企业管理中的应用
62、论财务管理目标与资本结构优化
63、虚假财务报告成因及监管的研究
63、解决我国中小企业筹资难的对策研究
65、质量成本在企业管理中的应用研究 6
6、企业价值评估研究
67、论企业可持续发展观下的财务管理目标
68、以财务报告为目的的资产评估研究
69、国有控股企业财务管理中存在的问题及对策
70、集团公司加强对子公司财务管理的思考
71、ⅹⅹ 企业财务管理存在的问题及对策
72、现代企业收入分配制度改革研究 7
3、某中小企业融资问题探索
74、某企业财务报表综合评价
75、某企业内部控制制度研究
76、某企业建立内部管理控制系统框架研究
77、基于平衡计分卡的企业管理业绩评价体系。
78、某企业财务风险评价体系
79、某企业财务危机预警体系的建立及运行机制研究
80、某企业的财务战略研究
81、企业集团财务政策研究
82、加速企业资金周转的途径与措施
83、股利政策的影响因素分析及其选择
84、企业流动资产管理方法探讨
85、关于财务风险衡量方法的研究
86、我国上市公司收益质量及其评价研究
87、企业信用政策研究
88、本量利分析在××企业应用问题的研究
89、××企业存货管理问题探讨
94、××企业会计风险防范问题的探讨
95、××企业成本管理探讨
90、××企业应收账款的管理问题研究
91、××企业货币资金管理存在的问题及对策
92、××企业固定资产管理存在的问题及对策
93、对完善××企业内部控制的思考
94、资金成本在财务决策中的应用探讨
95、基于可持续增长率的财务问题研究
96、公司绩效评价方法研究
97、我国债权人保护机制研究
98、对拓宽我国中小公司筹资渠道的探讨
99、实物期权在投资决策中的应用研究
100、企业集团(控股公司)财务管理模式探讨
10
1、中小企业面临的财务管理问题探讨
10
2、我国上市公司财务治理所存在的问题及对策
10
3、我国民营企业财务管理的问题及对策研究
10
4、论以财务管理为重点的企业管理模式
10
5、现行财务报表分析的局限性及策略
10
6、基于供应链的财务管理研究
10
7、论公司财务风险的成因及对策
10
8、完善公司治理要求下的财务管理模式选择
10
9、关于经营杠杆效应的分析
110、作业成本法在企业管理中的应用研究
1
11、可持续增长率理论的财务应用研究
1
12、可持续增长模型及其应用分析
1
13、企业家人力资本价值及相关激励机制研究
1
14、风险投资项目的评估与决策研究
1
15、基于实物期权理论的资产评估研究
1
16、企业融资方式的比较与选择
1
17、建立和谐企业财务关系的探讨
1
18、战略成本管理的理论与应用研究
1
19、企业财务管理电算化研究
120、企业融资结构及其优化问题研究
1
21、无形资产评估研究
1
22、从公司治理角度看企业财务管理目标的选择
1
23、经营杠杆的应用研究
1
24、财务杠杆的应用研究
1
25、资本成本的应用研究
1
26、我国国有企业资本结构优化问题研究
1
27、财务管理环境问题研究
1
28、浅谈影响企业财务管理目标实现的影响因素研究 1
29、浅谈股东与债权人的利益冲突与协调
130、现代企业财务管理所面临问题及创新
1
31、审计风险产生的原因和对策
1
32、某中小企业融资问题探索
1
33、关于提高会计信息质量的思考
1
34、论现金流量是企业生存发展的关键
1
35、某企业信用政策研究
1
36、应收账款的风险防范研究
1
37、注册会计师的职业道德问题研究
1
38、对公允价值计量模式选择的研究
1
39、财务管理人员职业道德问题研究
140、现代企业现金流量控制的对策探析
1
41、现代企业投资决策方法研究
1
42、××企业会计电算化存在的问题及治理对策
1
43、公司治理与提高会计信息质量问题研究
1
44、债务风险的防范与控制问题探讨
1
45、EVA管理模式相关问题研究
1
46、企业资本结构的动态优化管理
1
47、会计诚信缺失的会计伦理分析
1
48、中小企业财务管理存在的问题及对策
1
49、现代企业成本管理模式研究
150、加强民营企业会计核算和财务管理的思考
1
51、加强企业资金管理的若干思考
1
52、论企业财务预测管理体系的建立
1
53、完善企业财务会计管理体系的措施
1
55、融资租赁的优势及应用问题的研究
1
56、判断上市公司利润质量的财务分析方法
1
57、财务比率分析的局限性及改进措施
1
58、企业现金流转规律与质量分析
1
59、上市公司利润操纵的分析与识别
160、企业如何进行纳税筹划
16
1、关于构建现代企业财务分析指标体系的思考
16
2、浅论现代企业内部控制机制的构建
16
3、内部控制对会计信息质量的影响及改善
16
4、上市公司财务核心能力的综合评价研究
16
5、企业财务预警体系与运行机制研究
16
6、某企业的全面预算管理模式研究
16
7、某公司财务管理诊断
16
8、上市公司资本结构优化研究
16
9、我国公司实行经理股票期权相关财会问题研究 170、某企业人工成本控制研究
17
1、某企业的供应链成本控制研究
17
2、某企业的标准成本控制
17
3、某企业成本优化管理分析
17
4、论某企业财务会计制度设计
17
5、某企业应收账款的风险测定及管理
17
6、基于企业生命周期的财务战略研究
17
7、浅议某企业的全面质量成本管理
17
8、某企业的目标成本控制与管理
17
9、现代企业制度下的成本管理
180、上市公司资本结构决定因素研究
18
1、论企业的会计文化与会计信息失真
18
2、基于价值创造企业财务运行与绩效评价研究
18
3、注册会计师审计的独立性与审计风险
18
4、价值链分析在企业中的应用
18
5、基于EVA的经营者激励报酬计划研究
18
6、投资活动中的税收筹划相关问题研究
18
7、×××企业生命周期税收筹划
18
8、×××公司公司治理与企业内部控制制度构建分析 18
9、上市公司可持续增长管理研究
190、xxx公司治理结构问题研究
19
1、xxx公司财务治理存在的问题及对策研究
19
2、xxx公司内部控制存在的问题及对策研究
19
3、xxx公司财务体制创新探索与实践
19
4、我国上市公司信息披露诚信机制的建立与完善
19
5、试论我国上市公司实施财务盈余管理的动机与方式 19
6、基于价值管理的EVA评价方法研究
19
7、我国企业会计准则建设中存在的问题及解决的对策 19
8、企业纳税筹划风险管理研究
19
9、我国企业财务报告改进问题研究
200、对我国企业实施全面预算管理的探讨
20
1、某上市公司财务治理结构分析与优化
20
2、上市公司股票回购的财务效应分析
20
3、对企业财务目标的几点建议
20
4、企业投资风险管理研究
20
5、我国上市公司资本结构影响因素及效应研究
20
6、自由现金流量及其在企业价值评估中的应用研究 20
7、管理层收购融资问题研究
20
8、企业财务管理中的伦理道德问题研究
20
9、论企业内部会计控制
210、会计师事务所规模化发展管理模式探析
211、浅析会计信息失真的成因和防范对策
212、我国中小企业融资担保体系的建立与完善
213、现金流量表分析指标体系研究
214、对于通货膨胀条件下的固定资产折旧探析
215、通货膨胀对财务管理的影响研究
216、投资组合理论与财务风险的防范
217、代理人理论与财务监督
218、负债经营的有关问题研究
219、论企业财务治理
220、知识经济时代下的企业财务管理
2
21、中小企业融资信用担保问题的研究
2
22、基于企业利益相关者的企业绩效评价研究
2
23、风险投资运作与管理
2
24、股票期权问题的研究
2
25、我国上市公司治理结构与融资问题研究
2
26、高新技术企业税收筹划
2
27、企业纳税筹划中的风险规避问题研究
2
28、企业财务风险及内部控制研究
2
29、我国公司筹资现状调查与分析
230、我国公司筹资成本调查与分析
2
31、我国公司资本结构的现状与分析
2
32、我国公司投资决策现状与分析
2
33、股权分置改革后提高我国上市公司质量的建议与对策 2
34、负债经营对公司价值的影响问题分析
2
35、论基于自由现金流量的企业价值分析
2
36、股权分置改革后上市公司股权结构优化问题的分析 2
37、我国中小企业融资现状与对策分析
2
38、我国中小企业债务融资的风险及其防范
2
39、我国独立董事制度存在的问题及对策研究
240、股权分置改革对中小股东的利益影响研究
第11篇：注册会计师财管小抄
二 年金终值达到既定金额每斥的方案，而不是一个更换
3、每股收益无差别点：是告招股意向书前20个交易
1.速动资产是流动资产减年末应支付的年金数额。设备的特定方案。因此，不指每股收益不受融资方式日公司股票均价或前1个去存货、预付账款、待摊费
2、协方差6jk =r*6j*6k 能将旧设备的变现价值作影响的EBIT水平。交易日的均价”的原则确定用、一年内到期的非流动资
3、资本市场线；如果存在为购置新设备的一项现金｛(EBIT-I)（1-T）-pd｝除增发价格。
产及其他流动资产后的余无风险证券，新的有效边界流入。对于更新决策来说，以普通股股数 第13章
额。 是经过无风险利率并和机除非未来使用年限相同，否第11章
1、毛租赁指由出租人负责
3.企业长期偿债能力的事会集相切的直线，该直线称则，不能根据实际现金流动
1、剩余股利政策 资产维护的租赁。净租赁指项有未决诉讼债务担保长为资本市场线 分析的净现值或内含报酬1.含义：是指在公司有着良由承租人负责维护的租赁。期租赁或有负债 总期望报酬率=Q×（风险组率法解决问题。 好的投资机会时，根据一定（1）以经营租赁方式租入
4.短期权益性投资属于金合的期望报酬率）+（1-Q）
2、考虑所得税后的现金流的目标资本结构，测算出投固定资产发生的租赁费支融资产；长期权益性投资属×（无风险利率） 量资所需的权益资本，先从盈出，按照租赁期限均匀扣于经营资产。应收股利：长总标准差=Q×风险组合的（1）建设期现金流量的估余当中留用，然后将剩余的除；
期权益投资的应收股利属标准差；其中：Q代表投资算（a长期资产投资b垫支盈余作为股利予以分配。
2、经营租赁决策分析 于经营资产；短期权益投资者自有资本总额中投资于营运资本c原有资产变现
2、（1）关于财务限制 自行购置的平均年成本为（已经划分为金融项目）形风险组合的比例，1-Q代表净损益对所得税的影响）资本结构是长期有息税后租金的上限，也被称为成的应收股利，属于金融资投资于无风险资产的比例。 某年营运资本投资额=本年负债和所有者权益的比率，损益平衡租金。 产。持有至到期投资属于金
4、β=r*（6j/6m） 营运资本-上年营运资本不是资产负债率不变。 税后损益平衡租金=自行购融资产。一年内到期的非流权益资本成本=无风险利率 垫支营运资本，指增加的分配股利的现金问题,置全部现金流出总现值除动资产属于经营资产应收+风险溢价Ks=Rf+β×经营性流动资产与增加的是营运资金管理问题,如果以年金现值系数 应付利息为金融资产负债 （Rm-Rf） 经营性流动负债之间的差现金存量不足,可以通过短
3、融资租赁决策分析 短期应付票据。如果是以市式中： （Rm-Rf）—权益市额。 期借款解决,与筹集长期资租赁期现金流量折现率应场利率计息的，属于金融负场风险溢价； （2）营业现金流量估算 本无直接关系。采用有担保债券的税后成债；如果是无息应付票据，第五章： 税后利润+非付现=税后收
3、发放股票股利对所有者本；资产期末余值的折现率应归入经营负债。优先股。1.P＝D1／（RS－g）= D0入-税后付现成本+折旧抵权益的内部结构的影响 根据项目的必要报酬率确从普通股股东角度看，优先×(1+g）／（RS-g） 税 我国做法：股本按面值增加定，即全权益筹资时资金机股应属于金融负债。 “应第六章 （3）终结现金流量估算 （增加的股数×每股面会成本确定。
付利息”是筹资活动形成
1、贝塔值的估计①公司风回收长期资产余值和回收值），资本公积不变；西方首先，对该项投资进行评的，应属于金融负债。应付险特征无重大变化时，可以垫支营运资本和回收固定国家发放股票股利通常是估；接下来的问题是分析租股利中属于优先股的属于采用5年或更长的预测期资产的残值净损益对所得以发放前的股票市价为基赁是否更有利：
金融负债，属于普通股的属长度；②如果公司风险特征税的影响 础，将股票股利从留存收益决策原则：（1）当自行购置于经营负债。长期应付款。发生重大变化，应当使用变3.根据项目的系统风险调项目转出，其中按照股票面设备NPV>0时：租赁相比自融资租赁引起的长期应付化后的年份作为预测期长整折现率即资本成本，而用额部分转至股本项目，股票行购买的△NPV>0时，投资款属于金融负债，经营活动度；不一定时间越长估计得项目的特有风险调整现金市价与面值之差的部分转项目可行,选租赁方案； 引起的长期应付款应属于值就越可靠。 流量。 入资本公积项目。 租赁相比自行购买的△经营负债。一年内到期的非
2、权益市场收益率：由于4.使用企业当前的资本成4.股票除权参考价=（登记NPV
5.企业实体现金流=税后经响因素很多，因此较短的时具备两个条件：一是项目的÷（1+送股率+转增率） （2）当自行购置设备NPV
5、股票股利的意义（1）使时：
营运资本增加-资本支出 极端，无法反映平均水平，均风险相同；二是公司继续股票的交易价格保持在合[自行购置设备NPV+租赁相实体流量=（税后利息费用-因此应该选择较长的时间采用相同的资本结构为新理的范围之内（2）以较低比自行购买的△NPV]>0时,净负债增加）+（股利分配-跨度，既包括经济繁荣时项目筹资。 的成本向市场传达利好信投资项目可行,选租赁方股权资本净增加） 期，也包括经济衰退时期。
5、卸载财务杠杆：β资产=号（3）有利于保持公司的案.
资本支出=净经营性长期资第七章： 类比公司的β权益｛/1+（1-t流动性 [自行购置设备NPV+租赁相产增加＋折旧与摊销（2）
1、实体现金流量是企业全类比）*类比公司产权比率｝
6、股票回购的意义a股比自行购买的△NPV]
金流量的去向分析) 和必要投资后剩余部分，它标公司β权益=β资产*｛1+得，当资本利得税率小于现【扩展】长期不可撤销租赁实体现金流量=股权现金流是企业一定时期可以提供（1-t目标）*目标类比公司金股利税率时，股东将得到决策(财务的融资租赁)的量+债务现金流量（站在投给所有投资人的税后现金产权比率｝ 纳税上的好处。【提示】股损益平衡租金
资人的角度） 流量。 第九章： 票回购相比现金股利对股净现值为0时的租金 其中：A股权现金流量=股1.企业实体现金流量
1、股票加看跌期权组合，东利益具有不确定的影响。损益平衡租金确定原则： 利-股权资本净增加=股利-方法1：剩余现金流量法（从称为保护性看跌期权。是指B对公司而言，股票回购有（1）当自行购置设备NPV>0股票发行（或+股票回购） 现金流量形成角度来确定） 购买1份股票，同时购买该利于增加公司的价值：（1）时：租赁相比自行购买的△债务现金流量=税后利息-企业实体现金流=税后经营股票1份看跌期权。锁定了向市场传递股价被低估的NPV=0时的租金
新借债务本金（或+偿还债净利润+折旧摊销-经营营最低净收入和最低净损益。信号。（2）用自由现金流进（2）当自行购置设备NPV
增加 方法2：融资现金流量法 因此降低了。 股盈利水平。 [自行购置设备NPV+租赁相
6、权益净利率 实体现金流量=股权现金流
2、抛补看涨期权 股票加空（3）避免股利波动带来的比自行购买的△NPV]=0时=净经营资产净利率+（净经量+债务现金流量 头看涨期权组合，是指购买负面影响。 的租金
营资产净利率-税后利息（1）股权现金流量=股利-1份股票，同时出售该股票（4）发挥财务杠杆的作用。
4、认股权证公司向股东发率）×净财务杠杆 股票发行（或+股票回购） 1份看涨期权。 锁定了最（5）在一定程度上降低了放的一种凭证，授权其持有三： （2）债务现金流量=税后利高净收入即到期日价值，最公司被收购的风险。 者在一个特定期间以特定
1、预计需从外部增加的资息+偿还债务本金-新借债多是执行价格。机构投资者（6）调节所有权结构。 价格购买特定数量的公司金=增加的经营资产-务本金 常用的投资策略 第12章： 股票。
增加的经营负债-可以动用 =税后利息-净债务增加
3、多头对敲是指同时买进
1、配股是指向原普通股股作为筹资工具，认股权证与的金融资产-留存收益增加
2、净投资扣除法：主体现一只股票的看涨期权和看东按其持股比例、以低于市公司债券同时发行，用来吸=增加的销售收入×经金流量=归属主体的收益－跌期权，它们的执行价格、价的某一特定价格配售一引投资者购买票面利率低营资产销售百分比-增加销应由主体承担的净投资 到期日都相同。 定数量新发行股票的融资于市场要求的长期债券。 售收入×经营负债销售百实体净投资为净经营资产
4、期权价值=H*S0-借款数行为。2.配股条件 ：上市基本公式：认股权证的价值分比-可以动用的金融资产增加 额h为期权价值变化除以公司向原股东配股的，除了=-预计销售额×计划销售净股权净投资为所有者权益股价变化 要符合公开发行（最近3个价格-纯债券的价值
利率×（1-股利支付率） 增加=净经营资产*（1-负债借款数额(H*SD-CD)/(1+R) 年度连续盈利）股票的一般每份权证的价值=认股权证外部融资额占销售额增长率）2.计算公式 规定外，还应当符合下列规的价值/每张债券附带的权的百分比=经营资产的销售债务人投资=净债务增加 期权价格=（1+r-d）定：（1）拟配售股份数量不证份数
百分比-经营负债的销售百
3、注意实体价值等于实体/(u-d)*cu/(1+r)+ 超过本次配售股份前股本认股权证：A首先计算纯债分比-可供动用金融资产现金流量的现值，折现率为(u-1-r)/(u-d)* cd/(1+r) 总额的30%；（2）控券价值B计算认股权证价/(基期收入×销售增长加权平均资本成本；股权价其中：上行概率（1+r-d）股股东应当在股东大会召值c计算n年后行权前每股率)-[（1+销售增长率）/值等于股权现金流量的现/(u-d)；下率开前公开承诺认配股份的市价和收益（债券价值；公销售增长率] ×计划销售值，折现率为股权资本成=(u-1-r)/(u-d) 数量；（3）采用证券法司总资产价值-债券价值计净利率×（1-股利支付率） 本。 U上行乘数=1+上升身百分规定的代销方式发行。 算出权益价值）d计算行权
3、可持续增长率是指不发
4、相对价值法 比d 下行乘数=1-下降百配股权价值=（配股后的股后公司总价值=行权前价值行新股，不改变经营效率A市盈率=市价/每股税后分比R 无风险期利率 票价格-配股价格）/(购买-+行权收入；权益价值=公司（不改变销售净利率和资净利 第十章： 新股所需的认股权数) 总价值-债务价值 股数 权产周转率）和财务政策（不内在市盈率去掉（1+g）
1、在某一固定成本比重的
2、公开增发条件（1）最近益都有变化，然后计算每股改变负债/权益比和利润留修正方法修正平均市盈率作用下，由于营业收入一定3个会计年度连续盈利（扣收益和每股市价
存率）时，其销售所能达到法和股价平均法（增长率） 程度的变动引起营业利润除非经营性损益后的净利附带认股权债券的资本成的最大增长率。 市盈率模型最适合连续盈产生更大程度变动的现象。 润与扣除前的净利润相比，本，可以用投资人的内含报
4、可持续增长率的计算 利，并且β值接近于1的企DOL=M/EBIT=M/（M-F） 以低者作为计算依据）；（2）酬率来估计。
可持续增长率=满足一定前业。DFL= EBIT /｛(EBIT-I-PD/最近3个会计年度加权平
5、可转换债券含义：可转提条件下的销售增长率B市净率模型这种方法主（1-T）｝ 均净资产收益率平均不低换为普通股的债券。 必须要有资金；（资产占用）要适用于需要拥有大量资
2、无企业所得税条件下的于6%（扣除非经营性损益1.可转换债券的估价
因为资产周转率不变：销售产、净资产为正值的企业 MM理论a企业的资本结构后的净利润与扣除前的净（1）债券的价值:债券的价 增长率=总资产增长率；（资修正方法修正平均市净率与企业价值无关；企业加权利润相比，以低者作为加权值是其不能被转换时的售金来源）因为资本结构不法和股价平均法（股东权益平均资本成本与其资本结平均净资产收益率的计算价
变：总资产增长率=所有者收益率） 构无关。B有负债企业的权依据）。（3）最近3年以现债券的价值=利息的现值＋权益增长率；因为不增发新内在收入乘数主要适用于益资本成本随着财务杠杆金方式累计分配的利润不本金的现值
股：（所有者权益增加受制销售成本率较低的服务类的提高而增加。 少于最近3年实现的年均（2）债券的转换价值 于留存收益的增加）企业，或者销售成本率趋同有企业所得税条件下的MM可分配利润的30%。（4）除债券转换价值是债券必须权益增长率=留存收益本期的传统行业的企业。 理论a随着企业负债比例金融企业外，最近1期期末立即转换时的债券售价。 除以起初股东权益3.收入乘数模型的修正修提高，企业价值也随之提不存在持有金额较大的交转换价值=股价×转换比例
【提示】只有销售净利率和正平均收入乘数法和股价高，在理论上全部融资来源易性金融资产和可供出售（3）可转换债券的底线价利润留存率的预测可以用平均法（销售净利率） 于负债时，企业价值达到最的金融资产、借予他人款值
简化公式推，其他都不可第八章：
1、平均均年成本大。B有负债企业的权益资项、委托理财等财务性投资可转换债券的最低价值，应以。 法是把继续使用旧设备和本成本随着财务杠杆的提的情形。 当是债券价值和转换价值
第四章：1偿债基金是指使购置新设备看成是两个互高而增加。 按照“发行价格应不低于公两者中较高者。 2.可转换债券的税后成本 （1）计算方法（求投资人内含报酬率的过程） 买价=利息现值＋可转换债券的底线价值（通常是转换价值）现值 上式中求出的折现率，就是可转换债券的税前成本。 可转换债券的税前筹资成本应在普通债券利率与税前股权成本（注意是税前）之间。 第十四章：
1、总流动资产投资=流动资产周转天数×每日成本流转额 =流动资产周转天数×每日销售额×销售成本率=每天成本*周转天数 2.最佳现金持有额C=根号下（2TF除以K）最小相关总成本=（1）现金返回线（R）的计算公式：式中：b—每次有价证券的固定转换成本； i—有价证券的日利息率；δ—预期每日现金余额变化的标准差；L——现金存量的下限。（2）现金存量的上限（H）的计算公式：H=3R-2Lr=3次根号下4i分之3b司格马平方再加上L 3.1.决策方法总额分析法（1）计算各个方案的收益 =销售收入-变动成本=边际贡献=销售量×单位边际贡献 注意：固定成本如有变化应予以考虑（2）计算各个方案实施信用政策的成本：第一，计算占用资金的应计利息 第二，计算收账费用和坏账损失 第三，计算折扣成本（若提供现金折扣时）（3）计算各方案税前损益=收益-成本费用决策原则：选择税前损益最大的方案为优。 差量分析法 （1）计算收益的增加 =增加的销售收入-增加的变动成本-增加的固定成本=增加的边际贡献-增加的固定成本 （2）计算实施信用政策成本的增加： 第一，计算占用资金的应计利息增加 第二，计算收账费用和坏账损失增加 第三，计算折扣成本的增加（若提供现金折扣时） （3）计算改变信用期的增加税前损益 =收益增加-成本费用增加 （3）计算改变信用期的增加税前损益 =收益增加-成本费用增加 应收账款占用资金的应计利息=日销售额*平均收现期*变动成本率*资本成本=日平均变动成本*收现期*资本成本 ②存货占用资金的应计利息=存货占用资金×资本成本 折扣成本=赊销额×折扣率×享受折扣的客户比率 *
4、（1）经济订货量（Q）基本模型：q=根号下（2kd除以kc） *存货相关总成本TC（Q）= D/ **Q×K+ Q/2×Kc=根号下2kdkc
5、存货陆续供应和使用的经济订货量：根号下2KD除以KC乘以P/(P-D) 5保险储备确定的原则：使保险储备的储存成本及缺货成本之和最小 第15章：
1、易变现率=｛（股东权益+长期债券+经营性流动负债）-长期资产｝除以经营流动资产 2放弃现金折扣成本=｛折扣百分比除以（1-折扣百分比）｝*｛360除以（信用期-折扣期）｝ 若延期付款 放弃现金折扣成本=｛折扣百分比除以（1-折扣百分比）｝*｛360除以（付款期信用期-折扣期）｝ 3.周转信贷协定：有法律效应，银行必须满足企业不超过最高限额的借款；贷款限额未使用的部分，企业需要支付承诺费 第16章：
1、间接成本是指与成本对象相关联的成本中不能用一种经济合理的方式追溯到成本对象的那一部分产品成本 2.如果考试不特指，该工序完成了50%
3、品种法大量大批的单步骤；一般定期计算产品成本，成本计算期与会计核算报告期一致。发电、供水、采掘 分批法单件小批类型的生产。举例：造船、重型机械、精密仪器、新产品试制、设备修理等成本计算期与产品生产周期基本一致，而与核算报告期不一致 分步法它适用于大量大批的，管理上要求按照生产步骤计算产品成本的多步骤生产 举例：冶金、纺织、机械制造。一般定期计算产品成本，成本计算期与会计核算报告期一致。月末需将生产费用在完工产品和在产品之间进行费用分配；除了按品种计算和结转产品
4、
二、分步法的分类 根据成本管理对各生产步骤成本资料的不同要求（是否要求计算半成品成本）和简化核算的要求分：逐步结转分步法（综合和分项结转分步）和平行结转分步法平行结转分步法完工是指企业最终完工的产成品；月末在产是指各步骤尚未加工完成的在产品和各步骤已经完工但尚未最终完成的产品 第17章量差为纯粹的，认为价差不好控制，把混合差异并入价差
（一）二因素分析法 固定制造费用耗费差异=固定制造费用实际数-固定制造费用预算数 固定制造费用能量差异=固定制造费用预算数-固定制造费用标准成本 三因素分析法 耗费差异=固定制造费用实际数-固定制造费用预算数=固定制造费用实际数-固定制造费用标准分配率×生产能量 闲置能量差异=固定制造费用预算-实际工时×固定制造费用标准分配率=（生产能量-实际工时）× 固定制造费用标准分配率 效率差异=（实际工时-实际产量标准工时）× 固定制造费用标准分配率
第12篇：财管110102班委会
财管110102班委会
2013——2014学年度第一学期工作总结与计划
总结时间如白驹过隙，转眼之间，我们大三的上学期已悄然结束。财管110102班委会在导员许老师的带领下也结束了一学期的工作。在这一学期里，我们积极为班级同学服务，认真完成学院分派的任务，也获得了班上同学们的大力支持，所以，这一学年的工作开展的也是很顺利的，并且取得了一些的优异成绩。一学年的工作，让我们学到了很多，也让我们感悟到了很多。如下是我班这学年工作总结：
一、本学期共举办了四次团日活动，分别是：
1、9月19日以“月到中秋分外明”主题的中秋佳节的团日活动。
2、10月10日国庆节期间的“国庆红歌会”。
3、11月9日上午在A509“学习习近平总书记在全国宣传思想工作会议讲话内容”的“两个巩固”。
4、12月26日的“纪念毛泽东同志诞辰120周年”团日活动。
这些活动都举办成功，给我们留下了深刻的印象，对大家的学习也产生了一些积极的影响。
二、本学期共举办了三次文体活动，分别是：
1、4月28日班级劳动日
2、10月10日国庆节期间的“国庆红歌会”。
3、12月29日元旦晚会
这些活动都举办成功，给我们留下了深刻的印象，使大家在学习之余得到了放松,交流了感情,对大家的学习也产生了一些积极的影响。
三、本学期学习工作
1、学习委员是老师与学生之间沟通的一个桥梁，学委要及时切实地向专业老师提出同学们的建议、疑问；向学系反映考勤情况、了解专业设置课程设置、并且汇报同学们对各课程的教学质量评估等等，让导师解答同学们的疑问。拉近老师与同学间的距离。
2、同时按时完成学院交代的考勤表，并将最新学习信息及时的传达给同学。
3、学风上做同学表率，作为就业信息委员，在学习上应该起带头作用，一方面在按时上课的情况下，认真学习，另一方面也要顺利完成老师布置的课程任务，积极配合老师完成教学任务。
四、本学期生活就业工作
1、班费问题一直都是大家较为关注的问题，我管理着班上各项活动费用的支出，努力做到班费用得其所，同时为了财务公明，我整理好各种票据，做好各项开支记录，做到开支有据可查。定期向同学们公布班费使用情况，期末做好财务总结工作。
2、协助团委做好困难学生档案的建立，做好助学贷款、奖学金及生活补贴等相关工作。
3、作为生活委员还要认真了解学生的生活情况，及时解决同学生活中出现的问题，较大的不能解决的问题要上报班委，并通过班委讨论解决办法以确保每位同学都能安心的生活，为学习创造良好的基础条件，但在寝室清洁这个问题上，我应该检讨下这个学期我班的后来卫生不如以前好。
计划
下个学期要做的仍然很多，但主要在两个方面：整顿学风和宿舍治理。在整顿学风方面，定期组织学习交流活动，争取让每个人都感受到班级良好的学风；在宿舍治理方面，我班宿舍要严格遵循学校的规章制度，不携带违禁物品入宿舍，坚决杜绝宿舍不归现象。多在与宿舍长的交流，有问题及时解决。
第13篇：财管实习报告
专业实习实习报告
学院：专业：指导老师：姓名：学号：
一、实习目的
进入大学四年，学习的专业课程有《基础会计》、《初级财务会计》，《管理会计》、《财务分析》、《财经法规》等课程，对于会计的基础知识我已有了一定的认识。但在不断的学习和探索中发现了许多问题，会计是个讲究经验的职业，工作经验是求职时的优势，但是我对会计工作流程还不是很了解。为了将自己所学到的理论知识真正地运用到实践中去，为了积累更多的工作经验，作到学以至用，我决定———实习。
我希望通过实习，在实践中锻炼自己、检验自己、吸收知识、弥补不足。充分了解什么是现型社会所需要的财会人员，为日后的工作打下夯实的基础。
2012年11月——1月我在公司进行了会计方面的实践。
现作如下实习报告：
二、实习内容
本人于2012年11月14日至2013年1月在公司进行实习，会计作为一门应用性的学科、一项重要的经济管理工作，是加强经济管理，提高经济效益的重要手段，经济管理离不开会计，经济越发展会计工作就显得越重要。会计工作在提高经济在企业的经营管理中起着重要的作用，其发展动力来自两个方面：一是社会经济环境的变化；二是会计信息使用者信息需求的变化。前者是更根本的动力，它决定了对会计信息的数量和质量的需求。本世纪中叶以来，以计算机技术为代表的信息技术革命对人类社会的发展产生了深远的影响，信息时代已经成为我们所处的时代的恰当写照。在这个与时俱进的时代里，无论是社会经济环境，还是信息使用者的信息需要，都在发生着深刻变化。会计上经历着前所未有的变化，这种变化主要体现在两个方面：一是会计技术手段与方法不断更新，会计电算化已经或正在取代手工记账，而且在企业建立内部网情况下，实时报告成为可能。二是会计的应用范围不断拓展，会计的变化源于企业制造环境的变化以及管理理论与方法的创新，而后两者又起因于外部环境的变化。学习好会计工作不仅要学好书本里的各种会计知识，而且也要认真积极的参与各种会计实习的机会，让理论和实践有机务实的结合在一起，只有这样才能成为一名高质量的会计专业人才。为此，根据学习计划安排，我专门到一家已实施了会计电算化的单位进行了为期一个月的实习，此次实习的具体内容为：
1、根据经济业务填制原始凭证和记账凭证。
原始凭证：是指直接记录经济业务、明确经济责任具有法律效力并作为记账原始依据的证明文件，其主要作用是证明经济业务的发生和完成的情况。填写原始凭证的内容为：原始凭证的名称、填制凭证的日期、编号、经济业务的基本内容（对经济业务的基本内容应从定性和定量两个方面给予说明，如购买商品的名称、数量、单价和金额等），填制单位及有关人员的签章。
记帐凭证：记帐凭证是登记帐薄的直接依据，在实行计算机处理帐务后，电子帐薄的准确和完整性完全依赖于记帐凭证，操作中根据无误的原始凭证填制记帐凭证。填制记帐凭证的内容：凭证类别、凭证编号、制单日期、科目内容等。
2、根据会计凭证登记日记帐。
日记帐一般分为现金日记帐和银行存款日记帐；他们都由凭证文件生成的。计算机帐务处理中，日记帐由计算机自动登记，日记帐的主要作用是用于输出现
金与银行存款日记帐供出纳员核对现金收支和结存使用。要输出现金日记帐和银行存款日记帐，要求系统初始化时，现金会计科目和银行存款会计科目必须选择”日记帐”标记，即表明该科目要登记日记帐。
3、根据记账凭证及所附的原始凭证登记明细帐。
明细分类帐薄亦称明细帐，它是根据明细分类帐户开设帐页进行明细分类登记的一种帐薄，输入记帐凭证后操作计算机则自动登记明细帐。
4、根据记账凭证及明细帐计算产品成本。
根据记帐凭证及明细帐用逐步结算法中的综合结转法计算出产品的成本。
5、根据记账凭证编科目汇总表。
科目汇总表也由凭证文件生成，其编制方法为对用户输入需汇总的起止日期则计算机自动生成相应时间段的科目汇总表。
6、根据科目汇总表登记总帐。
根据得出的科目汇总表操作计算机，计算机产生出对应的总帐。
7、对帐（编试算平衡表）。
对帐是对帐薄数据进行核对，以检查记帐是否正确，以及帐薄是否平衡。它主要是通过核对总帐与明细帐、总帐与辅助帐数据来完成帐帐核对。试算平衡表就是将系统中设置的所有科目的期末余额按会计平衡公式借方余额=贷方余额进行平衡检验，并输出科目余额表及是否平衡信息。一般来说计算机记帐后，只要记帐凭证录入正确，计算机自动记帐后各种帐薄应该是正确的、平衡的，但由于非法操作，计算机病毒或其他原因有可能回造成某些数据被破坏，因此引起帐帐不符，为保证帐证相符，应经常进行对帐，每月至少一次，一般在月末结帐前进行。
8、根据给出的相关内容编制本月的负债表和损益表；
将十二月月初数视为年初数，本月视为本年数编制会计报表。资产负债表是反映企业在某一特定日期财务状况的一种会计报表，它根据”资产=负债+所有者权益”的会计方程式，说明企业的财务状况。损益表是反映企业在一定期间内的经营成果的会计报表，损益表按照权责发生制原则和配比原则把一个会计期间的收入与成本、费用进行配比，从而计算出报告期的净损益数。根据具体要求操作计算机得出本月的负债表和损益表。
。
三、实习收获与体会
为期一个月的实习结束了。在实习期间，对在做财务工作时要遵守的准则，感受颇深。首先，做会计要诚信。 在这充满竞争与挑战的社会中，诚信的重要作用越来越起到不可忽视。职场中的人如果没有良好的诚信，就不可能树立起坚定的的信念。一个平时不讲信用的人在关键的时刻就不可能为崇高的理想信念做出牺牲。而我们作为公司一名财会人员，在掌握一个企业的资金流转，如果丧失诚信，那必将导致非常严重的后果，威胁企业的可持续发展。因此要想做一个好的财会人员，就一定要以诚信为本，把树立诚信意识放在首位。接着，是要注重
证据，在现行的法制社会，无论做什么都讲究证据，因此只有证据才能有力地支持己方的观点或者已发生的事实。而我们作为会计人员在进行填制记账凭证和登记账簿时，都以证据（各类原始凭证）进行操作，没有合法的凭证做依据来证明业务是否发生，则不可以进行相应的账务处理。所以在会计中，重视证据是一项重要原则。然后，做会计需要敬业精神。 敬业精神无论从事哪个行业都是非常重要的。一个人只有以热忱的心情去面对自己的工作，才能不断的进步并使自己所做的业务更好的发展，才能够更好的实现自己的人生价值。而在会计行业中更需要敬业精神，我们整天与数字打交道如果不敬业、不谨慎的对待工作，那将会给企业带来巨大的损失。我们作为会计人员更应该对自己的工作敬业，并不断的更新知识、努力提高专业技能，以适应经济全球化合经济大发展对会计工作提出的新要求。此外，坚持作为一个会计人员的职业操守，严格遵守和执行国家的财会相关法律法规，财政、税务部门的规章制度，乃至是公司内部的管理管理规范，工作中以企业会计准则为依据来进行会计处理，坚持“不做假账”。此外，在从事会计工作中应该学会交际，正确处理与领导之间、与同事之间、与同行之间以及与业务往来客户的人际关系，在不违背做人原则和会计原则、法规的基础上处理好人际关系，对我们的工作有很好的帮助。新的工作岗位意味着新的起点、新的机遇、新的挑战，本人决心再接再厉，更上一层楼。在今后的日子里我们将向财务精细化管理进军，精细化财务管理需要“确保营运资金流转顺畅”、“确保投资效益”、“优化财务管理手段”等，这样，就足以对公司的财务管理做精做细。要以“细”为起点，做到细致入微，对每一岗位、部门的每一项具体的业务，都建立起一套相应的成本归集。并将财务管理的触角延伸到公司的各个经营领域，通过行使财务监督职能，拓展财务管理与服务职能，实现财务管理“零”死角，挖掘财务活动的潜在价值。
另外在利用真实的会计凭证及财务账表对一定期间的经济业务进行会计核算时，对于税务、银行与企业之间的重要关系有了进一步的认识，同时也更加熟悉了用友财务软件在实际的会计工作中的各种操作，体会到了会计电算化为会计工作带来的便捷。通过此次实习，不仅培养了我的实际动手能力，增加了实际的操作经验，缩短了抽象的课本知识与实际工作的距离，对实际的财务工作的有了一个新的开始；同时也让我认识到了传统手工会计和会计电算化的有共同之处和不同之处电算化会计数据处理方式的改变，引起了传统手工会计各个方面的变化，这一变化将使得系统功能更为加强，系统结构更为合理，系统管理更为完善。
会计电算化是会计史上崭新的一页。电子计算机的应用，首先带来数据处理工具的改变，也带来了信息载体的变化，电算化会计后对传统会计方法、会计理论都将发生巨大的影响，从而引起会计制度、会计工作管理体制的变革。会计电算化促进着会计的规范化、标准化，通用化促进着管理的现代化。作为自身而言，处在这个与时俱进的经济大潮时代，作为一名财会专业的学员，在校学习期间应更好的学好财会专业里的专业知识，打好理论基础；在财务实习的时候按要求认真参与每一个实习的机会，总结实际操作中的经验和积累学习中自身的不足，密切关注和了解会计工作发展的最新动向，为以后即将从事的会计工作打下坚实的基础，当自己走出校园，成为一名名副其实的财会专业人才，另外，企业是一个社会环境，我在实习期间知道了如何与不同年龄的人去交流沟通，加深了自己的社会阅历。会计这份工作要求我们必须细心，切忌：粗心大意，马虎了事，心浮气躁。这正是我所不足的，我日后必须要改正，做一名合格的财务人员，在大浪
淘沙中让自己能够找到自己屹立之地，让自己的所学为社会经济作出自己应有的贡献。
第14篇：erp(财管)实验报告
哈尔滨学院经济管理学院
实 验 课 程 名 称
姓名
学号
年级
专业
指导老师
实验报告年月日
实验报告
5．实验结论及心得
要求：
1.财务分析部分，需要根据沙盘推演数据进行图表分析，用word打印形式，其余部分手
写。
2.心得结合你的职位进行分析，要求不少于800字。
（此页不要求打印）
第15篇：财管类自我鉴定
四年的大学结束了，在这几年中，我一直以严谨的立场和积极的热情投入到学习、工作中，经由良师的精心指导和自己的耐劳努力，顺利完成了学业。刚进入大学的喜悦似乎还在眼前，现在却要离开学校了。四年的校园生活，使我自身的综合素质、修养、为人处事能力以及交际能力等都有了质的飞跃；让我懂得了除学习以外的个人处事能力的重要性和交际能力的必要性。注重理论联系实际，培养自己的自学能力以及分析、解决问题的能力。
在政治思想方面, 本人明礼诚信、爱国守法、坚持实事求是的思想和作风，勇于追求真理，具有强烈的爱国主义情感和高度的社会责任感。积极拥护党的路线、方针、政策，遵纪遵法，廉洁自律，具有良好的社会公共道德和职业道德；有较强的集体荣誉感及团队协作精神，能尊敬师长、团结同学、助人为乐。平时注重加强政治思惟学习，当真学习邓小平理论、江泽民“四个代表”重要思惟和党的十六大讲演，以及有关财经方针、政策和财务会计法规、轨制，进步了自己的政策水平及明确长短的能力。
在学习方面，热爱本专业并投入了极大的热情，通过扎实学习《基础会计学》、《财务管理》、《财务会计》、《证劵投资学》等各门课程，我系统地把握了本专业所必须的基本理论、基本知识、技能和方法，在此基础上，结合专业特点及工作实际，加强了会计、计算机应用能力的锻炼，能纯熟将win98操纵系统灵活运用到财务办公中编纂文档，制表等，为更好地从事财务工作，进步工作效率及质量打下了坚实的基础。在校期间获得了国家计算机二级证书，会计从业资格证书，证劵从业资格证书。
在社会活动方面，能认识到积极参加体育锻炼的意义，积极参加体育锻炼，达到国家体育锻炼标准。在班级里，本人担任班级副班职务，负责并组织了班里多方面的工作。与同学相处融洽，对工作责任心强，具有良好的组织交际能力，注重配合其他班委完成各项工作，促进了团队沟通与合作。在宿舍担任宿舍长，积极搞好宿舍卫生安全，带领宿舍多次获得星级文明宿舍。积极参加学校的募捐活动和无偿献血。
今后，本人将再接再厉，不断地完善自我，努力成为一名共产党员，努力成为一名优秀的工作者，做一个全面发展的社会主义建设者，做一个对国家、对社会有用的人。在以后的工作和学习中，本人将继续保持并发扬严谨治学的作风，兢兢业业，争取取得更大的成绩。
周良驹
第16篇：财管讲稿3
什么是预算？
预算是企业在预测、决策的基础上，以数量和金额的形式反映企业未来一定时期内经营、投资、财务等活动的具体计划，是为实现企业目标而对各种资源和企业活动的详细安排。
（一）预算的分类 1.根据预算内容不同分类
业务预算、专门决策预算、财务预算 2.根据预算指标覆盖的时间长短划分
长期预算和短期预算
【例1·单选题】下列各项中，综合性较强的预算是（ ）。（2010年）
A.销售预算
B.材料采购预算
C.现金预算
D.资本支出预算 『正确答案』C 『答案解析』现金预算是以业务预算和专门决策预算为依据编制的、专门反映预算期内预计现金收入与现金支出，以及为满足理想现金余额而进行投融资的预算。
一、预算管理委员会
预算管理委员会一般由企业的董事长或总经理担任主任委员，吸纳企业内各相关部门的主管（如主管销售的副总经理、主管生产的副总经理、主管财务的副总经理以及预算管理委员会秘书长等人员）为成员。对预算管理来说，预算管理委员会是最高管理机构。
预算管理委员会的主要职责：
1、制定预算管理政策、规定、制度。
2、预测目标。
3、审议预算目标，提出预算编制的方针和程序。
4、审查各部门编制的预算草案及整体预算方案，提出必要的改善对策。
5、协调各部门编制、执行预算。
6、提交董事会通过后，下达正式预算方案。
7、接受预算与实际比较的定期报告，提出改善的建议。
8、对预算的修正加以审议并作出相关决定。
【例2·判断题】企业财务管理部门负责企业预算的编制、执行、分析和考核工作，并对预算执行结果承担直接责任。（2010年）（ ） 『正确答案』×
『答案解析』企业财务管理部门具体负责企业预算的跟踪管理，监督预算的执行情况，分析预算与实际执行的差异及原因，提出改进管理的意见和建议。企业内部生产、投资、物资、人力资源、市场营销等职能部门具体负责本部门业务涉及的预算编制、执行、分析等工作，并配合预算委员会或财务管理部门做好企业总预算的综合平衡、协调、分析、控制与考核等工作。其主要负责人参与企业预算委员会的工作，并对本部门预算执行结果承担责任。
第17篇：财管期末总结
习题
一、单选题
1、某人从第四年开始每年末存入2000元，连续存入7年后，于第十年末取出，若利率为10%，问相当于现在存入多少钱？2000*(P/A,10%,7)(P/F,10%,3)=2000*4.8684*0.7513=7315
2、某企业年初借得50000元贷款，10年期，年利率12%，每年年末等额偿还。已知年金现值系数（P/A，12%，10）=5.6502，则每年应付金额为A=50000/5.6502=8849
3、在下列各项资金时间价值系数终,与投资(资本)回收系数互为倒数关系的是B.(P/A,i,n)
4、一种投资与另一种投资进行组合后，其风险得以稀释，这种风险是Ｂ、非系统风险
5、企业进行长期债券投资的主要目的是Ｂ、获取稳定收益
6、投资风险中，非系统风险的特征是Ｃ、通过投资组合可以稀释
１、考虑风险因素的资本结构决策方法是B比较公司价值法
２、最优资金结构是指在一定条件下使（ ）资金结构A企业加权平均资金成本最低企业价值最大 ３、企业在作出筹资决策之前，先拟定若干个备选方案，分别计算各方案加权平均的资本成本，并根据加权平均资金成本的高低来确定资金结构的方法，称为（B、综合资本成本比较法
４、企业筹资决策的核心问题是（A.资金结构
5、企业资金结构中的负债比例越高，则（ A.财务风险越大
1、下列项目中属于存货储存成本的是（ B、存货储存利息成本
2、通常在确定经济批量时，不应考虑的成本是（ D、短缺成本
3、下列各项目中属于购置成本的是（ C、货物的买价
二、判断题：
1、普通年金与先付年金的区别仅在于年金个数的不同。（
错
）
2、资金时间价值是指在没有风险和没有通货膨胀条件下的社会平均资金利润率。（错
）
3、凡一定时期内每期都有收款或付款的现金流量，均属于年金问题。（ 对
）
4、有关资金时间价值指标的计算过程中，普通年金现值与普通年金终值是互为逆运算的关系。( 对 ) 5.只要证券之间的收益变动不具有完全正相关关系，证券组合风险就一定小于单个证券的加权平均值。（错
6.企业进行公司债券投资既面临系统风险，也面临非系统风险。（对 ）
7.有效证券投资组合的判断标准是：风险不变收益较高或收益相同风险较低。（对 ）
8.系统性风险不能通过证券投资组合来削减。（错 ）
9.进行有效的证券投资组合，可以减少市场风险。（对 ））
10.某种证券的β系数为0，说明该证券无非系统风险，而某种证券的β系数为1，说明该证券的风险是所有证券平均风险的一倍。错
11.不可分散风险大小的程度，可以通过β系数来衡量。（对 ）
12.如果两种股票的相关系数为1，则这两种股票经过合理组合，也能达到分散风险的目的。（错 ）
13.某股票的β系数值越大，其内在价值也就越大。（对 ）
１、当息税前利润大于每股利润无差别点时，采用债务筹资没有任何风险。（错
）
２、企业改变筹资组合中各种资金权重时，该筹资组合的加权平均资本成本可能会发生相应的变动。（对
３企业资金结构达到最佳时，企业价值达到最大化，同时各资金来源中的筹资方式资金成本达到最小。（对
４、企业采用留存收益的方式筹集资金，其财务风险较小，而资金成本较高。（对
）
５采用EBIT－EPS分析法时，若息税前利润小于无差别点息税前利润，应采用增加负债的方式筹资。 错
1.能够使企业的进货费用、储存成本和缺货成本之和最低的订货批量，便是经济订货批量。（错）
2.存货的短缺成本随订货量的增加而增加，即与订货量成正相关。（错）
3.变动性储存成本随着存货存储量的增加成反比例变动。（错）
4.变动储存成本与存货数量有关。（对）
5.减少订货批量，增加订货次数，在影响储存成本降低的同时，也会导致订货成本与缺货成本的提高。（对
6.存货本身的价值也称做是“订货的固定成本”。（错）
7.存货是企业拥有或占用的流动资产的一部分，是生产经营过程中为生产或销售而储备的物资，如工业企业的原材料、低值易耗品、半成品及产成品。（对）
8.订货成本一般与订货的数量无关，而与订货的次数有关。（错）
9.与存货储备有关的成本只有取得成本和储存成本。（ 错
10.存货管理的目标尽力达到存货成本与存货效益的最佳组合。（对）
四、多选题
1、按照资本资产定价模型，影响股票预期收益的因素有Ａ、无风险收益率 Ｂ、所有股票的市场平均收益率Ｃ、特定股票的β系数
2、下列各种风险属于系统性风险的是Ａ、宏观经济状况的变化 Ｂ、国家货币政策变化Ｄ、税收法律变化
3、下列因素引起的风险，企业无法通过多元化投资予以分散的有A、市场利率上升 B、社会经济衰退D、通货膨胀
4、股票投资的收益来源于A、股利 B、资本利得
5、按照资本资产定价模式,影响特定股票预期收益率水平高低的因素有无风险收益率 B.平均风险股票的必要收益率 C.
特定股票的β系数
6、证券投资收益包括（Ａ、债券利息 Ｂ、股利
Ｃ、现价与原价的差额
7、与股票内在价值呈同方向变化的因素Ａ、年增长率
Ｂ、年股利
8、短期债券与长期债券相比，其特点有（ Ｂ、流动性强
Ｃ、收益率低
9、导致债券到期收益率不同于票面利率的原因主要有（Ｂ溢价发行Ｃ折价发行Ｄ平价发行到期一次还本付息
１、当企业资金结构为最优资金结构时，（ C.企业价值最大D.企业加权平均资金成本最低
２、在企业资金结构中，负债资金对企业的影响有（B一定程度的负债有利于降低企业资金成本 C负债筹资具有财务杠杆作用 D负债资金会加大企业的财务风险
３、资本结构的影响因素有B政府税收C企业的资产结构 D企业的成长性E企业的盈利能力
4、在计算个别资本成本时，需要考虑所得税抵减作用的筹资方式有A．银行借款Ｂ．长期债券
5、在事先确定企业资本规模的前提下，吸收一定比例的负债资本，可能产生的结果有降低企业资本成本Ｃ加大企业财务风险
1.缺货成本主要包括A.停工待料损失 B.延期交货所支付的罚金 C.商誉方面的损失 D.临时采取措施不足存货而发生的超额费用
2.存货成本主要包括A.取得成本 B.储存成本 C.缺货成本
3.下列项目中，与订货经济订货量无关的是B.订货提前期 D.存货单价
4.确定订货点，必须考虑的因素是A.平均每天的正常耗用量 C.提前时间
计算分析题：
1，某人持有一张带息票据，面额为2000元，票面利率5%，出票日期为8月12日，到期日为11月10日（90天）。则该持有者到期可得利息为：I = 2000×5%×90/360 = 25（元）
到期本息和为:F = P*(1+i*n)=2000*(1+5%*90/360)=2025 (元）
2，某人将20,000元存放于银行，年存款利率为6%，在复利计息方式下，三年后的本利和为多少。 FV= F = 20,000（F/P,6%，3）= 20,000×1.191 = 23,820 某人每年年末存入银行100元，若年率为10%，则第5年末可从银行一次性取出多少钱？ F = 100（F/A,10% ,5） = 100×6.1051 = 610.51（元）
3，假设某企业有一笔4年后到期的借款，到期值为1000万元。若存款年利率为10%，则为偿还该项借款应建立的偿债基金应为多少？
A = 1000/（F/A ,10% , 4）=1000/4.6410 = 215.4（万元）
4，租入某设备，每年年未需要支付租金120元，年复利率为10%，则5年内应支付的租金总额的现值为？ P=120（P/A，10%，5） = 120×3.7908≈455（元）
5，某企业现在借得1000万元的贷款，在10年内以年利率12%等额偿还，则每年应付的金额为： A = 1000÷（P/A ,12% , 10）= 1000÷5.6502≈177 6，某公司决定连续5年于每年年初存入100万元作为住房基金，银行存款利率为10%。则该公司在第5年末能一次取出的本利和为：
1）F = 100×[(F/A , 10%, 6 ) – 1] = 100×[ 7.7156– 1 ] = 671.56 2) F = 100（F/A ，10% ，5）(1+10% ) = 100×6.1051×1.1 = 671.56 7，已知某企业连续8年每年年末存入1000元，年利率为10%，8年后本利和为11436元，试求，如果改为每年年初存入1000元，8年后本利和为？
解：因为 1000×（F/A ，10% ，8）= 11436所以：F=1000（F/A ，10% ，8）(1+10%)=11436×1.1 = 12579.6 8，当银行利率为10%时，一项6年分期付款的购货，每年初付款200元，该项分期付款相当于第一年初一次现金支付的购价为多少元？
1）P = 200[（P/A ，10% ，5 ）+ 1] = 200×[3.7908 + 1] = 958.16 2) P = 200（P/A ，10% ，6 ）(1+10% ) = 200×4.3553×1.1 = 958.16 9，某人在年初存入一笔资金，存满5年后每年末取出1000元，至第10年末取完，银行存款利率为10%。则此人应在最初一次存入银行多少钱？
解：方法一：P= 1000 (P/A , 10%, 5 )(P/F , 10% , 5)= 1000×3.7908×0.6209 ≈2354 方法二：P= 1000[ (P/A , 10% , 10 )-(P/A ,10%,5 )]= 1000×[ 6.1446 - 3.7908 ] ≈2354 10，某公司拟购置一处房产，房主提出两种付款方案：
1.从现在开始，每年年初支付20万元，连续支付10次，共200万元。
P = 20（P/A，10%，10）（1+10%）=20×6.1446×1.1=135.18 或 = 20[ (P/A,10%,9) + 1] = 20 [ 5.7590 + 1 ]=135.18 2.从第5年开始，每年年末支付25万元，连续支付10次，共250万元。 假定该公司的最低报酬率为10%，你认为该公司应选择哪个方案？ P = 25 (P/A ,10% ,10 ) (P/F ,10%, 4 )
= 25×6.1446×0.683 = 104.92 或=25[(P/A,10%,14 ) –(P/A,10%,4)] =25[7.3667 – 3.1699 ]=104.92 3，拟建立一项永久性的奖学金，每年计划颁发10000元奖金。若年利率为10%，现在应存入多少钱？
4，某人持有的某公司优先股，每年每股股利为2元，若此人想长期持有，在利率为10%的情况下，请对该项股票投资进行估价。
P =A/i =2/10% = 20（元）
5，A公司拟购买另一家公司发行的公司债券，该债券面值为100元，期限5年，票面利率为10%，按年计息，当前市场利率为8%，该债券发行价格为多少时，A公司才能购买?
6，2]WM公司拟于2000年2月1日购买一张5年期面值为 1 000元的债券，其票面利率为5％，每年2月1日计算并支付一次利息，并于到期日一次还本。同期市场利率为6％，债券的市价为940元，应否购买该债券? V＝50x (P／A，6％，5) +1 000x(P／F，6％，5) ＝50x 4．2124+1 000X0．7473 ＝957．92(元)
（由于债券的价值大于市价，如不考虑风险问题，购买此债券是合算的。它可获得大于5％的收益。） B公司的优先股每季度分红2元，20年后，B公司必须以每股100元的价格回购这些优先股，股东要求的必要收益率为8%，则该优先股当前的市场价值应为：
时代公司准备投资购买东方信托投资股份有限公司的股票，该股票去年每股股利为2元，预计以后每年以4%的增长率增长，时代公司经分析后，认为必须得到10%的收益率，才能购买东方信托投资股份有限公司的股票，则该种股票的价格应为：
7，ABC公司欲从银行取得一笔长期借款1000万元，手续费1%，年利率5%，期限3年，每年结息一次，到期一次还本。公司所得税税率为25%。这笔借款的资本成本率为：
根据例6-1资料但不考虑借款手续费，则这笔借款的资本成本率为：
ABC公司欲借款1000万元，年利率5%，期限3年，每年结息一次，到期一次还本。银行要求补偿性余额20%。公司所得税税率为
25%。这笔借款的资本成本率为：
ABC公司借款1000万元，年利率5%，期限3年，每季结息一次，到期一次还本。公司所得税税率为25%。这笔借款的资本成本率为：
ABC 公司拟等价发行面值1000元，期限5年，票面利率8%的债券，每年结息一次；发行费用为发行价格的5%；公司所得税税率为
25%。则该批债券的资本成本率为：
在上例中的债券系以等价发行，如果按溢价100元发行，则其资本成本率为：
如果按折价
50
元
发
行
，
则
其
资
本
成
本
率
为
：
ABC公司拟发行一批普通股，发行价格12元/股，每股发行费用1元，预定每年分派现金股利每股1.2元。其资本成本率测算为：
XYZ公司准备增发普通股，每股的发行价格15元，发行费用1.5元，预定第一年分派现金股利每股1.5元，以后每年股利
增
长
4%
。
其
资
本
成
本
率
测
算
为
：
已知某股票的β值为1.5，市场报酬率为10%，无风险报酬率为6%。该股票的资本成本率测算为：
ABC 公司准备发行一批优先股，每股发行价格5元，发行费用0.2元，预计年股利0.5元。其资本成本率测算如下：
XYZ 公司的产品销量40000件，单位产品售价1000元，销售总额4000万元，固定成本总额为800万元，单位产品变动成本为600元，变动成本率为60%，变动成本总额为2400万元。 其营业杠杆系数为：
1、某人在5年后需用现金50000元，如果每年年年未存款一次，在利率为10％的情况下，此人每年未存现金多少元？若在每年初存入的话应存入多少？
2、某企业于第六年初开始每年等额支付一笔设备款项２万元，连续支付５年，在利率为10％的情况下，若现在一次支付应付多少？该设备在第10年末的总价又为多少？
1、50000=A*(F/A,10%,5)
50000=A*(F/A,10%,5) *(1+10%)
2、m=4,n=5,P=20000*(P/A,10%,5)(P/F,10%,4)
F=P(F/P,10%,10)
3.某公司持有A、B、C三种股票，股票投资帐面价值分别为600、300、100万元，三种股票的β系数分别为1.2、0.8和1.1。若市场平均收益率为15%，无风险收益率为8%
要求：分别确定由A、B和C三种股票组成的证券组合的β系数、风险收益率和必要收益率。 首先计算证券组合β系数，然后用资本定价模型求收益率。
证券组合中三种股票的比重： WA=600/（600+300+100）×100%=0.6 WB=300/（600+300+100）×100%=0.3 WC=100/（600+300+100）×100%=0.1
证券组合的β系数：βp=0.6×1.2+0.3×0.8+0.1×1.1=1.07 证券组合的风险收益率：RF＝1.07×(15%-8%)=7.49% 证券组合的必要收益率：K=8%+7.49%=15.49% 名词解释：
1）财务管理的概念：财务管理就是对企业筹资、投资、资本营运和资本收益分配等财务活动及其财务关系所进行的管理。
2）每股收益分析法的概念：每股收益分析是利用每股收益无差别点来进行资本结构决策的方法，运用这种方法，根据每股收益无差别点，能分析判断在什么情况下可以利用债务筹资来安排及调整资本结构，进行资本结构决策。
3）资本结构的概念：资本结构是指企业各种资本的价值构成及其比例关系，是企业一定时期筹资组合的结果。
4）年金的概念：是指一定时期内每期相等金额的收付款项。折旧，利息，租金，保险费等均表现为年金的形式。年金按付款方式，可分为后付年金，先付年金，延期年金和永续年金。 简答
1) 全面预算的构成及其内容:全面预算是企业根据战略规划，经营目标和资源状况，运用系统方法编制的企业经营，资本，财务等一系列业务管理标准和行动计划，据以进行控制，监督和考核，激励。全面预算包括营业预算（又称经营预算，属于短期预算），资本预算（属于长期预算），财务预算（属于短期预算）三大类。
2) 影响短期资产政策的因素：1，风险与报酬：持有大量短期资产能降低企业风险，但短期资产太多则会降低企业的投资报酬率，故要求财务人员认真权衡风险和报酬，选择最佳的短期资产持有水平。2，企业所处的行业：不同行业的经营范围不同，资产组合有较大的差异，短期资产中大部分是存货和货币资金，而这两种资产的占用水平主要取决于生产经营所处的行业。3，企业规模：企业规模对资产组合也有重要影响，与企业相比，大企业有较强的筹资能力，能承担较大风险，所以能使用更多的固定资产，大企业因实力雄厚，机械设备的自动化水平较高，故应在固定资产上进行较多的投资。4，外部筹资环境：一般而言，在外部市场较为发达，筹资渠道较畅通的环境下，企业为了增强整体的盈利能力，通常会减少对盈利能力不强的短期资产的投资，将直接导致短期资产在总资产中比重的降低。（宽松政策：收益低，风险小，适中政策：收益和风险平衡，紧缩政策：收益高，风险大）
3) 应收账款的功能：应收帐款的功能主要指它在生产经营中的作用，有1，增加销售的功能：向顾客销售产品和在一个有限的时期内向顾客提供资金，进行赊销来让企业开拓新市场。2，减少存活的功能：一般采用较为优惠的信用条件进行赊销，把存货转化为应收帐款，减少产成品存货，节约各种支出。 4) 财务分析的作用：1，通过财务分析，能全面评价企业在一定时期内的各种财务能力，包括偿债能力，营运能力，盈利能力和发展能力，从而分析企业经营活动中存在的问题，总结财务管理工作的经验教训，促进企业改进经营活动，提高管理水平。2，通过财务分析，能为企业外部投资者，债权人和其他有关部门和人员提供更加系统的，完整的会计信息，便于他们更加深入的了解企业的财务状况，经营成果和现金流量情况，为其投资决策，信贷决策和其他经济决策提供依据。3，通过财务分析，能检查企业内部各职能部门和单位完成经营计划的情况，考核各部门和单位的经营业绩，有利于企业建立和完善业绩评价体系，协调各种财务关系，保证企业财务目标的顺利实现。
《初级财务管理》复习题纲 第一章 总论
财务管理的概念；财务管理目标与利益冲突；金融市场环境 第二章 财务管理的价值观念
各复利、年金指标的综合计算运用；风险与报酬指标；资本资产定价模型；债券估值计算及判断 第三章 财务分析
财务指标的计算分析：流动比率、速动比率、资产负债率、权益乘数、应收账款周转率、存货周转率、股东权益报酬率；杜邦分析法 第四章 财务战略与预算
财务战略选择方式；全面预算构成；因素分析法 第六章 资本结构决策
资本成本概念及内容；债务资本、股权资本个别资本成本率的测算；初始筹资资本结构决策；每股收益分析法；杠杆指标计算 第七章 投资决策原理
现金流量的构成；折现现金流量、非折现现金流量指标构成；NCF与折现现金流量、非折现现金流量指标的综合运用（NPV、PI、PP） 第九章 短期资产管理
短期资产特征；现金管理的动机；成本分析模型的计算；应收账款政策的构成；5C内容；存货成本的构成；存货经济批量的计算
第一章 总论 1财务管理的概念
财务管理是组织企业财务活动、处理财务关系的一项经济管理工作。（因此，要了解什么是财务管理，必须先分析财务活动和财务关系。其中企业财务活动是以现金收支为主的企业资金收支活动的总称，（筹资，投资，经营，分配），企业财务关系是指企业在组织财务活动过程中与各有关方面发生的经济关系）
2财务管理目标与利益冲突 （1）财务管理目标概念
财务管理目标，是企业理财活动希望实现的结果，是评价企业理财活动是否合理的基本标准。明确财务管理目标，是搞好财务工作的前提。财务管理的目标的表现形式主要是利润最大化目标和股东财富最大化目标。
（2）财务管理目标与利益冲突
1委托-代理问题与利益冲突：a股东与管理层（激励，干预，解聘三种解决方法），b大股东与中小股东，c股东与债权人 2社会责任与利益冲突
3 财务管理的环境有经济，法律，金融市场环境和社会文化（金融市场环境） 利息率及其测算：
a 利率=纯利率+通货膨胀补偿+违约风险报酬+流动性风险报酬+期限风险报酬 b 纯利率 c 通货膨胀补偿:短期无风险证券利率=纯利率+通货膨胀补偿 D 违约风险报酬
第二章 财务管理的价值观念
一、年金的概念
1,年金是指一定时期内每期相等金额的收付款项。折旧、利息、租金、保险费等均表现为年金的形式。年金按付款方式，可分为后付年金（普通年金，含义指每期期末有等额收付款项的年金），先付年金（即付年金，指在一定时期内，各期期初等额的系列收付款项），延期年金和永续年金。 2, 现值（P）又称本金，是指未来某一时点上的一定量现金折合为现在的价值。
3, 终值（F）又称将来值或复利终值，是指若干期以后包括本金和利息在内的未来价值，俗称本利和。 注：(资金时间价值=平均报酬率-风险报酬率-通货膨胀率)
二、各复利、年金指标的综合计算运用
（1）复利终值（FV ）
(2)复利现值（PV）
FV =PV(1+i) （复利终值系数）
PV= =FV *PVIF
=PV*FVIF
（复利现值系数）
(3)后付年金终值（FVA ）
（4）后付年金现值（PVA ） FVA =A （1+i）
PVA =A
=A* FVIFA
=A* PVIFA
= A*(F/A,i,n) (5)先付年金终值（XFVA ）
(6)先付年金现值（XPVA ） XFVA =A* FVIFA (1+i)
XPVA =A* PVIFA （1+i） (7)延期年金
（8）永续年金现值 V =A* PVIFA * PVIF
V =A* （9）不等额现金流量现值的计算 PV =A * PVIFA + PVIFA +…….（10）折现率的计算
三、风险与报酬指标计算
1、报酬，为投资者提供了一种恰当地描述投资项目财务绩效的方式。报酬的大小可以通过报酬率来衡量。
2、风险：风险是指在一定条件下和一定时期内可能发生的各种结果的变动程度
3、指标计算 （1）期望报酬率
（2）方差
（3）离差
(4)标准差
（注；标准离差越小，说明离散程度越小，风险也越小。） （5）离散系数（又称变异系数）
离散系数衡量风险不受期望值是否相同的影响,离散系数越大风险越大.
（5）证券组合的风险报酬率
R =B(R -R ) R 表示证券组合的风险报酬率；B表示证券组合的B系数 R 表示所有股票的平均报酬率；R 表示无风险报酬率
四、资本资产定价模型
市场的预期收益是无风险资产的收益率加上因市场组合的内在风险所需的补偿，用公式表示为： 资本资产定价模型的一般形式为 五 债券估值计算及判断
1、债券：债券是由公司、金融机构或政府发行的，表明发行人对其承担还本付息义务的一种债务性证券，是公司对外进行债务融资的主要方式之一
2、债券的主要特征：（1）票面价值（2）票面利率（3）到期日
3、债券价值的计算方式：V =I* PVIFA +M* PVIFA i为债券的市场利率 n为债券的到期期限 M为面值 I=每年的利息额=票面利率*面值 例题：课本P63 第三章 财务分析
一 财务分析 1，财务分析的概念
财务分析是以企业的财务报告等会计资料为基础，对企业的财务状况、经营成果和现金流量进行分析和评价的一种方法。 2， 财务分析的作用
可以评价企业一定时期的财务状况，揭示问题，总结教训。可以为投资者、债权人等相关利益者提供分析资料。可以检查财务指标完成情况，考核业绩，提高管理水平二，杜邦财务分析体系指标的计算（例题P1
13、4） 股东权益报酬率=资产报酬率×权益乘数 权益乘数=1/(1-资产负债率) 权益乘数=资产平均总额\所有者权益平均总额 净资产收益率=净利润\所有者权益平均总额 资产净利率=销售净利率×总资产周转率 资产净利率=利润\资产平均总额
销售净利率=净利润÷销售收入（营业收入净额）
总资产周转率=销售收入÷资产平均总额
第四章
财务战略与预算
一，财务战略选择方式
1引入期财务战略的选择 2成长期财务战略的选择 3成熟期财务战略的选择 4衰退期财务战略的选择
二，全面预算构成及其内容
1、全面预算概念
全面预算是企业根据战略规划、经营目标和资源状况，运用系统方法编制的企业经营、资本、财务等一系列业务管理标准和行动计划，据以进行控制、监督和考核、激励。企业的全面预算一般包括营业预算、资本预算和财务预算三大类。
2、全面预算的构成
（1）营业预算的构成。营业预算又称经营预算，是企业日常经营业务的预算，属于短期预算。营业预算一般包括营业收入预算、营业成本预算、期间预算费用等。
（2）资本预算的构成。资本预算是企业长期投资和长期筹资业务的预算，属于长期预算。
（3）财务预算的构成。财务预算包括企业财务状况、经营成果和现金流量的预算，属于短期预算。财务预算一般包括现金预算、利润预算、财务状况预算等。
三，筹资数量预测的预测：
一、因素分析法
二、回归分析法
三、营业收入比例法（预计利润表、预计资产负债表） 三，因素分析法
因素分析法又称分析调整法，模型是： 第六章 资本结构决策
一、资本成本的概念及内容
1概念：资本成本结构是指企业各种资本的价值构成及其比例关系，是企业一定时期筹资组合的结果。（资本成本是企业筹集和使用资本而承付的代价。）
2内容；包括用资费用和筹资费用两部分。用资属于经常性支出如：股利、利息；而筹资费用多属于一次性如手续费、佣金和发行费等。
二，债务资本（主要求个别资本成本率）、股权资本（主要求普通股，优先股资本成本率的测算） 1个别资本成本率的测算
（1）原理：一般而言，个别资本成本率是企业用资费用与有效资额的比率。 （2）计算：K= =
K表示资本成本率，以百分比表示；D表示用资费用额；P表示筹资额；f表示筹资费用额；F表示筹资费用率，即筹资费用额与筹资额的比率。 2普通股资本成本率的测算 （1股利折现模型
P表示普通股筹资净额，即发行价格扣除发行费用；D表示普通股第t年的股利；K表示普通股投资的必要报酬率。即普通股资本成本率。 （2）资本资产定价模型
Rf表示无风险报酬率；Rm表示市场报酬率；βi表示第i种股票的贝塔系数 3 优先股资本成本率的测算
K表示优先股资本成本率；D表示优先股每股年股利；P表示优先股筹资净额，及发行价格扣除发行费用。
注：综合资本成本率的测算 （1综合资本成本率的计算即决策）K表示综合资本成本率；K表示长期借款资本成本率；W表示长期借款资本比例 四，每股收益分析法（也称为EBIT-EPS分析法）
每股收益分析法是利用每股收益无差别点来进行资本结构决策的方法。（每股收益无差别点是指两种或两种以上筹资方案下普通股每股收益相等时的息税前利润点，亦称息税前利润平衡点，又是亦称筹资无差别点。） 五，杠杆指标计算
1杠杆指标计算原理 （1）、营业杠杆原理、
管理会计将生产成本分成固定成本和变动成本。由于固定成本的存在，使得销售量的变化与营业利润（损失）并不成比例变化。由于固定成本在一定销售量范围内不随销售量的增加而增加，所以随着销售量的增加，单位销售量所负担的固定成本会相对减少，从而给企业带来额外的收益。（企业可以通过扩大营业总额而降低单位营业额的固定成本，从而增加企业的营业利润）相反，随着销售量的下降，单位销售量所负担的固定成本会相对增加，从而给企业带来额外的损失。由于生产成本中存在固定成本，会导致营业利润的变动率（增长或下降）大于销售量或销售额的变动率（增长或下降），这就是营业杠杆作用。可见，营业杠杆是一把“双刃剑”
营业杠杆的测算：EBIT = 销售收入－成本＝销售收入－变动成本－固定成本
=S-V-F=Q*p-Q*v-F
=Q (p-v) – F
= Q [(p-v) – F/Q] (a营业杠杆度(Degree of Operating Leverage，DOL)：一个用来衡量经营杠杆大小的量。b营业杠杆度越大，企业的营业利润对销售量变化的敏感强度越高，经营风险也越大；营业杠杆度越小，企业的营
三、资本结构决策的资本成本比较法中初始筹资资本结构决策（P207） 业利润对销售量变化的敏感强度越低，企业经营风险越小。c营业杠杆度的计算：营业利润变化率与销售量变化率的比值。) 影响营业杠杆利益与风险的其他因素:产品销量的变动,产品售价的变动,单位产品变动成本的变动,固定成本总额的变动
(2）财务杠杆原理
财务杠杆又称为融资杠杆。按固定成本取得的资金总额一定的情况下，从税前利润中支付的固定性资本成本是不变的。因此当税息前利润增加时，每一元税息前利润所负担的固定性资本成本就会降低，扣除所得税后属于普通股的利润就会增加，从而给所有者带来额外的收益。相反，当税息前利润减少时，每一元税息前利润所负担的固定性成本就会上升，扣除所得税后属于普通股的利润就会减少，从而给所有者带来额外的损失。
由于筹资成本中存在固定资本成本（债务或优先股），会导致普通股收益（或税后利润）的变动率（增长或下降）大于税息前利润的变动率（增长或下降），这就是财务杠杆作用。
在税息前利润增加时，财务杠杆作用表现为财务杠杆利益；在税息前利润减少时，财务杠杆作用表现为财务杠杆损失.影响财务杠杆利益与风险的其他因素:资本规模的变动,资本结构的变动,债务利率的变动,息税前利润的变动
(3)联合杠杆原理
联合杠杆也称为综合杠杆：是指将经营杠杆与财务杠杆综合考虑、运作所产生的效益。 第七章 投资决策原理
一、现金流量的构成
二、折现现金流量指标构成及非折现现金流量指标构成
1、折现现金流量指标构成：主要有净现值、内含报酬率、获利指数、折现的投资回收期等。对于这类指标的使用，体现了贴现现金流量的思想，即把未来现金流量贴现，使用现金流量的现值计算各种指标，并据以进行决策。
2，非折现现金流量指标构成：主要有：投资回收期和平均报酬率。 二，NCF与折现现金流量
1，营业（净）现金流量（NCF） =税后净利+折旧
NCF= ＝各年营业收入－（各年营业成本－各年非付现成本）－所得税 ＝净利润＋各年折旧、摊销 ＝ （收入－付现成本－折旧）×（1－T）＋折旧摊销＝ （收入－付现成本）×（1－T）＋折旧摊销×T 参考P247页
年均净现值的计算公式为：
2，折现现金流量方法
折现现金流量指标主要有净现值、内含报酬率、获利指数、贴现的投资回收期等。对于这类指标的使用，体现了贴现现金流量的思想，即把未来现金流量贴现，使用现金流量的现值计算各种指标，并据以进行决策
三，折现现金流量、非折现现金流量指标的综合运用计算及方案评价（NPV、PI、PP）净现值法是最好的评价方法。
（1）净现值（NPV）：净现值=未来报酬的总现值-初始投资
１、当全部投资在建设起点一次投入，建设期为0，投产后1－n年每年净现金流量相等时投产后的净现金流量表现为普通年金形式，简化公式为：
净现值＝－原始投资额
＋
投产后每年相等
×
年金现值系数
或 NPV＝NCF0＋NCF1-0*(P/A,i,n)
2、当NCF不等时采用复利现值系数，加总求和
（2）获利指数又称利润指数(profitability index，PI)：是投资项目未来报酬的总现值与初始投资额的现值之比。
PI=未来现金流量总现值/初始投资额
（3）投资回收期(PP,Payback Period，pp)代表收回投资所需的年限。回收期越短，方案越有利 计算方法：1，如果每年的NCF相等：投资回收期=原始投资额/每年NCF 2，如果每年营业现金流量不相等：根据每年年末尚未收回的投资额来确定。
注：非折现现金流量的方法（平均报酬率(average rate of return，ARR)是投资项目寿命周期内平均的年投资报酬率，也称平均投资报 酬率）
第九章 短期资产管理
一、短期资产特征 （1）短期资产概念
短期资产，又称流动资产，是指可以在一年内或超过一年的一个营业周期内变现或耗用的资产。短期资产具有占用时间短、周转快、易变现等特点，企业拥有较多的短期资产，可在一定程度上降低财务风险。
（2）短期资产特征：周转速度快，变现能力强，财务风险小
（3）影响短期资产政策的因素
1，风险与报酬。一般而言，持有大量的短期资产可以降低企业的风险，因为当企业不能及时清偿债务时，短期资产可以迅速的转化为现金，而长期资产的变现能力通常较差。但是，如果短期资产太多，将大部分资金都投放在短期资产上，则会降低企业的投资报酬率。 2，企业所处的行业。不同行业的经营范围不同，资产组合有较大的差异。
3，企业规模。企业规模对资产组合也有重要影响，随着企业规模的扩大，短期资产的比重有所下降。 4，外部筹资环境。一般而言，在外部市场较为发达、筹资渠道较为畅通的环境下，企业为了增强整体的盈利能力，通常会减少对盈利能力不强的短期资产的投资，这将直接导致短期资产在总资产中比重的降低二，现金管理的动机
企业持有现金有以下的动机：交易动机；补偿动机；预防动机；投资动机。 三，最佳现金持有量成本分析模型的计算及方案评价
1、最佳现金持有量成本分析模型概念
成本分析模型是根据现金有关成本，分析预测其总成本的最低时现金持有量的一种方法。企业持有现金资产需要负担一定的成本，其中与现金持有量关系最为密切的是机会成本和短缺成本。 总成本=机会成本+短缺成本
机会成本=现金持有量*有价证券利率
TC表示总成本；b表示现金与有价证券的转换成本；T表示特定时间内的现金需要量总额；N表示理想的现金转换数量（最佳现金余额）；i表示短期有价证券利息率 四，应收账款政策的构成（又称信用政策）
1信用标准：指企业同意向客户提供商业信用而提出的基本要求。判断标准：预期的坏账损失率。 2，信用条件：值企业要求客户支付赊销款项的条件。包括
信用期限：企业为客户规定的最长付款期限。折扣期限：企业为客户规定的可以享受现金折扣的付款期限。现金折扣：在顾客提前付款时给予的优惠。
3，收账政策：指信用条件被违反时，企业所采取的收帐策划（一般而言，收账费用支出越多，坏账损失越少，但两者并不一定存在线性关系） 4，综合信用政策
五，企业信用评估—主要讲5C评估法（具体看P305）
（1）品德 (character)（2）能力 (capacity)（3）资本 (capital)（4）抵押品 (collateral)5）情况 (conditions) 注：（还有信用评分法） 品德：客户履行偿还债务的态度，这是评价客户信用品质的首要因素。 能力：客户偿还债务的财务能力。
资本：客户的财务实力，即资本金，表明客户可以偿还债务的背景。 抵押：客户提供作为授信安全保证的资产。 条件：可能影响客户付款能力的经济环境。
六、存货成本的构成
1、存货的概念：存货包括各类材料、商品、在产品、半成品、产成品等，可以分为三大类：原材料存货、在产品存货和产成品存货。
2、存货成本的概念：要持有一定数量的存货，必定会有一定的成本支出。
3、存货成本的构成
1采购成本。采购成本有买价、运杂费等。
2订货成本。订货成本是指为订购材料、商品而发生的成本。
3储存成本。储存成本是指在物资储存过程中发生的仓储费、搬运费、保险费、占用资金支付的利息费等。
七，存货经济批量的计算：
含义：经济批量又称经济订货量，是指一定时期储存成本和订货成本总和最低的采购批量。(具体看P311) 经济批量
Q= 总成本
A代表全年需要量Q代表每批订货量F代表每批订货成本，C代表每件存货的年储存成本
各资金时间价值的逆运算关系选择、短期偿债能力指标的计算公式及正常取值判断选择、长期偿债指标的构成选择、杜邦分析法的核心指标、股票按照公司业绩好坏的分类、
三大杠杠的概念、计算公式选择、投资决策非折现指标的缺点选择、投资决策指标的可行性判断选择 企业财务活动的基本内容、解决股东与管理层冲突的途径、没有考虑货币时间价值和风险价值的财务管理目标、风险的组成、企业盈利能力、偿债能力的指标构成、计算营运资本时需要考虑的因素、企业持有现金的动机、企业权益资本的资金成本组成、项目投资的特点、现金流量的构成、属于折现指标的构成、信用政策的构成、5C内容、存货成本的组成
第18篇：国际财管作业
联想集团有限公司分析
一、公司简介
联想集团公司是一家极富创新性的国际化的科技公司，由联想及原IBM个人电脑事业部所组成。 2012年全球企业第370强，作为全球个人电脑市场的领导企业，联想从事开发、制造并销售最可靠的、安全易用的技术产品及优质专业的服务，帮助全球客户和合作伙伴取得成功。联想公司主要生产台式电脑、服务器、笔记本电脑、打印机、掌上电脑、主板、手机等商品。从1996年开始，联想电脑销量一直位居中国国内市场首位，近几年更是发展迅速，从2011年开始一越占据世界电脑销售量第2的宝座。2011年1月，联想与NEC合作欲改变笔记本电脑行业格局。
二、财务状况
2012年联想集团总资产达16,881,997美元，负债总计14,215,35美元，股东权益2,361,235美元，营业收入达33,873,401美元，主营收每股3.26元，位居行业内第4名，其同行业每股2.94元，全行业每股2.16元。净利润达635,478美元，每股0.47元，位居行业内第一位。总资产负债率40%，说明财务状况还是不错的，偿债能力强，经营较为稳健风险较小。
三、近年跨国指数
跨国化指数是指反映跨国公司海外经营活动的经济强度，是衡量海外业务在公司整体业务中地位的重要指标；是依据该公司海外资产对总资产、海外销售额对总销售和海外雇员数对总雇员三个比率的平均数。
联想2013年跨国指数为38.29%，其2012年海外资产7527965万元、海外收入12167819万元、海外员工8300人。
2012年跨国指数为37.98%，其2011年海外资产3,713,641万元、海外收入10,824,388万元、海外员工11,221人。
2013中国100大跨国公司平均跨国指数为13.98 %，2012的平均跨国指数为12.93%。可以看出联想近两年跨国指数都是高于平均指数而且排名也是比较靠前的，说明联想的国际化程度在国内来讲还是可以的，但与海外跨国公司还有很大差距，与全球100强平均指数（62.25%）更是相差甚远。所以联想今后还需抓住国内和国际形势，充分利用好重要战略机遇期，加快它们的国际化进程，不断提高国际化经营与运作能力，以保证持续的国际竞争力。
第19篇：财管优缺点总结
1.公司制企业的优缺点：
优点：（1）无限存续；（2）容易转让所有权；（3）有限债务责任。 缺点：（1）双重课税；（2）组建公司的成本高；（3）存在代理问题。
2.营运资本管理的目标有以下三个：
（1）有效地运用流动资产，力求其边际收益大于边际成本； （2）选择最合理的筹资方式，最大限度的流动资金的资本成本； （3）加速流动资金周转，以尽可能少的流动资金支持同样的营业收入并保持公司支付债务的能力。
3.股东财富最大化的优点：
（1）股东财富最大化目标考虑了现金流量的时间价值和风险因素。 （2）股东财富最大化在一定程度上能够克服企业在追求利润上的短期行为。
（3）股东财富最大化反映了资本与收益的关系。
4.增强短期偿债能力的表外因素：
（1）可运用的银行贷款指标；（2）准备很快变现的非流动资产；（3）偿债能力的声誉。
5.降低短期偿债能力的表外因素：
（1）与担保有关的或有负债；（2）经营租赁合同中的承诺付款；（3）建造合同、长期资产购置合同中的分期付款。
6.影响长期偿债能力的其他因素：
（1）长期租赁；（2）债务担保；（3）未决诉讼。
7.相对价值法市盈率模型的优缺点：
优点：（1）计算市盈率数据容易取得，并且计算简单；
（2）市盈率把价格和收益联系起来，直观地反映投入和产出的关系； （3）市盈率涵盖了风险补偿率、增长率、股利支付率的影响，具有很高的综合性。
局限性：（1）如果收益是负值，市盈率就失去了意义；
（2）市盈率除了受企业本身基本面的影响以外，还受到整个经济景气程度的影响。β值显著大于1的企业，经济繁荣时评估价值被夸大，经济衰退时评估价值被缩小；β值显著小于1的企业，经济繁荣时评估价值偏低，经济衰退时评估价值偏高；周期性的企业，企业价值可能被歪曲。
适用范围：市盈率模型最适合连续盈利，并且β值接近于1的企业。
8.市价/净资产比率模型(市净率模型) 的适用性 优点：（1）市净率极少为负值，可用于大多数企业； （2）净资产账面价值的数据容易取得，并且容易理解；
（3）净资产账面价值比净利稳定，也不像利润那样经常被人为操纵； （4）如果会计标准合理并且各企业会计政策一致，市净率的变化可以反映企业价值的变化。
局限性：（1）账面价值受会计政策选择的影响，如果各企业执行不同的会计标准或会计政策，市净率会失去可比性；
（2）固定资产很少的服务性企业和高科技企业，净资产与企业价值的关系不大，其市净率比较没有实际意义；
（3）少数企业的净资产是负值，市净率没有意义，无法用于比较。 适用范围：这种方法主要适用于需要拥有大量资产、净资产为正值的企业。
9.市价/收入比率模型(收入乘数模型)的适用性
优点：（1）它不会出现负值，对于亏损企业和资不抵债的企业，也可以计算出一个有意义的价值乘数；
（2）它比较稳定、可靠，不容易被操纵；
（3）收入乘数对价格政策和企业战略变化敏感，可以反映这种变化的后果。
局限性：不能反映成本的变化，而成本是影响企业现金流量和价值的重要因素之一。
适用范围：主要适用于销售成本率较低的服务类企业，或者销售成本率趋同的传统行业的企 业。
10.项目评价的净现值法优缺点：
优点：具有广泛的适用性，在理论上也比其他方法更完善。
缺点：净现值是个金额的绝对值，在比较投资额不同的项目时有一定的局限性。
11.现值指数与净现值的比较：
现值指数是一个相对数指标，反映投资的效率；而净现值指标是绝对数指标，反映投资的效益。
12.回收期法的优缺点：
优点：回收期法计算简便，并且容易为决策人所理解,可以大体上衡量项目的流动性和风险。
缺点：不仅忽视了时间价值，而且没有考虑回收期以后的收益。
13.会计报酬率法的优缺点：
优点：它是一种衡量盈利性的简单方法，使用的概念易于理解；使用财务报告的数据，容易取得；考虑了整个项目寿命期的全部利润。 缺点：使用账面收益而非现金流量，忽视了折旧对现金流量的影响；忽视了净收益的时间分布对于项目经济价值的影响。
14.共同年限法和等额年金法的比较：
共同年限法比较直观，易于理解，但是预计现金流量的工作很难。等额年金法应用简单，但不便于理解。
两种方法存在共同的缺点：（1）有的领域技术进步快，目前就可以预期升级换代不可避免，不可能原样复制；（2）如果通货膨胀比较严重，必须要考虑重置成本的上升，这是一个非常具有挑战的任务，对此两种方法都没有考虑；（3）从长期来看，竞争会使项目净利润下降，甚至被淘汰，对此分析时没有考虑。
15.固定或持续增长的股利政策
优点：① 稳定的股利向市场传递公司正常发展的信息，有利于树立公司良好的形象，增强投资者对公司的信心，稳定股票的价格。② 有利于投资者安排股利收入和支出。
缺点：①股利支付与盈余脱节。②不能像剩余股利政策那样保持较低的资本成本。
16.固定股利支付率政策 优点：能使股利与公司盈余紧密地配合，以体现多盈多分，少盈少分，无盈不分的原则。
缺点：各年的股利变动较大，极易造成公司不稳定的感觉，对稳定股票价格不利。
17.低正常股利加额外股利政策
优点：（1）这种股利政策使公司具有圈套的灵活性。当公司盈余较少或投资需要较多资金时，可维持设定的较低但正常的股利，股东不会有股利跌落感；而当盈余有较大幅度的增加时，则可适度增发股利，把经济繁荣的部分利益分配给股东，使他们增强对公司的信心，这有利于稳定股票的价格。
（2）这种股利政策可使那些依靠股利度日的股东每年至少可以得到较低、但比较稳定的股利收入，从而吸引住这部分股东。
18.股票的各种发行方式优缺点： 公开间接发行
优点：发行范围广，发行对象多，易于足额筹集资本；股票的变现性强，流通性好；还有助于提高发行公司的知名度和扩大影响力 缺点：手续繁杂，发行成本高。 不公开直接发行
优点：弹性较大，发行成本低。 缺点：发行范围小，股票变现性差
19.股票的不同销售方式优缺点 自行销售方式
优点：发行公司可直接控制发行过程，实现发行意图，并节省发行费用 缺点：筹资时间较长，发行公司要承担全部发行风险，并需要发行公司有较高的知名度、信誉和实力 委托销售方式――包销
优点：可及时筹足资本，免于承担发行风险 缺点：损失部分溢价，发行成本高 委托销售方式――代销
优点：可获部分溢价收入；降低发行费用。 缺点：承担发行风险。
20.普通股融资的优缺点: 优点：（1）没有固定利息负担； （2）没有固定到期日； （3）筹资风险小； （4）能增加公司的信誉； （5）筹资限制较少；
（6）在通货膨胀时普通股筹资容易吸收资金。 缺点： （1）普通股的资本成本较高； （2）可能会分散公司的控制权；
（3）信息披露成本大，也增加了公司保护商业秘密的难度； （4）股票上市会增加公司被收购的风险；
（5）会降低普通股的每股收益，从而可能引起股价的下跌。
21.长期贷款筹资的特点： 优点：筹资速度快，借款弹性好 缺点：财务风险较大，限制条款较多
22.债券的优缺点
优点：筹资规模较大，具有长期性和稳定性的特点，有利于资源优化配置；
缺点：发行成本高，信息披露成本高，限制条件多。
23.优先股筹资的优缺点
优点：①与债券相比，股利的支付不是一种硬约束，即使不支付股利也不会导致公司破产；
②与普通股相比，发行优先股一般不会稀释股东权益；
③优先股没有到期期限，不会减少公司的现金流，不需要偿还本金。 缺点：①优先股股利不可以在税前扣除，其税后资本成本高于负债筹资成本。
②优先股股利支付虽然没有法律约束，但是经济上的约束使公司倾向于按时支付其股利。因此，优先股的股利通常被视为固定成本，从普通股的角度来看，与负债筹资没有什么差别，均会增加公司的财务风险并进而增加普通股的成本。
24.认股权证筹资的优缺点
优点：可以降低相应债券的利率；
缺点：（1）稀释每股收益和每股股价；（2）灵活性较差；（3）附带认股权证债券的承销费用高于普通的债务融资。
25.可转换债券筹资的优缺点
优点：①与普通债券相比，可转换债券使得公司能够以较低的利率取得资金；
②与普通股相比，可转换债券使得公司取得了以高于当前股价出售普通股的可能性；③有利于稳定股价。
缺点：①股价上涨风险；②股价低迷风险；③筹资成本高于纯债券。
26.平行结转分步法的优缺点：
优点：①各步骤可以同时计算产品成本，简化和加速了成本计算工作； ②能够直接提供按原始成本项目反映的产成品成本资料，无需进行成本还原。
缺点： ①不能提供各个步骤的半成品成本资料；②不能为各个生产步骤在产品的实物和资金管理提供资料；③各生产步骤的产品成本不包括所耗半成品费用，不能全面地反映该步骤产品的生产耗费水平。
27.逐步结转分步法的优缺点：
优点：（1）能够提供各生产步骤的半成品成本资料；（2）为各生产步骤的在产品实物管理和资金管理提供资料；（3）能够全面地反映各生产步骤的生产耗费水平。
缺点：（1）使用综合结转分步法时不能按原始成本项目反映产品成本；（2）各生产步骤不能同时计算产品成本；（3）成本结转工作量大，特别是采用综合结转时，对成本进行还原增加了成本核算工作。
第20篇：财管系学生会管理制度
财务管理系学生会管理制度
一、例会制度
1、学生会每两周召开一次例会，布置未来一段时间的工作框架，是学生会工作组织和自我
管理的一项重要内容。
2、例会后各部召开小型会议，讨论干部和干事对学生会的意见或建议，布置本部未来一段
时间的具体任务。
3、学生会人员要提前5~10分钟到会，秘书处将严格考勤，根据考勤制度，最终将在期末
做出总结。
4、参会人员不能准时到场，要及时请假，说明原因。
5、各会议均由秘书处做记录，作为学生会会议记录进行管理和总结。
二、工作制度
1、每学期期初各部要交一份工作计划，期末交工作总结。
2、平衡学生会工作与学习任务，不得以学生会为理由，私自逃课请假。
3、各部长负责筹划各项工作和活动，活动初要交一项活动计划，活动结束后，需交详细的
书面总结活动书。
4、学生会干事本着负责的态度积极配合本部部长和副部长完成各项工作。
5、期末，根据每位成员得分情况，以及部长对部员的评定，经主席团核实后，评比出优秀
干事，优秀干部和优秀部门。
6、对于分数过低的学生会成员，根据其平时表现酌情处理。
三、考核制度
1、对学生会每位成员实行百分制考核制度，每名学生会成员满分为分。
2、各部例会中不到会者需与本部部长请假，否则算无故缺席，扣2分。在全系学生会大会
中不到会者必须同本部部长请假，并告知秘书处，否则算无故缺席，扣3分。副部以上需向主席、副主席、分团委副书记请假，否则算无故缺席，扣3分。
3、本系各项活动中，无故缺席活动者，扣3分。
4、对学生会工作提出一个可行性意见或建议并被采纳，加2分。
5、对于给学生会做出杰出贡献或争得荣誉，加5分。
四、活动规范
1、对于每一场学生会的活动，任何部门和成员都要参加，协助筹备，此项工作由组织部负
责考勤，不得无故缺勤。
2、组织部在期末将一学期的考勤交到秘书处，由秘书处统计整理后交给组织部。
五、财务管理制度
1、学生会财务管理由秘书处长负责，全体学生会监督。
2、各部展开活动需要经费时，需提前计算预算并上报。
3、使用经费的部门要在活动结束一周内评收据报销或报账。秘书处将会以收据为凭证，做
为期末的账务整理。
4、没有按规定处理经费的部门或个人一律不予以报销。
财务管理系学生会秘书处
