进一步规范经纪业务 自查报告（精选多篇）

推荐第1篇：证券经纪业务

如何做好证券经纪业务？

证券经纪业务，是指证券公司通过其设立的证券营业部，接受客户委托，按照客户要求，代理客户买卖证券的业务。

我认为我国证券经纪业务的现状：硬件不强、软件质量不高；

一、硬件不全表现在：

1.法律法规、政策以及营业制度的不健全。

当前影响较大的《证券法》《证券公司管理办法》等相关法律、法规、政策，虽然为我国的证券经纪业务的开展提供了依据。但是也一定程度地限制了证券的融资渠道、以及金融的创新，更是减慢了与国际接轨的速度，在一定程度上降低了我国证券经纪的竞争力。为此也使得违法违规的现象层出不穷，如盲目追求，而透支、融资、融券、违规开户等现象很普遍；由于个人的利益，违规拆解资金、擅自自营证券、挪用客户资金等等。

2.证券交易科技力量薄弱。

计算机信息系统管理不到位，存在营业部局域网风险，通讯、电力系统风险。如交易的安全性问题网上交易虽然处于一个相对封闭的系统，只有经过系统确认的客户才能进入，一定程度上可以有效防止黑客的侵袭。但网上黑客无处不在，他们可用各种手段入侵互联网，致其瘫痪，达到投资者无法上网的目的。非现场交易的落后： 到2004年4月底时，我国网上证券委托交易量占沪深交易所的比例已上升到19．71％；网上开户数533．42万户，占证券市场总开户数的3561．74万户的14．98％。 除了股民的因素外，主要是营业部网络设备落后，如网上委托交易塞车现象严重：在股市行情火爆时，电话委托很难打进去，买卖极为不便，自助委托也容易出现堵单或者系统极可能由于无法处理大量的买卖信息而导致塞车。

二、软件质量不高主要表现

证券经纪商的经营和管理理念不强。证券经纪业务所提供的产品是一种服务，一种特殊的服务，和顾客接触密切和服务的差异性使得客户对这种产品的敏感度更高。而我国的券商存在不具备证券专业技能，无核心产品、无个性化差别服务的现状；再者以职能、产品线为主导，以地区为辅助的经营模式不仅造成运营成本的增加，也造成组织运营的效率降低；另外，一些现有的产品的定价机制不仅造成券商的不良竞争，更不利于证券业务的长远发展。

综上我国证券业务的现状，我认为我国证券业务的发展需要两个字——变革（或者是“创新”）：如

1.科技硬实力的变革——建设高速的、高质的、安全的网络平台。目前我国最最需要做的是最基础的网络设施建设，建设一个能与当前证券经纪业务网络需求的一个高速的、高质的、安全的平台，为现场交易和非现场交易提供高效的网络保障；网上证券经纪业务、电子通讯网络、网上虚拟交易所、网上直接公开发行等等都是网络科技创新对金融产生的影响，足以见得科技对证券乃至整个金融的威力，而这些非现场交易才是后话了。

2.产品定价方式的变革——如向浮动佣金制看齐的同时注重形式的多样化。2002年5月，浮动佣金制开始在中国证券市场实行，他的推出使得证券公司业

务费率降低，改变了证券经纪业务独享高额垄断利润的局面。从长远来说，他的推出又加剧了证券公司经济业务在价格方面的竞争，刺激券商的创新意识，有利于证券长远的更深层次的发展。当然，在实施浮动佣金制的同时，要注意其多样性，如：按交易笔数收费，按投资者的资产比例付费或者收取年金，设置收费点，按客服的资产增资情况收佣金，制定各种优惠套餐等等。这有利于证券市场的公平竞争。

3.经纪人制度的变革——服务的竞争。提升券商素质，明确目标客户的同时注重自主研发，创造高中的服务，建立自己的客户群，向提供专业化的证券经纪服务发展，产生品牌效应。

推荐第2篇：证券经纪业务

证券经纪业务

一、证券经纪业务的含义和特点

证券经纪业务——是指证券公司通过其设立的证券营业部，接受客户委托，按照客户的要求，代理客户买卖证券的业务。

证券经纪商——指接受客户委托、代客户买卖证券并以此收取佣金的中间人。目前，我国具有法人资格的证券经纪商是指在证券交易中代理买卖证券，从事经纪业务的证券公司。

证券经纪商的作用——充当证券买卖的媒介；提供咨询服务。

证券经济关系的建立——投资者入市应事先到中国结算上海分公司或中国结算深圳分公司及其代理点开立证券账户。投资者到证券经纪商处委托买卖证券之前，证券经纪商与投资者必须签订《证券交易委托代理协议书》，并为投资者开立证券交易结算资金账户。经过这个环节就意味着证券经纪商和投资者之间建立了经纪关系。

《证券交易委托代理协议书》——是客户与证券经纪商之间在委托买卖过程中有关权利、义务、业务规则和责任的基本约定，也是保障客户与证券经纪商双方权益的基本法律文书。

证券交易结算资金账户——投资者用于证券交易资金清算，记录资金的比重、余额和变动情况的专用账户。

境内居民如何开立Ｂ股资金账户——凭本人有效身份证文件到其原外汇存款银行，将其现汇存款和外币现钞存款划入欲委托Ｂ股交易的证券公司在同城、同行的Ｂ股保证金账户，然后凭本人有效身份证明和本人进账凭证到该证券公司开立Ｂ股资金账户，然后凭本人有效身份证明和本人进账凭证到该证券公司开立Ｂ股资金账户（开户时账户的最低余额为等值1000美元）。

委托人的权利——选择经济商、要求经纪商忠实地为自己办理受托业务、对自己购买的证券享有持有权和处置权、对证券交易过程的知情权、寻求司法保护权、享受经纪商按规定提供其他服务的权利。

委托人的义务——1.认真阅读证券经纪商提供的《风险揭示书》和《证券交易委托代理协议书》，了解从事证券投资存在的风险，按要求签署有关协议和文件，并严格遵守协议约定；2.按要求如实提供有关证件，填写开户书，并接收证券经纪商的审核；

3.了解交易风险，明确买卖方式；4.按规定缴存交易结算资金；5.采用正确的委托手段；

6.接收交易结果；7.履行交割清单义务。

证券经纪商的义务——1.提醒客户了解并注意从事证券投资存在的风险；2.与客户签订《证券交易委托代理协议书》，并严格遵守协议约定；3.坚持了解客户原则；

4.必须忠实办理受托业务；5.坚持为客户保密制度；6.如实记录客户资金和证券的变化；

7.不接受全权委托。

证券经济业务的特点——业务对象的广泛性、证券经纪商的中介性、客户指令的权威性、客户资料的保密性。

二、证券账户管理、证券登记、证券托管与存管

证券账户——中国结算公司为申请人开出的记载其证券持有及变更的权利凭证。是认定股东身份的重要凭证，具有证明股东身份的法律效力。

人民币普通股票账户——简称“Ａ股账户”，其开立仅限于国家法律法规和行政规章允许买卖Ａ股的境内投资者。是我国目前用途最广、数量最多的一种通用型证券账户，既可用于买卖人民币普通股票，也可用于买卖债券和证券投资基金。

人民币特种股票账户——简称“Ｂ股账户”（上海为Ｃ字头账户），是专门用于为投资者买卖人民币特种股票而设置的。Ｂ股账户按持有人可以分为境内投资者证券账户和境外投资者证券账户。

证券投资基金账户——简称“基金账户”，是只能用于买卖上市基金的一种专用型账户，是随着我国证券投资基金的发展为方便投资者买卖证券投资基金而专门设置的。该账户也可用于买卖上市的国债。

境内自然人开立证券账户的要求——境内自然人申请开立债权人账户时，必须由本人前往开户代办点填写自然人证券账户注册申请表，并提交本人有效身份证明文件及复印件。委托他人代办的，还需提供公正的委托代办书、代办人的有效身份证明文件及复印件。

证券登记——证券登记结算机构为证券发行人建立和维护证券持有人名册的行为。证券登记是确定或变更证券持有人及其权利的法律行为，是保障投资者合法权益的重要环节，也是规范证券发行和证券交易过户的关键所在。

配股——股份公司以股东所持有的股份数为认购权，按一定比例向股东配售该公司新发行的股票。对配股的股份登记，是在配股登记日闭市后向证券公司传送投资者配股明细数据库。

变更登记——证券登记结算机构执行并确认记名证券过户的行为。

退出登记——股票终止上市后，股票发行人或其代办机构应当及时到证券登记结算公司办理证券交易所市场的退出登记手续。按规定进入代办股份转让系统挂牌转让的，应当办理进入代办股份转让系统的有关登记手续。

债权人托管——投资者将持有的证券委托给证券公司保管，并由后者代为处理有关证券权益事务的行为。

三、委托买卖

投资者在证券营业部的资金存取方式——证券营业部自办资金存取、委托银行代理资金存取、银证转账存取、客户交易结算资金第三方存管。

客户交易结算资金第三方存管——是指由证券公司负责客户的证券交易以及根据交易所和登记结算公司的交易结算数据清算客户的资金和证券；而由存管银行负责管理客户交易结算资金管理账户、客户交易结算资金汇总账户和交收账户，向客户提供交易结算资金存取服务，并为证券公司完成与登记结算公司和场外交收主体之间的法人资金结算交收服务的一种客户资金存管制度。

委托指令的基本要素——证券账号、日期、品种、买卖方向、数量、价格、时间、有效期、签名。

证券委托的形式——柜台委托、非柜台委托、自助终端委托、网上委托。

四、竞

价与成交

竞价原则——证券交易所内的证券交易按“价格优先、时间优先”的原则竞价成交。

集合竞价——对在规定的一段时间内接受的买卖申报一次性集中撮合的竞价方式。

连续竞价——指对买卖申报逐笔连续撮合的竞价方式。

竞价的三种结果——全部成交、部分成交、不成交。

五、交易费用

委托手续费——证券公司经有关部门批准，在投资者办理委托买卖时，向投资者收取的，主要用于通讯、设备、单证制作等方面的费用。

佣金——投资者在委托买卖证券成交后按成交金额一定比例支付的费用，是证券公司为客户提供证券代理买卖服务收取的费用。

过户费——委托买卖的股票、基金成交后，买卖双方为变更证券登记所支付的费用。 印花税——根据国家税法规定，在Ａ股和Ｂ股成交后对买卖双方投资者按照规定的税率分别征收的税金。

推荐第3篇：证券经纪业务

如何做好证券经纪业务

证券经纪业务分为狭义的经纪业务与广义的经纪业务。狭义的经纪业务有时也称证券代理业务，它是指投资银行接受客户委托，按客户的合法要求，代理客户买卖证券的业务，并以此收取佣金。广义的经纪业务不仅包括代理证券交易，还包括投资咨询、资产管理、设计投资组合等。

证券经纪业务有着以下几个特点：业务对象的广泛性、多变性；证券经纪商的中介性；客户指令的权威性；客户资料的保密性。根据这些特点，我认为要做好证券经纪业务要做到：首先证券经纪业务人员要增强法制观念和合规意识，必须知道自己的义务、职责、权限；其次证券公司必须熟悉证券经纪业务流程以及证券交易流程，做到专业、严格按照流程操作，防止违规风险发生。

目前随着证券市场的不断发展，各项规章制度的完善，证券经纪业务面临着新的形势。证券公司经纪业务的竞争日趋激烈，证券公司在市场竞争中的地位将更大程度上取决于证券公司所提供资讯的专业化水准及时效程度，以及对于投资者投资指导的及时和完善程度。因此必须做到：首先要提高资讯业务水平，实施经济业务的内涵扩张。市场的日盏扩大及投资品种的曰益丰富，既加大了市场风险，叉对投资者的专业化水准提出了更高的要求，投资者已不满足于简单的预期大盘或个股短期动态走势，传播各种消息的信息服务，而会更加注重宏观基本面、上市公司经营状况和财务状况等专业化的分析服务，证券公司应建立并凭借强大的投资资讯队伍．高水平专业化的投资服务能力，通过详尽的信息资料和内容广泛、深透彻的研究咨询报告来吸引客户，指导客户资产保值增值，从而吸引更多的客户加盟，在“经营客户资本”的基础上，达到“经营客户”的目的。其次，建立并完善证券经纪人队伍，扩大经纪业务的经营网络。提供快捷、自助的电子交易工具或高水平的资讯信息，均只是证券公司应提供的基本服务，而开拓客源、寻求更多客户、具体指导客户投资理财这一给证券公司带来收益的业务行为，始终要由经纪人来进行。经纪人制度可扩大客户服务的层次，提高服务素质，获取客户信任日前我国经纪制度已初具雏型，但由于缺乏法律依据及专业培训、资格认证等条件，基本上处于发展的初级阶段，从经纪业务的激烈竞争和未来的发展前景考虑，中国证券市场势必逐步引人海外较为成熟的证券经纪人制度。最后，在业务和产品设计上创新。要敢于尝试、提供创新业务，不断推出新的投资产品，吸引投资者加强对新的金融创新工具的研究、金融衍生工具的研究和开发。

同时为了更好地做好经纪业务，对于该业务的的营运管理也要加强，坚持前后台分离和岗位分离；重要岗位专人负责，严格操作权限管理；营业部工作人员不得私下接受代理客户办理相关业务；营业部应按照要求妥善保管客户资料及业务档案，对于证券经纪业务的营销管理需要多多发展潜在客源，以客户需求为导向建立能够满足客户或者目标市场需要的一系列服务组合；当然必要的内部控制和风险防范也是不可缺少的。

推荐第4篇：证券经纪业务

第二章 证券经纪业务

第一节

证券经纪业务的含义和特点

一、证券经纪业务的含义和特点

(一)证券经纪业务的基本含义

1.证券经纪业务是指证券公司通过其设立的证券营业部，接受客户委托，按照客户的要求，代理客户买卖证券的业务。

2.在证券经纪业务中，证券公司不赚差价，只收取一定比例的佣金作为业务收入。

3.证券经纪业务可以分为柜台代理买卖和证券交易所代理买卖两种。在我国，证券经纪业务目前主要是指证券公司按照客户的委托，代理其在证券交易所买卖证券的有关业务。

4.在证券经纪业务中包含的要素有：委托人、证券经纪商、证券交易所和证券交易的对象。

5.证券经纪商，是指接受客户委托，代客买卖证券并以此收取佣金的中间人。

证券经纪商与客户是委托代理关系，证券经纪商不承担交易中的价格风险。

我国具有法人资格的证券经纪商是指在证券交易中代理买卖证券，从事经纪业务的证券公司。

6.证券经纪商的作用：(1)充当证券买卖的媒介。提高了证券市场的流动性和效率。(2)提供信息服务。

证券经纪商提供咨询服务包括：上市公司的详细资料、公司和行业的研究报告、经济前景的预测分析和展望研究、有关股票市场变动态势的商情报告等。

例2-1(2010年3月单选题)( )不是证券经纪商应发挥的作用。

A.充当证券买卖的媒介 B.提高证券市场效率

C.提供咨询服务 D.防止股价波动

【参考答案】D

二、证券经纪业务的特点

(一)业务对象的广泛性

所有上市交易的股票和债券都是证券经纪业务的对象，因此，证券经纪业务的对象具有广泛性。

同一种证券在不同时点上会有不同的价格，因此，证券经纪业务的对象还具有价格变动性特点。

(二)证券经纪商的中介性

证券经纪业务是一种代理活动，证券经纪商不以自己的资金进行证券买卖，也不承担交易中证券价格涨跌的风险，而是充当证券买方和卖方的代理人，发挥着沟通买卖双方和按一定的要求和规则迅速、准确地执行指令并代办手续，同时尽量使买卖双方按自己意愿成交的媒介作用，因此具有中介性的特点。

(三)客户指令的权威性

证券经纪商要严格按照委托人的要求办理委托事务，这是证券经纪商对委托人的首要义务。

证券经纪商必须严格地按照委托人指定的证券、数量、价格、有效时间买卖证券，不能自作主张，擅自改变委托人的意愿。如果情况发生变化，即使是为维护委托人的权益不得不变更委托人的指令，也应事先征得委托人的同意。

(四)客户资料的保密性

在证券经纪业务中，委托人的资料关系到其投资决策的实施和投资盈利的实现，关系到委托人的切身利益，证券经纪商有义务为客户保密，但法律另有约定的除外。

第二节

证券经纪关系的确立

一、证券经纪关系的确立

按我国现行的做法，投资者人市应事先到中国结算上海分公司或中国结算深圳分公司及其代理点开立证券账户。在具备了证券账户的基础上，投资者就可以与证券经纪商建立特定的经纪关系，成为该经纪商的客户。

(一)讲解业务规则、协议内容和揭示风险，签署《风险揭示书》和《客户须知》

《风险揭示书》告知客户的从事证券投资风险种类：宏观经济风险、政策风险、上市公司经营风险、技术风险、不可抗力因素导致的风险、其他风险等。

例2-5(2010年3月单选题)证券经纪商需要向投资者提供一份《客户须知》，以便投资者了解相关的事项。下列不属于该须知事项的是( )。

A.全权委托投资 B.合法的证券公司

C.投资品种的选择 D.委托买卖方式的选择

【参考答案】A

(二)签订《证券交易委托代理协议书》和《客户交易结算资金第三方存管协议》

1.《证券交易委托代理协议书》

《证券交易委托代理协议书》是客户与证券经纪商之间在委托买卖过程中有关权利、义务、业务规则和责任的基本约定，也是保障客户与证券经纪商双方权益的基本法律文书。

《证券交易委托代理协议书》的内容包括：双方声明及承诺、协议标的、资金账户、交易代理、网上委托、变更和撤销、甲方授权代理人委托、甲乙双方的责任及免赔条款、争议的解决、机构客户、附则。

2.《客户交易结算资金第三方存管协议》

我国《证券法》规定：“证券客户的交易结算资金应当存放在商业银行，以每个客户的名义单独设立账户”。根据此规定，证券公司已全面实施“客户交易结算资金第三方存管”。

客户开立资金账户时，还需要在证券公司的合作存管银行中指定一家作为其交易结算资金的存管银行，并与其指定的存管银行、证券公司三方共同签署《客户交易结算资金第三方存管协议》。

(三)开立资金账户与建立第三方存管关系

1.资金账户是指客户在证券公司开立的专门用于证券交易结算的账户，即《客户交易结算资金第三方存管协议书》所指的“客户证券资金台账”。证券公司通过该账户对客户的证券买卖交易、证券交易资金支取进行前端控制，对客户证券交易结算资金进行清算交收和计付利息等。

2.开立资金账户遵守“实名制”。

3.开立资金账户，到证券营业部柜台办理，客户需提交文件：身份证明、证券账户、银行结算账户等资料并签署相关协议、风险提示书、授权委托书等

总结：证券经纪关系的确立：签署《风险揭示书》和《客户须知》，签订《证券交易委托代理协议书》和《客户交易结算资金第三方存管协议》，开立资金账户与建立第三方存管关系。

例2-6(2010年3月判断题)我国境内居民个人开立B股资金账户可使用存入境外商业银行的美元存款和港币存款。( )

【参考答案】×

二、客户交易结算资金第三方存管

(一)发展历程

银证转账：证券交易结算资金账户和银行储蓄账户的转账。

客户现金存取：银行储蓄账户。

客户交易结算资金第三方存管：证券公司将交易结算资金存放在商业银行，以每个客户的名义单独立户管理。券商是会计、银行是出纳。证监会要求证券公司在2007年全面实施。

(二)客户交易结算资金第三方存管制度的变化

客户交易结算资金第三方存管制度与以往的客户交易结算资金管理模式相比，发生了根本性的变化。主要体现在以下几个方面：

(1)证券公司客户的交易结算资金只能存放在指定的存管银行，不能存人其他任何机构。

(2)指定的存管银行须为每个客户建立管理账户，用以记录客户资金的明细变动及余额。指定的存管银行须为证券公司开立客户交易结算资金汇总账户，用以客户证券交易交收资金的划付。该账户以证券公司名义开立，但其资金全部为客户所有。“管理账户?为“客户交易结算资金汇总账户”的二级明细记录账户。

(3)客户、证券公司和指定的存管银行通过签订合同的形式明确具体的客户交易结算资金存取、划转、查询等事项。

(4)客户交易结算资金的存取，全部通过指定的存管银行办理。

(5)指定的存管银行须保证客户能够随时查询其交易结算资金的余额及变动情况。

通过这些变化可以看出，客户交易结算资金第三方存管是从制度上保证客户资金安全、维护投资者利益、控制证券行业风险、维护市场稳定的一种全新的客户交易结算资金管理 制度(三)客户交易结算资金第三方存管制度作用

客户交易结算资金第三方存管是从制度上保证客户资金安全、维护投资者利益、控制证券行业风险、维护市场稳定的一种全新的客户交易结算资金管理制度。

例2-7(2010年3月多选题)下列关于客户交易结算资金第三方存管的说法，正确的有( )。

A.证券公司负责客户的证券交易以及根据交易所和登记结算公司的交易结算数据清算客户的资金和证券

B.证券公司根据交易所和登记结算公司的交易结算数据清算客户的资金和证券

C.存管银行负责管理客户交易结算资金管理账户、客户交易结算资金汇总账户和交收账户

D.登记结算公司负责向客户提供交易结算资金存取服务

【参考答案】ABC

三、委托人、证券经纪商的权利与义务

(一)委托人的权利与义务

1.投资者作为委托人，享有的权利主要有：

(1)选择经纪商的权利。

(2)要求经纪商忠实地为自己办理受托业务的权利。即经纪商应根据交易规则，按投资者委托的条件买卖证券。如果受托人没有根据委托合同限定的证券种类、数量、价格、期限执行，委托人可拒绝接受，并有权要求赔偿。在发出委托指令后、未成交之前，委托人有权变更或撤销原来的委托指令。

(3)对自己购买的证券享有持有权和处置权。

(4)对证券交易过程的知情权。

(5)寻求司法保护权。

(6)享受经纪商按规定提供其他服务的权利，如交割单的打印、证券和资金结余的查询等。

2.客户作为委托人，必须承担下列相应的义务：

(1)认真阅读证券经纪商提供的《风险揭示书》和《证券交易委托代理协议书》，了解从事证券投资存在的风险，按要求签署有关协议和文件，并严格遵守协议约定。

(2)按要求如实提供有关证件，填写开户书，并接受证券经纪商的审核。

(3)了解交易风险，明确买卖方式。

(4)按规定缴存交易结算资金。如果发生违规的委托人账户透支的情况，委托人不仅有责任立即补足交易资金，而且须接受罚款的处罚。

(5)采用正确的委托手段。

(6)接受交易结果。委托指令一旦发出，在有效期限内，主要受托人是按委托内容代理买卖的，委托人必须接受交易结果。委托人变更或撤销委托，应尽快传达受托人;受托人接到通知后，变更委托的，按变更后的委托内容代理买卖;撤销委托的，应停止执行原委托。但是，如果在有效期限内，受托人已经按原委托指令内容买卖成交了，委托人就必须承认交易结果，办理交割清算。

(7)履行交割清算义务。

例2-8(2010年3月单选题)以下关于委托单的说法，错误的是( )。

A.具有与委托合同相同的法律效力

B.具备委托合同应具备的主要内容

C.明确了证券经纪商作为受托人以委托人(客户)的名义、在委托人授权范围内办理证券投资事务权限的义务

D.明确了证券经纪商是委托人进行证券交易代理人的法律身份

【参考答案】A

(二)证券经纪商的权利与义务

1.证券经纪商的权利

在委托买卖证券的过程中，证券经纪商作为受托人，享有的权利。主要有：

(1)有拒绝接受不符合规定的委托要求的权利。

(2)有按规定收取服务费用的权利，如交易佣金等。

(3)对违约或损害经纪商自身权益的客户，经纪商有通过留置其资金、证券或司法途径要求其履约或赔偿的权利。

2.证券经纪商也必须承担一定的义务

这些义务主要体现了为委托人服务和公平买卖的原则。具体地说，证券经纪商应承担下列义务：

(1)提醒客户了解并注意从事证券投资存在的风险。向客户提供中国证券业协会统一指定的《风险揭示书》，提醒客户认真、详细地阅读。

(2)认真与客户签订《证券交易委托代理协议书》，并严格遵守协议约定。

(3)坚持了解客户原则。

(4)必须忠实办理受托业务。

证券经纪商应当置备统一制定的《证券买卖委托书》供委托人使用;采取其他委托方式的，必须有委托记录。客户的证券买卖委托，不论是否成交，其委托记录应当按规定的期限予以保存。

(5)坚持为客户保密制度。证券经纪商对委托人的一切委托事项负有保密义务，未经委托人许可严禁泄漏。但监管、司法机关与证券交易所等查询不在此限。

(6)如实记录客户资金和证券的变化。

(7)不接受全权委托。证券经纪商不得接受代替客户决定买卖证券数量、种类、价格及买人或卖出的全权委托，也不得将营业场所延伸到规定场所以外。同一证券公司在同时接受2个以上委托人就相同种类、相同数量的证券按相同价格分别作委托买人和委托卖出时，不得自行对冲成交，必须分别进场申报竞价成交。

第三节 委托买卖

一、委托指令与委托形式

客户办理委托买卖证券时，必须向证券经纪商下达委托指令。因此，委托指令是客户要求证券经纪商代理买卖证券的指示。在委托指令中，需要反映客户买卖证券的基本要求或具体内容，这些主要体现在委托指令的基本要素中。

(一)委托指令

1.证券账号。客户在买卖上海证券交易所上市的证券时，必须填写在中国结算上海分公司开设的证券账户号码;买卖深圳证券交易所上市的证券时，必须填写在中国结算深圳分公司开设的证券账户号码。

2.日期。日期即客户委托买卖的日期，填写年、月、日。

3.品种。品种指客户委托买卖证券的名称，也是填写委托单的第一要点。填写证券名称的方法有全称、简称和代码三种(有些证券品种没有全称和简称的区别，仅有一个名称)。

4.买卖方向。客户在委托指令中必须明确表明委托买卖的方向，即是买进证券还是卖出证券。

5.数量。这是指买卖证券的数量，可分为整数委托和零数委托。

整数委托是指买卖证券的数量为一个交易单位或交易单位的整数倍。一个交易单位俗称“1手”。

零数委托是指委托证券经纪商买卖证券时，买进或卖出的证券不足证券交易所规定的1个交易单位。

我国只在卖出证券时才有零数委托。

6.价格

(1)一般分为市价委托和限价委托。

①市价委托

市价委托是指投资者向证券经纪商发出买卖某种证券的委托指令时，要求证券经纪商按证券交易所内当时的市场价格买进或卖出证券。

优点是：没有价格上的限制，证券经纪商执行委托指令比较容易，成交迅速且成交率高。缺点是：只有在委托执行后才知道实际的执行价格。

②限价委托

限价委托必须按限定的价格或比限定价格更有利的价格买卖证券，即必须以限价或低于限价买进证券，以限价或高于限价卖出证券。

优点是：股票可以使投资者实现预期的价格或更有利的价格成交，有利于投资者实现预期投资计划，谋求最大利益。缺点是：限价委托成交速度慢，有时甚至无法成交。

另外，我国证券交易所还规定，不同证券的交易采用不同的计价单位。股票为“每股价格”，基金为“每份基金价格”，权证为“每份权证价格”，债券为“每百元面值债券的价格”，债券质押式回购为“每百元资金到期年收益”，债券买断式回购为“每百元面值债券的到期购回价格”。

(2)债券报价

对于债券交易报价来说，客户还需要注意债券标价的内涵。从交易价格的组成看，债券交易有两种：全价交易和净价交易。全价交易是指买卖债券时，以含有应计利息的价格申报并成交的交易。净价交易是指买卖债券时，以不含有应计利息的价格申报并成交的交易。在净价交易的情况下，成交价格与债券的应计利息是分解的，价格随行就市，应计利息则根据票面利率按天计算。

过去，我国证券交易所债券交易采用全价交易。从2002年3月25日开始，国债交易率先采用净价交易。实行净价交易后，采用净价申报和净价撮合成交，报价系统和行情发布系统同时显示净价价格和应计利息额。根据净价的基本原理，应计利息额的计算公式应为：

应计利息额=债券面值×票面利率÷365(天)×已计息天数

公式中各要素的含义为：

①应计利息额：零息债券是指发行起息日至成交日所含利息金额;附息债券是指本付息期起息日至成交日所含利息金额。

②票面利率：固定利率债券的票面利率是指发行票面利率;浮动利率债券的票面利率是指票面利率本付息期计息利率。

③年度天数及已计息天数：1年按365天计算，闰年2月29日不计算利息;已计息天数是指起息日至成交日实际日历天数。

④当票面利率不能被365天整除时，计算机系统按每百元利息额的精度(小数点后保留8位)计算;交割单所列应计利息额按四舍五人原则，以元为单位保留2位小数列示。

⑤债券交易计息原则是算头不算尾，即起息日当天计算利息，到期日当天不计算利息。交易日挂牌显示的每百元应计利息额是包括交易日当日在内的应计利息额。若债券持有到期，则应计利息额是自起息日至到期日(不包括到期日当日)的应计利息额。

另外，上海证券交易所和深圳证券交易所目前公司债券的现货交易也采用净价交易方式。

(3) 申报价格的最小变动单位

《上海证券交易所交易规则》规定：A股、债券交易和债券买断式回购交易的申报价格最小变动单位为0.01元人民币，基金、权证交易为0.001元人民币，B股交易为0.001美元，债券质押式回购交易为0.005元人民币。

《深圳证券交易所交易规则》规定：A股、债券、债券质押式回购交易的申报价格最小变动单位为0.01元人民币，基金交易为0.001元人民币，B股交易为0.01港元。另外，根据市场需要，我国证券交易所可以调整各类证券单笔买卖申报数量和申报价格的最小变动单位。

7.时间。这是指客户填写委托单的具体时点，也可由证券经纪商填写委托时点，即上午X时X分或下午X时X分。这是检查证券经纪商是否执行时间优先原则的依据。

8.有效期。这是指委托指令的有效期间。如果委托指令未能成交或未能全部成交，证券经纪商应继续执行委托。委托有效期满，委托指令自然失效。委托指令有效期一般有当日有效与约定日有效两种。当日有效是指从委托之时起至当日证券交易所营业终了之时止的时间内有效;约定日有效是指委托人与证券公司约定，从委托之时起到约定的营业日证券交易所营业终了之时止的时间内有效。如不在委托单上特别注明，均按当日有效处理。我国现行规定的委托期为当日有效。

9.签名。客户签名以示对所作的委托负责。若预留印鉴，则应盖章。

10.其他内容。其他内容涉及委托人的身份证号码、资金账号等。

例2-10(2010年3月单选题)上海证券交易所买断式回购的交易单位为( )及其整数倍。

A.1手 B.10手 C.100手 D.1000手

【参考答案】D

例2-11(2010年3月多选题)国债交易的计息原则是( )。

A.“起息日”当天计算利息

B.“到期日”当天计算利息

C.“起息日”当天不计算利息

D.“算头不算尾”

【参考答案】AD

(二)委托形式

委托形式主要包括：柜台委托和非柜台委托。

1.柜台委托

委托人亲自或由其代理人到证券营业部交易柜台委托。

2.非柜台委托

主要有电话委托、自助终端委托、网上委托、传真委托和函电委托。

例2-14(2010年3月多选题)以下委托方式中，需要由证券经纪商代为填写委托书的方式有( )。

A.柜台委托 B.电话委托

C.函电委托 D.网上委托

【参考答案】BC

二、委托受理

证券营业部在收到客户委托后，应对委托人身份、委托内容、委托卖出的实际证券数量及委托买入的实际资金余额进行审查。经审查符合要求后，才能接受委托。

(一)验证

验证主要对证券委托买卖的合法性和同一性进行审查。

同一性审查是指委托人、证件与委托单之间一致性的审查。

(二)审单

审单主要是审查委托单的合法性及一致性。证券营业部业务员要根据证券交易所的交易规则，对委托单上填写的买卖证券的品种、数量、价格等内容是否符合规则进行审查。

(三)验证资金及证券

投资者买入时要有足够资金，卖出时要有足够证券。如果客户采用自助委托方式，则当其输入相关账号和正确密码后，即视同确认了身份。证券经纪商的电脑系统还自动检测客户的证券买卖申报数量和价格等是否符合证券交易所的交易规则。

例2-15(2010年3月多选题)以下委托行为合法的有( )。

A.上市公司甲委托证券经纪商买卖上市公司乙的股票

B.证监会职员委托证券经纪商买卖封闭式股票投资基金

C.被宣告破产的民营企业委托证券经纪商买卖股票

D.某14岁少年经其法定监护人允许委托证券经纪商买卖股票

【参考答案】ABD

三、委托执行

(一)申报原则

申报：证券营业部将客户委托传送至证券交易所撮合主机，称为申报或报盘。

原则：时间优先、客户优先。

时间优先是指证券营业部应按受托时间的先后次序为委托人申报。客户优先是指当证券公司自营买卖申报与客户委托买卖申报在时间上相冲突时，应让客户委托买卖优先申报。

注意：证券公司同时接受两个以上委托人买进委托与卖出委托且种类、数量、价格相同时，不得自行对冲完成交易，应该向交易所申报竞价

例2-16(2010年3月单选题)证券公司同时接受两个以上委托人买进与卖出相同种类、数量、价格的委托时，应该( )完成交易。

A.自行对冲 B.与委托人协商对冲

C.向交易所申报竞价 D.报交易所批准后对冲

【参考答案】C

(二)申报方式

1.有形席位申报

在证券营业部采用有形席位申报进行交易的情况下，其业务员在受理客户委托后，要按受托先后顺序用电话将委托买卖的有关内容通知场内交易员，由场内交易员通过场内电脑终端将委托指令输入证券交易所电脑主机。

2.无形席位申报

在证券营业部采用无形席位申报进行交易的情况下，证券营业部的电脑系统要与证券交易所交易系统电脑主机联网。客户的委托指令经证券营业部电脑审查确认后，由前置终端处理机和通信网络自动传送至证券交易所交易系统电脑主机;或是由证券营业部业务员在进行委托审查后，将委托指令直接通过终端机输人证券交易所交易系统电脑主机，无需场内交易员再行输入。注意：境外投资者买卖B股，必须通过境外的证券代理商进行。

(三)申报时间

上海证券交易所和深圳证券交易所都规定，交易日为每周一至周五。国家法定假日和证券交易所公告的休市日，证券交易所市场休市。另外，根据市场发展需要，经中国证监会批准，证券交易所可以调整交易时间。交易时间内因故停市，交易时间不作顺延。

关于申报时间，上海证券交易所规定，接受会员竞价交易申报的时间为每个交易日9：15～9：

25、9：30～11：30、13：00～15：00。每个交易日9：20～9：25的开盘集合竞价阶段，上海证券交易额所交易主机不接受撤单申报。

深圳证券交易所则规定，接受会员竞价交易申报的时间为每个交易日9：15～11：30、13：00～15：00。每个交易日9：20～9：

25、14：57～15：00，深圳证券交易所交易主机不接受参与竞价交易的撤销申报。每个交易日9：25～9：30，交易主机只接受申报，不对买卖申报或撤销申报作处理。另外，上海证券交易所和深圳证券交易所认为必要时，都可以调整接受申报时间。

例2-17(单选题)每个交易日( )的开盘集合竞价阶段，上海证券交易额所交易主机不接受撤单申报。

A.9：00～9：30 B.9：20～9：25

C.9：25～9：30 D.9：10～9：25

【参考答案】B

四、委托撤销

(一)撤单的条件

在委托未成交之前，委托人有权变更和撤销委托。一旦成交后，买卖即告成立，成交部分不得撤销。

(二)撤单的程序

对委托人撤消的委托，证券营业部须及时将冻结的资金或证券解冻。

推荐第5篇：证券经纪业务营销

证券经纪业务营销

证券经纪业务营销实务

第一节 客户招揽

第二节 客户服务

第三节 证券公司营销管理

客户招揽是证券公司通过营销渠道，采取多种促销方式，与客户建立关系并促成交易的过程，是证券经纪业务营销的第一个环节。

一、确定目标市场

（一） 市场细分

市场细分的概念是由美国营销学家温德尔.斯密于1956年提出的。

1.市场细分的步骤。

2.市场细分的主要依据。

（1） 地理因素

（2） 人口因素

（3） 心理因素

（4） 行为因素

3、有效市场细分的条件：

（1）可度量性。主要指细分的特征可以度量，如购买力、人口等。

（2）有价值。细分市场的规模要大到足以获得利润的程度。

（3）可接近性。在确定细分市场后，就可以有效地接触市场人群并为之服务。

（4）差异性。细分市场在观念上要能够区别，并且对不同的营销组合因素和方案应有不同的反应。

（二）确定目标市场

目标市场是指具有共同需求或特征的投资的集合。

1.无差异市场营销策略。无差异市场营销策略是指不考虑各细分市场的差异性，仅强调它们的共性，而将它们视为一个统一的整体市场。

2.集中性市场营销策略。

（1） 地区集中策略

（2） 品种集中策略

（3） 客户集中策略

3.差异性市场营销策略。

差异性市场营销策略也称“多重细分市场策略”是指公司根据不同的营销策略，甚至设计不同的产品来满足不同目标市场上的不同需求。

二、选择营销渠道

（一） 证券公司营销渠道含义

营销渠道是促使产品或服务顺利地被使用或者消费的一整套相互依存的组织，它由各种营销中介机构组成。也称“分销渠道”。

（二） 证券公司营销渠道类型

1.直接营销渠道。直销营销渠道是指产品在供应商和客户之间的直接流通和销售，即由证券公司直接产品和服务销售或提供客户，如传统证券公司营业部的直接销售、通过直接邮寄宣传单、证券公司的营销人员直接销售等。

2.间接营销渠道。间接营销渠道是指产品通过中间商或中介机构来流通。

三、建立客户关系

（一） 寻找潜在客户

根据客户与证券经纪业务营销人员的关系来划分，客户可分为三种主要类型。直接关系型、间接关系型和陌生关系型。

1.缘故法（直接关系型）。就是利用营销人员个人的生活与工作经历所建立的人际关系进行客户开发。

2.介绍法（间接关系型）。介绍法就是通地现有客户介绍新客户的方法。

3.陌生拜访法（陌生关系型）陌生拜访是营销人员通过主动自我介绍与陌生人认识、交流、把陌生人发展成为潜在的客户的方法，是营销人员在开发客户中运用最多的一种方法。

（二） 客户沟通

客户沟通是证券公司营销人员在招揽客过程中的重要环节。

（三） 了解客户及客户分析

1.了解客户及客户分析的目标与意义。

2.了解客户的基础内容。

3.客户分析的主要内客。

根据客户的风险偏好，结合客户的资产状况，可将客户类型分为保守型人、稳健型和积极型。

（1） 保守型。此类客户的首要目标是保护本金不受损失和保持资产流动性。

（2） 稳健型。此类客户的投资目的主要是在风险较小的情况下获得一定的收益。

（3） 积极型。此类客户通常专注于投资的长期增值。并愿意为此承受较大的风险。

四、客户促成

客户促成是客户招揽的最后一个环节。

客户服务

一、证券公司经纪业务客户服务

（一） 服务产品的层次

现代营销学的产品观不再单纯是某种具体的物品或某项具体的服务，而是内涵和外延统一的整体。

（二） 证券公司经纪业务客户服务的三个主要层次

1.核心服务。证券公司在开展经纪业务时，为客户提供核心服务是证券交易通道，满足的是客户完成证券交易的核心需求。

2.有形服务。有形商品以物质形态存在，可以自我展示，而服务产品以行为方式存在，客户对于证券公司所提供的有形服务产品可以通过服务工具、设备、员工信息资料等感知到。

3.附加服务。附加服务是证券公司为了核心服务提高竞争力，根据客户的需求提供的有形或无形服务。对于证券经纪业务而言，其附加服务主要包括证券投咨询服务。

（1） 证券投资咨询服务。证券投资咨询服务是指证券公司依托公司或其他证券公司、证券研究机构的研分析成果，利用公司网络平台、电子邮件，手机短信、电话咨询及投资刊物等方式向客户提供研究报告及投资咨询服务。

（2） 理财顾问服务。理财顾问服务是指证券公司向客户提供财务分析与规划、投资建议、个人投资产品推介等综合性理财专来化服务。

二、证券经纪业务营销人员客户服务内容

证券经纪业务营销人员是证券公司客户服务的实施主体一，他们所提供的客户服务是在所属证券公司的客户服务体系下进行的。

1.售前服务。

2.售中服务

3.售后服务

三、证券公司客户的服务方式

（一）电话服务中心

电话服务中心通常以电脑软、硬件设备为后援，同进开辟人工坐席和处动语音系统。

（二） 邮寄服务

向客户邮寄交易对帐单、季度对帐单、投资策略报告、理财月刊等定期和不定期材料，使投资者尽快了解其投资变动情况。理性对待市场行情的波动。

（三）自动传真、电子信箱与手机短信服务

（四）“一对一”专人服务

（五）互联网的应用

（六）媒体和宣传手册的应用

（七）讲座、推介会和座谈会

四．客户关系管理与客户服务

（一）客户关系的组成

发展和维护客户关系的过程有很多影响因素

（二）服务质量与客户关系管理

高水平的客户服务是获得竞争优势的一种手段。

1.过程质理。过程质量指在给客户提供服务的过程中传递过程的质量。

2.输出质量。输出质量是在服务结束之后的判断。

3.物理质量。物理质理是指产品或服务的使用或支持功能。

4.相互接触质量。相互接触质量是指客户和服务提供之间的相互接触。

5.合作质理。合作质理是指客户对证券公司的整体印象和感受。

（三） 客户投诉管理

1.客户投诉的目的和原因。一般客户投诉的目的是希望他们的问题得到重视和解决、损失得到补偿或得到更好的服务等。

2.客户投诉的分类

（1） 有效投诉

（2） 无效投诉

证券公司营销管理

一、证券公司营销业务管理

证券公司营销包括目标确立、市场调研、营销战略与策略制定、营销计划制定以及对营销活动的控制与评估等。

（一） 营销目标

证券公司在组织营销活动前需要确定一个明确的营销目标。

（二） 营销战略

为了确保证券公司营销的成功，证券公司必须根据自身的业务许可范围、自身资源状况和面临经营环境状况，系统地制定经营战略，以达到扬长避短、趋利避害的目的。

（三）营销组合策略

制定和实施营销策略是证券公司市场营销工作中最为重要的环节。

1.产品

2.定价

3.渠道

4.促销

5.人员

6.有形展示

7.过程

四） 营销计划

一份市场营销计划应包括以下内容：

1.当前营销现状。

2.内外部环境分析。

3.营销目标。

4.营销策略

5.行动方案和预算

6.营销控制

（五） 营销控制与评估

营销管理就是具体组织、执行、控制和评估营销计划的过程，并通过市场信息的反鐀对营销计及营销战略进行调整，以便公司更有效的参与竟争.

1.营销活动的控制。

（1）业务增长额分析

（2）市场份额分析

（3）营销纲用-业务增长分析

（4）财务分析

（5） 以市场为基础的评分卡分析

2.营销评估。营销活动的内、外部环境因素是动态的，经常会发生营销计划无法适应变化的情况，因此，必须定期对营销活动的进行实际评价。从中发现问题，及时调整行为或计划。

二、证券经纪业营销人员管理

（一） 营销人员的组织管理

（二） 营销人员行为的监督管理

（三） 营销人员培训管理

1.岗前培训。

2.组织后续职业培训

（四） 证券公司对证券经纪人管理的特别规定

三、证券公司营销风险管理

（一） 合规风险

证券公司营销的合规风险主要是指证券公司在从事营销活动时发生违反法律的行为可以使公司遭受法律制裁导致损失。

（二） 营销人员风险

证券公司营销人员风险主要是道德风险。

（三） 其他风险

1.营销责任风险

2.营销管理风险

3.营销渠道风险

4.产品风险

5.定价风险

6.促销风险

推荐第6篇：经纪业务相关事务

股票网上发型

一、网上发行的概念和类型

股票发行是股票交易的前提。我国股票发行曾经采用过很多种方法，有些股票发行利用了证券交易所的交易系统，投资者可以直接通过交易系统认购新股；有些股票则通过其他渠道由投资者认购。通常，前者被称为“网上发行”。对于证券交易所市场个人投资者来说，网上发行与其关系最为密切，因为他们可以直接参与这样的新股发行。

（一）网上发行的概念

股票网上发行是利用证券交易所的交易系统，新股发行主承销商在证券交易所挂牌销售，投资者通过证券经纪商进行申购的发行法师。股票网上发行方式按发行价格决定机制划分，有网上定价发行和网上竞价发行。在我国，绝大多数股票采用了网上定价发行。此外，在网上定价发行中，具体形式有很多，如过去曾采用过的网上累计投标询价发行和网上定价市值和配售等发行方式。

网上发行优点：第一，经济性。网上发行大大减轻了发行组织工作压力，减少了许多不必要的环节，为社会节省了大量的人力，物力和财力资源。第二，高效性。网上发行是借助证券交易所遍布全国各地的交易网络进行的，因此整个发行过程安全、高效。

（二）网上发行的类型

1.网上竞价发行。新股竞价发行在国外指的是一种由多家承销机构通过招标竞争确定证券发行价格，并在取得承销权后向投资者推销证券的发行方式，也称招标购买方式。 网上竞价发行除具有网上发行的前述优点外，还具有以下优点：

（1） 市场性。证券市场是市场经济的产物，应遵从市场规律， 网上竞价发行正式将市场

远侧引入发行环节，通过市场经济最终决定较为合理的发行价格。

（2） 连续性。采用网上竞价发行方式，由投资者竞价产生的发行价格，反映了市场供求

的平衡点，与二级市场上的交易价格无多大的差别，因而竞价发行保证了发行市场与交易市场价格的连续性，实现了发行市场与交易市场的平稳顺利对接。

2.网上定价发行，新股网上定价发行是事先规定发行价格，再利用证券交易所交易系统来发行股票的发行方式，即主承销商利用证券交易所的交易系统，按已确定的发行价格向投资者发售股票。

推荐第7篇：经纪业务工作职责

1.负责对各营业网点进行业务指导、协调和服务。2.市场拓展。3.研究咨询岗岗位职责。4.负责证券市场、投资策略及金融产品的研究与分析工作。

推荐第8篇：证券交易考试 经纪业务

一、证券经纪业务概述 1，在证券经纪业务中，证券公司不垫付资金，不赚差价，只收取一定比例的佣金作为业务收入。 2，在证券经纪业务中，包含的要素有：委托人、证券经纪商、证券交易所和证券交易对象。 3，证券经纪商的作用主要表现在：第一，充当证券买卖的媒介。第二，提供咨询服务。

4，证券经纪业务的特点有：业务对象的广泛性、证券经纪商的中介性、客户指令的权威性、客户资料的保密性。

二、经纪关系的建立

1，按我国现行的做法，投资者人市应事先到中国证券登记结算有限责任公司上海分公司或深圳分公司及其代理点 开立证券账户。投资者到证券经纪商处委托买卖证券之前，证券经纪商与投资者必须签订《证券交易委托代理协议书》（也称《证券委托买卖协议》），并为投资者开立证券交易结算资金账户。 2，《证券委托买卖协议》内容包括：双方声明及承诺，协议标的，资金账户，交易代理，网上委托，变更和撤销，甲方授权代理人委托，甲乙双方的责任及免赔条款，争议解决，机构客户，附则。 3，客户证券资金台账：证券公司通过该帐户对客户的证券买卖交易，证券交易资金支取进行前端控制，对客户证券交易结算资金进行清算交收和计付利息等。 4，委托人的权利：选择经纪商权利；要求经纪商忠实为自己办理受托业务的权利；对自己购买的证券享有持有权和处置权；对交易过程的知情权，寻求司法保护权；享受经纪商按规定提供其他服务的权利。 5，经纪商权利：有拒绝接受不符合规定的委托要求的权利；有按规定收取服务费的权利；对违约或损害经纪商自身权益的客户，经纪商有通过留置其资金，证券或司法途径要求其履约或赔偿的权利。 6，经纪商义务：提供证券业协会统一制定的《风险揭示书》；与客户鉴定《证券交易委托代理协议》；坚持了解客户原则；必须忠诚办理受托业务；坚持为客户保密制度；如实记录客户资金证券的变化；不接受全权委托。 7，投资者在证券营业部的资金存取方式有：证券营业部自办资金存取、委托银行代理资金存取、银证联网转账存取及客户交易结算资金第三方存管。

三，委托买卖。

1，委托指令的基本要素包括：证券账号、日期、品种、买卖方向、数量、价格、时间、有效期、签名和其他内容。 2，价格。计价单位：债券质押式回购为每百元资金到期年收益；买断式回购为每百元面值债券的到期回购价格。 债券交易有两种：全价交易；净价交易（成交价与应计利息分解，价格随行就市，应计利息根据票面利率按天计算）。我国过去证券交易所债券采用全价交易，2002.3.25后国债率先用净价交易，目前交易所公司债券现货交易也用净价。申报价格最小变动单位：A股、债券交易和债券买断式回购交易最小价格变动单位：0.01元人民币；基金权证交易：0.001元人民币；B股交易为0.001美元（深交所为0.01港元）；债券质押式回购交易为0.005元（深交所无）。 3，委托形式：投资者发出委托指令的形式有柜台委托和非柜台委托两大类。（非柜台委托主要有电话委托、传真委托和函电委托、自助终端委托、网上委托等形式）。

4，委托受理：A验资，验证主要对证券委托买卖的合法性和同一性进行审查。验证的合法性审查包括投资主体的合法性审查和投资程序的合法性审查；B审单，审单主要是审查委托单的合法性及一致性；C验证资金及证券。

5，委托执行：A申报原则，证券营业部接受投资者委托后应按“时间优先、客户优先”的原则进行申报竞价；B申报方式，有形席位申报和无形席位申报；C申报时间：上交易所9：15-9：25为开盘集合竞价时间，9：30-11：30、13：00-15：00为连续竞价时间；9：20-9：25不接受撤单申报；深交易所9：15-9：25为开盘集合竞价时间，9：30-11：30 13：00-14：57 为连续竞价 14：57-15：00 为收盘集合竞价时间 9：20-9：

25、14：57-15：00不接受撤单申报；9：25-9：30只接受申报，但不做处理。

四，竞价与成交。 1，证券交易所内的证券交易按“价格优先，时间优先”原则竞价成交。

2，竞价的结果有三种可能：全部成交、部分成交、不成交。

3，目前，我国证券交易所采用的竞价方式：集合竞价方式和连续竞价方式。集合竞价的所有交易以同一价格成交。 4，集合竞价确定成交价的原则：可实现最大成交量的价格（首要原则）；高于该价的买入申报与低于该价的卖出申报全部成交； 5，首个交易日无涨跌幅限制的股票：首次公开发行上市的股票（上交所还包括封闭式基金）；增发上市的股票；暂停上市后恢复上市的股票；交易所和证监会认定的其他形式。 6，无涨跌幅限制证券的有效申报：上海交易所：

1、集合竞价阶段的有效申报：以前收盘价为基础

1）股票交易：50%～900% ；2）基金、债券交易：70%~150%; 3) 债券回购交易申报：无限制。 7，连续竞价阶段的有效申报：最高买入价的90%～最低卖出价的110%且介于上述最高最低申报价平均数的70%与130%之间；当日无交易，以前收盘价为最新成交价。

深交易所：

1、股票上市首日：以发行价为基础≤900%；（开盘竞价）；以最新成交价为基础±10% （收盘竞价、连续竞价）；

2、债券上市首日：以发行价为基础±30% （开盘）；以最新成交价为基础±10% （收盘竞价、连续竞价）；8，债券非上市首日：以前收盘价为基础±10% （开盘）；以最新成交价为基础±10% （收盘竞价、连续竞价）；、债券质押回购非上市首日：以前收盘价为基础±100% （开盘）以最新成交价为基础±100% （收盘竞价、连续竞价）；

（注：上市首日开盘竞价均以发行价为基础，非上市首日开盘竞价以前收盘价为基础；收盘竞价、连续竞价期间均以最新成交价为基础。）

9，有涨跌幅限制证券的有效申报（±10%、±5%、中小板±3%） 10，交易费用：A佣金（不高于证券交易的3‰，不足5元按5元收，B股不足1美元或5港元按1美元5港元收）；B过户费（上交所A股为成交面额的1‰，起点1元；深交所免收A股过户费；B股为成交面额的0.5‰，深不超过500港元，基金交易目前不收过户费）C印花税（2008.9.19只对出让方收1‰）。 11，上海其他费用：A股开户费：个人40/户，机构400/户，补原号10元，补新号同开户；B股：个人19美元；机

构85美元，补原号10，补新号同开户；基金：开户5元，补原号10元；销户（A基）5元；合并账户（A基）10元；开户资料查询（A基）5元；证券过户记录：20元/年/户/次，磁盘100光碟500；账户余额个人20机构50/户次。五，证券公司对所属营业部经纪业务内部控制的主要内容和要求包括以下几点：（难点）

1．应加强对营业部软、硬件技术标准(含升级)等的统一规划和集中管理，应制定统一完善的经纪业务标准化服务规程、操作规范和相关管理制度。2．应制定标准化的开户文本格式，制定统一的开户程序3．应建立对录人证券交易系统的客户资料等内容的复核和保密机制；4．应当要求所属营业部与客户签订公司统一制定的《证券交易委托代理协议书》和《风险揭示书》。5．应针对账户管理、资金存取及划转、委托与撤单、清算交割、指定交易及转托管、查询及咨询等

业务环节存在的风险，制定操作程序和具体控制措施。6．对开户、资金存取及划转、接受委托、清算交割等重要岗位应适当分离，客户资金与自有资金严格分开运作、分开管理。7．应在营业部采用统一的柜面交易系统8．应当实行法人集中清算制度及客户交易结算资金第三方存管制度 9．应建立对托管证券等的登记程序与独立监控机制10．应通过身份认证、证件审核、密码管理、指令记录等措施，加强对交易清算系统的管理，确保交易清算系统的安全。11．应建立健全经纪业务的实时监控系统。12.应定期不定期对营业部交易、财务、清算系统进行检查。13．应建立交易数据安全备份制度。14．对网上交易系统应采取有效的身份认证及访问控制措施，网上交易系统应详细记录客户的网上交易和查询过程。15．对于营业部网络中断、委托中断紧急情况，应制定灾难恢复和应急处理预案并定期修订，建立应急演习机制，确保及时有效地处理各种故障和危机。16．应建立投资者教育与信息沟通机制，向投资者充分揭示投资风险，加强与投资者信息沟通。应建立以“了解自己的客户”和“适当性服务”为核心的客户管理和服务体系。17．应建立交易清算差错的处理程序和审批制度，建立重大交易差错的报告制度，明确交易清算差错的纠纷处理，防止出现隐瞒不报、擅自处理差错等情况。差错处理应留审计痕迹。18．应建立由相对独立人员对重点客户进行定期回访的制度。 六，证券营业部经纪业务的基本操作规范 (一)经纪业务操作规范管理的一般要求：1．前后台分离和岗位分离。（营业部后台电脑管理、会计核算与经纪业务操作等部门或岗位的人员要严格分开，不得兼职或混合操作；电脑管理、会计核算人员不得兼办清算业务）。2．重要岗位专人负责，严格操作权限管理。（资金存取和其他岗位不得合并）。3．营业部工作人员不得私下接受代理客户办理相关业务 4．营业部应按要求妥善保管客户资料及业务档案。20年内不得销毁。5．证券公司总部应加强对营业部业务运作的集中统一管理。(二)经纪业务主要环节的操作规范： 1，证券账户管理。证券账户管理包括证券账户的开立、证券账户挂失补办、证券账户注册资料变更、证券账户合并与注销、非交易过户等。

2，证券账户注销：①自然人申请注销：客户填写注销证券账户申请表，并提交没有证券余额的证券账户卡、有效身份证明文件及复印件。②法人申请注销：客户填写注销证券账户申请表，并提交没有证券余额的证券账户卡。境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书以及授权人的有效身份证明文件复印件。

3，非交易过户：自然人因遗产继承办理公众股非交易过户；因出国定居向受赠人赠与公司职工股办理非交易过户。 七，资金账户管理：

1，开户申请：法人客户，境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书以及授权人的有效身份证明文件复印件。授权 委托书应详细写明授权权限、授权期限等内容。

2，查验和复核：Ⅰ．经办人查验自然人客户开户资料的真实性、有效性、完整性及一致性；Ⅱ．查验法人客户开户条件是否符合《证券法》规定，应以企业真实名称开立资金账户，不得以他人名义开立资金账户进行证券交易；Ⅲ．查验客户授权委托书的真实性、有效性、完整性（授权委托书上的代理人姓名和实际代理人本人身份证及其复印件是否一致、真实）；Ⅳ．通过登记结算系统查验客户提交证券账户的状态，并核对该账户在登记结算系统登记的账户信息。 3，电脑开户。4，开通或变更客户交易结算资金第三方存管：

模式一：二步式开户(一般均采取此模式)。第一，证券公司营业部预指定。第二，存管银行确认。

模式二：一步式开户。客户直接在银行网点或证券公司开户营业部办理相关手续(目前多数银行不采取此模式)。 5，账户挂失、补办： ①遗失资金账户卡或因卡破损无法使用的客户：自然人客户必须凭其本人有效身份证明、证券账户卡(或因破损而无法使用的资金账户卡)办理补卡(或换卡)事宜；法人客户还需持法人授权委托书原件、代理人身份证原件。②遗失身份证及资金账户卡：自然人客户必须凭其本人有效身份证明或户口本、户口所在地公安机关出具的身份明。

6，账户解挂：已办理挂失的自然人客户必须持其本人有效身份证明、证券账户卡。法人客户还需持法人授权委托书原件、代理人身份证原件。 7，自然人客户重要资料变更：1，客户(或代理人)姓名或身份证号发生变化（身份证明，资金账户，变更证明及复印件）；2，授权委托权限及期限发生变化（双方身份证明及客户本人资金账户卡）3，证券账号发生变化（身份证明，资金账户卡，证券账户卡原件及复印件）4，变更代理人（双方身份证明，代理人身份证复印件，客户本人基金账户卡）。 客户委托他人代办的，还应提交经公诉的委托代办书，代办人有效身份证明文件及复印件。 8，法人客户重要资料变更：1，法人全称、注册号码发生变化2，代理人姓名、身份证号发生变化3，授权委托权限、期限发生变化4，变更代理人。

9，密码修改、清密：客户密码遗忘或需柜台修改密码的，可给予清密，由客户本人重新设定密码。自然人客户持本人有效身份证明、资金账户卡。法人客户持经法定代表人签章并加盖公章的法人授权修改密码／清密委托书、代理人身份证件、资金账户卡。

10，资金账户(证券账户)销户：①申请此项业务前，申请人需先办理撤销指定交易手续和转托管手续。申购新股资金冻结期间、开放式基金尚有基金余额、银证关联尚未撤销、未完成交收、客户资料尚未补全、账户冻结等客户状态不正常的不能办理销户。②自然人客户持本人有效身份证明、资金账户卡。 ③申请人填写“客户有关资料更改申请”。④经办人查验，交复核员复核。⑤复核员通过系统进行实时复核，复核要求与经办人相同，并在“客户有关资料更改申请”上签字。⑥经办人办理资金账户(证券账户)销户。⑦经办人打印业务回单(一式两联)交客户签名

确认后一联交客户，一联由营业部留存。⑧经办人将“客户有关资料更改申请”、经客户签名的业务回单等相关资料交业务主管留存归入客户资料档案，经办和复核在该客户的“客户账户类资料更改登记表”上填写变更事项、变更时间并签名或盖章。⑨客户要求办理资金账户销户手续的，办理完毕后，经办人在《证券交易委托代理协议书》的封面盖上“已销户”印章。资金账户已销户的客户资料按销户时间排序另库管理，建立销户登记簿。 八，证券委托买卖。 (1)柜台委托。

(2)非柜台委托。（①人工电话或传真委托。 ②自助及电话自动委托。3.网上委托 ） 九，经纪业务中的禁止行为： (1)不得挪用客户的交易结算资金和证券，亦不得将客户的资金和证券借与他人，或者作为担保物或质 押物。 (2)不得侵占、损害客户的合法权益。

(3)不得违背客户的指令买卖证券，或接受代为客户决定证券买卖方向、品种、数量、时间的全权委托。 (4)不得以任何方式向客户保证交易收益或者承诺赔偿客户的投资损失。 (5)不得为多获取佣金而诱导客户进行不必要的证券买卖。

(6)不得在批准的营业场所之外接受客户委托和进行清算、交收。

(7)不得以任何方式提高或降低，或者变相提高或降低证券交易管理部门和证券交易所规定的证券交易收费标准，收取不合理的佣金和其他费用。

(8)不得散布谣言或其他非公开披露的信息。 (9)不得借职业之便，利用或泄露内幕信息。

(10)不得为他人操纵市场、内幕交易、欺诈客户提供方便。 十，证券经纪业务的风险： 1，合规风险（法律风险）

主要包括：挪用公款买卖证券、编造宣传影响证券交易的虚假信息、违背客户委托办理交易、未经客户的委托擅自喂客户买卖证券、假借客户的名义买卖证券、喂牟取佣金收入诱使客户进行不必要的买卖等。 2，管理风险

A客户开户时审核证件、资料不严而导致的风险;B客户取款时审核证件、身份不严或付款差错而导致的风险;C客户委托买卖时审核凭证不慎而造成的风险D证券公司工作人员申报差错引起的风险;E无权或越权代理而造成的风险;F交收失误引起的风险。

3，技术风险(一般主要来自于硬件设备和软件两个方面)。 十一，经纪业务风向防范： 1，合规风险防范（A证券公司加强合规文化建设，员工增强法制观念和合规意识；B健全各项规章制度，完善内部控制机制和制度；C对客户交易结算资金实行第三方存款制度，对经纪业务账户管理、交易、清算、核算、操作权限、风险控制等实行集中提议管理，对风险程度和重要性不同的业务实行实时复核、分级审批；D强化岗位制约和监管，对经纪业务主要部门和岗位实行相互分离的管理制度）。 2，管理风险防范（A加强经纪业务营销管理；B严格执行经纪业务操作规程；C建立经纪业务营销和账户管理操作信息管理系统，防范从业人员执业行为引发的风险，保护客户合法权益；D加强员工培训；E建立客户投诉处理及责任追究机制；F建立经纪业务检查稽核制度）。 3，技术风险防范（A应根据业务需要建立完善的信息技术系统及相应的容错备份系统和灾难备份系统；B制定并严格执行信息系统运行管理制度和备份方案、系统故障及业务应急处理预案，做好信息系统的日常管理和维护保养，定期按应急处理预案进行演练）。 十二，经纪业务监管措施： 1，证券公司的内部控制；2，证券业协会的自律管理（协会是自律性组织，是社会团体法人，证券公司应当加入协会）3，证券交易所的监管（证券交易所是证券经纪业务的一线监管机构）；4，证券监管机构的监管（属于行政监管，A证券公司向监管机构的报告制度；B信息纰漏；C检查制度。十三，补充材料 ：证券交易公开信息

（一）首个交易日不实行价格涨跌幅限制以及对于有价格涨跌幅限制的股票、封闭式基金，竞价交易出现以下情形之一的：

1、日收盘价格涨跌幅偏离值达到±7%的各前3只股票（基金）

2、日价格振幅达到15%的前3只股票（基金）

3、日换手率达到20%的前3只股票（基金）

证券交易分别公布相关证券当日买入、卖出金额最大的5家会员营业部（或席位）的名称及买入、卖出金额。

（二）股票、封闭式基金竞价交易出现下列情况属于异常波动：

1、连续3个交易日内日收盘价格涨跌幅度偏离值达到±20%；

2、ST股票和ST*股票连续3个交易日内日内收盘价格涨跌幅度偏离值达到±15%的（包括SST、S*ST）；

3、连续3个交易日内日均换手率与前5个交易日的日均换手率比值达到30倍，并且该股票、封闭式基金连续3个交易日内的累计换手率达到20%。证券交易分别公布相关证券当日买入、卖出金额最大的5家会员营业部（或席位）的名称及累计买入、卖出金额。合格境外投资者（QFII）证券交易管理

（一）持股比例

1、单个境外投资者通过合格投资者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超过该公司股份总数的10%；

2、所有境外投资者对单个上市公司A股持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的20%；

3、战略投资的持股不受上述条件限制。

（二）持股报告 所有境外投资者对单个上市公司A股持股比例合计达到16%及其后每增加2%，在交易日结束后必须公布持有总数和持股比例。

（三）超限处理

1、单个合格投资者超限 自接受到减持通知之日起的5个交易日内予以减持，以满足持股限定比例要求。

2、多个合格投资者合计超限 按照“后买先卖”原则确定平仓顺序，合格境外投资者自接受到减持通知之日起的5个交易日内予以减持，以满足持股限定比例要求（即单个持有≤10%、合计持有≤20%）

推荐第9篇：第四章 证券经纪业务

第四章 证券经纪业务

一、单项选择题

1.下列属于证券经纪商应发挥的作用的是( )。

A.提供证券资产管理

B.提高证券市场效益

C.提供信息服务

D.防止股价波动

2.证券经纪业务包含的要素不包括( )。

A.委托人

B.证券经纪商

C.证券交易所

D.中国证券业协会

3.同一证券公司在同时接受两个以上委托人就相同种类、相同数量的证券按相同价格分别作委托买入和委托卖出时，必须( )完成交易。

A.自行对冲

B.分别进场申报竞价成交

C.与委托人协商对冲 木

D.报交易所批准后对冲

4.在证券经纪业务营销中，客户服务中的( )是证券经纪业务服务的核心。

A.交易通道服务

B.有形服务

C.信息咨询服务

D.技术服务

5.( )是证券经纪业务营销的关键环节。

A.目标市场选择

B.营销渠道选择

C.客户促成

D.客户关系建立

6.( )是客户招揽的保证。

A.目标市场选择

B.营销渠道选择

C.客户促成

D.客户关系建立

7.证券公司应当根据客户财务与收入状况、证券专业知识、证券投资经验和风险偏好、年龄等情况，在与客尸签订《证券交易委托代理协议书》时，对客户进行初次风险承受能力评估，以后至少( )根据客户证券投资情况等进行一次后续评估，并对客户进行分类管理，分类结果应当以书面或者电子形式记载、留存。

A.每年

B.每两年

C.每三年

D.不定期

8.委托柜台在接受客户委托时，若证券名称和证券代码不一致时，无法及时与客户取得联系时，则以( )为准输入委托指令代理客户买卖股票。

A.证券代码 www.daodoc.com

23.客户采用人工电话或传真委托，必须拨打营业部指定的电话。( )

对 错

24.无事先约定、未预留印鉴或签名的，则营业部不受理人工电话或传真委托。( )

对 错

25.当日单个证券账户累计撤销指定或转托管市值超过营业部及公司规定额度的，应将原始申请书交营业部主管领导实时审核签名或上报公司总部审批。( )

对 错

26.营业部根据委托书的变更内容进行修改，须重新签订客户授权委托书，原客户授权委托终止。( )

对 错

27.如客户当日有银证转账交易的，不能办理银行账户变更手续。( )

对 错

28.补办新号码证券账户卡的，复核员直接打印证券账户卡交客户(申请人)。( )

对 错

29.补办原号码上海证券账户卡还应当提供托管证券公司(或B股托管机构)出具的原证券账户冻结证明。( )

对 错

30.对于未办理指定交易的上海证券账户持有人，申请补办证券账户卡之前，应先办理指定交易手续。( )

对 错

31.在客户交易结算资金第三方存管制度下，客户交易结算资金的存取全部通过指定的存管银行办理。( )

对 错

32.如果在有效期限内，受托人已经按原委托指令的内容买卖成交了，委托人就必须承认交易结果，办理交割清算。( )

对 错

33.2007年11月7日，中国证券业协会发布了有关证券交易委托代理协议的指引，要求证券公司应根据《证券交易委托代理协议(范本)》修订与客户签订的相关证券经纪业务合同文本。( )

对 错

34.证券公司客户的交易结算资金应当存放在商业银行，以每个客户的名义单独立户管理。( )

对 错

35.产品销售的“适应性\"原则是指在了解客户的基础上，将适当的产品和服务提供给适当的客户。( )

对 错

36.证券公司在开展经纪业务时，为客户所提供的核心服务是证券交易通道服务，满足的是客户完成证券交易的核心需求。( )

对 错

37.售后服务主要体现在客户办理开户手续或购买证券产品、签订投资协议过程中为客户提供的服务。( )

对 错

38.证券业协会是证券业的自律性组织，是社会团体法人。( )

对 错

39.对公司从业人员在执业过程中的违法违规行为，按照有关法律法规和公司有关制度的规定，追究其责任，属于合规风险的防范措施。( )

对 错

40.对于无效投诉，证券公司和证券公司营销人员没有必要对客户解释。( )

对 错

41.证券公司私下接受客户委托或接受客户的全权委托代理其买卖证券，属于合规风险。( )

对 错

42.证券经纪业务的风险是指证券公司在开展证券经纪业务过程中因种种原因而导致客户利益遭受损失的可能性。( )

对 错

43.证券公司在经纪业务营销活动中违反规定委托其他单位或者个人进行客户招揽、客户服务或者产品销售的活动，属于其管理风险。( )

对 错

44.营业部为客户办理证券交割一般有自助交割和柜台人工交割两种交割方式。( )

对 错

45.证券经纪商对委托人的一切委托事项负有保密义务，未经委托人许可严禁泄露，因此可不配合监管、司法机关与证券交易所等的查询。( )

对 错

46.证券公司应当建立健全信息查询制度、客户回访制度、异常交易和操作监控制度、客户投诉和纠纷处理机制、科学合理的证券经纪人绩效考核制度以及证券经纪人档案，加强对证券经纪人的日常管理。( )

对 错

47.我国现行的法规规定，证券经纪商不得接受代替客户决定买卖证券数量、种类、价格及买入或卖出的全权委托，也不得将营业场所延伸到规定场所以外。( )

对 错

48.证券公司应当建立健全证券经纪业务客户管理与客户服务制度，加强投资者教育，保护客户合法权益。( )

对 错

49.证券公司对证券经纪业务人员的绩效考核和激励，应直接与客户开户数、客户交易量挂钩，应当将被考核人员行为的合规性、服务的适当性、客户投诉的情况等作为考核的重要内容，考核结果应当以书面或者电子方式记载、保存。( )

对 错

50.客户的资金账户应当在证券营业部现场开立。( )

对 错

51.证券公司及证券营业部应当建立客户投诉书面或者电子档案，保存时间不少于3年。( )

对 错

52.证券经纪商与客户之间存在着从属或依附的关系。( )

对 错

53.涉及客户资金账户及证券账户的开立、信息修改、注销，建立及变更客户资金存管关系，客户证券账户转托管和撤销指定交易等与客户权益直接相关的业务应当一人操作、一人复核，复核应当留痕。( )

对 错

推荐第10篇：第四章证券经纪业务

第四章 证券经纪业务

【大纲要求】

熟悉证券经纪业务的含义和特点；掌握证券经纪关系的确立过程；熟悉《证券交易委托代理协议》的主要内容；掌握开立交易结算资金账户的要求；掌握客户证券交易结算资金第三方存管的主要内容；熟悉证券交易委托人和证券经纪商的概念、权利和义务。

熟悉证券经纪业务运营管理的一般要求；熟悉经纪业务主要环节的操作规范；熟悉投资者教育和适当性管理的重点内容；熟悉经纪业务中的禁止行为。

熟悉证券经纪业务营销的主要内容和实务；熟悉证券经纪业务营销监管的基本要求。

熟悉经纪业务内部控制主要内容和要求；熟悉证券经纪业务的风险种类；熟悉经纪业务的风险防范措施；熟悉经纪业务的监管措施与法律责任。

【要点详解】

第一节 证券经纪业务概述

一、证券经纪业务的含义（熟悉）

1．含义

证券经纪业务是指证券公司通过其设立的证券营业部，接受客户委托，按照客户的要求，代理客户买卖证券的业务。在证券经纪业务中，证券公司不赚取买卖差价，只收取一定比例的佣金作为业务收入。一般可分为柜台代理买卖和证券交易所代理买卖两种。

2．要素

在证券经纪业务中，包含的要素有：委托人、证券经纪商、证券交易所和证券交易对象。

3．证券经纪商的作用

主要表现在：（1）充当证券买卖的媒介；（2）提供信息服务。

【例1¡¤单选题】关于证券经纪业务的要素，下列说法中错误的是（

）。[2009年11月真题]

A．证券交易所是供已发行的证券进行流通转让的市场

B．证券经纪商，即经纪人，是介绍证券投资者从事证券交易的中间人

C．证券投资者既可以是自然人，也可以是法人

D．委托人，即证券投资者是买卖证券的主体

【答案】B

【解析】证券经纪商是指接受客户委托、代客买卖证券并以此收取佣金的中间人。

二、证券经纪业务的特点（熟悉）

1．业务对象的广泛性

所有上市交易的股票和债券都是证券经纪业务的对象。

2．证券经纪商的中介性

证券经纪业务是一种代理活动，证券经纪商不以自己的资金进行证券买卖，也不承担交易中证券价格涨跌的风险，而是充当证券买方和卖方的代理人。

3．客户指令的权威性

证券经纪商必须严格地按照委托人指定的证券、数量、价格和有效时间买卖证券，不能自作主张，擅自改变委托人的意愿。

4．客户资料的保密性

在证券经纪业务中，委托人的资料关系到其资产安全和投资决策的实施，证券经纪商有义务为客户保密，但法律另有约定的除外。

【例2¡¤多选题】在证券经纪业务中，证券经纪商有义务为客户保密，但法律另有约定的除外。保密的资料包括（

）。[2009年3月真题]

A．客户开户的基本情况

B．客户委托的有关事项

C．客户股东账户中的库存证券种类和数量

D．客户进行交易的场所

【答案】ABC

【解析】证券经纪商为保密的资料包括：①客户开户的基本情况，如股东账户和资金账户的账号和密码；②客户委托的有关事项，如买卖哪种证券、买卖证券的数量和价格等；③客户股东账户中的库存证券种类和数量、资金账户中的资金余额等。

三、证券经纪关系的建立

1．证券经纪关系的确立（掌握）

经纪关系的建立过程包括：证券经纪商向客户讲解有关业务规则、协议内容和揭示风险，并请客户签署《风险揭示书》和《客户须知》；客户与证券经纪商签订《证券交易委托代理协议书》，与其指定存管银行、证券经纪商签订《客户交易结算资金第三方存管协议》；客户在证券营业部开立证券交易资金账户等。

（1）讲解业务规则、协议内容和揭示风险，签署《风险揭示书》和《客户须知》

这一环节实际上起到了投资者教育的作用。一般来说，《风险揭示书》会告知客户从事证券投资将包括但不限于如下风险：宏观经济风险、政策风险、上市公司经营风险、技术风险、不可抗力因素导致的风险和其他风险。证券经纪商还要向客户提供一份《客户须知》，以便投资者了解诸如股市的风险、合法的证券公司及证券营业部、投资品种与委托买卖方式的选择、客户与代理人的关系、个人证券账户与资金账户实名制、严禁全权委托投资、公司客户投诉电话等事项。

（2）签订《证券交易委托代理协议》和《客户交易结算资金第三方存管协议》

《证券交易委托代理协议》是客户与证券经纪商之间在委托买卖过程中有关权利、义务、业务规则和责任的基本约定，也是保障客户与证券经纪商双方权益的基本法律文书。

（3）开立资金账户与建立第三方存管关系

资金账户是指客户在证券公司开立的专门用于证券交易结算的账户，即《客户交易结算资金第三方存管协议书》所指的¡°客户证券资金台账¡±。

证券营业部为客户开立资金账户应严格遵守¡°实名制¡±原则。客户须持有效身份证明文件或法人合法证件，以客户本人名义开立；资金账户应与客户开立的各类证券账户、在存管银行开立的结算账户名称一致、名实相符。

客户开立资金账户时，应同时自行设置交易密码和资金密码（统称密码）。客户在正常的交易时间内可以修改密码。

证券公司、存管银行根据与客户签订的《客户交易结算资金第三方存管协议书》，为客户建立其交易结算资金的第三方存管关系。

【例3¡¤单选题】个人投资者在证券经纪商处开立证券交易结算资金账户时，须提交（

）。[2010年5月真题]

A．有效身份证明文件

B．银行存款证明

C．资金存取密码

D．所在单位证明

【答案】A

【解析】证券营业部为客户开立资金账户应严格遵守¡°实名制¡±原则。客户须持有效身份证明文件或法人合法证件，以客户本人名义开立；资金账户应与客户开立的各类证券账户、在存管银行开立的结算账户名称一致、名实相符。

2．客户交易结算资金第三方存管（掌握）

目前，按照《证券法》的规定，证券公司客户的交易结算资金应当存放在商业银行，以每个客户的名义单独立户管理。中国证监会也明确要求证券公司在2007年全面实施¡°客户交易结算资金第三方存管¡±。

客户交易结算资金第三方存管是指证券公司将客户的交易结算资金存放在指定的存管银行，以每个客户的名义单独立户管理。指定存管银行与证券公司及其客户签订客户的交易结算资金存管合同，约定客户的交易结算资金存取、划转、查询等事项，并按照证券交易净额结算、货银对付的要求，为证券公司开立客户的交易结算资金汇总账户。客户交易结算资金的存取通过指定存管银行办理，存管银行为客户提供交易结算资金余额及变动情况的查询服务。

客户交易结算资金第三方存管制度与以往的客户交易结算资金管理模式相比，发生了根本性的变化。主要体现在以下几个方面：

（1）证券公司客户的交易结算资金只能存放在指定的存管银行，不能存入其他任何机构；

（2）指定的存管银行须为每个客户建立管理账户，用以记录客户资金的明细变动及余额；

（3）客户、证券公司和指定的存管银行通过签订合同的形式明确具体的客户交易结算资金存取、划转、查询等事项；

（4）客户交易结算资金的存取，全部通过指定的存管银行办理；

（5）指定的存管银行须保证客户能够随时查询其交易结算资金的余额及变动情况。

通过这些变化可以看出，客户交易结算资金第三方存管是从制度上保证客户资金安全、维护投资者利益、控制证券行业风险、维护市场稳定的一种全新的客户交易结算资金管理制度。

【例4¡¤单选题】目前按照《证券法》的要求，证券公司客户的交易结算资金应当存放在商业银行，以每个客户的名义（

）管理。[2010年3月真题]

A．银证转账

B．多个账户

C．分类账户

D．单独立户

【答案】D

【解析】《证券法》第一百三十九条规定，证券公司客户的交易结算资金应当存放在商业银行，以每个客户的名义单独立户管理。根据此规定，证券公司已全面实施¡°客户交易结算资金第三方存管¡±。

3．委托人、证券经纪商的权利与义务（熟悉）

委托单不仅具备委托合同应具备的主要内容，而且明确了证券经纪商作为受托人以委托人（客户）的名义、在委托人授权范围内办理证券投资事务权限的义务，明确了证券经纪商是委托人进行证券交易代理人的法律身份。这种委托关系表现为：客户是授权人、委托人，证券经纪商是代理人、受托人。

（1）委托人的权利与义务

在委托买卖证券的过程中，客户作为委托人，享有一定的权利。主要有：①选择经纪商的权利；②要求经纪商忠实地为自己办理受托业务的权利；③对自己购买的证券享有持有权和处置权；④对证券交易过程的知情权；⑤寻求司法保护权；⑥享受经纪商按规定提供其他服务的权利。

客户作为委托合同的委托人，在享受权利时也必须承担下列相应的义务：①认真阅读证券经纪商提供的《风险揭示书》和《证券交易委托代理协议》，了解从事证券投资存在的风险，按要求签署有关协议和文件，并严格遵守协议约定；②按要求如实提供有关证件，填写开户书，并接受证券经纪商的审核；③了解交易风险，明确买卖方式；④按规定缴存交易结算资金；⑤确定委托手段；⑥接受交易结果；⑦履行交割清算义务。

（2）证券经纪商的权利与义务

在委托买卖证券的过程中，证券经纪商作为受托人，享有一定的权利。主要有：①有拒绝接受不符合规定的委托要求的权利；②有按规定收取服务费用的权利；③对违约或损害经纪商自身权益的客户，经纪商有通过留置其资金、证券或司法途径要求其履约或赔偿的权利。

证券经纪商也必须承担一定的义务：①在客户办理开户手续时，证券经纪商应指定专人向客户讲解有关业务规则和合同内容，并以书面方式向其揭示投资风险，提醒客户了解并注意从事证券投资存在的风险；②按规定与客户签订载入中国证券业协会统一制定的必备条款的《证券交易委托代理协议》，并严格遵守协议约定；③坚持客户适当性管理原则；④必须忠实办理受托业务；⑤坚持为客户保密制度；⑥如实记录客户资金和证券的变化；⑦不接受全权委托。

【例5¡¤单选题】下列属于证券委托买卖中委托人权利的是（

）。[2010年3月真题]

A．选择证券经纪商

B．了解交易风险，明确买卖方式

C．采用正确的委托手段

D．如实填写开户书

【答案】A

【解析】在委托买卖证券的过程中，客户作为委托人，享有一定的权利。主要有：①选择经纪商的权利；②要求经纪商忠实地为自己办理受托业务的权利；③对自己购买的证券享有持有权和处置权；④对证券交易过程的知情权，即客户有权知晓委托、交易、清算交割等方面的信息；⑤寻求司法保护权；⑥享受经纪商按规定提供其他服务的权利。BCD三项均为证券委托买卖中委托人的义务。

第二节 证券经纪业务的营运管理

证券营业部日常经营管理的主要内容就是经纪业务的营运管理。营业部经纪业务的营运管理主要是通过制定标准化的经纪业务操作规程，规范经纪业务操作程序，并合理、有效地组织实施来实现的。经纪业务操作规程是确保营业部经纪业务各环节顺利运转及规范运作、减少业务差错、提高工作效率和服务质量的重要制度。

【例6¡¤单选题】证券营业部日常经营管理的主要内容是经纪业务的（ ）。

A．制度管理

B．人员管理

C．财务管理

D．营运管理

【答案】D

【解析】证券营业部日常经营管理的主要内容就是经纪业务的营运管理。营业部经纪业务的营运管理主要是通过制定标准化的经纪业务操作规程，规范经纪业务操作程序，并合理、有效地组织实施来实现的。

一、经纪业务营运管理的一般要求（熟悉）

1．前后台分离和岗位分离；

2．重要岗位专人负责，严格操作权限管理；

3．营业部工作人员不得私下接受代理客户办理相关业务；

4．营业部应按要求妥善保管客户资料及业务档案；

5．证券公司总部应加强对营业部业务运作的集中统一管理。

二、经纪业务主要环节的操作规范（熟悉）

经纪业务主要环节包括证券账户管理、资金账户管理、证券委托买卖、清算交割等。

1．证券账户管理

证券账户管理包括证券账户的开立、证券账户挂失补办、证券账户注册资料查询与变更、证券账户合并与注销、非交易过户等。

（1）代理开立证券账户

①境内自然人申请开立证券账户：由客户本人填写《自然人证券账户注册申请表》，并提交本人有效身份证明文件及复印件。委托他人代办的，还需提供经公证的委托代办书、代办人的有效身份证明文件及复印件。

境内自然人申请开立B股账户，需先开立B股资金账户。

【例7¡¤单选题】境内自然人申请开立B股账户，须先开立（

）。[2010年5月真题]

A．H股账户

B．A股资金账户

C．A股账户

D．B股资金账户

【答案】D

【解析】境内自然人申请开立B股账户，须先开立B股资金账户。即境内居民个人需凭本人有效的身份证明文件到其原外汇存款银行，将其可投资B股的外汇资金转入本人欲委托买卖B股的证券公司的B股保证金账户，然后凭本人有效身份证明和本人进账凭证到该证券公司开立B股资金账户，最后凭B股资金账户开户证明开立B股账户。

②境内法人申请开立证券账户：客户填写《机构证券账户注册申请表》，并提交有效身份证明文件（企业法人营业执照或注册登记证书）及复印件或加盖发证机关确认章的复印件、经办人有效身份证明文件及复印件。

境内法人还需提供加盖公章的法定代表人证明书、经法定代表人签章并加盖公章的法定代表人开立机构证券账户授权委托书、法定代表人的有效身份证明文件复印件。

境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书，以及授权人的有效身份证明文件复印件。

③境内合伙企业、创业投资企业申请开立证券账户：客户填写《合伙企业等非法人组织证券账户注册申请表》；提交工商管理部门颁发的营业执照（或其他国家有权机关颁发的合伙组织成立证书）及复印件；组织机构代码证及复印件；合伙协议或投资各方签署的创业投资企业合同及章程（须加盖企业公章）；全体合伙人或投资者名单、有效身份证明文件及复印件；经办人有效身份证明文件及复印件，执行事务合伙人或负责人证明书（须加盖企业公章），执行事务合伙人或负责人有效身份证明文件及复印件，加盖企业公章的执行事务合伙人或负责人对经办人的授权委托书（合伙企业执行事务合伙人，以合伙企业营业执照上的记载为准，有多名合伙企业执行事务合伙人的，由其中一名在授权书上签字；执行事务合伙人是法人或者其他组织的，由其委派代表在授权书上签字）。

创业投资企业还须提交国家商务部颁发的《外商投资企业批准证书》或省级（含副省级城市）以上创业投资管理部门出具的创业投资企业备案文件。

（2）证券账户卡挂失补办

①自然人申请挂失补办：客户本人填写挂失补办证券账户卡申请表，并提供本人有效身份证明文件及复印件，或本人户口本、户口所在地公安机关出具的贴本人照片并压盖公安机关印章的身份证遗失证明及复印件。补办新号码上海证券账户卡时，还应提供其指定交易证券营业部（或B股托管机构）出具的原证券账户冻结证明。客户委托他人代办的，还应提交经公证的代理委托书、代办人的有效身份证明文件及复印件。

②法人申请挂失补办：法人客户经办人（被授权人）填写挂失补办证券账户卡申请表。

补办原号码证券账户卡：提交法人有效身份证明文件及复印件或加盖发证机关确认章的复印件；经办人有效身份证明文件及复印件。

补办新号码证券账户卡：境内法人提交法定代表人证明书、法定代表人授权委托书和法定代表人有效身份证明文件复印件。境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书，以及授权人的有效身份证明文件复印件。

对于未办理指定交易的上海证券账户持有人，申请补办证券账户卡之前，应先办理指定交易手续。

补办新号码上海证券账户卡还应当提供托管证券公司（或B股托管机构）出具的原证券账户冻结证明。

补办原号码证券账户卡的，直接打印证券账户卡交客户（申请人）。

补办新号码证券账户卡的，按规定数据格式将有关资料传送中国结算公司，中国结算公司审核合格后即时予以配号，自动将新证券账户托管到原证券账户托管的证券公司（或B股托管机构），并将相关证券由原证券账户转到新的证券账户。

【例8¡¤多选题】境内法人投资者申请挂失补办证券账户卡时，需提交的材料有（

）。[2009年5月真题]

A．法人有效证明文件复印件或加盖发证机关确认章的复印件

B．法定代表人的有效身份证证明文件复印件

C．法定代表人的授权委托书

D．法定代表人证明书

【答案】BCD

【解析】法人客户经办人（被授权人）填写挂失补办证券账户卡申请表，境内法人提交企业法人营业执照或注册登记证书的原件及复印件，或加盖发证机关确认章的复印件和业务经办人有效身份证明文件及复印件；法定代表人证明书、法定代表人授权委托书和法定代表人有效身份证明文件复印件。

（3）证券账户注册资料的查询

①自然人申请查询：客户本人填写《证券账户注册资料查询申请表》，并提交本人有效身份证明文件及复印件，或本人户口本、户口所在地公安机关出具的贴有本人照片并压盖公安机关印章的身份证遗失证明及复印件。委托他人代办的，还需提供经公证的委托代办书、代办人的有效身份证明文件及复印件。

②法人申请查询：客户填写《证券账户注册资料查询申请表》，并提交有效身份证明文件及复印件或加盖发证机关确认章的复印件，或发证机关出具的注明注册号的遗失证明及复印件，以及经办人有效身份证明文件及复印件。

境内法人还需提供法定代表人证明书、法定代表人授权委托书和法定代表人的有效身份证明文件复印件；境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书以及授权人的有效身份证明文件复印件。

【例9¡¤单选题】境内法人投资者查询其证券账户时，不需提交的材料是（

）。[2009年9月真题]

A．法定代表人的有效身份证明文件复印件

B．法定代表人授权委托书

C．主要股东授权委托书

D．法定代表人证明书

【答案】C

【解析】法人申请查询：客户填写《证券账户注册资料查询申请表》，并提交有效身份证明文件及复印件或加盖发证机关确认章的复印件，或发证机关出具的注明注册号的遗失证明及复印件，以及经办人有效身份证明文件及复印件。境内法人还需提供法定代表人证明书、法定代表人授权委托书和法定代表人的有效身份证明文件复印件；境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书以及授权人的有效身份证明文件复印件。

（4）证券账户注册资料的变更

当证券账户注册资料中的自然人姓名或机构名称、有效身份证明文件号码或中国结算公司要求的其他情形之一发生变化时，账户持有人应及时办理注册资料变更手续。

①自然人申请变更：客户本人填写《证券账户注册资料变更申请表》，并提交客户本人证券账户卡及复印件、本人有效身份证明文件及复印件、发证机关出具的有关变更证明及复印件（变更证明包括原姓名、原身份证号码及新姓名、新身份证号码）、中国结算公司要求提供的其他资料。客户委托他人代办的，还需提供经公证的委托代办书、代办人有效身份证明文件及复印件。

②法人申请变更：客户填写《证券账户注册资料变更申请表》。并提交证券账户卡及复印件；法人有效身份证明文件及复印件或加盖发证机关确认章的复印件；发证机关出具的有关变更证明及复印件；经办人有效身份证明文件及复印件；中国结算公司要求提供的其他资料。

境内法人还需提供法定代表人证明书、法定代表人授权委托书和法定代表人的有效身份证明文件复印件；境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书，以及授权人的有效身份证明文件复印件。

合伙企业、创业投资企业申请变更：企业名称、有效身份证明文件号码、企业类型、营业期限、执行事务合伙人（或委派代表）或负责人、其他合伙人或投资者发生变更的，企业应及时申请办理账户注册信息变更手续。客户填写《合伙企业等非法人组织证券账户注册资料变更申请表》；提交工商管理部门颁发的营业执照（或其他国家有关机关颁发的合伙组织成立证书）及复印件；变更后的合伙协议或创业投资企业合同及章程（须加盖企业公章）；发证机关出具的有关变更证明文件及复印件；变更后执行事务合伙人或负责人有效身份证明文件及复印件，执行事务合伙人是法人或者其他组织的，还需提供委派代表有效身份证明文件及复印件（执行事务合伙人或负责人变更时提供）；继任代表的有效身份证明文件及复印件、继任委派书（法人、其他组织委派的执行合伙事务的代表发生变化时提供）；变更后的全体合伙人或投资者名录，涉及变更的合伙人或投资者的有效身份证明文件及复印件（合伙人或投资者变更时提供）；经办人有效身份证明文件及复印件，执行事务合伙人或负责人证明书（须加盖企业公章），执行事务合伙人或负责人有效身份证明文件及复印件，加盖企业公章的执行事务合伙人或负责人对经办人的

授权委托书（合伙企业执行事务合伙人，以合伙企业营业执照上的记载为准，有多名合伙企业执行事务合伙人的，由其中一名在授权书上签字；执行事务合伙人是法人或者其他组织的，由其委派代表在授权书上签字）。

（5）证券账户合并

①自然人申请合并：客户填写《合并证券账户申请表》，并提交有效身份证明文件及复印件、拟合并的证券账户卡及复印件。客户委托他人代办的，还需提供经公证的委托代办书、代办人的有效身份证明文件及复印件。

②法人申请合并：客户填写《合并证券账户申请表》，并提交拟合并的证券账户卡及复印件、法人有效身份证明文件及复印件或加盖发证机关确认章的复印件、经办人有效身份证明文件及复印件。

境内法人还需提交加盖公章的法定代表人证明书、法定代表人签章并加盖公章的法定代表人有效身份证明文件复印件、法定代表人授权合并证券账户委托书。境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书以及授权人的有效身份证明文件复印件。

（6）证券账户注销

①自然人申请注销：客户填写《注销证券账户申请表》，并提交没有证券余额的证券账户卡、有效身份证明文件及复印件。客户委托他人代办的，还需提供经公证的委托代办书、代办人的有效身份证明文件及复印件。

②法人申请注销：客户填写《注销证券账户申请表》，并提交没有证券余额的证券账户卡；法人有效身份证明文件及复印件或加盖发证机关确认章的复印件；经办人有效身份证明文件及复印件。

境内法人需提交加盖公章的法定代表人证明书、法定代表人签章并加盖公章的法定代表人授权注销证券账户委托书、法定代表人有效身份证明文件复印件。境外法人还需提供董事会或董事、主要股东授权委托书以及授权人的有效身份证明文件复印件。

③合伙企业、创业投资企业申请注销：企业依法解散的，清算人应当自清算结束之日起15日内申请注销。经办人填写《注销证券账户申请表》；提交证券账户卡；企业有效身份证明文件及复印件{经办人有效身份证明文件及复印件；清算人对经办人的授权委托书。

（7）非交易过户

①自然人因遗产继承办理公众股非交易过户：申请人填写股份非交易过户申请表，并提交继承公证书、证明被继承人死亡的有效法律文件及复印件、继承人身份证原件及复印件、证券账户卡原件及复印件、股份托管证券营业部出具的所涉流通股份冻结证明。申请人委托他人代办的，还应提供经公证的代理委托书、代办人有效身份证明文件及复印件。

②自然人因出国定居向受赠人赠与公司职工股办理非交易过户：申请人填写股份非交易过户申请表，并提交赠与公证书、赠与方原户口所在地公安机关出具的身份证注销证明及复印件、受赠方身份证及复印件、当事人双方证券账户卡及复印件、上市公司出具的确认受赠人为该公司职工的证明。申请人委托他人代办的，还应提供经公证的代理委托书、代办人有效身份证明文件及复印件。

2．资金账户管理

资金账户（证券资金台账）管理包括资金账户的开户和销户、开通客户交易委托品种、交易委托方式及操作权限、指定客户资金存管银行、开通或变更客户交易结算资金第三方存管、指定或撤销指定交易、证券转托管、资金账户挂失与解挂、客户资料修改、密码管理等。

【例10¡¤单选题】证券投资者在证券营业部开立资金账户时不须签署的文件是（

）。[2010年5月真题]

A．风险提示书

B．买者自负承诺函

C．证券交易委托代理协议书

D．保密协议

【答案】D

【解析】客户开立资金账户时必须签署《证券交易委托代理协议书》、《风险揭示书》、《买者自负承诺函》（均一式两份），以及《客户资金第三方存管协议书》（一式三份）等文件。一份交客户保存，一份由营业部存档，《客户资金第三方存管协议书》一份交存管银行。

3．证券委托买卖

（1）柜台委托。客户委托买卖时应使用营业部统一制作的证券买卖委托单，按照委托单标明的各项内容，完整、详细、正确地填写，且必须当面签署姓名。委托柜台应严格按照时间优先的原则，依次为客户办理委托业务，不得漏报或插报。

（2）非柜台委托。非柜台委托包括人工电话或传真委托、自助和电话自动委托、网上委托等。

（3）撤单。营业部在接受客户撤销或修改通过委托柜台进行的委托时，客户须持身份证、资金卡填写撤单申请（委托单），并当面签署姓名。非本人办理的须审核有无委托权限。

4．清算交割

清算交割包括根据成交单与委托单配对，为客户办理交割，打印交割单，应客户要求查询交易结果、证券及资金余额，打印对账单等。

三、投资者教育及咨询服务（熟悉）

1．投资者教育与适当性管理

投资者教育主要是对投资者进行证券法规宣传、证券知识普及、证券交易风险揭示和证券公司基本信息公示等。

投资者教育的目的就是要提高投资者的风险意识、参与意识和风险识别能力，进而提高投资者理性投资、规避风险、自我保护的能力。投资者教育是推进市场稳定运行和健康发展的重要举措，是客户适当性管理、维护投资者合法权益的需要，也是证券公司提升客户服务水平、规范经营行为的需要。

投资者教育主要是通过营业部设立¡°投资者园地¡±、公司网站、交易委托系统、客服中心等多种渠道，并综合运用电视、报刊、网络、宣传材料、户外广告、培训讲座、电话语音提示、手机短信等多种方式进行。

证券公司应当建立健全客户适当性管理制度，为客户提供适当的产品和服务。证券公司应当根据客户财务与收入状况、证券专业知识、证券投资经验和风险偏好、年龄等情况，在与客户签订《证券交易委托代理协议书》时，对客户进行初次风险承受能力评估，以后至少每两年根据客户证券投资情况等进行一次后续评估，并对客户进行分类管理，分类结果应当以书面或者电子形式记载、留存。

证券公司应当建立健全投资者教育和适当性管理的工作机制和业务流程，要将投资者教育和适当性管理工作融入经纪业务流程，具体体现在客户服务体系的各个环节。重点突出在以下几个方面：

（1）对有具体适当性管理要求、规定准入条件的交易业务，要切实按适当性管理的有关规定办理有关开户、开通交易权限等手续；

（2）要从开户环节着手风险揭示，向客户讲解有关业务合同、协议的内容，明示证券投资的风险，并由客户在《风险揭示书》上签字确认；

（3）要持续地采取各种有效方式让投资者充分理解¡°买者自负¡±的原则，真正明白¡°股市有风险，入市须谨慎¡±的警示；

（4）要了解自己的客户，要根据客户尤其是新入市的中小客户的身份、财产与收入状况、证券投资经验等，对客户进行风险偏好和风险承受能力评估，向客户提供适当的产品和服务，引导客户从风险承受能力等自身实际情况出发，审慎投资，合理配置金融资产；

（5）证券公司在进行产品和业务推介时，应当清楚说明不同产品和业务的区别，使客户充分认识不同产品和业务的风险特征，使每一个客户了解自己要购买的是什么产品、有何特点和风险；

（6）证券公司应当向客户明确告知公司的法定业务范围，帮助投资者增强自我保护意识，提高识别能力，警惕和自觉抵制各种不受法律保护的非法证券活动。

【例11¡¤多选题】证券市场投资者教育的主要内容包括（

）。[2010年5月真题]

A．证券知识普及

B．证券交易风险揭示

C．证券法规宣传

D．证券公司基本信息公示

【答案】ABCD

【解析】投资者教育主要是对投资者进行证券法规宣传、证券知识普及、证券交易风险揭示和证券公司基本信息公示等。

2．信息与咨询服务

信息服务主要是为客户提供各类投资信息的服务，协调处理与客户在委托交易中发生的各种问题，对除权、配股、股票停牌等特殊情况及时张贴告示告知客户。

（1）咨询服务的主要内容

①向投资者介绍开户、委托、交割等操作规程及注意事项；

②及时在营业大厅公布中国证监会、交易所、上市公司等有关重大信息；

③记录上市公司的有关配、送股比例及红利情况，除权除息日、股本变化情况，新股发行、上市的名称、时间等；

④简单介绍技术分析软件使用方法；

⑤介绍网上交易、自助交易的使用方法；

⑥调解投资者在交易过程中发生的纠纷。

（2）为客户提供咨询服务的人员必须具备投资咨询业务资格，其在执业过程中应注意以下几方面：

①证券投资咨询活动必须客观公正、诚实信用，不得以虚假信息、内幕信息或者市场传言为依据向客户或投资者提供分析、预测或建议，更不得编造或传播虚假信息和对已有的市场传言加以渲染；

②预测证券市场、证券品种的走势或者就投资证券的可行性进行建议时，需有充分的理由和依据，不得主观臆断，不得对行情发表肯定性意见；

③证券投资分析报告、投资分析文章等形式的咨询服务产品，不得有建议投资者在具体证券品种上进行具体价位买卖等方面的内容，不得直接指导投资者买卖证券；

④不得为达到某种目的，诱使客户进行不必要的证券买卖；

⑤在公共场所进行投资咨询，举办股市沙龙、股市报告会等，报告人必须先行取得中国证监会证券投资咨询资格证书或执业证书，报地方证券监管部门批准，必要时报当地公安部门批准。

【例12¡¤单选题】为证券公司客户提供咨询服务的人员必须具备（

）。[2010年3月真题]

A．发行承销资格

B．执业律师资格

C．注册会计师资格

D．投资咨询业务资格

【答案】D

【解析】为客户提供咨询服务的人员必须具备投资咨询业务资格，其在执业过程中应注意：证券投资咨询活动必须客观公正、诚实信用，不得以虚假信息、内幕信息或者市场传言为依据向客户或投资者提供分析、预测或建议，更不得编造或传播虚假信息和对已有的市场传言加以渲染。

四、证券经纪业务的禁止行为（熟悉）

证券市场遵循¡°三公¡±原则，禁止任何内幕交易、操纵市场、欺诈客户、虚假陈述等损害市场和投资者的行为。根据我国《证券法》等相关法律法规和中国证券业协会《证券业从业人员执业行为准则》的规定，证券公司在从事证券经纪业务过程中禁止下列行为：

1．挪用客户所委托买卖的证券或者客户账户上的资金；或将客户的资金和证券借与他人，或者作为担保物或质押物；或违规向客户提供资金或有价证券；

2．侵占、损害客户的合法权益；

3．未经客户的委托，擅自为客户买卖证券，或者假借客户的名义买卖证券；违背客户的委托为其买卖证券；接受客户的全权委托而决定证券买卖、选择证券种类、决定买卖数量或者买卖价格；代理买卖法律规定不得买卖的证券；

4．以任何方式对客户证券买卖的收益或者赔偿证券买卖的损失作出承诺；

5．为牟取佣金收入，诱使客户进行不必要的证券买卖；

6．在批准的营业场所之外私下接受客户委托买卖证券；

7．编造、传播虚假或者误导投资者的信息；散布、泄漏或利用内幕信息；

8．从事或协同他人从事欺诈、内幕交易、操纵证券交易价格等非法活动；

9．贬损同行或以其他不正当竞争手段争揽业务；

10．隐匿、伪造、篡改或者毁损交易记录；

11．泄露客户资料。

【例13¡¤多选题】根据我国现行有关制度规定，下列各项中，（

）属于证券经纪业务的禁止行为。[2010年3月真题]

A．接受代为客户决定证券买卖方向、品种、数量、时间的全权委托

B．为客户操纵市场、内幕交易提供方便

C．诱导客户进行不必要的证券买卖

D．为投资者提供投资咨询

【答案】ABC

【解析】证券市场遵循¡°三公¡±原则，禁止任何内幕交易、操纵市场、欺诈客户、虚假陈述等损害市场和投资者的行为。根据我国《证券法》等相关法律法规和中国证券业协会《证券业从业人员执业行为准则》的规定，证券公司在从事证券经纪业务过程中的禁止行为包括ABC三项。

第三节 证券经纪业务的营销管理

一、证券经纪业务营销的主要内容（熟悉）

证券经纪业务营销是以证券类金融产品为载体的金融服务营销。与一般企业营销类似，证券经纪业务营销的内容也包括产品设计、定价策略、品牌及广告策划及营销渠道选择等。具体而言，证券经纪业务营销活动主要包括客户招揽、产品及服务销售和客户服务3个方面。

1．客户招揽

客户招揽即证券经纪业务营销人员通过营销渠道，采取多种促销方式，与客户建立关系并促成交易的过程。客户招揽包括目标市场选择、营销渠道选择、客户关系建立和客户促成等内容。

（1）目标市场与营销渠道选择是招揽客户的前提和基础；

（2）客户关系建立是客户招揽的保证；

（3）客户促成是证券经纪业务营销的关键环节。

2．证券类金融产品及服务销售

证券公司在开展证券经纪业务营销时，既可以营销本公司提供的经纪业务服务及与经纪业务相联结的其他服务产品，如本公司设计的经纪业务服务综合产品、集合理财产品、专项理财产品等资产管理业务类产品、投资咨询服务产品等，也可以受他人委托代销其他公司产品及服务。目前，按照我国相关证券市场法律法规的规定，证券公司在开展经纪业务的过程中，可以代销基金产品或开展期货中间介绍业务。

在产品销售的过程中，证券公司和证券公司营销人员为了达到充分沟通和促销的目的，可以采取人员推销、广告促销、营业推广和公共关系等促销手段。

3．客户服务

客户服务是证券公司营销的重要组成部分，贯穿于证券公司营销活动的始终。证券公司通过营销人员开发市场、招揽客户，仅仅是证券公司经纪业务拓展的第一步。证券公司及其营销人员只有通过提供优质的服务，才能与客户建立长期的关系，奠定有广度和深度的客户基础，才能达到业务拓展和提升市场占有率的目标。在证券经纪业务营销中，客户服务主要包括交易通道服务、有形服务和信息咨询服务等附加服务。而交易通道服务是证券经纪业务服务的核心。

【例14¡¤单选题】证券经纪业务营销是以（

）为载体的金融服务营销。

A．证券类经纪产品

B．证券类金融产品

C．证券类委托产品

D．证券类代理产品

【答案】B

【解析】从证券经纪业务的性质和特点可知，在证券经纪业务营销过程中，证券公司提供的经纪业务服务和客户进行股票、债券、基金等证券类金融产品投资是不可分割的，因此，证券经纪业务营销是以证券类金融产品为载体的金融服务营销。

二、证券经纪业务营销实务（熟悉）

1．客户招揽

客户招揽是证券经纪业务营销活动的第一个环节。证券公司的客户招揽包括确定目标市场、选择营销渠道、建立客户关系和客户促成等环节。

（1）确定目标市场

确定目标市场首先要进行市场细分。市场细分本质上是通过区分客户（投资者）群体及其需求来指导证券公司业务经营的一种手段。市场细分的依据包括地理因素、人口因素等直接细分依据，也包括投资者行为因素和心理因素等间接细分依据。

①地理因素。地理因素是造成不同地区的客户具有不同需求的基本因素，按地理因素细分是指按照客户所处的地理位置、地理条件来确定细分市场。地理因素的具体变量主要有国家、地区、乡村城市规模、交通通信条件、不同气候、不同的地形地貌、人口密度等。

②人口因素。按照人口因素细分是指根据人口统计因素的具体变量来细分市场。主要的人口因素变量包括年龄、性别、家庭规模、家庭收入、职业、教育程度、国籍、家庭生命周期、宗教、民族、社会阶层等。

③心理因素。按照心理因素细分就是按投资者的心理特征对证券市场进行细分。由于社会阶层、生活方式、性格、投资动机、性别、年龄、收入的差异，投资者会有不同的投资需求和不同的投资心理。证券市场投资者心理因素变量通常包括生活格调、个性、投资动机、价值偏好等。

④行为因素。按照行为因素细分就是根据投资者的投资动机、投资偏好、交易行为、持仓结构等行为特征来细分客户，然后根据不同的行为特征所对应的不同需求，为其提供差异化的服务。行为因素的具体变量包括投资者追求的利益、购买渠道、购买时机、使用状况、使用率、忠诚度等。

要使市场细分成为有效和可行的，必须具备以下几个条件：①可度量性；②有价值；③可接近性；④差异性；⑤可行性。

【例15¡¤单选题】造成不同地区的客户具有不同需求的基本因素是（

）。 A．地理因素 B．人口因素 C．心理因素 D．行为因素 【答案】A

【解析】地理因素是造成不同地区的客户具有不同需求的基本因素，按地理因素细分是指按照客户所处的地理位置、地理条件来确定细分市场。

（2）确定营销策略

根据所选择的细分市场数目和范围，可以将目标市场选择策略分为无差异市场营销策略、集中性市场营销策略和差异性市场营销策略3种方式。

①无差异市场营销策略。无差异市场营销策略是指不考虑各细分市场的差异性，仅强调它们的共性，而将它们视为一个统一的整体市场。

②集中性市场营销策略。集中性市场营销策略又称¡°密集性策略¡±，是指公司集中所有力量来满足一个或几个细分市场的需求。一般而言，运用这样的策略，追求的是在一个或几个较小的细分市场上取得较高的市场占有率。

在证券经纪业务营销中，证券公司集中性市场营销策略又可以分为以下几种：地区集中策略、品种集中策略和客户集中策略；

③差异性市场营销策略。差异性市场营销策略也称¡°多重细分市场策略¡±，是指公司根据不同的目标市场采用不同的营销策略，甚至设计不同的产品来满足不同目标市场上的不同需求。

【例16¡¤单选题】在（

）下，所有投资者接收的产品和服务是完全一致的。

A．无差异市场营销策略

B．集中性市场营销策略

C．多重细分市场策略

D．差异性市场营销策略

【答案】A

（3）选择营销渠道

证券公司营销渠道是指证券类金融产品及证券服务从证券公司向客户（投资者）转移过程中所经过的途径。证券公司营销渠道主要分为以下两种：①间接营销渠道。②直接营销渠道。

间接营销渠道是指产品通过通过中间商或中介机构来流通。中介机构是第三方团体。与直接营销相比，经纪人或獐财务顾问了解不同公司产品之间的差别，可以向客户推荐更适合客户需求的产品。

目前，我国证券公司的营销渠道基本上是直接销售渠道，包括证券公司营业部、网络证券营销和证券公司内部营销人员。根据《证券公司监督管理条例》，证券公司也可以委托证券经纪人开展证券经纪业务营销活动。由于《证券公司监督管理条例》规定，证券经纪人为自然人，且只能接受一家证券公司的委托开展经纪业务营销活动。因此，在我国，证券经纪人具有直接营销渠道的性质。

【例17¡¤多选题】证券公司直接营销渠道包括（

）。

A．证券公司营业部销售

B．邮寄宣传单

C．证券公司的营销人员销售

D．通过经纪人销售

【答案】ABC

【解析】直接营销渠道是指产品在供应商和客户之间的直接流通和销售，即由证券公司直接将产品和服务销售或提供给客户，如传统的证券公司营业部的直接销售、通过直接邮寄宣传单、证券公司的营销人员直接销售等。通过经纪人销售属于间接营销渠道。

（4）建立客户关系

①寻找潜在客户

根据客户与证券经纪业务营销人员的关系来划分，客户可分为3种主要类型：直接关系型、间接关系型和陌生关系型。针对3种不同类型的客户群，营销人员常用的寻找潜在客户的方法有缘故法、介绍法和陌生拜访法。

a．缘故法（直接关系型）。缘故法就是利用营销人员个人的生活与工作经历所建立的人际关系进行客户开发。一般来说，一个人的缘故关系有两种：一是¡°五同¡±法，即同学、同乡、同事、同好、同邻。二是¡°五缘¡±法，即亲缘、地缘、业缘、神缘、物缘。

b．介绍法（间接关系型）。介绍法就是通过现有客户介绍新客户的方法。

c．陌生拜访法（陌生关系型）。陌生拜访法是营销人员通过主动自我介绍的方式，与陌生人认识、交流，把陌生人发展成为潜在客户的方法，是营销人员在开发客户中运用最多的一种方法。

②客户沟通

客户沟通是证券公司营销人员在招揽客户过程中的重要环节。客户沟通的过程中，营销人员是一个信息发送者，他通过传播媒介将相关信息传递给客户。沟通的过程会引起客户的反馈或者回应，最终使客户购买产品或接受服务才是有效的沟通。

③了解客户及客户分析

a．了解客户及客户分析的目的与意义

对于证券公司和营销人员而言，了解客户、分析客户的特征，是市场细分的基础。只有针对不同的目标市场，采取有针对性的营销和服务策略，才能更有效地实现营销目标。

b．了解客户的基本内容

按照《证券公司监督管理条例》的规定，证券公司及其营销人员应当了解的客户信息包括客户的身份、财产和收入状况、证券投资经验和风险偏好等。

c．客户分析的主要内容

客户分析主要包括客户基本情况分析、资产状况分析、投资风险收益特征分析等。其中，投资风险收益特征分析是重点。

（5）客户促成

在经纪业务营销中，客户促成的表现形式为：客户选择该证券公司作为其证券交易的经纪商并接受证券公司的服务。

【例18¡¤多选题】下列关于客户沟通的说法，正确的有（

）。 A．客户沟通是证券公司营销人员在招揽客户过程中的重要环节 B．客户沟通的过程中，营销人员是一个信息发送者

C．有效的沟通是指营销人员将信息成功传递到客户的过程

D．沟通的过程会引起客户的反馈或者回应，最终使客户购买产品或接受服务才是有效的沟通 【答案】ABD

2．客户服务

（1）客户服务的主要内容

证券公司经纪业务的服务可以分为核心服务、有形服务和附加服务3个主要层次。

①核心服务。证券公司在开展经纪业务时，为客户所提供的核心服务是证券交易通道服务，满足的是客户完成证券交易的核心需求。目前的证券交易通道包括证券营业网点柜台服务、网上交易通道和电话委托自助式交易通道服务等。

②有形服务。就证券公司经纪业务服务而言，有形服务主要表现为公司的证券交易设备、设施和公司营业网点的选址、环境布置、网络、电话等自助式委托终端的便利性和快捷性等方面。

③附加服务。对于证券经纪业务而言，其附加服务主要包括证券投资咨询服务、理财顾问服务等。理财顾问服务具有顾问性、专业性、综合性和长期性的特点。

（2）证券经纪业务营销人员的服务

从营销包括的主要环节来分，营销人员的客户服务可以分为售前服务、售中服务和售后服务。

（3）证券公司客户服务的方式

证券公司向客户提供服务的方式有多种，目前通常使用的客户服务方式有以下几种：①电话服务中心；②邮寄服务；③自动传真、电子信箱与手机短信服务；④¡°一对一¡±专人服务；⑤互联网的应用；⑥媒体和宣传手册的应用；⑦讲座、推介会和座谈会。

（4）客户投诉管理

①客户投诉的目的和原因

一般客户投诉的目的是希望他们的问题得到重视和解决、损失得到补偿或得到更好的服务等。客户投诉最根本的原因是客户没有得到预期的服务，即实际情况与客户期望有差距。

②客户投诉的分类

一般客户投诉可以分为有效投诉和无效投诉两类。

【例19¡¤多选题】目前的证券交易通道包括（

）等。 A．银行营业网点柜台服务 B．证券营业网点柜台服务 C．网上交易通道服务

D．电话委托自助式交易通道服务 【答案】BCD 【解析】目前的证券交易通道包括证券营业网点柜台服务、网上交易通道服务和电话委托自助式交易通道服务等。

三、证券经纪业务营销的监督管理（熟悉）

根据《证券法》、《证券公司监督管理条例》以及《证券经纪人管理暂行规定》等法律法规的规定，我国对证券经纪业务营销的监督管理主要体现在对开展证券经纪人制度的证券公司的管理及对证券经纪人及证券经纪业务营销人员的管理。

1．证券公司开展经纪人制度的管理规定

按照《证券公司监督管理条例》及《证券经纪人管理暂行规定》的要求，证券公司委托证券经纪人开展证券经纪业务营销的，应当做到以下几点要求：

①证券公司建立健全证券经纪人管理制度，采取有效措施，对证券经纪人及其执业行为实施集中统一管理，保障证券经纪人具备基本的职业道德和业务素质，防止证券经纪人在执业过程中从事违法违规或者超越代理权限、损害客户合法权益的行为。

②证券公司应当与接受委托的证券经纪人签订委托合同，确认证券经纪人的授权范围，并对经纪人的执业行为进行监督。

③证券公司应当对证券经纪人进行不少于60个小时的执业前培训，其中法律法规和职业道德的培训时间不少于20个小时。证券公司应当对证券经纪人执业前培训的效果进行测试。此外，证券公司还应当按照协会的规定，组织对证券经纪人的后续职业培训。

④证券公司应当建立健全信息查询制度、客户回访制度、异常交易和操作监控制度、客户投诉和纠纷处理机制、科学合理的证券经纪人绩效考核制度以及证券经纪人档案，加强对证券经纪人的日常管理。

2．对证券经纪人及证券经纪业务营销人员的监督管理

（1）证券经纪人的定义

按照《证券经纪人管理暂行规定》，证券经纪人是指接受证券公司的委托，代理其从事客户招揽和客户服务等活动的证券公司以外的自然人。证券经纪人是证券从业人员，在开展相关业务前应当取得证券从业资格，并进行执业注册。

（2）证券经纪人的执业范围

按照《证券经纪人管理暂行规定》，证券经纪人在执业过程中，可以根据证券公司的授权，从事下列部分或者全部活动： ①向客户介绍证券公司和证券市场的基本情况。

②向客户介绍证券投资的基本知识及开户、交易、资金存取等业务流程。

③向客户介绍与证券交易有关的法律、行政法规、证监会规定、自律规则和证券公司的有关规定。 ④向客户传递由证券公司统一提供的研究报告及与证券投资有关的信息。

⑤向客户传递由证券公司统一提供的证券类金融产品宣传推介材料及有关信息。 ⑥法律、行政法规和证监会规定证券经纪人可以从事的其他活动。 （3）证券经纪人及证券营销人员的禁止性行为

按照《证券经纪人管理暂行规定》，证券经纪人及证券营销人员不得有下列禁止性行为： ①替客户办理账户开立、注销、转移，证券认购、交易或者资金存取、划转、查询等事宜。 ②提供、传播虚假或者误导客户的信息，或者诱使客户进行不必要的证券买卖。

③与客户约定分享投资收益，对客户证券买卖的收益或者赔偿证券买卖的损失作出承诺。 ④采取贬低竞争对手、进入竞争对手营业场所劝导客户等不正当手段招揽客户。 ⑤泄漏客户的商业秘密或者个人隐私。

⑥为客户之间的融资提供中介、担保或者其他便利。

⑦为客户提供非法的服务场所或者交易设施，或者通过互联网络、新闻媒体从事客户招揽和客户服务等活动。 ⑧委托他人代理其从事客户招揽和客户服务等活动。 ⑨损害客户合法权益或者扰乱市场秩序的其他行为。

除上述9项禁止性规定之外，中国证券业协会颁布的《证券经纪人执业规范（试行）》又进一步规定了以下5项禁止性行为：

①以所服务证券公司或证券营业部的名义，与客户或他人签订任何合同、协议；

②代客户在相关合同、协议、文件等资料上签字；

③在执业过程中索取或收受客户款项和财物；

④向客户提供非由所服务证券公司统一提供的研究报告及与证券投资有关的信息、证券类金融产品宣传推介材料及有关信息；

⑤违背职业道德的其他行为。

【例20¡¤多选题】我国对证券经纪业务营销的监督管理主要体现在( )。

A．对证券经纪人的管理

B．对开展证券经纪人制度的证券公司的管理

C．对证券经纪业务营销人员的管理

D．对证券交易所的管理

【答案】ABC

【解析】根据《证券法》、《证券公司监督管理条例》以及《证券经纪人管理暂行规定》等法律法规的规定，我国对证券经纪业务营销的监督管理主要体现在对开展证券经纪人制度的证券公司的管理及对证券经纪人及证券经纪业务营销人员的管理。

第四节 证券经纪业务的内部控制与风险防范

一、证券经纪业务内部控制的主要内容和要求（熟悉）

营业部经纪业务内部控制的重点是防范挪用客户交易结算资金及其他客户资产、非法融入融出资金、业务操作不合规以及结算风险等。证券公司对所属营业部经纪业务内部控制的主要内容和要求包括以下几方面：

1．证券公司应当建立健全证券经纪业务客户管理与客户服务制度，加强投资者教育，保护客户合法权益

（1）建立健全客户账户管理制度。

（2）建立健全投资者教育、客户适当性管理制度，建立以¡°了解自己的客户¡±和¡°适当性服务¡±为核心的客户管理和服务体系。

（3）建立健全客户交易安全监控制度，保护客户资产安全。

（4）建立健全客户回访制度，及时发现并纠正不规范行为。

（5）建立健全客户投诉处理制度，妥善处理客户投诉以及与客户的纠纷。

（6）建立健全客户资料管理制度，保证客户资料安全完整。

2．证券公司应当建立健全证券经纪业务人员管理和科学合理的绩效考核制度，规范证券经纪业务人员行为

（1）从事技术、风险监控、合规管理的人员不得从事营销、客户账户及客户资金存管等业务活动；营销人员不得经办客户账户及客户资金存管业务；技术人员不得承担风险监控及合规管理职责。

（2）与客户权益变动相关业务的经办人员之间，应当建立制衡机制。

（3）证券公司应当以提供网上查询、书面查询或者在营业场所公示等方式，保证客户在证券公司营业时间内能够随时查询证券公司经纪业务经办人员和证券经纪人的姓名、执业证书、证券经纪人证书编号等信息。

（4）证券公司对证券经纪业务人员的绩效考核和激励，不应简单地与客户开户数、客户交易量挂钩，应当将被考核人员行为的合规性、服务的适当性、客户投诉的情况等作为考核的重要内容，考核结果应当以书面或者电子方式记载、保存。

3．证券公司应当建立健全证券营业部管理制度，保障证券营业部规范、平稳、安全运营

（1）证券营业部应当将《证券经营机构营业许可证》放置在营业场所显著位置，并在许可范围内从事经营活动。

（2）证券营业部应当建立健全印章管理制度，对各类印章登记造册，建立各类印章的使用、保管、交接等内控流程。

（3）证券营业部应当建立健全营业场所安全保障机制，保证与当地公安、消防等有关部门的联系畅通，维护交易秩序稳定；制定重大突发事件应急处理预案，定期组织自查，按规定进行演练，自查及演练情况应当以书面方式记载、留存，保存时间不少于3年。

（4）证券营业部负责人对证券营业部的业务规范、安全、稳定运营负直接责任。

（5）证券营业部负责人应当至少每3年强制离岗一次，强制离岗时间应当连续不少于10个工作日。

（6）证券营业部负责人离任的，证券公司应当进行审计。

上述第（4）至第（6）项所述年度考核、稽核、审计的内容包括证券营业部的下列事项；有无挪用客户资产、有无接受客户全权委托、有无向客户提供不适当的产品和服务、有无违规融资及担保、有无向客户承诺收益、有无超范围经营、有无违规为客户办理账户业务、有无重大信息安全事故、有无重大突发事件、有无未了结客户纠纷等，以及证券营业部负责人在上述事项中的责任情况等。

4．证券公司应当统一建立、管理证券经纪业务客户账户管理、客户资金存管、代理交易、代理清算交收、证券托管、交易风险监控等信息系统，各项业务数据应当集中存放

5．统一交易系统，加强信息系统安全管理

（1）应加强对营业部软、硬件技术标准（含升级）等的统一规划和集中管理。

（2）对网上交易系统应采取有效的身份认证及访问控制措施，网上交易系统应详细记录客户的网上交易和查询过程。

（3）应建立交易数据安全备份制度。

（4）应建立信息系统灾难恢复和应急处理机制。

6．建立交易差错处理制度

应建立交易清算差错的处理程序和审批制度，建立重大交易差错的报告制度，明确交易清算差错的纠纷处理，防止出现隐瞒不报、擅自处理差错等情况。差错处理应留审计痕迹。

【例21¡¤单选题】关于证券公司对所属营业部经纪业务内部控制的主要内容和要求，下列说法不正确的是（

）。[2010年5月真题]

A．应建立健全经纪业务的实时监控系统

B．应禁止向客户直接明示营业部不能从事的业务内容

C．应在营业部采用统一的柜面交易系统

D．应建立交易数据安全备份制度

【答案】B

【解析】B项应为在代理交易协议中，向客户明示证券公司禁止营业部从事的业务内容。

二、证券经纪业务的主要风险（熟悉）

证券经纪业务的风险就是指证券公司在开展证券经纪业务过程中因种种原因而导致其自身利益遭受损失的可能性。按风险起因不同，经纪业务的风险主要包括合规风险、管理风险和技术风险等。

【例22¡¤判断题】证券经纪业务的风险是指证券公司在开展证券经纪业务过程中因种种原因而导致其客户利益遭受损失的可能性。（

）[2009年5月真题]

【答案】错

【解析】证券经纪业务的风险是指证券公司在开展证券经纪业务过程中因种种原因而导致其自身利益遭受损失的可能性。

1．合规风险

证券经纪业务的合规风险主要是指证券公司在经纪业务活动中违反法律、行政法规和监管部门规章及规范性文件、行业规范和自律规则、公司内部规章制度、行业公认并普遍遵守的职业道德和行为准则等行为，可能使证券公司受到法律制裁、被采取监管措施、遭受财产损失或声誉损失的风险。

合规风险主要有下列情形：

（1）为客户开立账户时不按规定与客户签订业务合同，或者未在业务合同中载入规定的必备条款。

（2）在与客户签订业务合同之前未按规定指定专人向客户讲解有关业务规则和合同内容，并以书面方式向其揭示投资风险。

（3）客户开立账户时未按规定程序了解客户的身份、财产与收入状况、证券投资经验和风险偏好。

（4）违反规定为客户开立账户。

（5）将客户的资金账户、证券账户提供给他人使用。

（6）不按规定存放、管理客户的交易结算资金，违反规定动用客户的交易结算资金和证券。

（7）客户资金不足而接受其买人委托，或者客户证券不足而接受其卖出委托。

（8）向客户推荐的产品或者服务与所了解的客户情况不相适应。

（9）向客户提供投资建议，对证券价格的涨跌或者市场走势做出确定性的判断。

（10）在经纪业务营销活动中违反规定委托或招聘不具有受托资格的单位或个人进行客户招揽、客户服务或者产品销售活动。

（11）不按规定建立并有效执行信息查询制度、客户回访和投诉处理制度等。无法对营销人员在客户开发、客户招揽过程中的违规行为进行有效管理。客户在营业时间不能随时查询其账户及交易信息和公司业务经办人及证券经纪人执业信息。

（12）违反规定在法定营业场所之外办理客户账户管理相关业务。

（13）在法定营业场所之外设立交易场所为客户提供现场委托服务。

（14）超出中国证监会批准的经营范围从事相关产品的营销活动、经营未经批准的业务。

（15）与他人合资、合作经营管理分支机构，或者将分支机构承包、租赁或者委托给他人经营管理。 （16）法律、行政法规和监管部门规章及规范性文件、行业规范和自律规则明令禁止的其他行为。

【例23¡¤单选题】下列各项中，属于证券经纪业务合规风险的是（

）。[2010年5月真题] A．在审核手续未严格执行的情况下代客户开立证券账户 B．违规为客户证券交易提供融资、融券等信用交易 C．侵占、损害客户的合法权益，挪用客户的资金或证券

D．向客户提供投资建议，对证券价格的涨跌或者市场走势做出确定性的判断 【答案】D 【解析】按风险起因不同，经纪业务的风险主要包括合规风险、管理风险和技术风险等。ABC三项均为管理风险。

2．管理风险

管理风险主要是指证券公司在经纪业务经营中由于管理制度不健全、内部控制不严，或工作人员有章不循、违规操作等而导致客户账户管理差错或违规、侵害客户权益、造成客户资产损失、引发客户纠纷，而使证券公司受到监管处罚或因承担赔偿责任遭受财产损失或声誉损失的风险。

管理风险主要表现为证券公司员工或其经纪人在执业过程中出现下列情形：

（1）在办理开户业务时未严格有效地查验客户身份的真实性及其所提供资料的完整性和一致性，而导致开立虚假账户、不合格账户、无权或越权代理等。

（2）违规为客户证券交易提供融资、融券等信用交易。

（3）侵占、损害客户的合法权益，挪用客户的资金或证券。

（4）误导客户、对客户买卖证券承诺收益或赔偿。

（5）为获取交易佣金或其他利益，诱导客户进行不必要的证券买卖。

（6）私下接受客户委托或接受客户的全权委托代理其买卖证券。

（7）提供、传播虚假信息，利用或泄露内幕信息，从事内幕交易。

（8）从事有损其他证券经营机构或经纪业务从业人员的不正当竞争等。

【例24¡¤单选题】下列各项中，属于证券经纪业务管理风险的有（

）。[2010年5月真题]

A．违反规定为客户开立账户

B．客户开户时，审核证件、资料不严而导致的风险

C．证券公司电脑设备发生技术故障，导致行情中断

D．将客户的资金账户提供给他人使用

【答案】B

【解析】证券经纪业务的风险是指证券公司在开展证券经纪业务过程中因种种原因而导致其自身利益遭受损失的可能性。按风险起因不同，经纪业务的风险主要包括合规风险、管理风险和技术风险等。AD两项属于合规风险；C项属于技术风险。

3．技术风险

技术风险是指证券公司信息技术系统（包括电脑设备、供电、通讯设施等）发生技术故障，导致行情中断、交易停滞、银证转账不畅，或在容量、运作等方面不能保障交易业务正常、有序、高效、顺利地进行，从而可能给客户造成损失，证券公司因承担赔偿责任而带来经济或声誉损失的风险。

技术风险主要来自于硬件设备和软件两个方面。硬件设备方面主要是由于硬件设备（场地、设施、电脑、通讯设备等）的机型、容量、数量、运营状况及在业务高峰时的处理能力等方面不能适应正常行情传送、证券交易和银证转账需要，不能有效及时地应付突发事件。软件方面主要是软件的运行效率、行情传送和业务处理速度及精度不能满足业务需要，可能造成行情中断、交易停滞、银证转账不畅等。

【例25¡¤多选题】下列各项中，不属于证券经纪业务技术风险的有（

）。[2010年5月真题]

A．交易场地设施不足使得交易不能正常进行而造成的风险

B．挪用客户保证金买卖证券而造成的风险

C．接受客户全权委托而造成的风险

D．证券公司工作人员委托申报差错引起的风险

【答案】BCD

【解析】BCD三项均属于证券经纪业务的管理风险。

三、证券经纪业务风险的防范（熟悉）

1．合规风险的防范

（1）证券公司要加强合规文化建设，从高级管理人员到普通员工都要增强法治观念和合规意识；

（2）要建立健全各项规章制度，严格按经纪业务内部控制的要求完善内部控制机制和制度；

（3）对客户交易结算资金实行第三方存管，对经纪业务账户管理、交易、清算、核算、操作权限、风险控制等实行集中统一管理；对风险程度和重要性不同的业务，实行实时复核、分级审批；

（4）强化岗位制约和监督，对经纪业务主要部门和岗位实行相互分离的管理制度。

2．管理风险的防范

（1）要加强经纪业务营销管理；

（2）严格执行经纪业务操作规程；

（3）建立经纪业务营销和账户管理操作信息管理系统；

（4）加强员工培训，提高员工素质；

（5）建立客户投诉处理及责任追究机制；

（6）建立经纪业务检查稽核制度。

3．技术风险的防范

（1）证券营业部的信息系统建设和管理，包括基础环境、网络通信、应用系统、管理制度、系统运行维护、安全保障等方面应符合中国证券业协会制定的《证券营业部信息技术指引》的有关要求。这是防范技术风险的重要基础和根本保障。

（2）应根据业务需求建立完善的信息技术系统及相应的容错备份系统和灾难备份系统：①信息系统机房要符合规定的安全标准要求；②配备先进、可靠、高效的软硬件设施。

（3）制定并严格执行信息系统运行管理制度和备份方案、系统故障及业务应急处理预案；做好信息系统的日常管理和维护保养，定期按应急处理预案进行演练。

【例26¡¤多选题】防范证券经纪业务合规风险的主要措施包括（

）。[2010年3月真题]

A．建立健全各项规章制度

B．加强对经纪业务主要环节和风险点的控制，强化岗位制约和监督

C．增强法治观念和合规意识

D．提高差错或纠纷的处理效率

【答案】ABC

【解析】防范证券经纪业务合规风险的主要措施包括：①证券公司要加强合规文化建设，从高级管理人员到普通员工都要增强法治观念和合规意识；②要建立健全各项规章制度，严格按经纪业务内部控制的要求完善内部控制机制和制度；③加强对经纪业务主要环节和风险点的控制；④强化岗位制约和监督，对经纪业务主要部门和岗位实行相互分离的管理制度。D项属于防范证券经纪业务管理风险的主要措施。

四、证券经纪业务的监督措施与法律责任（熟悉）

1．监管措施

防范和控制经纪业务的风险，除了需要证券公司如上所述建立各项业务规章制度和采取相应防范措施外，还需要建立一套内外结合的业务监督与检查制度。

（1）证券公司的内部控制

证券公司应当建立内部稽核制度，加强对所属营业部业务经营的稽核监督、检查。

（2）证券业协会的自律管理

证券业协会是证券业的自律性组织，是社会团体法人。

（3）证券交易所的监督

证券交易所是证券经纪业务的一线监管机构。

（4）证券监管机构的监管

中国证监会及其派出监管依法对证券公司的经纪业务进行监管，主要监管措施包括：①证券公司向监管机构的报告制度；②信息披露；③检查制度。

【例27¡¤判断题】证券交易所是证券经纪业务的一线监管机构。（

）[2010年5月真题]

【答案】对

【解析】证券交易所是证券经纪业务的一线监管机构。根据我国《证券交易所管理办法》的规定，证券交易所应当在其业务规则中对会员代理客户买卖证券业务做出详细规定，并实施一定的监管。

2．法律责任

国务院《证券公司监督管理条例》规定：

（1）证券公司从事证券经纪业务，客户资金不足而接受其买入委托，或者客户证券不足而接受其卖出委托的，依照《证券法》第二百零五条的规定处罚，即¡°没收违法所得，暂停或者撤销相关业务许可，并处以非法融资融券等值以下的罚款。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，撤销任职资格或者证券从业资格，并处以三万元以上三十万元以下的罚款¡±。

（2）证券公司将客户的资金账户、证券账户提供给他人使用的，依照《证券法》第二百零八条的规定处罚，即¡°责令改正，没收违法所得，并处以违法所得一倍以上五倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足三万元的，处以三万元以上三十万元以下的罚款。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，并处以三万元以上十万元以下的罚款¡±。

（3）证券公司诱使客户进行不必要的证券交易，或者从事证券资产管理业务时，使用客户资产进行不必要的证券交易的，依照《证券法》第二百一十条的规定处罚，即¡°责令改正，处以一万元以上十万元以下的罚款。给客户造成损失的，依法承担赔偿责任¡±。

（4）证券公司或者其境内分支机构超出国务院证券监督管理机构批准的范围经营业务的，依照《证券法》第二百一十九条的规定处罚，即¡°责令改正，没收违法所得，并处以违法所得一倍以上五倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足三十万元的，处以三十万元以上六十万元以下罚款；情节严重的，责令关闭。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，撤销任职资格或者证券从业资格，并处以三万元以上十万元以下的罚款¡±。

（5）证券公司违反《证券公司监督管理条例》的规定，有下列情形之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足10万元的，处以10万元以上30万元以下的罚款；情节严重的，暂停或者撤销其相关证券业务许可。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员，给予警告，并处以3万元以上10万元以下的罚款；情节严重的，撤销任职资格或者证券从业资格：

①违反规定委托其他单位或者个人进行客户招揽、客户服务或者产品销售活动；

②向客户提供投资建议，对证券价格的涨跌或者市场走势做出确定性的判断。

（6）证券公司违反《证券公司监督管理条例》的规定，有下列情形之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足3万元的，处以3万元以上30万元以下的罚款。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员单处或者并处警告、3万元以上10万元以下的罚款；情节严重的，撤销任职资格或者证券从业资格：

①与他人合资、合作经营管理分支机构，或者将分支机构承包、租赁或者委托给他人经营管理；

②未按照规定程序了解客户的身份、财产与收入状况、证券投资经验和风险偏好；

③推荐的产品或者服务与所了解的客户情况不相适应；

④未按照规定指定专人向客户讲解有关业务规则和合同内容，并以书面方式向其揭示投资风险；

⑤未按照规定与客户签订业务合同，或者未在与客户签订的业务合同中载入规定的必备条款；

⑥未按照规定建立并有效执行信息查询制度；

⑦未按照规定指定专门部门处理客户投诉；

⑧未按照规定存放、管理客户的交易结算资金。

（7）证券公司未按照规定为客户开立账户的，责令改正；情节严重的，处以20万元以上50万元以下的罚款，并对直接负责的董事、高级管理人员和其他直接责任人员，处以1万元以上5万元以下的罚款。

（8）《证券公司监督管理条例》的规定，有下列情形之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足10万元的，处以10万元以上60万元以下的罚款；情节严重的，撤销相关业务许可。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，撤销任职资格或者证券从业资格，并处以3万元以上30万元以下的罚款：

①任何单位和个人强令、指使、协助、接受证券公司以证券经纪客户的资产提供融资或者担保； ②证券公司、资产托管机构、证券登记结算机构违反规定动用客户的交易结算资金和证券；

③资产托管机构、证券登记结算机构对违反规定动用客户的资金和证券的申请、指令予以同意、执行；

④资产托管机构、证券登记结算机构发现客户资金和证券被违法动用而未向国务院证券监督管理机构报告。

（9）证券经纪人违反《证券公司监督管理条例》的规定，有下列情形之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得等值罚款；没有违法所得或者违法所得不足3万元的，处以3万元以下的罚款；情节严重的，撤销任职资格或者证券从业资格：

①从事业务未向客户出示证券经纪人证书；

②同时接受多家证券公司的委托，进行客户招揽、客户服务等活动；

③接受客户的委托，为客户办理证券认购、交易等事项。

【例28¡¤多选题】证券经纪人（ ）且情节严重的，按照《证券公司监督管理条例》的规定，撤销其任职资格或者证券从业资格。

A．按规定收取服务费用

B．从事业务未向客户出示证券经纪人证书

C．同时接受多家证券公司的委托，进行客户招揽、客户服务等活动

D．接受客户的委托，为客户办理证券认购、交易等事项

【答案】BCD

【解析】证券经纪人违反《证券公司监督管理条例》的规定，有下列情形之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得等值罚款；没有违法所得或者违法所得不足3万元的，处以3万元以下的罚款；情节严重的，撤销任职资格或者证券从业资格：①从事业务未向客户出示证券经纪人证书；②同时接受多家证券公司的委托，进行客户招揽、客户服务等活动；③接受客户的委托，为客户办理证券认购、交易等事项。按规定收取服务费用是证券经纪人的权利之一。

【例29¡¤多选题】证券公司有（ ）等情形，且没有违法所得，处以3万元以上30万元以下的罚款。

A．未按照规定指定专人向客户讲解有关业务规则和合同内容，并以书面方式向其揭示投资风险

B．未按照规定与客户签订业务合同，或者未在与客户签订的业务合同中载入规定的必备条款

C．未按照规定指定专门部门处理客户投诉

D．未按照规定存放、管理客户的交易结算资金

【答案】ABCD

【解析】证券公司违反《证券公司监督管理条例》的规定，有下列情形之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足3万元的，处以3万元以上30万元以下的罚款；对直接负责的主管人员和其他直接责任人员单处或者并处警告、3万元以上10万元以下的罚款；情节严重的，撤销任职资格或者证券从业资格：①与他人合资、合作经营管理分支机构，或者将分支机构承包、租赁或者委托给他人经营管理；②未按照规定程序了解客户的身份、财产与收入状况、证券投资经验和风险偏好；③推荐的产品或者服务与所了解的客户情况不相适应；④未按照规定指定专人向客户讲解有关业务规则和合同内容，并以书面方式向其揭示投资风险；⑤未按照规定与客户签订业务合同，或者未在与客户签订的业务合同中载入规定的必备条款；⑥未按照规定建立并有效执行信息查询制度；⑦未按照规定指定专门部门处理客户投诉；⑧未按照规定存放、管理客户的交易结算资金。

【例30¡¤多选题】根据《证券法》规定，证券交易所、证券公司、证券登记结算机构、证券服务机构的从业人员或者证券业协会的工作人员（ ）的，撤销证券从业资格，并处以三万元以上十万元以下的罚款；属于国家工作人员的，还应当依法给予行政处分。[2010年5月真题]

A．篡改或者毁损交易记录

B．隐匿、伪造交易记录

C．诱骗投资者买卖证券

D．故意提供虚假资料

【答案】ABCD

【解读】《证券法》第二百条规定，证券交易所、证券公司、证券登记结算机构、证券服务机构的从业人员或者证券业协会的工作人员，故意提供虚假资料，隐匿、伪造、篡改或者毁损交易记录，诱骗投资者买卖证券的，撤销证券从业资格，并处以三万元以上十万元以下的罚款；属于国家工作人员的，还应当依法给予行政处分。

【例31¡¤单选题】下列关于证券经纪业务的法律责任，说法错误的是（ ）。

A．证券公司将客户的资金账户、证券账户提供给他人使用的，责令改正，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足3万元的，处以3万元以上30万元以下的罚款

B．证券公司或者其境内分支机构超出国务院证券监督管理机构批准的范围经营业务的，责令改正，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足30万元的，处以30万元以上60万元以下罚款；情节严重的，责令关闭

C．证券公司、资产托管机构、证券登记结算机构违反规定动用客户的交易结算资金和证券的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足30万元的，处以30万元以上60万元以下的罚款；情节严重的，撤销相关业务许可

D．证券公司向客户提供投资建议，对证券价格的涨跌或者市场走势做出确定性的判断的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足10万元的，处以10万元以上30万元以下的罚款；情节严重的，暂停或者撤销其相关证券业务许可

【答案】C

【解析】《证券公司监督管理条例》的规定，有下列情形之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足10万元的，处以10万元以上60万元以下的罚款；情节严重的，撤销相关业务许可，对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，撤销任职资格或者证券从业资格，并处以3万元以上30万元以下的罚款：①任何单位和个人强令、指使、协助、接受证券公司以证券经纪客户的资产提供融资或者担保；②证券公司、资产托管机构、证券登记结算机构违反规定动用客户的交易结算资金和证券；③资产托管机构、证券登记结算机构对违反规定动用客户的资金和证券的申请、指令予以同意、执行；④资产托管机构、证券登记结算机构发现客户资金和证券被违法动用而未向国务院证券监督管理机构报告。

第11篇：进一步规范

进一步规范、加强和完善我社机关公车使用管理，认真落实厉行节约、加快公务用车改革的要求，根据市公开治办

[2011]6号文件精神，结合本单位实际，制定本办法。

一、公务用车集中管理统一调度制度

（一）总则

1、本社机关公务用车遵循“统筹兼顾、安全规范、低碳节约、方便高效”原则由办公室统一管理。

2、张贴公务用车统一标识，禁止任何形式的公车私用。

3、使用公务用车严禁酒后驾驶等各种违章行为。

4、公务用车一般由单位专职司机驾驶，涉及领导审批的情形凭审批单出车。任务完成后，审批单由随车司机交办公室存档。

（二）以下情形直接报请办公室统筹派车

1、出席会议，参加由政府召开的会议由办公室派车。

2、在市内办理公务，遇有存取大额现金、运输沉重物品、天气恶劣、健康不佳等情况。以及领导交待办公室特别紧急的事务。

（三）以下情形须经市社领导审批后报办公室统筹派车

1、出席省社会议，可申请派车。

2、因工作需要到县（市、区）调研，可申请派车。

3、机关职工家庭遇亲人生病、病故等突发事项，可申请紧急派车。

4、遇到领导开会、出差等无法及时办理审批手续需要紧急用车的情形，办公室可先凭领导口头指示派车，事后用车人必须及时补办审批手续交办公室备案。

（四）以下情形不派专车

1、在市内办理日常工作性事务的，可搭乘公交和面的，一律不派车。

2、对省、市有关部门的普通文书、报表往来，按正常办理期限完全可用邮寄、电邮、乘坐公共交通等方式报送的。

3、因一人一事出差，不涉及大额现金、沉重物品运输或恶劣天气，有公共交通工具可以乘坐、换乘的。

4、常规性工作人为拖延至截止期限，再以“突发性工作”名义要求紧急派车的。

（五）节假日、双休日公车定点封存停驶制度

1、公务用车必须停放在本社指定的停车位。节假日期间，单位公务用车要由办公室统一管理，除值班车辆外，一律封存，车辆钥匙交由办公室专人管理，确保车辆控制。

2、节假日公务活动必须用车的，应报领导审批，提请办公室派车。审批单要随车同行，以备明察暗访时查验之用。

二、公车使用情况定期公开登记制度

1、严禁公务用车乱停乱放，公务用车夜间及节假日必须入库，停放在指定的位置。

2、严禁酒后驾驶公务用车，违反规定者按照工作人员酒后驾驶公务车辆的处理规定予以处理。

3、严禁将公车用于婚丧喜庆、探亲、旅游、接送子女

亲属、个人迎来送往、娱乐消费等私人活动，严禁夜间及节假日等非工作时间使用公务用车（因工作需要除外）。

4、驾驶公务用车违反交通法规所产生的后果由驾驶人员个人承担。行车出发时，要提醒有关人员系好安全带。

5、未经批准私自驾驶公务用车发生交通事故的，负责赔偿保险公司免赔的款项，并按相关规定给予严肃处理。触犯刑律的，由司法机关追究其刑事责任，并承担相应的民事责任。

6、驾驶人员要负责出车之前、行车途中和回库后的车况日常检查、养护、保洁、加油等事宜，并针对问题及时处理，保持车况良好。禁止有故障车辆上路。

7、公车维修审批管理。司机填好维修审批单由办公室负责人审查后报主任审批，再送市统一招标的定点厂家维修。维修厂家必须同时提供有关的维修审批单和维修清单并经办公室负责人签字后方可结算

8、油料管理。驾驶人员建立行车记录，每月就出车次数、目的地做好记录。使用储值卡加油时，每次必须索取加油交易客户联单据，办公室要按车辆分别建立加油档案、并作好里程考核，遇长假时加油卡交办公室统一管理。

9、驾驶员要杜绝疲劳驾驶，出差前要保证充足休息，作到安全行车，节假日值班司机要保持手机24小时开机。

10、按分工及时办理车辆牌照、年审、税费、保险、过户、报废、核销等事宜。确保各种有效证照齐全。

三、公车私用处罚制度

1、严格禁止公车私驾。要认真贯彻市纪委关于严格禁止领导干部驾驶公务用车的通知精神，市社机关工作人员不准以任何理由擅自驾驶公务用车，不准用公车学习驾驶技术，节假日期间，各级各部门领导干部更要自觉遵守规定，自我约束，不擅自驾驶公务用车。

2、严格禁止公车私用。要认真执行市委严禁公车私用的规定。各级各部门不得擅自动用公务用车办私事，严禁公务用车参与公务以外的结婚庆典、外出旅游、钓鱼休闲、接送子女上学等活动，禁止公务用车停放在洗浴中心等营业性高消费娱乐场所。

3、严格监督检查。市社纪检监察部门要加大监督检查力度，节假日期间，将不定期组织明察暗访，对违反规定的当事人和责任单位进行严肃处理。私驾公务用车，一经发现并查证属实的，由纪检监察部门提出处理意见，取消当事人当年度评先树优资格，给予责任人党纪政纪处分。私驾公车发生交通事故、造成财产损失和人员伤亡的，从严追究驾驶人纪律责任，触犯刑律的由司法机关追究其刑事责任。单位专业驾驶员酒后驾驶公务用车，属在编人员的，停职处理；属聘用人员的，予以清退。对违法规定公车私用的，一经发现并查证属实的，除进行通报批评外，责成个人向单位财务缴纳公车损耗费用，同时追究分管领导、使用人和驾驶员的责任。

（四）本办法自2011年10月1日起施行。

第12篇：如何做好证券经纪业务

如何做好证券经纪业务

经纪业务是证券公司业务的重要组成部分,是证券公司收入和利润的主要来源,在证券市场中扮演着关键角色,发挥着无可比拟、难以替代的作用,但在其谋求自身的快速发展过程中,接踵而至的是风险失控、危机四伏。“小心驶得万年船”,证券公司理应选择审慎经营,强化内部约束,靠规范保全自己、求得发展。证券公司经纪业务的风险控制也就很自然地成为目前理论上和实务上都迫切想要解决的、极富研究价值的命题。对于证券实务来说,如何完善内外部风险控制机制,降低证券公司经纪业务发展过程中的各种风险,实现可持续发展,更是证券公司在经营实践中不断改进的重要内容。

证券经纪业务，是指证券公司通过其设立的证券营业部，接受客户委托，按照客户要求，代理客户买卖证券的业务。证券经纪业务是随着集中交易制度的实行而产生和发展起来的。由于在证券交易所内交易的证券种类繁多，数额巨大，而交易厅内席位有限，一般投资者不能直接进入证券交易所进行交易，固此只能通过特许的证券经纪商作中介来促成交易的完成。

证券经纪业务有很多独有的特点。首先是业务对象的广泛性。所有上市交易的股票和债券都是证券经纪业务的对象。因此，证券经纪业务的对象具有广泛性。同时，由于证券经纪业务的具体对象是特定价格的证券，而证券价格受宏观经济运行状况，上市公司经营业绩，市场供求情况，社会政治变化，投资者心理因素，主管部门的政策及调控措施等多种因素影响，经常涨跌变化。同一种证券在不同时点会有不同的价格，因此，证券经纪业务的对象还具有价格变动性的特点。其次，证券经纪商还具有中介性。证券经纪业务是一种代理活动，证券经纪商不以自己的资金进行证券买卖，也不承担交易中证券价格涨跌的风险，而是充当证券买方和卖方的代理人，发挥着沟通买卖双方和按一定的要求和规则迅速，准确地执行指令并代办手续，同时尽量使买卖双方按自己意愿成交的媒介作用，因此具有中介性的特点。然后是客户指令的权威性。在证券经纪业务中，客户是委托人，证券经纪商是受托人。证券经纪商要严格按照委托人的要求办理委托事务。这是证券经纪商对委托人的首要义务。委托人的指令具有权威性，证券经纪商必须压各地按照委托人制定的证券，数量，价格和有效时间买卖证券，不能自作主张，擅自改变委托人的意愿。即使情况发生了变化，为了维护委托人的权益不得不变更委托指令，也必须事先征得委托人的同意。如果证券经纪商无故违反委托人的指示，在处理委托事务中使委托人遭受损失，证券经纪商应承担赔偿责任。最后是客户资料的保密性。在证券经纪业务中，委托人的资料关系到其投资决策的实施和投资盈利的实现，关系到委托人的切身利益，证券经纪商有义务为客户保密，如股东账户和资金账户的账号和密码；客户委托的有关事项，如买卖哪种证券，买卖证券的时间和价格等，客户股东账户中的库存证券种类和数量，资金账户中的资金额等。如因证券经纪商泄露客户资料而造成客户损失，证券经纪商应承担赔偿责任。

正是由于证券经纪业务有这么多得特性，因此面临着较大的风险，主要包括合规性风险、管理风险、技术风险。要做好证券经纪业务，必须做好风险控制。

首先证券经纪业人员要增强法制观念和合规意识。必须知道自己的义务、职责、权限。其次证券公司必须熟悉证券经纪业务流程以及证券交易流程，做到专业化，严格按照流程操作，防止违规风险发生。以下是证券经纪人的基本工作内容，也是最基本的规章制度，作为一个证券经纪人，必须牢记在心。

纪业务内部控制的要求完善内部控制机制，制定统

一、完善、标准化的经济业务操作流程，做到各项业务有章可循，业务操作标准化、规范化。并且要严格证券经纪业务的操作流程。证券公司应设立合规总监，对证券公司的合规性进行审查、监督和检查。证券公司必须

对客户交易结算资金实行第三方存管，对经纪业务账户管理、交易、清算、核算操作权限、

风险控制等实行集中统一管理，加强对经纪业务主要环节和风险点的控制。同时要对经纪业

务主要部门和岗位实行相互分离的管理制度，经纪业务营销、账户管理、信息系统管理、会

计核算等部门或岗位应严格分开，不得兼职或混合操作。应当建立经纪业务营销和账户管理

操作系统，防范从业人员执业行为引发的风险，维护客户的合法权益。应当加强员工培训，

提高员工素质。

目前随着证券市场的不断发展完善，各项规章制度的完善，证券经纪业务面临着新的形

势。证券公司经纪业务的竞争日趋激烈。证券公司在市场竞争中的地位将更大程度上取决于

证券公司所提供资讯的专业化水准及时效程度，以及对于投资者投资指导的及时和完善程

度。首先要提高资讯业务水平，实施经纪业务的内涵扩张。市场的日渐扩大及投资品种的曰

益丰富，既放大了市场风险，又对投资者的专业化水准提出了更高的要求，投资者已不满足

于简单的大盘或个股短期动态走势，传播各种消息的信息服务，而会更加注重宏观基本面、

上市公司经营状况和财务状况等专业化的分析服务，证券公司应建立强大的投资资讯队伍并

凭借高水平专业化的投资服务能力，通过详尽的信息资料和内容广泛、深透彻的研究咨询报

告来吸引客户，指导客户资产保值增值，从而吸引更多的客户加盟，在“经营客户资本”的

基础上，达到“经营客户”的目的。证券公司要想在经纪业务的竞争中取胜，就要不断创新，

首先在业务上要敢于创新，敢于尝试，提供创新服务；其次，要在产品设计上创新，不断推

出新的投资产品，吸引投资者加强对新的金融创新工具的研究，金融衍生工具的研究，开发。

在新的条件下，传统的金融工具已经不能满足投资者的投资需求，有一部分人更愿意去追求

高风险、高收益的期权期货投资。

证券公司在新形势下发展经纪业务必须要做好四个合作：首先，是与银行合作，利用银

行营业网点分布广泛，辐射区域全面的特点，开拓新业务。这也是传统经纪业务的方式之一。其次，要做好与保险业的合作，随着证券经纪业务证券经纪人制度的发展，证券保险合同的

出现是必然的，证券公司可以与保险公司合奏开发证券保险产品。证券保险合作应该体现在

业务创新和服务增值, 同时利用保险公司已有的营销网络来增强证券经纪业务经纪人制度

的建设。通过证券保险合作的业务创新和服务增值, 扩大证券保险两种业务都投资的这一类

客户市场, 并随着证券保险业的发展, 人们投资意识的提高, 扩大这一群体。这是证券经纪

业务需要探讨的新课题。第三，证券经纪业务中药加强与企业的合作。及时与企业沟通交流，

投资咨询等，加强与企业的全面合作。最后，技术进步推动证券经纪业务的发展已有目共睹。

证券营业部与先进技术（具体体现在计算机公司、通讯公司、电信部门）的合作在证券市场

发展的今天, 对提高服务质量, 加强技术创新在经纪业务中的行业垄断具有深远意义。“ 科

学技 充术也是生产力” , 体现到证券营业部就是先进技术, 就是利润。我们应该对现有客

户进行市场细分, 对重要的客户群体的证券委托买卖, 委托方式, 行情分析软件, 咨询方

式等进行改进，从而加大竞争力。

如今，在新的经纪形势下，证券经纪业务的发展必将面临巨大的竞争。证券公司以及证

券经纪人员必须提高自身的竞争力，在保证业务能力的基础上适当创新，以适应形势的发展

的需要，只有这样才能在激烈的竞争中立于不败之地。

第13篇：第三章 经纪业务相关事项

第三章 经纪业务相关事项

第一节 股票网上发行

一、网上发行的概念和类型

股票发行是股票交易的前提。

(一)网上发行的概念

股票网上发行是利用证券交易所的交易系统，新股发行主承销商在证券交易所挂牌销售，投资者通过证券营业部交易系统进行申购的发行方式。优点：经济性、高效性。

(二)网上发行的类型

1、网上竞价发行。国际证券界发行证券的通行做法“招标购买方式”

在我国，新股网上竞价发行是指主承销商利用证券交易所的交易系统，以自己作为唯一的“卖方”，按照发行人确定的底价将公开发行股票的数量输入其在证券交易所的股票发行专户;投资者则作为“买方”，在指定时间通过证券交易所会员交易柜台，以不低于发行底价的价格及限购数量，进行竞价认购的一种发行方式。

优点：市场性、连续性

缺点：股价易被机构大资金操纵，增大了中小投资者的投资风险。

2、网上定价发行。即主承销商利用证券交易所的交易系统，按已确定的发行价格向投资者发售股票。

区别与竞价发行：一是发行价格的确定方式不同;二是认购成功者的确认方式不同。定价[抽签]竞价[价格优先同价位时间优先]

网上累计投标询价发行[设定价格区间;是利用证券交易所的交易系统，通过向投资者在价格申购区间内的询价过程]、网上定价市值配售[将发行总量中一定比例的新股(也可能是全部新股)向二级市场投资者配售]都属于网上定价发行模式。

2004.12.7中国证监会决定自2005年1月1日起施行首次公开发行股票的询价制度。初步询价、累计投标询价

2006.5.19深交所、中结2006.5.20上交所、中结→恢复了新股发行现金申购制度

二、股票上网发行资金申购程序

(一)基本规定

1、申购单位及上限。上海1000股，深圳500股

2、申购次数。除第一次申购外，均视为无效申购;其余申购由证券交易所交易系统自动剔除。新股申购一经确认，不得撤销。

3、申购配号。申购配号根据实际有效申购进行，每一有效申购单位配一个号，对所有有效申购单位按时间顺序连续配号。

4、资金交收。结算参与人应使用其资金交收账户完成新股申购的资金交收，并应保证其资金交收账户在最终交收时点有足额资金用于新股申购的资金交收。

(二)操作流程

根据《证券发行与承销管理办法》的规定，新股资金申购网上发行与网下配售股票同时进行。这样，对于通过初步询价确定股票发行价格的，网下配售和网上发行均按照定价发行方式进行。对于通过网下累计投标询价确定股票发行价格的，参与网上发行的投资者按询价区间的上限进行申购。网下累计投标确定发行价格后，资金解冻日网上申购资金解冻，中签投资者将获得申购价格与发行价格之间的差额部分及未中签部分的申购余款。

1、投资者申购。申购当日(T+0)

2、申购资金冻结、验资及配号。申购日后的第一个交易日(T+1)

3、摇号抽签、中签处理。T+2

4、申购资金解冻。T+3，证券登记结算公司对未中签部分的申购款予以解冻，并从结算参与人的资金交收账户上扣收新股认购款项，再划付给主承销商。申购冻结资金产生的利息收入由证券登记结算公司按相关规定办理划转事宜。

5、结算与登记。主承销商在收到证券登记结算公司划转的认购资金后，依据承销协议将该款项扣除承销费用后划转到发行人指定的银行账户。

(三)网上发行与网下发行的衔接

1、发行公告的刊登。发行人和主承销商应在网上发行申购日一个交易日之前刊登网上发行公告，可以将网上发行公告与网下发行公告合并刊登。

2、网上发行与网下发行的回拨

3、网下股份登记

(四)网上增发新股的申购

第二节 分红派息、配股及股东大会网络投票

一、分红派息

分红派息主要是上市公司向其股东派发红利和股息的过程。分红派息的形式主要有现金股利和股票股利两种。

(一)上海证券交易所流程

1、A股现金红利、送股日程安排：

T-5日前送交申请材料;T-3日前，做出答复;T-1日前，进行公告申请;T日是公告的刊登日;T+3日是权益登记日;T+4日是除息日;T+8日是发放日。

2、B股现金红利、送股日程安排：

股权登记日是T+6日、现金红利发放日为T+11日。

未办理指定交易及暂无指定结算证券公司(托管银行)的B股投资者，其持有股份的现金红利暂由中国结算上海分公司保管，不计息。

(二)深圳证券交易所流程

1、分红派息股权登记日的确定。R日为股权登记日

2、分红派息公告。R-3日[工作日]

3、股票股利的派送规则。R+1日红股入账

4、现金股利的派送规则。公众股的现金股利由中国结算深圳分公司派发。R-1日上市公司划至中登深指定账户;R+1日划至证券公司清算头寸，再划至股东资金账户。

二、配股缴款

既是公司发行新股筹资的过程，也是股东行使优先认股权的过程。

(一)配股权证及其派发、登记

A股的配股权证不挂牌交易，不允许转托管。

(二)认购配股缴款的操作流程

1、上海证券交易所配股操作流程

2、深圳证券交易所配股操作流程。

认购期：5个工作日，股票及其衍生品种停牌。配股发行不向投资者收取手续费。

三、股东大会网络投票

(一)沪、深交易所网络投票系统

沪：交易系统。设置专用投票代码和股票简称;表决申报不能撤单;对同一议案不能多次进行表决申报，多次申报的，以第一次申报为准。

深：交易系统和互联网。36+原代码后四位;对同一议案只能申报一次，不能撤单;不合规的申报，视为未参与投票。

买入、价格代表议案[99代表全部]、股数代表意见

(二)中国证券登记结算公司网络投票系统

投票系统基于互联网

自信注册→柜台激活[免费] 第三节 基金、权证和转债的相关操作

一、开放式基金场内认购、申购与赎回

深、沪分别于2005年7月13日、7月14日开始实行开放式基金场内的认购、申购与赎回。

(一)上海证券交易所开放式基金认购、申购、赎回业务

1、基金份额的认购。撮合交易时间和大宗交易时间

投资者认购申报时采用“金额认购”方式，以认购金额填报数量申请，买卖方向只能为“买”。

在同一认购日可进行多次认购申报，申报指令可更改或撤销，但已受理除外。

2、基金份额的申购与赎回。撮合交易时间

“金额申购、份额赎回”

3、基金份额的转托管。T+2

开放式基金在开放申购、赎回后，投资者可以申请办理转托管，但存在质押、冻结或其他特殊情形可能影响份额持有****益的基金份额，不能够申请转托管。

(二)深圳证券交易所开放式基金申购、赎回业务

9：15～11：30、13：00～15：00当日15：00前可撤销

二、上市开放式基金的认购、交易、申购和赎回(了解)

2004年 LOF 深交所

(一)发售

一经确认不得撤销。同一交易日可多次认购，每笔认购量1000或其整数倍，且最大不超过99 999 000份

(二)开放与上市

封闭期一般不超过3个月。封闭期内，不受理赎回。

(三)申购与赎回

“金额申购、份额赎回”

T+2日份额可用;T+N日赎回资金可用[2≤N≤6]

(四)交易

100或其整数倍 最小变动价位0.001元 涨跌幅10%

(五)转托管

三、证券交易所交易型开放式指数基金业务(了解)

2004.11.24上交所2006.2.13深交所ETF

当日申购的基金份额，同日可以卖出，但不得赎回;

当日买入的基金份额，同日可以赎回，但不得卖出;

当日赎回的证券，同日可以卖出，但不得用于申购基金份额;

当日买入的证券，同日可以用于申购基金份额。

四、权证的交易与行权(新增内容)

2005年7月，上海证券交易所发布了《上海证券交易所权证管理暂行办法》，深圳证券交易所也发布了《深圳证券交易所权证管理暂行办法》。这些文件对我国权证产品的运行进行了规范。

(一)权证的发行上市

权证发行人应在权证发行结束后2个工作日内，将权证发行结果报送证券交易所，并提交权证上市申请材料。

权证存续期满前5个交易日，权证终止交易，但可以行权。

(二)权证的交易

单笔权证买卖申报数量不得超过100万份，申报价格最小变动单位为0.001元人民币。权证买入申报数量为100份的整数倍。

权证交易实行价格涨跌幅限制，涨跌幅按下列公式计算：

权证涨幅价格=权证前一日收盘价格+(标的证券当日涨幅价格-标的证券前一日收盘价)×125%×行权比例

权证跌幅价格=权证前一日收盘价格-(标的证券前一日收盘价-标的证券当日跌幅价格)×125%×行权比例

证券交易所在每日开盘前公布每只权证可流通数量以及持有权证数量达到或超过可流通数量5%的持有人名单。

禁止事项【5禁】

已上市交易的权证，合格机构可创设同种权证。

(三)权证的行权

当日行权申报指令，当日有效，当日可以撤销。当日买进的权证，当日可以行权。当日行权取得的标的证券，当日不得卖出。

采用现金结算方式行权且权证在行权期满时为价内权证的，发行人在权证期满后的3个工作日内向未行权的权证持有人自动支付现金差价。

采用证券给付结算方式行权且权证在行权期满时为价内权证的，代为办理权证行权的证券经纪商应在权证期满前的5个交易日提醒未行权的权证持有****证即将期满，或按事先约定代为行权。

权证行权时，标的股票过户费为股票过户面额的0.05%。

五、可转换债券转股

可转换债券是指其持有者可以在一定时期内按一定比例或价格将之转换成一定数量的另一种证券的证券。

⑴可转债“债转股”通过证券交易所交易系统进行。证交所设置“债转股”申报代码和简称。申报方向为卖出，价格为100元，单位为手，1手为1000元面额。

⑵可转债“债转股”需要规定一个转换期。上市公司发行的可转换公司债券在发行结束6个月后，方可转换为公司股票，而具体转股期限应由发行人根据可转债的存续期及公司财务情况确定。在转换期中，可转债的交易照常进行。

⑶可转债持有人可将本人证券账户内的可转债全部或部分申请转为发行公司的股票。

⑷可转债的买卖申报优先于转股申报，即“债转股”的有效申报数量以当日交易过户后其证券账户内的可转债持有数为限。

⑸可转债转换成发行公司股票的股份数(股)的计算公式为：

可转债转换股份数(股)=(转债手数×1000)/当次初始转股价格

例如：某投资者当日申报“债转股”100手，当次转股初始价格为每股10元。那么，该投资者可转换成发行公司股票的股份数为：转债手数×1000÷初始转股价格=100×1000÷10=10000(股)

⑹即日买进的可转债当日可申请转股。

⑺当可转债出现赎回、回售等情况时，按公司发行可转债时约定的有关条款办理。 第四节 代办股份转让

一、代办股份转让的概念和业务范围

(一)代办股份转让的概念

2001.6.12中国证券业协会 2002.12.27《试行》

代办股份转让是指证券公司以其自有或租用的业务设施，为非上市公司提供的股份转让服务业务。

我国开展证券公司代办股份转让服务业务的初期，主要是为解决原STAQ、NET系统挂牌公司的股份流通的问题，以后从证券交易所退市的股票，也可以进入这一系统进行转让。

(二)代办股份转让业务范围

主办券商业务可以分为主办业务和代办业务。

1、主办业务范围

⑴对拟推荐在代办股份转让系统挂牌的公司全体董事、监事及高级管理人员进行辅导，使其了解相关法律法规和协议所规定的责任和义务;

⑵办理所推荐的股份转让公司挂牌事宜;

⑶发布关于所推荐股份转让公司的分析报告;【10个工作日;5个工作日】

⑷指导和督促股份转让公司依照相关法律法规和协议，真实、准确、完整、及时地披露信息;

⑸对股份转让业务中出现的问题 ，依据有关规则和协议及时处理并报协会备案，重大事项应立即报告协会;

⑹根据协会要求，调查或协助调查指定事项;

⑺协会许可的其他业务。

2、代办业务范围

⑴开立非上市股份有限公司股份转让账户;

⑵受托办理股份转让公司股权确认事宜;

⑶向投资者提示股份转让风险，与投资者签订股份转让委托协议书，接受投资者委托办理股份转让业务;

⑷根据转会或相关主办券商的要求，协助调查指定事项;

⑸协会许可的其他业务。

二、代办股份转让的资格条件

(一)证券公司从事代办股份转让服务业务应具备的条件【12】

4、最近年度净资产不低于人民币8亿元，净资本不低于人民币5亿元;

6、最近2年不存在重大违法违规行为;

8、设置代办股份转让管理部门，由公司副总经理以上的高管负责日常管理，至少配2名承销资格人员，其余均有从业资格;

9、具有20家以上的营业部，且布局合理;

(二)股份转让公司委托代办转让应具备的条件

只能委托1家证券公司办理股份转让，并与证券公司签订委托协议。代办转让的股份仅限于股份转让公司在原交易场所挂牌交易的流通股份。

未依法确定代办机构的，由证券交易所指定临时代办机构。

三、代办股份转让的基本规则

投资者必须开立非上市公司股份转让账户。

法人投资者在开立股份转让账户时，需提交法人营业执照或注册登记证书、法定代表人身份证明书、法定代表人授权委托书和经办人身份证。

投资者参与股份转让，应当委托证券公司营业部办理。委托方式可采用柜台委托、电话委托、互联网委托等。投资者委托指令以集合竞价方式配对成交。证券公司不得自营所主(代)办公司的股份。

根据股份转让公司质量，实行区别对待，分类转让。

股东权益为正值是指最近会计年度经审计的股东权益扣除注册会计师不予确认的部分后为正值;净利润为正值是指最近会计年度经审计的扣除非经常性损益后的净利润为正值。

股份转让的委托申报时间为转让日上午9：30至11：30，下午13：00至15：00;之后进行集合竞价配对成交。

股份转让以“手”为单位，1手等于100股。涨跌幅比例限制为前一转让日转让价格的5%

四、非上市股份有限公司股份报价转让试点

2006年1月16日，中国证监会批复同意中关村科技园区非上市股份有限公司股份进入代办股份转让系统进行股份报价转让试点。

推出股份报价转让试点，一可以发挥证券公司的中介机构作用，在对拟挂牌公司的尽职调查、推荐挂牌和对挂牌公司的信息披露督导等提供专业报务;二是可以充分利用代办股份转让系统现有的证券公司网点体系，方便投资者的股份转让;三是可以为投资者提供高效率、标准化的登记和结算服务，保障转让秩序;四可以依托代办股份转让系统的技术服务系统，避免系统的重复建设，降低市场运行成本和风险，减轻市场参与者的费用负担。

股份报价和代办股份转让系统的区别：

⑴挂牌公司属性不同。

⑵转让方式不同。股份报价转让不提供集中撮合成交服务

⑶信息披露标准不同。代办股份转让系统挂牌公司的信息披露基本参照上市公司的标准。股份报价转让的公司并非是上市公司，其信息披露标准要低于上市公司的标准。

⑷结算方式不同。代办股份转让系统和交易所市场的结算方式和资金存管方式相同，采用多边净额结算，通过证券登记结算机构和代理证券公司完成股份和资金的交收。

股份报价转让业务主要体现在业务资格及推荐挂牌、股份报价转让、信息披露和终止挂牌等几个方面。

第五节 期货交易的中间介绍

一、证券公司中间介绍业务

期货交易是指交易双方在集中性的市场以公开竞价方式所进行的期货合约的交易。

根据我国现行相关制度规定，证券公司不能直接代理客户进行期货买卖，但可以从事金融期货交易的中间介绍业务，称为“介绍经纪商”。IB】

在我国，中国证监会于2007年4月20日发布了《证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法》，其目的就是为了规范证券公司为期货公司提供中间介绍业务活动，防范和隔离风险，促进期货市场积极稳妥发展。

所谓证券公司为期货公司提供中间介绍业务，就是指证券公司接受期货公司委托，为期货公司介绍客户参与期货交易并提供其他相关服务的业务活动。

二、资格条件与业务范围

(一)资格条件

1、证券公司申请介绍业务资格，应当符合条件【7】

申请日前6个月各项风险控制指标符合规定标准

配备必要的业务人员，公司总部至少有5名、拟开展介绍业务的营业部至少有2名具有期货从业人员资格的业务人员

2、证券公司申请介绍业务，应当向中国证监会提交申请材料【9】

全资拥有或者控股期货公司，或者与期货公司被同一机构控制的情况说明，该期货公司在申请日前2个月月末的风险监管报表

(二)业务范围

1、证券公司受期货公司委托从事介绍业务，应当提供下列服务：

⑴协助办理开户手续;⑵提供期货行情信息、交易设施;⑶其他

证券公司不得代理客户进行期货交易、结算或者交割，不得代理期货公司、客户收付期货保证金，不得利用证券资金账户为客户存取、划转期货保证金。

2、证券公司从事介绍业务，应当与期货公司签订书面委托协议。应载明事项：

⑴介绍业务的范围;⑵执行期货保证金安全存管制度的措施;

⑶介绍业务的对接规则;⑷客户投诉的接待处理方式;

⑸报酬支付及相关费用的分担方式;⑹违约责任;⑺其他。

三、业务规则

证券公司只能接受其全资拥有或者控股的，或者被同一机构控制的期货公司的委托从事介绍业务，不能接受其他期货公司的委托从事介绍业务。

证券公司与期货公司应当独立经营，保持财务、人员、经营场所等分开隔离。

公示信息：⑴受托从事的介绍业务范围;

⑵从事介绍业务的管理人员和业务人员的名单和照片;

⑶期货公司期货保证金账户信息、期货保证金安全存管方式;

⑷客户开户和交易流程、出入金流程;

⑸交易结算结果查询方式; ⑹其他。

证券公司不得代客户下达交易指令，不得利用客户的交易编码、资金账号或者期货结算账户进行期货交易，不得代客户接收、保管或者修改交易密码。证券公司不得直接或者间接为客户从事期货交易提供融资或者担保。

第14篇：证券经纪业务营销策划方案

证券经纪业务营销策划方案

证券经纪业务跟保险业务，直销业务都是相类似的，均属于点对点的销售模式。在这套模式下进行业务发展有三大要点：第1如何进行信息扩散，宣传推广；第2如何与客户接触，让客户相信自己；第3如何让客户接受我们的产品或服务。证券经纪业务相比于保险或其他直销产品而言好做得多。如今在中国有钱且想投资股票的人数不胜数，无论市场好坏，每周都会有人自动送上门来找到券商开户。如果遇到大牛市行情，那么证券经纪人的收入更是水涨船高。因此如何拉到更多的股民？积累更多的客户资源？拿到更多的佣金收入？本文将针对于经纪人业务发展的三大要点做一个较为全面的证券经纪业务营销策划方案。

（一）网下推广的渠道：除开找熟人拉关系，发传单或银行驻点外，其实还有一些较为行之有效的方法：

（1）“扫楼扫街”-----比如说我们常见的发传单就是在大街上有人随手递单子给你，但是路上的行人由于各种原因行色匆忙往往并不会在意，随手就丢了，这样的宣传其实只是浪费钱，效果也不好。而“扫楼扫街”则是亲自将名片或宣传单送到每个开业经营的店铺，公司办公室以及住户家门口。由于场合不同，环境不同，此时潜在客户即使不需要，也会耐下心来看看资料，其效果会比前者好很多。这样的推广模式在宣传规模上更大，针对性也更强。具体做法：把你所生活的城市划为分几大块，然后制订一个时间计划表，每一个区都跑遍，1对1的发送名片或宣传单。这样的方法劳动量大，但只要真正做到位了，效果绝对好！需要注意的是：各大写字楼，事业单位，政府机关，商店店铺，居民小区，停车场，大学，医院等是需要重点注意的地段。如果不能找到公司负责人或店铺老板以及住户本人发名片，宣传单则是一定要给到位的。如果人不在，就塞到门口边以引起注意。

（2）“会议营销”-----这种方法在保健品市场很常见。其实做证券经纪业务有时也可以拿来用用。但是这样的模式耗费比较大，而且比较麻烦，需要租场地，需要搬运一些液晶电视，电脑，麦克风等重型设备。如果可以的话，我建议一个券商内部的几个客户经理可以一起搞，平摊费用。效果则是比较不错的。但是适合于在县区开展这块业务。因为很多券商都没在县里开设网点，而且那里对股票了解的人也比较少，可以通过开展免费讲座的形式告诉他们中国股市的发展潜力，投资股票巨大回报等，以此吸引他们来开户炒股。

（3）去别的券商抢客户-----我知道很多券商对自己内部的经纪人都有规定“不得在营业网点处拉亲自上门的客户，一经发现小则处罚，重则开除”。但是竞争对手那里的就没这个限制了。至少那里的总经理不认识你。很多自己送上门来的“新人”，只要你衣着打扮正规得体，口舌伶俐，和蔼可亲，在低佣金的诱惑和完善的“售后服务”承诺下，一般是不会拒绝的。有时你如果发现他进场资金量大而且又是新人（钱多又喜欢炒短线，这样每月佣金才高），你甚至可以自己免费掏90块钱帮他开户，这个时候他不跟着你就怪了。即使不去抢那些新开户的，坐在散户交易大厅里，跟其他的股民聊聊闲话，套套近乎多认识几个人，最好是帮他们推荐几只股票，等他们赚了钱而且关系更进一步时，就亮出你的真正身份，然后拿出“低佣金”（不能太低，看人来）的杀手锏，他不可能不动心。

（4）多认识人-----证券经纪人或者说客户经理人每天上班除了早会和不定期地向上级主管报告工作内容外，其他时间基本上都是自由安排的。既然有了充裕的时间，就可以出去多接触人，多认识人。做证券经纪业务的第1要素就是如何让客户相信我们。而我们每个人

的人脉都是有限的，所以光靠熟人介绍，托关系这样做业务不能长久。但是人和人的关系又是可以慢慢培养的。客户经理人有那么多的充裕时间，完全可以在外面多结交朋友。比如可以自愿参加社区免费服务，这样至少你的邻里社区对你更信任，更了解，你也可以找到很多想开户炒股的人。又比如可以参加某个健身俱乐部，可能你并不喜欢健身，但是这样能认识更多的人，帮助你进行业务拓展等等。只要你的圈子里有一个人炒股，他就会带动所有相关的人。

（二）网上推广渠道：做网上推广时需要注意两点，第1发帖或发邮件的量必须大，第2这项工作需要长期坚持下去。可能一开始效果不太明显，但是当你的网络宣传持续下去并且范围覆盖很广的时候，效果就出来了。尤其是等到大牛市来临时，想炒股的人大有人在，这时你就会是最大受益者。具体方法如下：

（1） 邮件群发，论坛发帖，博客发帖------你所生活的城市我想没有哪家企业不招聘吧！

人才网肯定也不止一个，留了邮箱的也很多。把你的证券经纪业务推广文章再加上

一个吸引人的标题（不要太夸张，否则给人以虚假的感觉）发送给这些企业。要知

道这些邮箱往往是那些公司老板的邮箱，或是人事部的邮箱。如果吸引到这些客户

上门，进场资金就不止10万了。你所生活的城市总会有一些人气较高的门户网站

及论坛，就在那上面发帖写一些股票推荐的文章后面再加上你的宣传广告，这样就

不会被删帖而且写得好的话还会引人注意。另外你还可以开个个人博客，把你所写

的一些股票评论和广告都放上去，利用博客链接在网络上来进行宣传，这样别人只

要点进你的链接就可以看到你的文章和广告，对你的证券经纪业务发展很有好处。

以上这些方式都是属于点对面的宣传。其实证券经纪业务更需要的是点对点的宣传，在这方面我个人的感受是在网上用QQ进行1对1的聊天推广很不错。

（2） QQ宣传----在QQ上搜索出和你在同一个城市里的陌生人，全部加为好友后再慢慢

地进行1对1聊天，先做朋友，再进行推广。这样距离更近，更能说服人。即使生

意做不成，认识个人也好。这样大牛市来的时候，想炒股的人多是的，那么他们第

1个想到的就会是你。如果你跟他们的关系更近一步，便让他们帮你多介绍几个人。

（三）营销技巧：其实做证券经纪业务最关键的还不是做好“售前服务”，尽管这也很重要，但更重要的是如何做“售后服务”。而证券经纪业务中的营销技巧在这前后两大服务块中主要有四点：

（1） 提供全面的股票投资服务，帮助客户赚钱------简单点说就是：新人开户教他们最基

本的股票知识和经验，教他们网上交易软件的使用和股票交易的基本规范，免费引

他们入门；帮助所有的客户分析大盘，什么时候抄底，什么时候逃顶，推荐优质潜

力个股；多和客户交流，分析他们股票投资失败的原因，帮助他们总结经验。如果

客户在你的帮助下，几乎每次都可以抄到底，逃过顶，时不时地买到黑马，你的客

户绝对把你当神供着。这个时候如果你的客户打电话来找你，你只要说一句“我现

在很忙啊！公司安排的每月开5个户的任务都还没完成呢！真的很急人啊！”不用

你再解释了，他立马就会帮你去拉人，而且是免费的！你只要在公司里坐着，每个

星期都会有客户自己送上门来。这才是对证券经纪业务最好的营销推广！

（2） 多和客户拉关系-----平日没事聊聊家常，讲讲股票，过年过节多几个电话问候和拜

访是必须的。关系近了，就好办事了，人带人，能拉出不少客户资源。尤其是针对

大客户，有时还必须要送些礼品，请客吃饭。

（3） 不要和客户赌气-----一些客户脾气不好，如果推荐给他们的股票，买后亏了钱，打

电话过来责骂，一定不能顶撞。正所谓外面一层皮，里面一口气。

（4） 佣金和开户费的安排-----现在很多券商给经纪人在佣金上的自由浮动额度为千分之

一到千分之三，而超过千分之一则需要商量了。但是最低不会超过万分之五，实际

上万分之五对券商自己来说都已经是基本保本了，万分之八也是利润微薄，而且对

于经纪人自己来讲也不合算。所以我建议对于炒股新人，在拉客户时可以给出千分

之二到千分之一的佣金。而从别的券商那里拉来的客户，则一律千分之一，不然佣

金不低，别人不会动心。如果客户进场资金量较大，那么开户费90块钱可以自己

出，这样就更吸引人。

以上是我制定的证券经纪业务营销策划方案，如果你觉得还有什么需要修改的地方，请及时与我联系。猪八戒网名：拓荒者1982；E-mail: weskerhnhyzc1982@163.com

第15篇：大师经纪业务操作管理办法

大师经纪业务操作管理办法

一、业务背景 苏州工艺美术历史悠久，品类繁多，技艺精湛，享誉中外。截止到2008年，苏州工艺美术和民间工艺被列入国家级非物质文化遗产保护项目的已有二十余项。

近二十几年来，由于历史的、现实的、主观的、客观的多种因素，使苏州工艺美术行业受到严重冲击，很多原国有、集体工美企业破产转产。一些工美大师或自立工作室或加盟小企业。尽管如此，仍保持着一定的技术力量。 然而，由于大多为个体经营，孤掌难鸣，信息闭塞，销路不畅。因此亟待有专业经纪人公司为大师们及其作品编织一个广泛的“纽带”，把分散的、各自独立的大师工作室联系起来，形成合力，形成规模，形成声势;搭建一个强势的“平台”，包装、展示、宣传、推介大师作品。从而进一步弘扬民族文化，更好地保护和传承非物质文化遗产，繁荣创作，打造品牌，开拓国内外市场。这也是大师们的期盼，是行业发展的需要。

二、代理内容

1、参展参评

全权代理工艺大师参加各类工艺美术展会、评比活动，组织和准备参展参评资料，包括作品介绍、大师介绍等文字和图像内容的编辑，并于会后对展会效果进行评估，尽力保证大师达成参展参评目的。

2、资质认证

依托苏州工艺美术学院的江苏省艺术设计职业技能鉴定所，进行职业技能水平的考核。按照行业标准，对从事某种工艺美术行业所应掌握的技术理论知识和实际操作能力，做出测量和评价，然后颁发国家职业资格证书。

3、活动策划

每月至少策划或参加一次大师个人展、工艺品展、工艺品拍卖会等各类活动，充分展示大师的艺术作品，让工艺大师与领导、名家交流合影，并担任活动的顾问、评委，扩大工艺大师的知名度。

4、作品营销 聘请业内知名专家组成评估小组针对大师具有高艺术价值和收藏价值的作品代为估价，以更好保障大师权益，同时为大师精品制作彩色折页、画册、宣传片、展板等，建立大师个人艺术网站，并通过大众媒体广泛宣传。

5、订单达成

积极为工艺师开发新客户、维护老客户，代理与客户商谈，促进订单达成。

6、知识产权

协助工艺大师进行工艺品知识产权的开发和维权，并将知识产权人的专利转化为经济利益，让工艺大师从知识产权中获得充分的经济回报。

7、财税事项

提供相关税法的咨询事宜，同时帮助工艺大师争取新税法下的优惠政策，制定系统的纳税筹划。

8、融资搓合

呈辉基金管理公司组建专业团队，依托深圳文化产权交易所，推出多项金融创新业务，主要通过文化股权和文化物权的形式，将大师工艺品转化为可以在交易平台上交易的金融产品，为文化与资本联姻提供平台。

9、成长计划

为工艺大师制定完整科学的成长计划，通过订单式培养、工艺美术精英人才研究性培训以及职业技能鉴定培训等方式，提升工艺大师的个人素质和职业技能。

三、责任义务

1、经纪方责任义务

（1）为工艺大师及其作品进行市场推广及媒体宣传工作。

（2）提供场馆用于大师作品的收藏，对大师精品进行专家鉴定和价格评估。

（3）为工艺大师事业发展定位、与所代理乙方有关事项提出合理化指导与建议。

2、工艺大师责任义务

（1）保证提供给经纪方的艺术作品为原创的作品，未对第三者构成违法或侵权行为。

（2）服从甲方的一切展览、宣传及创作工作安排。在经纪方安

排下建立、参加、维系除商业活动以外的其他社会关系培养。有责任为自己的作品推广积极与经纪方合作。

（3）工艺大师提供3-5件工艺作品给甲方作为市场推广启动之用。该3-5件作品在以后的商业推广中完全由经纪方负责安排展览、在媒体中发表、出版和买卖等。

四、利润分享（二选一）

1、双方针对工艺作品进行所有运作所产生的利润分配为：扣除成本后的纯利润由甲乙双方按××%：××%比例分成。

2、所有工艺作品归大师个人所有，工艺大师每年支付经纪方酬金人民币××万元现金。

五、合约签订

大师经纪项目协议书

甲方：

乙方：

本着弘扬中华民族文化、振兴传统工艺产业的原则。依据中华人民共和国民法通则和《中华人民共和国合同法》之有关规定，甲乙双方经多次友好协商，甲方决定选择乙方作为包装对象，对乙方所有收藏作品和本人作品进行市场推广。甲乙双方在自愿、平等、诚实、信用的基础上签定本合同。为了明确甲乙双方权利义务，现就有关事宜达成如下协议：

第一条 定义

1．1 经纪人代理区域是指甲方代理乙方事务的地域范围为全球所有国家。

1．2 经纪人代理范围包括乙方本人已经完成的作品和合同期限内创作的所有作品（以下简称作品）。

第二条 合同期限

2．1 委托时限为50年，从2014年_____月_____日至_____年_____月_____日。

2．2 代理期限结束后，在同等条件下，乙方应优先与甲方续约。

第三条 代理权限

3．1 甲方为乙方具有排他性的唯一经纪人，有权以自己的名义处理乙方在本合同规定的全部业务活动及利益。

3．2 甲方依授权对乙方进行包装和市场推广。

第四条 利润分配方式

4．1 甲方对乙方所有作品进行所有运作所产生的利润分配为：扣除成本后的纯利润由甲乙双方按50%：50%比例分成。

第五条 甲方权利义务

5．1 甲方负责安排乙方及其作品的市场推广及媒体宣传工作。

5．2 甲方提供场馆用于乙方所有作品的收藏。甲方有权对乙方所有作品进行专家鉴定和价格评估。

5．3 甲方有权将乙方作品以及参加业务活动的资料（照片、影视片或局部材料）做商业性使用。

5．4 甲方代理乙方事务，不得干涉乙方私人生活。未经乙方同意，甲方不得泄露乙方住址、电话、收入、兴趣爱好、婚姻状况等个人信息。

5．5 甲方应对乙方事业发展定位、与所代理乙方有关事项提出合理化指导与建议。

第六条 乙方权利义务

6．1 乙方未经甲方同意不可接受其他经纪公司及任何第三方的聘约。

6．2 乙方作为甲方的签约艺术家，恪守职业道德。同时要维护自身形象，不做任何与艺术家身份不相符和有损甲方形象和权利的事情，不做违法和违反甲方规章制度的事情。

6．3 在本合同有效期间内，乙方必须无条件服从甲方的一切展览、宣传及创作工作安排。乙方需在甲方安排下无条件建立、参加、维系除商业活动以外的其他社会关系培养。有责任为自己的作品推广积极与甲方合作。

6．4 乙方在对外活动中，无论接受媒体采访或进行业务交流，必须保守甲方的商业秘密，维护甲方利益，否则，将赔偿甲方的实际损失。

6．5 由于乙方行为造成客户毁约或给甲方造成损失，如需赔偿的，一切经济损失由乙方负责。

6．6 乙方有权拒绝参加违反国家法律、法规的业务活动，有权拒绝执行危及自身及他人安全的工作。若发生被他人侵权（姓名权、肖像权、名誉权等）事件，由甲方负责处理，以维护乙方的合法权益（乙方应按甲方的要求给予配合）其费用由乙方承担。

6．7 乙方在合同生效后的一个月内应无条件提供3-5件工艺作品给甲方作为市场推广启动之用。该3-5件作品在以后的商业推广中完全由甲方负责安排展览、在媒体中发表、出版和买卖等。此过程所需花费和所得费用均由甲方负责。

第七条 有效期和终止

7．1 本合同自双方签署盖章之日起生效，有效期至合同终止或者双方权利义务均履行完毕之日（以较晚发生者为准）。

7．2 除了本合同中或根据法律规定的补救方法以外，在不影响提出终止的一方的其他法律权力的前提下，任何一方有权在出现下列情况时终止本合同，自另一方收到终止通知时生效：

7．2．1 另一方在执行本合同条款时发生重大违约，而且在违约方收到违约通知的30天内未能纠正；或

7．2．2 另一方在本合同中的任何陈述或保证被证明有重大的不正确或不准确。

7．3 本合同因为在此所述的任何原因而终止，都不解除任何一方履行至终止日前的责任，或者是履行终止后仍然有效的条款的责任。

第八条 争议解决

8．1 在发生与协议有关的争议时，合同双方必须遵守中华人民共和国现成条例的申诉程序。如果该申诉没有取得任何结果，双方可以向相关仲裁机构提出申请，该组织的决定将对双方产生约束力，并成为最终决定。

8．2 如果相关仲裁机构不能协调解决，可诉至有管辖权的人民法院。

第九条 本合同正本一式两份，双方各执一份。

第十条 本合同未尽事宜，由双方另行协商解决。

立合约书人：

甲方：（签章）乙方：

负责人：（签章）身份证号：

年月日年月日 （签章）

第16篇：证券经纪业务的发展趋势

证券经纪业务的发展趋势：

1、混合经营趋势下的金融综合服务部模式

2、大集中交易下的连锁化

3、服务特色化，规模小型化

4、经纪与服务职能分化

5、经纪牌照多元化

6、经纪咨询服务终端化，研究团队专业化

7、经纪人职责专业化，职业素质化

证券经纪人承载的责任：

1、对客户的操作思想、意识、作为的辅导与指导的职能

2、传统的客户营销职能

3、对下属客户的管理与沟通职能

4、代理客户与其他证券载体（券商、上市公司、咨询、机构。。。。）的疏通职能

5、关于股市的宣传与投资者教育职能

证券经纪人应具备的职业素质

1、过硬的意识与理念，自信心-----这是经纪人职业文化的核心

2、证券分析师的必备技能----这是经纪人展业的必要基础

3、SALES的推出能力----这是经纪人工作成效与成败的关键（产品推广能力）

4、客户经理的管理能力----找来客户，更要留住客户

5、保险经纪人的沟通能力---这是你协调与客户关系协调与券商关系，协调与咨询尚关系，开发资源利用资源、整合资源的必备要素

6、小学老师般的辅导能力----面对的是世界上个人投资者群体最大，但股市素养整体底下的投资人群体（沟通---理解---接纳）

初期经纪人团队的建设：

具有综合素质的证券经纪人还很少，以上述要求根据经纪人自身的特长进行互补

形成经纪人小团队形式展开工作，依据营销、咨询、服务管理等职能以各自特长进行工作主次分工

确立券商营业部投资者、经纪人（团队）相互独立，相互合作。相互依靠、相互牵制的关系，在市场整体进行利润平均化和微利时代后各以所长，各择所需、相互依赖

按照专有所长的原则，每个经纪人团队在研究分析，投资者教育技能培训等方面应精选一个专业性的研究机构做依靠，做经纪人团队展开平台和基础

经纪人的类型：

根据目前和未来经纪人发展的趋势按其所具备的与所要求的职业素质，以及其职业形态按级别递升的程序，可分为：

A营销经纪人（可以开发客户，不一定能留住客户，初期的经纪人）

B顾问型经纪人（即可开发客户，也可给客户提供顾问服务）

C管理型经纪人（如巴非特，有组织多方面）

证券经纪人自身保护八大法则：

1、定位于服务，而非定位于顾问

2、与客户设定相关条件来保护自己

3、与客户形成决策均衡的机制（风险对冲机制）

4、与客户形成相互合作的责任流程

5、不做超越自己能力的事

6、不做违反法规的事

7、不做自身独赢的事

8、适当截止客户的贪婪本性

经纪业务的差别化、个性化与竞争力：

1、选择发展什么类型的证券经纪业务？

-----从我给你什么转化为你需要什么？

2、如何构造以客户资源开发和管理为核心的业务流程？

-----流程再造不是一项简单的程序变化

3、怎么合理使用定价策略？

-----从我定什么价，到市场（非你、也非我）为什么价？

4、定制怎样的经纪人制度？

-----入手难，难入手，早动手早先手

5、建立怎样的客户管理系统？

-----不仅是一个软件系统的变化，而是一个思维观念的变化。

6、如何对营业部或经纪人提供研发及咨询支持？

-----贵在咨询服务的特色化

7、怎样有效降成本与资源优化？

-----构建多赢机制和体系

客户管理与管理：

客户招揽四要素：

专业知识+自信+完善的服务+声誉放大效应

招揽与管理客户的一些针对性手段：

1、客户概况分析：根据客户的基本资料及公司可以获得的人口统计数据对客户进行分析，包括客户的层次、风格、爱好、习惯等

2、客户忠诚度分析：根据客户对营业部的满意度，“生存”时间，开销等情况的分析来确定客户的忠诚度

3、客户利润分析：根据客户的历史数据来分析不同客户对营业部创造的价值。

4、客户行为分析：根据不同客户所购买的证券品种区域的不同进行偏好的划分

5、客户趋势分析：根据不同地区营业部的客户数量类别等情况进行预测，同时确定相应的拓徕客户的手段等

6、客户产品分析：主要指营业部的咨迅水平和创新交易手段等附属产品的设计、推广、分析等

7、客户促销分析：指市场活动的推广、管理及分析

客户特征：80%具有如下特征：

第一、成长与证券投机时代，其资产配置以股票投机为主。

第二、期望收益很高，目标往往盯在年收益50%甚至100%以上。

第三、认为比营业部的大多数员工有更高的投机技能。

第四、对营业部的硬件条件要求很高，营业成本节节攀升。

第五、换手率越来越底，为营业部的贡献越来越小。

存量客户的整合：

1、按成本收益区分----把营业部的成本按客户性质进行科学分摊，对于那些不能为营业部带来价值的客户，一定要把他们请回家让他们进行远程交易

2、按资金增加潜力分----把客户的自己帐户和股票进行分析，预测客户未来资金增加或减少

的数据，比较客户的资金增加潜力对于那些资金不能增加甚至减少的客户成本收益评估过程中，适当地提高标准

3、按新产品接受程度分----把客户接受新产品的意愿进行统计分析，从而得出客户是否具有接受新产品的意愿不强或很差说明该客户的潜在价值很底，在成本收益评估过程中也要适当提高标准

整合现有客户资源，寻求高价值客户

1、成本低贡献大（50%）

2、资金增加潜力大（20%）

3、接受新产品意愿高（10%）

4、对周围客户有一定的影响力（10%）

5、有良好的个人素质的社会资源（10%）

开发高价值客户：

第一、资产在200万甚至500万以上的成功人士。

第二、成功的保险业务代理人。

第三、有连续赢利能力，过往业绩优良的股票投资者。

第四、年收入在10万以上的高级白领。

客户的咨询顾问与辅导

1、思想理念----风格定位----方法技能----市场分析----咨询服务的辅导秩序

2、辅导理念为先、认识自己、认识市场、认识股性、认识风险、认识陷阱

3、旺市辅导行情，淡市辅导技能，牛势辅导操作，熊市辅导感情

4、辅导要求：先灌输----后辅导----再指导，先思维----一次定位----后技能----再顾问

5、学会做客户的心理医生

营销人员应具备的素质：

1、心存感激

2、照照镜子、看看形象

3、检视装备（资料）

4、展示产品-----营销最大的失败因素，是客户不懂你的产品（营销失败因素第一位的）

5、注意听客户的心声

6、勇于认错

7、创造附加价值

第17篇：经纪业务类工作职责

1.为客户、项目提供包括风险分析与评估、保险方案设计、保险方案评估、保险方案询价、保险方案实施与管理、索赔管理、风险管理与保险咨询在内的保险经纪、顾问服务。2.完成公司交办的其他工作。

第18篇：证券经纪业务主要业务流程

操作流程图：

资金账户开户流程营业部经办人员对投资者进行风险揭示投资者（代理人）持有效身份证明文件及相关凭证，提出开户申请营业部复核人员审核投资者的证件、凭证,并进行投资者身份识别否是否真实有效是二代身份证信息自动读取（一代身份证需手工输入）完成投资者风险评测投资者人像采集录入其他开户信息设置密码扫描投资者重要资料比对中登信息差异是否一致一致复核开户资料以及柜台录入信息打印开户协议、客户开户申请表交投资者确认在开户协议及客户开户申请表上加盖经办人私章和账户管理专用章在开户协议和客户开户申请表上签名确认是否合格是在开户协议及开户申请单上加盖复核人私章否复印投资者开户证件，将原件和协议书、开户申请表客户联交还投资者

业务要点：

1、投资者应持本人（或本机构）有效身份证明文件、证券账户卡等相关证件至营业部申请办理。如为授权代理人办理的，营业部经办人员还须对授权代理人对应的有权代理项进行核实确认。

2、投资者申请开立资金帐户，资料无误的，当日办妥。不收费。 操作流程图：

资金账户销户流程投资者（代理人）持有效身份证明文件、证券账户卡填写《综合业务受理单》申请营业部经办人员营业部复核人员审核投资者身份证件和证券账户卡否是否真实有效是检查投资者拟销户资金账户信息状态办理相应的证券账户销户及资金余额结清、转出，消除不可销户的情况后重新申请办理否是否可销户是复核投资者资料以及柜台录入信息通过柜台系统办理相应资金账户销户回单签字确认打印回单，交投资者签名确认是在《综合业务受理单》和回单上加盖经办人私章和账户管理专用章复印相关证件后将原件、回单客户联交还投资者是否合格否在《综合业务受理单》和回单上加盖复核人员私章业务要点：

１、投资者应持本人（或本机构）有效身份证明文件、证券账户卡等相关证件至营业部申请办理。如为授权代理人办理的，营业部经办人员还须对授权代理人对应的有权代理项进行核实确认。

2、投资者申请销户的，应当在接受投资者申请并完成其账户交易结算（包括但不限于交易、基金代销、新股申购等业务）后的两个交易日内办理完毕，法律法规、中国证监会及证券交易所、证券登记结算机构另有规定的除外。

3、投资者有以下情况之一的，不能办理资金账户的销户 （1）仍有证券库存、场外开放式基金库存、资金余额的； （2）上海证券账户未撤销指定交易的； （3）有未到期的债券回购的；

（4）新股申购资金或其它申购资金尚未解冻的；

（5）第三方存管银行账户、外币银证转账银行账户、场外开放式基金账户未销户的； （6）处于冻结状态或禁止销户等限制的； （7）存在其他不能办理销户的事项。

4、撤销资金帐户不收费。

5、办理销户前需注意：①基金账户是否销户②投资者账户信息是否完备。③通过柜台系统销户的步骤：销沪深证券账户→销三方银行→销资金账户。 操作流程图：

指定交易流程投资者（代理人）持有效身份证件、上海证券账户卡提出申请否是否真实有效是营业部经办人员审核证件通过柜台系统申请指定交易《指定交易协议书》签名确认打印《指定交易协议书》查询指定交易委托回报是是否成功否重新申请将不成功原因告知投资者在《指定交易协议书》上加盖经办人员私章和账户管理专用章复印投资者有效身份证件，将原件和《指定交易协议书》的客户留存联一并交还投资者

业务要点：

1、投资者应持本人（或本机构）有效身份证明文件、证券账户卡等相关证件至营业部申请办理。如为授权代理人办理的，营业部经办人员还须对授权代理人对应的有权代理项进行核实确认。

2、投资者申请指定交易业务，投资者资料无误的，当日办妥。不收费。

3、当日（称为：T日）新开上海证券账户需T+1日方可办理指定交易。 操作流程图：

撤销指定交易流程投资者（代理人）持有效身份证件、上海证券账户卡，填写《综合业务受理单》申请否是否真实有效是检查不可撤指定情况是是否存在否通过柜台系统申请撤销指定交易在《综合业务受理单》和回单上加盖经办人员私章和账户管理专用章复核书面资料以及柜台系统录入信息是否合格是否营业部经办人员营业部复核人员审核证件凭证在《综合业务受理单》和回单上加盖复核人员私章通过柜台系统确认撤销指定交易申请回单签名确认打印回单查询撤销指定交易委托回报是是否成功否将不成功原因告知投资者复印投资者有效身份证件，将原件和《综合业务受理单》、回单的客户留存联一并交还投资者

业务要点：

１、投资者应持本人（或本机构）有效身份证明文件、证券账户卡等相关证件至营业部申请办理。如为授权代理人办理的，营业部经办人员还须对授权代理人对应的有权代理项进行核实确认。

2、投资者申报撤销指定交易的，应当在接受投资者申请并完成其账户交易结算（包括但不限于交易、基金代销、新股申购等业务）后的两个交易日内办理完毕，法律法规、中国证监会及证券交易所、证券登记结算机构另有规定的除外。

3、投资者存在下列情况之一的，不能办理指定交易的撤销手续 （1） 当天有委托且已成交的； （2） 有委托未完成交收的；

（3） 债券回购未到期的（含当日到期的）； （4） 新股申购或其他申购品种资金未解冻的； （5） 小额或不合格另库的； （6） 处于挂失或冻结期间的；

（7） 中国证券登记结算公司上海分公司或上级主管部门认为不能撤销的其他情况。

4、撤销指定交易不收费。操作流程图：

转托管流程投资者（代理人）持有效身份证件、深圳证券账户卡，填写《综合业务受理单》申请否是否真实有效是检查不可转托管情况是是否存在否复核书面资料以及柜台系统录入信息是否合格是否营业部经办人员营业部复核人员审核证件凭证通过柜台系统申请转托管在《综合业务受理单》和回单上加盖经办人员私章和账户管理专用章在《综合业务受理单》和回单上加盖复核人员私章通过柜台系统确认转托管申请回单签名确认打印回单查询转托管回报是是否成功否将不成功原因告知投资者复印投资者有效身份证件，将原件和《综合业务受理单》、回单的客户留存联一并交还投资者

业务要点：

１、投资者应持本人（或本机构）有效身份证明文件、证券账户卡等相关证件至营业部申请办理。如为授权代理人办理的，营业部经办人员还须对授权代理人对应的有权代理项进行核实确认。

2、投资者申请转托管的，应当在接受投资者申请并完成其账户交易结算（包括但不限于交易、基金代销、新股申购等业务）后的两个交易日内办理完毕，法律法规、中国证监会及证券交易所、证券登记结算机构另有规定的除外。

3、投资者存在下列情况之一的，不能办理证券的转托管手续 （1）当天有委托且成交的； （2）有委托未完成交收的；

（3）债券回购未到期的（含当日到期的）； （4）新股申购或其他申购品种资金未解冻的； （5）处于挂失和冻结期间的； （6）小额或不合格另库的；

（7）中国证券登记结算公司深圳分公司或上级主管部门认为不能转托管的其他情况。

4、营业部在受理投资者的转托管业务应根据深圳证券交易所公布的收费原则收取转托管费，投资者在办理转托管业务前在资金账户中应留存足额的转托管费。

操作流程图：

三方存管关系建立流程投资者（代理人）营业部经办人员营业部复核人员持有效身份证件申请证件审核是否真实有效否是通过柜台系统建立存管关系信息打印三方存管协议书核对录入信息否是否正确是三方存管协议书签名确认通过柜台系统确认操作在三方存管协议书加盖经办人私章和账户管理专用章复核书面资料和系统信息否是否合格是复印投资者有效身份证件，将原件和三方存管协议书客户留存联交还投资者在三方存管协议书上加盖复核人私章

业务要点：

1、投资者应持本人（或本机构）有效身份证明文件、证券账户卡等相关证件至营业部申请办理。如为授权代理人办理的，营业部经办人员还须对授权代理人对应的有权代理项进行核实确认。

2、三方存管关系的建立，客户资料齐全的，当日办妥，不收费。

3、客户需持三方存管协议书的银行联、客户联至银行办理联通业务。操作流程图：

三方存管关系断开流程投资者（代理人）持有效身份证件申请，填写《综合业务受理单》营业部经办人员营业部复核人员证件审核是否真实有效否是完成存管账户资金的转账T日办理结息手续，发送“结息同步通知”。账户余额审核否是否为空通过柜台系统办理存管关系断开复核书面资料和柜台系统信息回单签名确认打印回单是在《综合业务受理单》和回单加盖经办人私章和账户管理专用章是否合格否在《综合业务受理单》和回单上加盖复核人私章复印投资者有效身份证件，将原件和《综合业务受理单》及回单的客户留存联交还投资者

业务要点：

1、投资者应持本人（或本机构）有效身份证明文件、证券账户卡等相关证件至营业部申请办理。如为授权代理人办理的，营业部经办人员还须对授权代理人对应的有权代理项进行核实确认。

2、办理存管关系断开时，必须确保该资金账户当日没有交易与资金转账业务的发生，且资金账户内无资金余额及利息积数。投资者T日办理结息的，须于T+1日后，方可办理存管关系的取消。

3、投资者必须当日将资金（包括利息）全部转到银行的结算账户（储蓄账户），否则将会继续产生利息，影响T+1日办理存管关系断开的手续。

4、办理存管关系断开业务不收费。

第19篇：西方证券经纪业务经验

西方证券经纪业务经验

从西方发达国家的证券经纪业务发展历程看，证券经纪行业的市场竞争基本可分为三个阶段：

首先是价格竞争阶段，证券公司主要是通过降低佣金来争夺客户，力图取得更多的市场份额；

第二阶段：产品竞争阶段，券商通过挖掘和发展新的投资工具和投资渠道，如股指期货、认股权证等金融衍生产品以及网上交易、银证通等非现场交易方式等，向投资者提供具有吸引力的金融新产品。

第三阶段：服务竞争阶段，证券业作为金融服务业的一个分支，具有普通服务业的共性外，还需要强调专业化，其市场竞争的立足点是专业服务质量水平，通过管理创新和技术创新，不断提高服务质量水平，是该阶段的主要特征。PS：大家议议我国目前证券行业市场竞争状况把？

美国经纪业务市场的主要特点：

美国一直是全球证券市场的焦点，每年都有国内同行到美国进行考察访问，在证券经纪业务上，我国有很多公司就是参照美国一些优秀的证券公司的情况，制订了公司的发展方向、制度和流程。美国券商在经纪业务领域的竞争远不是简单的价格竞争，他们的产品创新和综合专业服务方面很多都走在世界的前列。

美国经纪业务市场主要特点有：

（一）围绕价格的竞争不但没有休止，反而是愈演愈烈，按照定价情况美国主要的经纪服务商可以分为三类：第一类是综合服务型券商，佣金可高达几百美元。代表公司为美林证券、摩根斯坦利等大型的券商；第二类是折价经纪商，佣金约为几十美元。这类券商基本不提供投资咨询服务，投资者通过电话、传真等委托进行交易，但交易手续费有大幅度降低，他们依靠低成本、低手续费作为竞争武器，与综合服务型券商形成对峙；第三类是网上经纪商，佣金只有10—20美元。这类券商充分利用网络技术，并与多家信息服务公司合作提供各种咨询服务和资产管理工具，投资者根据所提供的信息自行判断交易，不但获得丰富的信息服务，而且实现了低手续费。

美国经纪业务市场主要特点：

（二），美国的券商一般通过细分市场来明确公司定位。按照公司的定位，美国证券经纪业务市场上主要有五种类型的公司：第一类是以高盛为代表的贵族俱乐部型，主要服务于开户资产2500万美元以上的富豪。除了对客户个人和家庭提供服务外，更多是侧重对其所经营的公司的服务；第二类是以美林为代表的综合型，主要服务于证券资产50万美元以上的

客户，其中100-500万美元是核心客户，以对个人和家庭提供理财顾问服务为主。同时美林也是国内多数券商学习的榜样，可是国内真正可以做到清晰定位的券商有多少呢？第三类是以嘉信和e-trade为代表的折扣经纪商，主要服务于自主投资的、对交易手续费敏感的客户。其主要利用电子商务技术，向客户提供收费低廉的网上交易方式，以及公共咨询信息，不提倡向客户提供个性化的咨询服务。证券电子商务运营化运营的杰出代表！第四类是以爱德∙华琼斯为代表的社区经纪商，主要服务于网点附近的散户群。其注重有形网点的建设，一般网点设置比较小，主要由投资顾问和秘书2个人组成；第五类是当天交易商，主要服务于低端客户。这些一般都是很小的经纪商，只开设类似电子游戏厅的交易室，收费低廉，除了交易通道外不提供任何服务，任何人都可以随时进出，但条件是买入的必须当天卖出，卖出的必须当天买入。

美国经纪业务特点：

（三）注重理财顾问队伍的培育和建设，使经纪业务服务专业化。不管是美林的FC还是爱德∙华琼斯IR，这些英文字母代表的都是令人尊敬的理财顾问，美国证券公司对理财顾问非常重视，一般一个合格的投资顾问需要培养1-2年以上，美林证券更是严格，其每年都会招收相当数量的新人进行培训,培训期间为三年，培训期内给与固定工资，但培训期内的淘汰率非常高，第一年通常会淘汰75%。三年内开发的客户资产量达到3000万美元才能取得理财顾问的资格。

第20篇：为经纪业务保驾护航（优秀）

上海东证期货有限公司

合规稽核\\风控结算 为经纪业务发展保驾护航

合规稽核总部

作为公司营运和有效内控的主要管理部门，在公司业务日益发展的同时，也应随之有所完善和创新，在有效监管的同时，应增强服务意识，发挥好为业务部门和客户服务的基本职能。

一、守住合规底线，为业务发展出谋划策

加强合规管理、规范业务操作流程，不是仅仅生搬硬套法律法规、规章制度，要在坚守底线的前提下，为业务发展出谋划策，最大限度的保护业务创新能力，保护业务一线干部员工的积极性。

一方面，凭借对法律法规和监管规定熟悉和把握，合规部门可以通过对相关监管规定和监督政策趋势导向进行分析、评估、跟踪等，对经纪业务发展规划提供合规意见和建议。

另一方面在研判具体业务发展思路时，合规部门同样可以与销售交易事业部一同探讨业务发展的具体监管意图，掌握监管尺度，在符合监管规定和最佳发展路线中寻求最好平衡点，防止因对监管规定的不熟悉出现走弯路、走回头路现象，也避免无谓违规行为的发生。

二、提高自身合规管理的能力，进一步改进部门的工作效率和工作质量

提高对经纪业务发展过程中潜在风险的预判能力、解决化解各类

风险的应变能力，提前为经纪业务的发展和创新出谋划策，解决发展中的后顾之忧。

提高合规业务的处理能力，缩短合规业务审核周期，对特别事务采取特事特办、绿色通道的便利措施，全力为一线业务提供服务和支持。

对各部门业务开展中可能存在的潜在风险点进行梳理，汇总成册，为公司各项业务的合规有序开展提供有利的合规支持。

同时，加强合规专员的业务学习与培训，尤其在投资咨询、CTA、外盘等创新业务的推进中，实时关注监管政策、学习探讨业务开展模式，为公司新业务的开展奠定合规基础。

三、全力配合在提高客户服务质量、改善服务环境、推进服务创新方面的各项工作

帮助梳理业务流程和环节，推进诸如开户全打印模式、预约开户、营销管理平台、VIP客户快速服务通道，全力协助和支持经纪业务改善服务环境、提升服务创新能力的各项工作。

四、鼓励合规的营销活动，杜绝违规营销

与销售交易事业部共同规范营业部、营销人员的营销行为，贯彻“合规营销、长效发展”的理念，积极探讨支持经纪业务营销模式的创新，为业务持久发展保驾护航。

五、梳理制度，强化落实

协助销售交易事业部梳理包括客户服务、交易、营业部各项管理、电子商务等的制度流程，提高业务制度化运作能力；同时做好制度的

后续培训工作，确保制度的有效执行；并将对制度执行的有效性进行定期核查，为销售交易事业部考核提供核查依据，提高制度措施的的执行力。

六、加强同监管部门的沟通，落实监管政策，为营业部排除隐患

加强同各地证监局、人民银行、行业协会、交易所的沟通，了解监管动态，指导营业部落实各类监管要求，让营业部由更多的时间精力发展业务。

风控结算总部

一、结算环节

1、擅于运用技术手段提高工作效率，尽快完成客户手续费率及保证金率调整设置，保证日常结算工作的准确、及时、高效；

2、尽力满足客户的个性化要求，积极配合销售交易事业部及其营业部完成客户开发和服务工作；

3、及时为各职能部门提供制作各类报表、统计需求的原始数据；建议：

一、各部门在结算前（15:30之前）提供手续费、保证金申报表；

二、同时对于非金仕达系统的申请和注销，目前过于频繁。营业部和其他业务部门在客户未完全了解软件特性时，勿盲目推荐，既造成资源的浪费，也会给客户带来一定程度的不适应。

二、风控环节

1、做好本职工作，严把风控底线，防止出现风险事故影响业务

开展；

2、重点服务产业客户和机构客户，及时解答客户对于风控业务知识的各项疑问；解读交易所交易规则和公司风控制度、措施，把规则讲透；协助产业客户和机构客户进行风险试算、制定风控方案；

3、在风险可控的前提下，尽量满足个别重点客户的风控要求；

4、积极引导公司客户从被动性的强行平仓释放风险转为主动性控制风险，在向客户追保时融入服务理念，帮助客户形成良好的交易习惯和风控理念。

《进一步规范经纪业务 自查报告.doc》

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