保险企业风险分类分为资产风险、负债风险、资产/负债匹配风险、经营风险。
保险公司的风险管理包括风险识别、风险分析和风险衡量。
风险应对:
1、传统风险管理方法。该方法主要侧重于企业自身资产负债管理。
主要能采取的措施包括:
(1)选择性承保:主要包括控制保单质量(主要从可保风险的审核和加强保险核保入乎)和控制保单过分集中的风险。
(2)内部风险抑制:一是通过资产负债的组合配置来实现风险分散和风险对冲的目的;二是通过加强企业内部控制来有效控制风险,确保稳定经营,实现价值最大化。
(3)自留风险及提存准备金:保险公司根据自身的风险水准和经营方向的定位,确定一个企业自留风险限额并将其逐级分配到各具体业务部门。自留风险后,企业要做好补偿风险损失的财务安排,包括提存各种准备金和安排表外资本等。
(4)再保险安排。
2.非传统风险转移方法方式。该方法在传统风险管理的基础上,引入了资本市场进行风险转移。 主要包括:
(1)多险种多年期产品:该产品将几种不同的风险捆绑在一起,可以节省管理成本并通过时间分散成本。
(2)有限风险再保险:有限风险再保险是一种风险转移和风险融资相结合的产物,主要特点是再保险承保人仅承担有限风险、保险合同多年期、再保险承保人与分出人共同分担损失和分享收益等。
(3)保险风险证券化:可以通过创设并发行保险衍生产品,比如巨灾期货、巨灾期权、气候衍生品等,将保险企业承保的风险转移到资本市场,利用资本市场的强大融资能力来消化承保风险。
(4)利用金融衍生工具。保险公司通过购入特定类型的保险期货、期权来分散、对冲风险:保险公司通过购入特定类型的保险期货、期权来分散、对冲风险。例如芝加哥交易所(CBOT)的巨灾风险损失指数的期货和期权交易。
还应该考虑:一是潜在应对的成本和收益。二是除了应付具体的风险之外,企业所面临的新的机会。
2007年11月29日中国平安正式收购富通集团,中国平安认为此次“海外抄底”富通集团是“物美价廉”的。在2008年10月06日,中国平安投资富通的初始投资额为238.38亿元,截至北京时间当晚19:00点,富通股价已跌至5.42欧元/股(约合人民币54.2元) 。粗略计算发现,平安对富通的投资额已缩水至65.6亿元,浮亏扩大到172亿元之多。
影响保险公司生存和发展的风险因素,不仅来自于保险公司内部的经营管理,例如业务管理风险,财务管理风险等,而且还来自于外部坏境的影响,例如自然风险,政策风险,市场风险,经济风险等。我认为中国平安收购富通集团失败的原因有以下几点:
一、决策风险------急于对外扩张,缺乏海外并购经验
二、投资风险-------对风险的预测和可行性的研究不够
三、政治风险
二、加强金融企业经营风险管理和防范---中国平安收购富通集团失败的启示
(一)管理层的决策正确与否决定企业的生死存亡
(二)加快对金融企业人才的培养
(三)转变企业经营理念
(四)注重预防和化解风险