A：目前证券市场概况（简要）控时3-5分钟
B：证券（资本）市场在今后国民经济中的地位（简要）控时5分钟
C: 理财的概念及应注意的问题，为什么要参与投资证券金融产品控时5分钟
D:现阶段证券市场可供投资的产品及与其它金融产品的对比（重点）控时15-20分钟
各位朋友大家晚上好！！ 首先我代表和兴证券江油营业部感谢江油工行个金部给我们提供这样一个机会，能够和大家一起交流，同时希望各位继续保持饱满的热情，听我们今天的投资理财报告会。（在开始之前，我想给大家做一个理财测试。请你们把双手举起来，现在看大家反应，想成为富人，并有流动资产在50万以上的放下左手。我再问一下，属虎的请把你的右手放下来，属兔的请把你的右手放下来。属龙的请把你的右手放下来。我们最新的调查结果是属虎、兔、龙的发财指数比较高，开一个玩笑。）好了现在我们言归正转，直奔主题吧！！！
今天我讲的主题是----如何做一位现代金融投资人
首先我介绍一下我国证券市场目前的现状 其次介绍一下证券市场在国民经济中的地位
经过十几年的快速发展,我国资本市场的总市值已经超过GDP的40%,成为亚洲最大的市场之一,投资者数量达到接近7000多万人,资本市场在国民经济中的地位和作用显著提高。在我国银行体系的储蓄超过10万亿元,银行业背负巨额不良资产和面临入世压力的情况下,进一步繁荣和发展资本市场对于防范和化解金融风险、促进国民经济的持续健康发展具有重要的战略意义。
最近温总理在多次讲话中表示：“要坚定不移地发展资本市场。在我们国家进行现代化建设的过程中，不仅需要间接融资，而且更需要发展直接融资。股市是直接融资的一个重要手段，我们国家的股市发展的历史还很短，经验和知识还不足，也走过一些弯路，积累了一些经验和教训。”
刘士余说，经中国银监会、中国证监会、人民银行批准，工行、交行、建行投资设立的三家基金管理公司，将分别于
7、
8、9月推出第一只基金产品。三家公司已经和有关监管机构签定了“军令状”。它们的第一只基金产品，不仅要具有相当的规模，而且要突出资本市场当前改革的特点，投资将以股票为主，以促进股市发展，增强投资者的信心。
另：《商务周刊》的数字很能说明问题。证券市场是一个基础，证券市场非常非常的重要，投资理财涉及到投资保险养老等等，方方面面都跟证券市场有关系。例如基金不过是一篮子股票而已，只不过是由一个专业的公司，一个信得过的专家用信得过的方法把它挑出来而已。基础还是证券市场，基础不好，基金的发展也不会好。
我相信通过以上的介绍后，各位来宾已对资本市场有了一个大致的了解，那么在此基础上我向大家作进一步的介绍---为什么我们需要做一位现代的金融产品投资人（为什么需进行金融产品投资）？？
在回答大家的问题之前，我们先来看一个等式
财富=劳动所得(薪酬)+投资所得(实业/理财)？
通过这个等式，大家就会明白我们的财富是一个和，因此对财富的规划是非常非常重要的。而目前我们中国人有很多财富还没有得到很好的打理，有的人把自己的50万、20万放在银行里，没有认认真真的处理自己的财富。就像女士出门不化妆一样，如果我们一天没有把自己的财富规划好，我们就不舒服，这就是一种理财的心理。但很多客户还没有这样的心理。
model:中产阶层青睐何种投资理财工具？
中产阶层这个词，代表着成功人士、文化精英、雅致生活、优美社区，引领着时代的格调和时尚，充满了神秘和诱惑。它吸引了年轻人的梦想，社会学家的注意，还有各种各样好奇的眼光。多少人都在期盼自己走入这个行列。
中产阶层，究竟是怎样一个群体？他们的构成、文化、休闲、生活是怎样的？中产阶层代表一个有相当支付能力的阶层，他们的投资状况又是如何的呢？让我们随着互联网实验室的调查报告来窥其一斑。
目前，国家统计局公布了一份最新调查结论：“6万元-50万元，这是界定我国城市中等收入群体家庭收入(以家庭平均人口三人计算)的标准。”在我国，“中产”首次得到了这样清晰的数字化界定。
如何衡量中产阶层的操作指标在这我就不在详说了，我们主要是须了解一下他们：
青睐何种投资活动
调查共罗列了除储蓄以外的十种投资工具，各种投资工具究竟有多少用户？数据表明，目前投资者的投资范围主要集中在商业保险、股票、债券和房地产方面，其它投资工具使用的规模和比例都相对较小。
在主要投资工具使用上，商业保险的规模和比例最大；股票投资在国内时间较长，积淀了相当规模的投资者；债券可能受银行利率的影响，投资规模比想象的要低；房地产投资的规模较大，是近几年发展起来的重要投资方向。
“中产”选择投资工具的顺序
投资顺序第1 第2第3第4
商业保险41.6% 36.5% 26.5% 17.6%
投资性收藏3.3% 2.9%3.1% 2.9%
债券7.9% 15.3% 8.8%10.8%
股票27.4% 21.5% 15.8% 6.9%
基金2.2% 5.9%13.1% 18.6%
外汇1.8% 2.8%6.9%10.8%
黄金1.0% 0.6%1.2%2.9%
期货0.4% 0.2%1.5%2.9%
房屋投资8.8% 11.0% 14.2% 17.6%
投资办公司5.6% 3.3%8.8%8.8%
投资性收藏3.3% 2.9%3.1% 2.9%
商业保险是人们使用较多的投资工具，其次是股票投资。在选择第二种投资工具的群体中，债券、房地产和基金更受人们的关注，其第二选择的比例高于第一选择的比例。
在理财中应注意的问题---------理财规划的原则： Model:个人理财应分阶段进行
目前个人理财中存在的一些问题：个人和家庭理财应该根据不同的人生阶段，进行有目的的规划。若把人生分为6个阶段，相应的理财规划可遵循以下原则：
1.单身期、
一般为2-5年，指从参加工作至结婚的时期，由于这个阶段的经济收入比较低，花销大，投资重点不在于获利，而在于积累经验。
投资建议：可将资本的60%投资于风险大、长期报酬较高的股票、股票型基金或外汇、期货等金融品种；30%选择定期储蓄、债券或债券型基金等较安全的投资工具；10%以活期储蓄的形式保证其流动性，以备不时之需。
2.家庭形成期
一般为1-5年，即从结婚到孩子出生这段时期。由于该阶段的经济收入增加且生活稳定，此阶段的理财重点放在合理安排家庭建设的支出。
投资建议：可将可投资资本的50%投资于股票或成长型基金；35%投资于债券和保险；15%留作活期储蓄。保险可选择缴费少的定期险、意外保险、健康保险等。
3.家庭成长期
一般为9-12年，指从小孩出生到上大学的这一阶段。该时期的最大开支是子女教育、保健医疗费等。 投资建议：考虑以创业为目的的投资，也可将可投资资本的30%投资于房产，以获得稳定的长期回报；40%投资于股票、外汇或者期货；20%投资于银行定期存款或债券及保险；10%留作活期储蓄，作为家庭紧急备用金。
4.子女大学教育期
一般为4－7年，指小孩上大学的这段时间。该阶段子女的教育费用和生活费用猛增，因此应把子女的教育费用和生活费用作为理财重点。
投资建议：将家庭可投资资本的40％用于股票或成长型基金的投资，但要注意严格控制风险；40％用于银行存款或国债，以应付子女的教育费用；10％用于保险；10％用于家庭紧急备用金。
5.家庭成熟期
一般约为15年，指子女参加工作到家长退休的这段时间。在该阶段，由于自身的工作能力、工作经验、经济状况都已到高峰状态，因此最适合积累财富，理财重点应是扩大投资。
投资建议：将可投资资本的50％用于股票或同类基金；40％用于定期存款、债券及保险；10％用于活期储蓄。但随着退休年龄逐渐接近，用于风险投资的比例还应逐渐减少，在保险需求上，应逐渐偏重于养老、健康、重大疾病险，制定合适的养老计划。
6.退休期
指退休后。该时期的投资和消费通常比较保守，理财原则是身体、精神第一，财富第二，主要以稳健、安全、保值为理财目的。
投资建议：将可投资资本的10％用于股票或股票型基金；50％投资于定期储蓄或债券；40％进行活期储蓄。
目前证券市场可供投资品种介绍：
当市场大幅下跌时，封闭式基金的市价对基金浄值有很大贴水时，是投资者购买的绝好时机-------------彼得。林奇 目前市场上有54只封闭式基金以平均32.5%的折价率进行交易：从基金的存续期分布看，2006年到期的1只，07年19只，08年6只，09年—17年共28只。如果作组合投资（基金操作思路），还不好选择买入封闭市基金—相当于大比例买入低折扣的股票组合。
会什么说封闭 嘛、/ 式基金有投资价值： 所谓折价率，即是封闭式基金的二级市场价与其净值之比。
1、估计未来两年基金业绩略好于大盘；0
3、04年两年大盘下跌了16%，而净值上涨16%年均比大盘强17%左右，几年内基金业绩仍会强于大盘。
2、高的折价率远远超过了国际资本市场上的封闭式基金的平均折价水平，如美国的封闭式基金平均折价率仅为10％左右。
3、制度创新带来的超额利润---封闭式基金在“边缘化”和“机构化”的双重压力下，高折价率必然催生制度创新的要求。而目前也具备了制度创新的条件。总的来说，“封转开”、份额回购和“封转ETF”三种方案较受市场赞同。因此我们假设未来数年大盘年均上涨8%，则常态下投资封闭市基金全年收益率约为25%，若在制度创新等非常情况下收益率将达到 60%左右。
4、随着封闭式基金的折价率不断提升，其内在价值被严重低估后，很可能引起各类投资者的兴趣。这里面包括两个投资机会。一种是短线机会，是因为超跌的折价率回归而带来的短期投资价值。折价率较大的基金应该都是比较安全的，如汉盛、同益、景福、景宏、普惠、鸿阳、裕隆、同盛、丰和、普丰等。
另一种是中长期的投资机会。这是由于部分封闭式基金具有到期清算概念所带来的明显中长期投资机会。从理论上说，3年以内将到期清算的封闭式基金，按目前的折价率计，年套利率高达13％以上，而且这种收益率的风险极低。这方面，距离到期日比较近的基金可能更具有较迫切的价格回升要求，如：兴业、安瑞、普润、久富、金元、同智、景业、普华、汉博等。
5、现阶段，封闭式基金的最大持有者是保险公司，高折价率使他们损失惨重。但是，保险公司仍一直在增持封闭式基金。今年中报显示，保险公司持有300多亿份封闭式基金，比上年末增持了近46亿份。中国人寿的专业人士称，目前情况下，封闭式基金已具有绝对的投资价值，减少折价率是大势所趋，对市场走势颇为乐观。与此相印证的是，今年以来QFII对封闭式基金也表现出兴趣，并在二级市场上时有参与。这表明，封闭式基金的投资价值已得到多方面认可。上周及前周封闭式基金的表现无疑是大盘调整中的亮点，虽然大盘蓝筹股、科技股纷纷回调，但前期一直走弱的封闭式基金异军突起，表现非常抢眼。基金指数在市场下跌过程中逆市上涨，幅度平均超过2％，而且基金成交量明显放大，封闭式基金在低迷了半年之久后，终于开始吸引市场的眼球。
这就是我今天的一些介绍，不当之处请大家指正、
